Asisten Deputi Moneter dan Neraca Pembayaran
Deputi Bidang Koordinasi Ekonomi Makro dan Keuangan - Kementerian Koordinator Bidang Perekonomian EDISI 66/04/2019
Uni Eropa Menyetujui Perpanjangan Batas Waktu BREXIT
LAPORAN PASAR HARIANKamis, 11 April 2019
• Pada penutupan perdagangan hari Kamis(11/04), rupiah mengalami apresiasi dari penutupan pasar sebelumnya (10/04) pada level 14.140 per dollar AS. Sejak awal Januari
rupiah masih dalam posisi apresiasi sebesar 1,77% (ytd), lebih baik dibandingkan Filipina (1,27% ytd) , Thailand(1,69% ytd), Malaysia (0,49% ytd) dan Vietnam (-0,10%
ytd).
• Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG) mengalami pelemahan sebesar -1,05% menjadi 6.410,2.
• CDS 5T Indonesia berada di level 98,38 pada penutupan Kamis (11/04). Sejak awal tahun 2019, CDS Indonesia telah menurun sebesar 28,41% (ytd).
• Yield Obligasi Indonesia 10T berada di level 7,65%, sedangkan Yield Obligasi US 10T mencapai 2,48%.
• Harga komoditas terlampir pada hari Kamis(11/04) Minyak Brent,WTI, dan Batubara mengalami penurunan masing-masing berada pada level 71,33 USD/Barrel, 64,14
USD/Barrel dan 82 USD/MT. Gas Alam mengalami kenaikan harga pada level 2,706 USD/MMBTu. Sementara harga CPO tetap berada pada level 2.045,5MYR/MT.
• Peristiwa Domestik dan Global:
• Para pemimpin Uni Eropa dan pemerintah Inggris telah menyetujui "perpanjangan fleksibel" batas waktu Brexit hingga 31 Oktober. Perpanjangan batas waktu Brexit ini
adalah penundaan kedua yang disetujui Uni Eropa dan Inggris. Inggris seharusnya meninggalkan Uni Eropa pada 29Maret .
• Penurunan Indeks harga saham gabungan (IHSG)meneruskan pelemahan 0,79% atau 51,06 poin di level 6.427,127 dari akhir perdagangan sesi I turun ke level 6.410,2. Dari
630 saham yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia, 124 saham menguat, 238 melemah, sedangkan 258 saham lainnya stagnan. Pergerakan IHSG terlihat terkonsolidasi pada
area moving average 50 dan berindikasi kuat false break.
• Kinerja sektor industri pengolahan pada kuartal I/2019 berada pada level ekspansi. Berdasarkan subsektor, ekspansi kinerja industri pengolahan terutama terjadi pada
subsektor industri kertas & barang cetakan dan industri makanan, minuman & tembakau.Perkembangan kinerja sektor industri pengolahan ini sejalan dengan pertumbuhan
kegiatan usaha industri pengolahan kuartal II/2019 yang meningkat dengan SBT sebesar 3,73%, naikdari 1,00% pada kuartal sebelumnya.
• Sumber: Bloomberg, CNBC,Bank Indonesia, CNN Indonesia
Nilai TukarPerubahan
(%)Malaysia Filipina Thailand Vietnam China
Indeks Dollar
Periode Indonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam China
4/11/2019 14,140Rp 0.09 -0.13 0.06 -0.14 0.01 -0.01 0.03 4/11/2019 0.340 0.150 0.220 0.275 0.069 0.240
4/10/2019 14,153Rp -0.14 -0.35 0.18 0.14 -0.01 -0.06 0.06
4/9/2019 14,133Rp 0.24 0.11 0.30 0.29 0.00 0.07 0.05
4/8/2019 14,167Rp -0.24 -0.23 -0.06 0.11 0.00 -0.13 0.36
4/5/2019 14,133Rp 0.35 -0.15 0.15 -0.35 0.00 0.14 -0.09
4/4/2019 14,183Rp 0.28 -0.08 -0.19 -0.18 0.00 -0.08 -0.22
KursKurs
KursKursKursKurs
KursKurs
KursKursKurs
KursKurs
KursKursKurs
NILAI TUKAR
Periode
Indonesia Perubahan Nilai Tukar (% Harian) Volatilitas Kurs (dihitung dengan standard deviasi % perubahan harian selama 1 tahun)
92
94
96
98
100
102
104
106
108
Indonesia Malaysia Filipina Thailand
1.77
0.49
1.27
1.69
-0.10
2.41
1.16
-1.29
1.47
7.67
-7.47
2.93
-12.40
Indonesia
Malaysia
Filipina
Thailand
Vietnam
China
India
Jepang
Brazil
Rusia
Turki
Afrika Selatan
Argentina
Indeks Mata Uang Indonesia dan Negara Kawasan terhadap US$ (1/1/2019=100)
13,778
14,140
13000
13500
14000
14500
15000
15500 Kurs Rupiah Terhadap US$ (Rp/US$)
Perbandingan Perubahan Kurs Negara (% YTD)
Ket: Positif (+) —> ApresiasiNegatif (-) —> Depresiasi
IHSG Indonesia
Return IHSG (%)
FTSE Malaysia
PSEi Filipina
SET Thailand
Hanoi Vietnam
Shanghai China
DJI US Periode Indonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam China
4/11/2019 6410.2 -1.05 -0.93 -0.66 -0.14 0.13 -1.60 0.03 4/11/2019 0.794 0.539 0.923 0.599 1.173 1.092
4/10/2019 6478.3 -0.09 -0.15 1.17 0.26 -0.26 0.07 -0.72
4/9/2019 6484.3 0.91 -0.15 0.00 0.70 -1.12 -0.16 -0.32
4/8/2019 6425.7 -0.75 0.15 0.54 0.00 0.98 -0.05 0.00
4/5/2019 6474.0 -0.32 -0.20 0.24 0.12 0.42 0.00 0.64
4/4/2019 6494.6 0.29 0.11 -0.52 -0.29 0.11 0.94 0.15
4/3/2019 6476.1 0.00 0.64 0.20 -0.15 -0.17 1.24 -0.30
4/2/2019 6476.1 0.36 0.26 0.50 0.42 -0.22 0.20 1.27
4/1/2019 6452.6 -0.25 -0.91 -1.02 0.37 0.26 2.58 0.00
Saham
SahamSahamSaham
SahamSaham
SahamSahamSaham
SahamSaham
SahamSahamSaham
Saham
Saham
Volatilitas Saham (dihitung dengan standard deviasi % perubahan harian selama 1 th)
PASAR SAHAM
Periode
Indonesia Return Saham (% Harian)
3.48
-3.92
6.56
6.14
8.54
3.20
27.91
6.20
8.99
8.48
12.13
IHSG Indonesia
FTSE Malaysia
PSEi Filipina
SET Thailand
STI Singapur
Hanoi Vietnam
Shanghai China
NIFTY India
KOSPI Korea
NIKKEI Jepang
Dow Jones US
Perbandingan Return Saham Negara (% YTD)
80
85
90
95
100
105
110
115
120
125
IHSG Indonesia FTSE Malaysia
PSEi Filipina SET Thailand
Indeks Harga Saham Indonesia dan Negara-negara Kawasan (1/1/2019=100)
6,175
6,410
5400
5600
5800
6000
6200
6400
6600
6800
7000 Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG)
Indonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam IndiaKorea
SelatanIndonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam India
Korea Selatan
4/11/2019 - - 21.6 - -3.0 - 327.3 216.7 -101.3 104.9 160.9 5.8 208.4 1698.8
4/10/2019 24.2 16.5 18.7 54.3 3.4 - 18.8
4/9/2019 42.2 -12.9 - 100.9 -12.0 176.8 177.4
4/8/2019 59.5 -2.9 9.5 - 6.2 17.4 247.9 Indonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam IndiaKorea
Selatan
4/5/2019 30.8 -30.5 8.8 -13.7 -2.3 96.8 83.9 1061.2 -433.5 727.6 -246.2 164.2 8434.5 6234.2
4/4/2019 51.6 2.1 -4.7 -13.1 -1.4 -29.7 233.3
Afrika Selatan
Thailand Mexico IndiaKorea
SelatanIndonesia
Afrika Selatan
China Thailand Mexico IndiaKorea
Selatan
4/11/2019 - - - - -167.2 -303.5 461.7 3482.1 -208.0 -305.5 -303.5 -475.5
4/10/2019 52.1 -176.4 - - 7.2
4/9/2019 44.2 -63.0 - -89.3 0.3
4/8/2019 72.0 - - 2.9 -303.0 IndonesiaAfrika
SelatanChina Thailand Mexico India
Korea Selatan
4/5/2019 -88.2 -20.1 - -63.4 -173.7 4646.4 1035.8 66542.2 -694.4 4803.1 4646.4 5886.0
4/4/2019 49.3 24.6 - -209.4 59.61.00 Capital Inflow
-1.00 Capital OutflowKeterangan Data Terakhir
BondIndonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam India Korea Selatan Indonesia Afrika Selatan Thailand Mexico India Korea Selatan
4/11/2019 4/11/2019 4/11/2019 4/11/2019 4/11/2019 4/10/2019 4/11/2019 4/11/2019 4/11/2019 4/11/2019 4/4/2019 4/10/2019 4/11/2019
Equity (Bulanan MTD)
Equity (Tahunan YTD)
Equity
CAPITAL INFLOW/OUTFLOW (Juta US$)
PeriodeEquity (Harian)
Periode
Bond (Harian)
Bond (Tahunan YTD)
Indonesia
-
-76.3
-39.6
2.1
64.4
-
Bond (Bulanan MTD)
-844
-459
-1,376
-319
132
-760
-1,085
-750
-460-647
54
-106 -66-224
609
-355
964
-237
118
-1500
-1000
-500
0
500
1000
1500
Equity Flow Bulanan 2,198
-1,710
2,561
58
2,442
-1,536
768
-1,145-813
-311
633
1,007
-211
893
2,236
-501
1,174
2,0101,766
-2000
-1500
-1000
-500
0
500
1000
1500
2000
2500
3000
Bond Flow Bulanan
Ekonomi USEkonomi USEkonomi US
Ekonomi USEkonomi USEkonomi US
Ekonomi USEkonomi US
Ekonomi USEkonomi USEkonomi US
Ekonomi USEkonomi US
Ekonomi USEkonomi USEkonomi US
Ekonomi USEkonomi US
Ekonomi USEkonomi US
Ekonomi USEkonomi US
Ekonomi USEkonomi USEkonomi USEkonomi US
Ekonomi USEkonomi US
Ekonomi US
Ekonomi USEkonomi US
Ekonomi US
PEREKONOMIAN AS
93.93
96.92
12/16/2017 3/16/2018 6/16/2018 9/16/2018 12/16/2018 3/16/2019
84
86
88
90
92
94
96
98
100
0.15
0.00
0.10
0.20
0.30
0.40
0.50
0.60
0.70
0.80
0.90
16/12/2017 16/03/2018 16/06/2018 16/09/2018 16/12/2018 16/03/2019
US 10Y - 2Y Bond Yield
150.8
3.9
3.5
3.6
3.7
3.8
3.9
4.0
4.1
4.2
4.3
4.4
145
146
147
148
149
150
151
152
01/12/2017 01/03/2018 01/06/2018 01/09/2018 01/12/2018 01/03/2019
Employee on Non Farm Payrolls Unemployment - rhs
Employee on Non Farm Payroll (Million of Persons) and Unemployment (%)
1.10
1.90
-0.5
0.0
0.5
1.0
1.5
2.0
2.5
3.0
3.5
4.0
4.5Inflasi US (% yoy)
Indeks Dollar
KomoditasKomoditasKomoditasKomoditasKomoditas
KomoditasKomoditasKomoditasKomoditasKomoditas
KomoditasKomoditasKomoditasKomoditasKomoditas
KomoditasKomoditasKomoditas
KomoditasKomoditasKomoditasKomoditas
KomoditasKomoditas
KomoditasKomoditasKomoditas
KomoditasKomoditas
KomoditasKomoditasKomoditas
HARGA KOMODITAS
63.23
71.33
57.30
64.14
40
45
50
55
60
65
70
75
80
85
90
Oil Brent Oil WTI
Minyak (USD/Barel)
2,046
1500
1700
1900
2100
2300
2500
2700 CPO (MYR/MT)
2.612
2.706
2.0
2.5
3.0
3.5
4.0
4.5
5.0
Gas Alam (USD/MMBTu)
100.00
82.00
70
80
90
100
110
120
130 Batu Bara (USD/MT)
Dampak Gejolak
Dampak GejolakDampak GejolakDampak GejolakDampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak GejolakDampak GejolakDampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak GejolakDampak GejolakDampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak GejolakDampak GejolakDampak GejolakDampak Gejolak
Dampak Gejolak
Dampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak GejolakDampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak Gejolak
Dampak GejolakDampak GejolakDampak Gejolak
INDIKATOR RISIKO
7.7
2.48
300
350
400
450
500
550
600
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
16/12/2017 16/03/2018 16/06/2018 16/09/2018 16/12/2018 16/03/2019
Spread (bps) - RHS
Yield Obligasi Indonesia 10T
Yield Obligasi US 10T
-28.41
-24.98
-38.85
19.00
-18.83
-17.79
-49.60
-38.82
Indonesia
Meksiko
Peru
Turki
Brazil
Afsel
Malaysia
Filipina
Perbandingan CDS 5T (% YTD)
7.65
2.48
2.06
1.55
2.43
3.77
5.93
3.27
Indonesia
US
Singapore
Hongkong
Thailand
Malaysia
Philipines
China
Perbandingan Yield Obligasi 10T (%)
98.38
0
50
100
150
200
250
300
350
400
450
500
01/11/2018 01/12/2018 01/01/2019 01/02/2019 01/03/2019 01/04/2019
Indonesia Turkey Brazil South Africa
Perbandingan CDS 5T
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan InflasiPertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
Pertumbuhan Ekonomi dan Inflasi
PERTUMBUHAN EKONOMI DAN INFLASI INDONESIA
6.49
5.18
12/1/2010 12/1/2011 12/1/2012 12/1/2013 12/1/2014 12/1/2015 12/1/2016 12/1/2017 12/1/2018
4.50
5.00
5.50
6.00
6.50
7.00Pertumbuhan Ekonomi Kuartalan (%, yoy)
3.120
0.0
1.0
2.0
3.0
4.0
5.0
6.0
7.0
8.0
9.0 Inflasi Bulanan (%, yoy)
Indonesia Malaysia
Philipines Thailand
Vietnam
Perbandingan Pertumbuhan Ekonomi Beberapa Negara (%, yoy)
Indonesia Malaysia Philipines
Thailand Vietnam
Perbandingan Inflasi Bulanan Beberapa Negara (%,yoy)
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan DevisaNeraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
Neraca Perdagangan dan Cadangan Devisa
SEKTOR EKSTERNAL INDONESIA
0.9
-9.1-3.57
-5
-4
-3
-2
-1
0
1
2
Dec
-10
Mar
-11
Jun
-11
Sep
-11
Dec
-11
Mar
-12
Jun
-12
Sep
-12
Dec
-12
Mar
-13
Jun
-13
Sep
-13
Dec
-13
Mar
-14
Jun
-14
Sep
-14
Dec
-14
Mar
-15
Jun
-15
Sep
-15
Dec
-15
Mar
-16
Jun
-16
Sep
-16
Dec
-16
Mar
-17
Jun
-17
Sep
-17
De
c-1
7
Mar
-18
Jun
-18
Sep
-18
De
c-1
8
Mar
-19
-12
-10
-8
-6
-4
-2
0
2
4
Tho
usa
nd
s
Transaksi Berjalan (Miliar US$) - RHS
% Transaksi Berjalan thd GDP
% Transaksi Berjalan thd GDP & Defisit Transaksi Berjalan
109.8
124.5
6/1
/20
16
7/1
/20
16
8/1
/20
16
9/1
/20
16
10
/1/2
01
6
11
/1/2
01
6
12/1
/201
6
1/1
/20
17
2/1
/20
17
3/1
/20
17
4/1
/20
17
5/1
/20
17
6/1
/20
17
7/1
/20
17
8/1
/20
17
9/1
/20
17
10/1
/201
7
11
/1/2
01
7
12
/1/2
01
7
1/1
/20
18
2/1
/20
18
3/1
/20
18
4/1
/20
18
5/1
/20
18
6/1
/20
18
7/1
/20
18
8/1
/20
18
9/1
/20
18
10/1
/201
8
11/1
/201
8
12
/1/2
01
8
1/1
/20
19
2/1
/20
19
3/1
/20
19
60
70
80
90
100
110
120
130
140
Cadangan Devisa (miliar USD)
9/30/2010 9/30/2011 9/30/2012 9/30/2013 9/30/2014 9/30/2015 9/30/2016 9/30/2017 9/30/2018
5000
7000
9000
11000
13000
15000
17000
19000
21000
Nilai Ekspor
Nilai Impor
Nilai Ekspor dan Impor (Juta USD)
0.33
3/31
/201
9
12/3
1/20
18
9/30
/20
18
6/30
/20
18
3/31
/201
8
12/3
1/20
17
9/30
/201
7
6/30
/20
17
3/31
/20
17
12/3
1/20
16
9/30
/201
6
6/30
/201
6
3/31
/20
16
12/3
1/20
15
9/30
/201
5
6/30
/201
5
3/31
/201
5
12/3
1/20
14
9/30
/20
14
6/30
/201
4
3/31
/201
4
12/3
1/20
13
9/30
/20
13
6/30
/20
13
3/31
/201
3
12/3
1/20
12
9/30
/201
2
6/30
/20
12
3/31
/201
2
12/3
1/20
11
9/30
/201
1
6/30
/20
11
3/31
/20
11
12/3
1/20
10
9/30
/201
0
-3
-2
-1
0
1
2
3
4
Tho
usa
nd
s
Nilai Neraca Perdagangan (Miliar USD)
Top Related