Thứ Năm, ngày 21/09/2017 - ivs.vn Daily report.pdf · BẢN TIN TÀI CHÍNH - CHỨNG KHOÁN...

IVS RESEARCH | DAILY COMMENTS

1

BẢN TIN TÀI CHÍNH - CHỨNG KHOÁN

Thứ Năm, ngày 21/09/2017

Chỉ số VN-Index

Chỉ số HNX-Index

Chỉ số VN30-Index

Chỉ số Upcom-Index

THÔNG TIN TRƯỚC GIỜ MỞ CỬA

Với việc FED tạm giữ nguyên lãi suất do lạm phát vẫn

đang dưới mức kỳ vọng và sẽ tiến hành thu hẹp bảng

cân đối từ đầu tháng 10, lợi suất trái phiếu chính phủ

Mỹ tăng vọt và đi cùng có 2/3 chỉ số chính là Dow

Jones và S&P500 tăng nhẹ lần lượt 0.19% và 0.08%

trong khi Nasdaq giảm 0.08%. Doanh số bán iPhone 8

thấp hơn kỳ vọng khiến cổ phiếu Apple giảm sâu 3.1%.

Trên thị trường hàng hóa thế giới, Vàng tăng 0.4% còn

Dầu tăng WTI 1.9%

DIỄN BIẾN THỊ TRƯỜNG TRONG PHIÊN

Diễn biến gần như một sự lặp lại của phiên ngày hôm qua, khi VN-Index chỉ vượt lên trên tham chiếu trong một khoảng thời gian rất ngắn đầu phiên, còn trong cả phiên thì chìm trong sắc đỏ. Điểm khác biệt có lẽ là phiên ATC không còn tăng như hôm qua mà ngược lại giảm trong hôm nay. Chốt phiên, VN-Index đóng cửa tại 803.93 điểm (-0.24% tương đương 1.93 điểm), còn HNX-Index đóng cửa tại 105.75 điểm (+0.54% tương đương 0.57 điểm).

Tác động mạnh nhất đến VN-Index trong đà giảm hôm

nay là SAB, MSN, VNM, HPG, VIC… Trong khi ở chiều ngược lại là BID, CTG, GAS, FPT, MBB…

Ngoài sự tích cực từ nhóm ngân hàng thì một số cổ phiếu tăng trần đáng chú ý trong phiên nay là KLF, PVX, FCN…

CẬP NHẬT CỔ PHIẾU

Mã Khuyến nghị

APC THEO DÕI


2



THỊ TRƯỜNG PHIÊN 21/09

Độ rộng thị trường

Số lượng mã giảm chiếm ưu thế trên sàn HSX trong phiên hôm nay, cụ thể:

HSX HNX

121 mã tăng 141 mã giảm 104 mã tăng 75 mã giảm

Thanh khoản

Thanh khoản tăng về giá trị nhưng giảm về khối lượng trên sàn HSX, trong khi tăng

mạnh cả về giá trị và khối lượng trên sàn HNX. Những cổ phiếu có giá trị giao dịch lớn

nhất trên sàn HSX là ROS, HPG, FPT, NVL, VNM…

Khối ngoại

Khối ngoại bán ròng 12.28 tỷ đồng trên HSX và 11.16 tỷ đồng trên HNX, cụ thể tập trung

vào những cổ phiếu:

Top CP

mua ròng

Giá trị mua ròng

(tỷ đồng)

Top CP

bán ròng

Giá trị bán ròng

(tỷ đồng)

CII 17.40 MSN 20.59

NKG 14.44 VJC 18.23

BID 13.61 VNM 14.01

SSI 9.63 DRC 13.83

SBT 9.47 PVD 7.53

Sàn Giá trị giao dịch

(tỷ đồng) Thay đổi so với

phiên trước

Khối lượng giao dịch (triệu CP)

Thay đổi so với phiên trước

HSX 3,525.7 +9.8% 138.7 -8%

HNX 779.0 +22.8% 83.8 +46.2%


3



NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG 21/09

Đà hồi phục của VN-Index cuối phiên bị ảnh hưởng mạnh chỉ bởi duy nhất cổ phiếu SAB

khi cổ phiếu này bất ngờ sụt giảm mạnh. Trong khi đó khối ngoại vẫn bán ròng gây hiệu

ứng xấu trong bối cảnh thị trường đang điều chỉnh. Tuy nhiên những điều này không

mang quá nhiều ý nghĩa và nó cũng không thể che đi được những tín hiệu tích cực khác

ở nhiều cổ phiếu. Chúng tôi tiếp tục nhận thấy lực mua mạnh đến từ phiên ATC không

chỉ kéo bớt đà giảm mà còn tạo ra sự tin tưởng của thị trường. Thứ nữa là khi giá giảm

sâu lực mua giá thấp đã xuất hiện mạnh hơn khiến bên bán chùng xuống.

Với 4 phiên điều chỉnh liên tiếp kể từ khi chạm đỉnh đến nay, về nguyên lý nó có thể kích

thích một nhịp điều chỉnh mạnh, đặc biệt nếu như mốc 800 điểm có nguy cơ. Tuy nhiên,

ở thời điểm này chúng tôi không nhận thấy rủi ro nào quá lớn khiến thị trường bán tháo

đẩy VN-Index tụt sâu đến như vậy. Ngược lại chúng tôi lại đang tin rằng ở phiên cuối

tuần ngày mai có thể VN-Index sẽ tăng trở lại về cuối phiên. Nếu điều này xảy ra thì mốc

810 điểm sẽ lại là đích đến của thị trường trong tuần giao dịch kế tiếp. Chúng tôi tiếp tục

lạc quan với một số cổ phiếu đang có kỳ vọng tốt về KQKD như HPG, HSG, VCB, MBB,

ACB, FPT, KBC... nhưng chiều ngược lại nhiều CP vẫn tiếp tục suy giảm.


4



GIỚI THIỆU CỔ PHIẾU

CTCP Chiếu xạ An Phú | APC:HSX

CTCP Chiếu xạ An Phú hoạt động trong lĩnh vực chiếu xạ trái cây tươi và thủy sản xuất

khẩu. Các thị trường xuất khẩu khó tính như Mỹ, châu Âu,… thường yêu cầu các sản

phẩm nông sản phải qua bước khử trùng bằng chiếu xạ. Hiện APC đang nắm thị phần

chiếu xạ lớn nhất với 70% thị phần.

Trong cơ cấu của APC, các nhân bà Võ Thùy Dương nắm giữ 31%, tiếp đến là CTCP HLS

và công ty TNHH Thái Sơn sở hữu lần lượt 20.1% và 18.9% cổ phần. Tuy nhiên cả 3 cá

nhân/tô chức đều liên quan đến TNHH Thái Sơn (vốn cũng là một công ty chiếu xạ). Như

vậy sự kết hợp giữa Thái Sơn và An Phú giúp APC củng cố thêm lợi thế độc quyền nhóm

trong lĩnh vực chiếu xạ, bằng chứng là giá chiếu xạ được nâng 25% trong năm 2015

Đồ thị diễn biến giá theo ngày của cổ phiếu APC


5



Đồ thị diễn biến giá theo tuần của cổ phiếu APC

Sau những năm giá cổ phiếu đi ngang quanh vùng 18,000 đồng thì từ đầu năm 2017,

APC bật tăng mạnh mẽ nhờ thông tin liên quan đến bà Võ Thùy Dương dự định nâng sở

hữu tại An Phú lên 65%. Tuy nhiên, chúng tôi cũng lưu ý nhà đầu tư về việc trung tâm

chiếu xạ miền Bắc vừa đưa vào hoạt động sẽ ảnh hưởng đến hoạt động của nhà máy An

Phú (vốn đặt ở miền Nam) và hiện nay phần lớn thủy sản và trái cây của Việt Nam được

xuất sang Trung Quốc nên Trung tâm chiếu xạ ở miền Bắc sẽ có ít nhiều lợi thế. Do đó,

chúng tôi đưa ra khuyến nghị THEO DÕI đối với cổ phiếu APC.


6



THÔNG TIN VĨ MÔ

06 ngân hàng gồm: ACB, BIDV, Vietinbank, Sacombank, Agribank và Techcombank

được Ngân hàng Nhà nước chọn thí điểm xử lý nợ xấu theo tinh thần Nghị quyết 42

của Quốc hội.

Theo Bộ Kế hoạch và đầu tư, tính đến 25/8 có 43 dự án của các DNNN, với tổng mức

đầu tư được phê duyệt khoảng 42.744 tỷ đồng, có dấu hiệu đầu tư không hiệu quả,

nếu tính cả 12 dự án của ngành Công Thương, con số này có thể lên đến hơn 100.000

tỷ.

THÔNG TIN DOANH NGHIỆP

MSN Chứng khoán Kỹ thương (TCBS) đã quyết định mua 1.000 tỷ đồng trái

phiếu của MSN trên thị trường sơ cấp.

CTG 28/9 ĐKCC trả cổ tức năm 2016 mức 700đ/cp, thanh toán bắt đầu từ ngày

17/10/2017.

CII

Quỹ VIP Infrastructure Holdings PTE. LTD (VIP) thông báo bán 11,3 triệu

cổ phiếu CII theo phương thức khớp lệnh hoặc thỏa thuận và không còn là

cổ đông lớn. Dự kiến giao dịch sẽ được thực hiện từ ngày 25/09/2017 đến

ngày 20/10/2017.

BMP UBCKNN chấp thuận việc nới room sở hữu nước ngoài lên tối đa 100%.

FCN UBCKNN chấp thuận việc nới room sở hữu nước ngoài lên 75%.

CTI Nghị quyết HĐQT thông qua việc mua lại 2 triệu cổ phần của TCT Sonadezi

tại Sonadezi Giang Điền với tổng giá trị tối đa 24 tỷ đồng.

L14

Đại hội đồng cổ đông bất thường vào tháng 10 tới để xin ý kiến về việc tăng

vốn điều lệ thông qua hình thức chào bán cổ phiếu ra công chúng cho cổ

đông hiện hữu và ESOP lên hơn 100 tỷ.

SKG

Thông qua việc đóng 2 tàu cao tốc cho tuyến Phan Thiết – Phú Quý với sức

chở khoảng 306 hành khách, với tổng mức đầu tư khoảng 4,4 triệu USD. Dự

kiến hoạt động quý 2/2018 và quý 1/2019.

HAR Điều chỉnh kế hoạch kinh doanh năm 2017 với doanh thu tăng 25.6%, LN

trước và sau thuế tăng 40% và 40.5%.


7



DANH MỤC KHUYẾN NGHỊ

MÃ CK NGÀY

KN

GIÁ HIỆN

TẠI MỤC TIÊU CẮT LỖ

KHUYẾN

NGHỊ KỲ HẠN

HPG 08/06 37,500 39,400 25,000 MUA Dài hạn

HDG 04/07 33,000 36,900 29,000 MUA Trung hạn

DCM 06/07 13,750 18,000 13,000 MUA Ngắn hạn

LCG 10/07 11,700 12,100 9,600 MUA Ngắn hạn

HBC 11/07 62,000 65,000 50,000 MUA Trung hạn

SMC 12/07 23,650 28,000 19,000 MUA Ngắn hạn

IMP 19/07 63,800 80,000 63,000 MUA Ngắn hạn

NTC 24/07 69,600 80,000 53,000 MUA Dài hạn

DHA 26/07 36,300 42,500 31,300 MUA Ngắn hạn

TNG 28/07 14,700 14,000 11,300 MUA Ngắn hạn

TCM 31/07 28,900 34,000 27,200 MUA Ngắn hạn

PTB 03/08 114,800 150,000 100,000 NẮM GIỮ Dài hạn

TDH 04/08 15,400 19,300 13,800 MUA Ngắn hạn

MWG 07/08 114,100 119,000 97,000 MUA Ngắn hạn

PLX 07/08 64,200 73,000 62,000 MUA Ngắn hạn

LDG 07/08 17,600 16,500 13,800 MUA Ngắn hạn

MIG 10/08 13,300 16,000 12,500 MUA Trung hạn

FPT 11/08 49,400 60,000 46,000 MUA Trung hạn

VGC 15/08 21,600 19,500 18,100 CHỐT LỜI Ngắn hạn

PVT 18/08 14,600 17,000 12,400 MUA Trung hạn

CVT 25/08 50,800 55,000 41,000 MUA Dài hạn

KBC 28/08 14,500 n/a n/a MUA n/a

KDC 05/09 42,000 46,400 37,900 MUA Ngắn hạn

BWE 07/09 25,500 30,000 24,000 MUA Dài hạn

DXG 11/09 20,650 n/a n/a CHỐT LỜI Dài hạn

AAA 12/09 35,000 39,000 30,900 MUA Ngắn hạn

SLS 13/09 172,600 210,000 171,000 MUA Ngắn hạn

TCM 13/09 28,900 32,800 28,000 MUA Ngắn hạn

HCC 14/09 28,000 30,000 24,000 MUA Ngắn hạn

DHG 15/09 107,300 130,000 104,000 MUA Ngắn hạn

NKG 19/09 35,000 50,000 32,000 MUA Trung hạn

APC 20/09 45,250 n/a n/a THEO DÕI n/a

(Nhà đầu tư có thể tham khảo thêm các khuyến nghị trong các tháng trước tại mục

báo cáo doanh nghiệp trên website)


8



IVS RESEARCH

Nguyễn Hữu Bình Võ Thế Vinh Đỗ Trung Nguyên Nghiêm Đình Đức

Trưởng phòng Chuyên viên Chuyên viên Chuyên viên

[email protected] [email protected] [email protected] [email protected]

Wechat QR code Wechat QR code Wechat QR code Wechat QR code

CÔNG TY CHỨNG KHOÁN ĐẤU TƯ VIỆT NAM

LIÊN HỆ TRỤ SỞ CHÍNH

HÀ NỘI CHI NHÁNH

TP. HCM

VIETNAM INVESTMENT SECURITIES COMPANY

Điện thoại đặt lệnh:

(04) 35.779.999

Email: [email protected]

Website:

www.ivs.com.vn

Tầng 1, Số 9 Đào Duy Anh, Tòa nhà VCCI

Điện thoại: (04) 35.730.073

Fax: (04) 35.730.088

Lầu 4, Số 2 BIS, Công Trường Quốc Tế, P. 6, Q.

3, Tp.HCM

Điện thoại: (08) 38.239.966

Fax: (08) 38.239.696

KHUYẾN CÁO

Báo cáo, bản tin này được cung cấp bởi Công ty chứng khoán đầu tư Việt Nam – Vietnam Investment

Securities Company (IVS). Nội dung bản tin này chỉ mang tính chất tham khảo và các nhận định trong

báo cáo được đưa ra dựa trên đánh giá chủ quan của người viết. Mặc dù mọi thông tin được thu thập từ

các nguồn đáng tin cậy, nhưng IVS không đảm bảo tính chính xác của các thông tin và không chịu trách

nhiệm đối với các quyết định mua bán do tham khảo thông tin này.

mailto:[email protected]

http://www.ivs.com.vn/

Thứ Năm, ngày 21/09/2017 - ivs.vn Daily report.pdf · BẢN TIN TÀI CHÍNH - CHỨNG KHOÁN...

Documents

Transcript of Thứ Năm, ngày 21/09/2017 - ivs.vn Daily report.pdf · BẢN TIN TÀI CHÍNH - CHỨNG KHOÁN...