동부건설 현황자료

동 부 건 설 ㈜

2012. 06. 04

대 외 비

Key Points

I. 69 년 설립된 시공능력 국내 18 위의 동부계열 상장건설사

II. 안정적인 사업구조 , 양호한 분양실적 및 수주경쟁력 보유

III. FY12 1Q 흑자 전환

IV.자산매각 및 자금조달로 유동성 확보 진행 중

V.PF 우발채무의 지속적 상환과 만기연장으로 유동성 위기 방지

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Ⅰ. 시공능력 국내 18 위의 동부계열 상장건설사69 년 설립된 시공능력 18 위 (2011, 국토해양부 ) 의 동부계열 상장건설사임

김준기회장님 , 김남호외 특수관계인

동부 CNI

동부건설 동부제철 동부하이텍

동부인베스트먼트( 김준기회장 1 인 출자회사 )

동부화재

동부메탈 동부한농

50.87% 100.00% 30.32%

동부생명 동부증권29.67%

20.14%

14.02%18.10%

12.86%

6.55%39.50%

10.01% 29.90%

5.55% 4.55%

49.99%

19.83%

7.06% 19.92%15.29%

동부그룹 지배구조

-동부생명 4.99%

기준일 : 2012 년 4 월 27 일

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Ⅱ. 안정적인 사업구조 , 양호한 분양실적 및 수주경쟁력다양하게 분포된 사업 ( 매출 ) 구조를 보유하고 있으며 분양실적이 양호함

( 단위 : 억원 )

국내도급공사 중발주처별 매출비중 (2011 기준 ) 사업별 매출비중 (2011 기준 )

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Ⅱ. 안정적인 사업구조 , 양호한 분양실적 및 수주경쟁력다양하게 분포된 사업 ( 매출 ) 구조를 보유하고 있으며 분양실적이 양호함

주택사업 현황 (2012 년 4 월 30 일 기준 , 단위 : 억원 )

공 사 명공사기간 분양

( 예상 ) 월공정율12.1Q

세대수 - 전체분( 주택 /오피스텔 )

계약율(2012.04.30 현재 )

착공월 입주월 조합( 임대 )

일반분양 계 계약세대 계약율

흑석 5 구역 08. 09 11. 03 09. 06 100.0% 488 167 655 655 100.0%광명주공 재건축 06. 11 10. 02 09. 09 100.0% 2,655 160 2,815 2,815 100.0%동자 4 구역 09. 09 13. 01 09. 11 63.3% 147 209 356 321 90.2%

2009 년 분양분 소계 　 　 　 　 3,290 536 3,826 3,791 99.1%국제빌딩 3 구역 09. 09 12. 07 10. 07 80.4% 137 198 335 322 96.1%은평연립 재건축 08. 09 11. 01 10. 12 100.0% 351 49 400 400 100.0%인천 귤현 (1 단지 ) 10. 10 13. 02 10. 12 41.6% - 715 715 640 89.5%흑석 6 구역 10. 06 12. 12 10. 12 54.6% 773 190 963 911 94.6%

2010 년 분양분 소계 　 　 　 　 1,261 1,152 2,413 2,273 94.2%용인 영덕 11. 05 13. 06 11. 06 44.7% - 233 233 180 77.3%인천 귤현 (2,3 단지 ) 10. 10 13. 07 11. 09 41.6% - 710 710 365 51.4%

2011 년 분양분 소계 　 　 　 　 - 943 943 545 57.8%응암 3 구역 11. 05 13. 09 12. 03 29.7% 245 105 350 268 76.6%남양주도농 재건축 12. 05 14. 09 12. 07 　 174 283 457 　 0.0%김포 풍무 12. 06 15. 05 12. 08 　 - 4,644 4,644 　 0.0%신사동 재건축 12. 06 14. 09 12. 09 　 126 211 337 　 0.0%순화동 1-1 12. 09 15. 08 12. 10 　 47 197 244 　 0.0%신정 2-2 구역 12. 12 15. 03 12. 12 　 228 124 352 　 0.0%

2012 년 분양분 소계 　 　 　 　 820 5,564 6,384 268 4.2%역촌 1 구역 12 년 이후 미정 12 년 이후 　 311 311 622 　 0.0%응암 10 구역 12 년 이후 미정 12 년 이후 　 874 265 1,139 　 0.0%응암 11 구역 12 년 이후 미정 12 년 이후 　 517 238 755 　 0.0%이문 3 구역 12 년 이후 미정 12 년 이후 　 2,708 1,584 4,292 　 0.0%인천 주안 7 구역 12 년 이후 미정 12 년 이후 　 798 339 1,137 　 0.0%전농 11 구역 12 년 이후 미정 12 년 이후 　 397 163 560 　 0.0%행당 6 구역 12 년 이후 미정 12 년 이후 　 798 236 1,034 　 0.0%흑석 8 구역 12 년 이후 미정 12 년 이후 　 300 233 533 　 0.0%

2012 년 이후 분양분 소계 　 　 　 　 6,703 3,369 10,072 - 0.0%2009 년 이후 분양분 합계 　 　 　 　 12,074 11,564 23,638 6,877 　

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Ⅲ. FY12 1Q 흑자전환FY12 1Q 매출액 3,235 억원 , 영업이익 199 억원 , 순이익 40 억원으로 흑자전환함

요약 재무상태표

구분 제 44 기1 분기 제 43 기

매출액 323,502 1,417,257

영업이익 19,994 -148,300

순이익 ( 손실 ) 4,034 -171,328

총포괄이익 ( 손실 ) 15,518 -178,964

기본주당이익 199 원 -8,451 원

요약 포괄손익계산서( 단위 : 백만원 )( 단위 : 백만원 )

구분 제 44 기 1 분기 제 43 기

I. 유동자산 874,616 875,310

II. 비유동자산 1,060,516 1,010,559

III. 매각예정비유동자산 5,108 -

자산총계 1,940,240 1,885,869

I. 유동부채 1,226,191 1,164,433

II. 비유동부채 283,217 306,121

부채총계 1,509,408 1,470,554

I. 자본 125,664 125,664

II. 기타불입자본 63,163 63,163

III. 이익잉여금 132,678 128,818

IV. 기타자본항목 109,327 97,670

자본총계 430,832 415,315

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Ⅳ. 자산매각 및 자금조달로 유동성 확보 진행 중BW 발행 및 유상증자 , 주식 및 지분 매각 등으로 유동성을 확보하여 재무구조를 개선하고 있음

1. BW 및 유상증자 1,500 억원

• BW 800 억 ( 일반공모 , 6 월 납입완료 )

• 유상증자 700 억 ( 주주배정 , 개인 대주주 140 억 , 8 월 납입완료 )

2. 익스프레스 주식매각 (49%) 1,200 억원

3. 경기고속도로 지분매각 322 억원

4. 동자 4 구역 오피스매각 973 억원

• DCF : 2,418 억 ~ 2,913 억 → Min 1,200 억

• Market Multiple ( 상대가치 ) : 2,656 억

• ’12 년 계약금 , 중도금 50% 회수 및 공사미수금 회수

• 액면가 5,000 원 기준

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Ⅴ. 우발채무의 지속적 상환과 만기연장PF 우발채무의 지속적인 감소 ( 상환 ) 및 만기연장으로 차환부담이 크게 경감됨

사업장별 PF 보증 현황 (2012 년 4 월 30 일 기준 , 단위 : 억원 )

구분 사업명 차주

현재 금융현황보증내용 비고( 최초 )

총한도

실제우발채무

만기일 사업기간

주택PF

김포풍무

스카이랜드( 주 )

3,500 3,500 14.08.2512.06

~15.05

채무인수책임준공자금보충

당사분에 한함( 대우 50%, 동부 50%)

인천귤현

화인어드밴타스PFV( 주 )

1,960 1,780 13.12.0913.12.23

10.10~13.07

연대보증책임준공

용인영덕

강현건설( 주 )

630 160 13.09.2911.05

~13.06채무인수책임준공 　

소 계 6,090 5,440 　 　 　 　

기타PF

자굴산CC

그린시티컨설팅( 주 )

280 280 12.07.26 미정 채무인수 　

소 계 280 280 　 　 　 　

합 계 6,370 5,720 　 　 　 　

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Ⅴ. 우발채무의 지속적 상환과 만기연장PF 우발채무의 지속적인 감소 ( 상환 ) 및 만기연장으로 차환부담이 크게 경감됨

상환 일정표 ( 단위 : 억원 )

구분 사업명

2012 년만기도래 or

상환예정액 계

2012 년

2013년

2014년

2015년

향후잔액계1 월 2 월 3 월 4 월 5 월 6 월 7 월 8 월 9 월 10 월 11 월 12 월

주택PF

김포풍무 - 3,50

0 3,50

0

인천귤현 600 100 100 　 100 100 　 100 100 　 1,280

1,880

용인영덕 120 30

30

30

30

70

190

기타PF

자굴산CC

280 280 280

합 계 1,000 - - 30 100 100 30 380 100 30 100 100 30 1,35

0 3,50

0 -

5,850

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