Catastro de Proyectos de Inversión pesar de que las perspectivas de la economía mundial se han...
Transcript of Catastro de Proyectos de Inversión pesar de que las perspectivas de la economía mundial se han...
Catastro de Proyectos de Inversión
Sociedad de Fomento Fabril
SOFOFA
SOCIEDAD DE FOMENTO FABRIL (SOFOFA) Departamento de Estudios
Av. Andrés Bello 2777, Piso 3, Las Condes, Santiago - Chile
Fono (56-2) 391 3134, Fax (56-2) 391 3228
e-mail: [email protected]
Edición
2009
2
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
RESUMEN EJECUTIVO 04 PROYECTOS DE INVERSIÓN POR ETAPA DE AVANCE 06
Proyectos En Construcción Proyectos Por Ejecutar Proyectos Potenciales
PROYEC TOS DE INVERSIÓN POR SECTOR ECONOMICO 12
Sector Energía Sector Minería Sector Infraestructura Sector Industria Sector Servicios Sector Comercio Sector Telecomunicaciones Sector Turismo
ANEXOS 28
El Catastro de Proyectos de Inversión es una publicación que realiza el departamento de Estudios de la Sociedad
de Fomento Fabril en base a información de carácter público, con el objetivo de sondear el nivel de inversión
que se está desarrollando en el país, de acuerdo a su grado de avance y sector económico.
© Se permite la reproducción total o parcial de este material sólo si se cita su fuente de origen.
INDICE
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
3
Una vez más, la Sociedad de Fomento Fabril ha registrado el desarrollo del país en materia de
inversión y, al igual que en años anteriores, presenta este informe que reúne y analiza los proyectos de
inversión más relevantes de la actividad económica a nivel nacional.
Desde nuestro último informe, publicado a mediados de 2008, la actividad en los mercados
financieros y en los diferentes sectores económicos ha venido desarrollando constantes cambios a raíz
de la incertidumbre provocada por la crisis económica mundial, y el enfoque general que entrega esta
edición considera los ajustes realizados durante el primer semestre por las diversas entidades
inversoras que participan en esta medición.
Asimismo, solo se consideran proyectos que están actualmente en ejecución (En
Construcción) e iniciativas con un alto grado de probabilidad en su materialización (Por Ejecutar y
Potenciales), por un monto igual o superior a los US$5 millones en inversión. Además, se agrupan las
iniciativas considerando los siguientes sectores de la economía: Energía, Minería, Infraestructura,
Industria, Servicios, Comercio, Telecomunicaciones y Turismo. En tanto, quedan excluidas del catastro
todas aquellas iniciativas dirigidas al sector Agrícola, Financiero e Inmobiliario (primera y segunda
vivienda).
El informe se confeccionó en base al registro de proyectos de inversión, tanto públicos como
privados, ingresados al Sistema de Evaluación de Impacto Ambiental (SEIA) de la CONAMA,
publicaciones de prensa especializada, comunicados de inversión, Memorias, presentaciones y
documentos financieros emitidos por las mismas empresas, entre otros. Sin perjuicio de lo anterior,
resulta importante señalar que la información catastrada se complementó y validó con los principales
ejecutivos responsables de implementar cada plan de inversión.
4
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
1 Los efectos de la crisis económica en la inversión, son tratados a fondo en la edición
Nº3 del Observatorio de la Inversión, publicación realizada en febrero de 2009.
Gráfico Nº1
Evolución de la Inversión por años (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº2
Inversión por Sector Económico Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº1
Resumen de la Inversión por Etapa de Avance Junio de 2009
Etapa Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
En Construcción* 188 16.684 -13,2
Por Ejecutar 313 58.459 50,8
EIA-DIA Aprobado 102 14.565 12,5
EIA-DIA en Trámite 177 39.950 73,4
Por Licitar 34 3.945 42,0
Potencial 90 32.194 39,8
Total general 591 107.338 32,5
* Comprende solo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
34.408 35.613
53.823
81.010
107.338
0
100
200
300
400
500
600
700
0
20.000
40.000
60.000
80.000
100.000
120.000
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
44.642
35.166
12.363
5.471
4.952
3.322
926
496
Energía
Minería
Infraestructura
Industria
Servicios
Comercio
Telecomunicaciones
Turismo
US$107.338 millones
Resumen Ejecutivo
74,4% del total de la inversión se
concentra en los sectores
de Energía y Minería.
US$107.338 millones es la inversión que
considera el Catastro de
Proyectos 2009.
A pesar de que las perspectivas de la economía mundial se han deteriorado desde nuestra última publicación, el Catastro de Proyectos de Inversión, en su versión
2009, registró un destacado crecimiento en el monto total de la inversión. El aumento observado, especialmente entre abril y junio, es el reflejo de que la
incertidumbre en la actividad de apoco comienza a dar señales de recuperación en la mayoría de los sectores económicos.
Es así como finalizados los seis primeros meses del presente año, el portafolio de proyectos de SOFOFA anotó 501 iniciativas por US$75.143 millones, cifra que supera
en 29,6% a los US$57.978 millones registrados en igual lapso de 2008. Sin embargo, al considerar el grupo de proyectos Potenciales, el número se eleva a 591
iniciativas totalizando más de US$107 mil millones, es decir, un crecimiento de la inversión de 32,5% en doce meses.
El comportamiento de la actividad, no obstante, presentó una fuerte desaceleración entre los
últimos meses de 2008 y los primeros de 2009, observándose el estancamiento de un número
importante de iniciativas de inversión. Dicha situación (que al mes de febrero mantenía
proyectos paralizados y suspendidos por US$16.513 millones1), se concentró principalmente en
proyectos Por Ejecutar que, a pesar de contar con los permisos ambientales necesarios, no
comenzaron sus faenas o procesos de implementación a la espera de un mejor escenario y
síntomas claros de reactivación. Más aún, el retraso en la puesta en marcha de proyectos
aprobados y la acumulación de éstos, generaron una abrupta caída en la incorporación de
nuevas iniciativas al grupo de proyectos En Construcción, cuyo monto de inversión fue el que se
vio más disminuido por la profundización de la crisis económica (ver cuadro Nº1).
Tal como en años anteriores, la inversión por sector económico nuevamente mostró una
marcada concentración de recursos en los rubros de Energía y Minería, siendo estas dos áreas
receptoras del 74,4% del monto total catastrado. En efecto, mientras que proyectos del sector
energético (que incluye proyectos En Construcción, Por Ejecutar y Potenciales) registraron
US$44.642 millones, con un crecimiento de 24,1% en comparación a junio de 2008, la inversión
de proyectos mineros totalizó US$35.166 millones, generando una variación significativa de
64,1% anual.
No obstante lo anterior, el sector más dinámico fue Infraestructura con un crecimiento de 64,6%
respecto a la última medición, gracias a la incorporación de nuevos proyectos con un alto
monto de inversión y a la actualización de proyectos registrados en el sistema de Concesiones
del Ministerio de Obras Públicas. Más atrás se ubicó el sector industrial con 86 iniciativas de
inversión por un monto de US$5.471 millones, cifra que también registró un importante
crecimiento de 54,3% gracias a la incorporación de nuevos proyectos del sector Metalúrgico.
El sector Servicios por su parte, terminó este primer semestre con US$4.952 millones, mientras que
el sector Comercio lo hizo con US$3.322 millones. En ambos casos retrocedió el monto de la
inversión en -19,4% y -30,9%, respectivamente.
Finalmente, el sector Telecomunicaciones alcanzó los US$926 millones en inversión, que es un
avance de 15% respecto a junio de 2008, mientras que el sector Turismo redujo su participación
a US$496 millones, cerrando el período de análisis con una caída de -37,6%.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
5
De las iniciativas más importantes registradas este año, destacaron tres que en conjunto suman
US$12.900 millones, monto equivalente al 12% del total medido a junio de 2009.
En primer lugar se registró la 2° Fase de Expansión de Nueva Andina (Codelco Chile), proyecto
potencial que considera una inversión cercana a los US$5.000 millones. Con dicho monto se espera
incrementar sustancialmente la extracción en la minería a rajo abierto de Sur Sur a 230.000 toneladas
diarias, desde las 72.000 toneladas que se procesan actualmente.
A continuación, se registró proyecto termoeléctrico Castilla por US$4.400 millones aproximadamente.
Dicha iniciativa considera construir un gran complejo eléctrico de 2.354 MW de potencia, cuyo principal
objetivo es proveer de potencia y energía eléctrica al Sistema Interconectado Central (SIC), además
de respaldar la demanda de energía eléctrica de la región.
Por su parte, Minera Escondida (BHP Billiton) estaría reactivando durante el próximo año su “Planta
Desalinizadora”, localizada en la comuna de Antofagasta y que requiere cerca de US$3.500 millones. El
proyecto consiste en el desarrollo de una iniciativa que, entre otros aspectos, permita la desalinización
de agua de mar en el Puerto Coloso y la conducción de ésta hacia las instalaciones de Mina
Escondida, distante a 170 km aproximadamente al sureste.
2 Los proyectos Multicomunales o Intercomunales corresponden a iniciativas cuya
materialización involucra a más de una comuna.
Gráfico Nº3
Ranking de la Inversión por Regiones Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº4
Origen de la Inversión Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº5
Inversión por Sector Transable – No Transable
Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº6
Principales Proyectos de Inversión Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
22.723
19.721
14.827
10.208
10.163
7.778
4.411
4.264
2.873
2.678
2.511
2.294
1.904
590
284
110
Antofagasta
Atacama
Valparaíso
Bíobío
Metropolitana
Multiregional
Aisén
Coquimbo
Los Lagos
Tarapacá
Maule
O'Higgins
Los Ríos
Magallanes
Araucanía
Arica y Parinacota
Privado 83.676 78,0%
Público 13.544 12,6%
Mixto 10.118 9,4%
Transables 40.638 37,9%
No Transables
66.700 62,1%
5.000
4.400
3.500
División Andina: 2° Fasede Expansión
MPX Energía: CentralTermoeléctrica Castilla
Minera Escondida:Planta Desalinizadora
En línea con los sectores de mayor inversión, las
regiones que representan las más elevadas cifras
son Antofagasta, Atacama y Valparaíso, que
impulsadas en gran medida por importantes
proyectos mineros y de generación energética,
reúnen el 53,4% del monto total acumulado a
junio de 2009.
Así, la región de Antofagasta registró 82
iniciativas que reúnen una inversión de US$22.723
millones, monto que corresponde al 21,2% del
total de recursos. Dicho monto se concentra
principalmente en las comunas de Antofagasta
(34,9%), Mejillones (25,5%) y Calama (24,6%).
En segundo lugar se ubicó la región de Atacama,
con 52 iniciativas por US$19.721 millones, cifra
equivalente al 18,4% del total del ranking por
regiones. El resultado arrojó que el 27,7% de la
inversión se encuentra ubicada en la comuna de
Copiapó, 20,9% en Tierra Amarilla y 16,8% en
proyectos multicomunales2.
A continuación, la región de Valparaíso registró
63 iniciativas por cerca de US$15.000 millones,
cifra que explica el 13,8% de la inversión total. El
monto catastrado se localizó principalmente en
la comuna de Los Andes (59,5%), en proyectos
multicomunales (15,4%) y Puchuncaví (11,2%).
6
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº7
Evolución de proyectos En Construcción* por años (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº8
Inversión En Construcción* por Sector Económico Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº2
Resumen de la Inversión En Construcción* Junio de 2009
Sector Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
Energía 49 5.679 -6,3
Minería 39 4.151 57,2
Comercio 10 1.944 -50,1
Servicios 19 1.570 -46,2
Infraestructura 31 1.470 25,2
Telecomunicaciones 6 926 15,0
Industria 28 786 -35,4
Turismo 6 158 -68,5
Total general 188 16.684 -13,2
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
12.429 10.870
15.124
19.215
16.684
0
50
100
150
200
250
0
5.000
10.000
15.000
20.000
25.000
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
5.679
4.151
1.944
1.570
1.470
926
786
158
Energía
Minería
Comercio
Servicios
Infraestructura
Telecomunicaciones
Industria
Turismo
US$16.684 millones
Proyectos En Construcción
Proyectos de Inversión por Etapa de Avance
Central Ralo, VIII Región.
De acuerdo a lo registrado a junio del año curso
y por primera vez desde 2004, el monto de la
inversión de proyectos En Construcción
disminuyó significativamente. La tendencia
observada en este grupo de iniciativas, que
estuvo marcada por la incertidumbre que se ha
generado en la actividad económica, anotó
una contracción de -13,2%, es decir, US$2.531
millones menos que en igual período de 2008.
En efecto, de la información recopilada se pudo
concluir que la inversión total de los proyectos
en marcha asciende a US$30.092 millones, de los
cuales, US$16.684 millones corresponden a
saldos que aún quedan por invertir, siendo esta
última cifra equivalente al 15,5% del total de
recursos catastrados. Asimismo, la cantidad de
proyectos registró una positiva variación de 5%,
pasando de 179 a 188 iniciativas en doce meses.
Así, el mayor monto por invertir se encuentra en
el sector energético, con 49 iniciativas por
US$5.679 millones, cifra equivalente al 34% de los
proyectos En Construcción. No obstante lo
anterior, y a pesar del positivo aumento en la
cantidad de iniciativas (16,7%), los saldos por
invertir presentaron una contracción de -6,3%
respecto de lo observado en 2008.
Seguido, el sector Minería registró 39 proyectos
con saldos por US$4.151 millones, cifra que
representa el 24,9% de los proyectos catastrados
en ésta fase.
El dinamismo de este grupo de iniciativas se
mantuvo durante el período en evaluación,
registrando una positiva tasa de variación
que, en doce meses, incrementó en 44,4% la
cantidad de proyectos y en 57,2% el monto
por invertir.
En tercer lugar se ubicó el sector Comercio
que, con un total de 10 iniciativas en marcha,
hacia fines del primer semestre acumuló
recursos cercanos a los US$2.000 millones. A
pesar de ser un importante monto de
inversión, la desaceleración generalizada de
la económica provocó una caída de -16,7%
en la cantidad de proyectos y una fuerte
disminución de -50,1% en la inversión en doce
meses.
Las mayores disminuciones, además de la
mencionada, se registraron con el retroceso
del sector Turismo, cuyos índices presentaron
una caída anual de -68,5% en la inversión y de
-64,7% en el número de proyectos. Asimismo, y
a pesar de aumentar en 18,8% la
incorporación de nuevas iniciativas, el sector
Servicio también acumuló una baja en la
inversión de -46,2%.
Por su parte, en el sector Industrial se observó
una disminución de -15,2% en la puesta en
marcha de nuevos proyectos, así como
también -35,4% en el monto de la inversión
por invertir, ambos casos con respecto a junio
de 2008.
US$16.684 millones registraron los
proyectos que
actualmente están En
Construcción.
-13,2% retrocedió la inversión En
Construcción durante los
últimos doce meses.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
7
Al desagregar la inversión En Construcción por
regiones, el catastro registró que las tres zonas
más importantes del país totalizan US$8.083
millones, cifra equivalente al 67,5% de los saldos
por invertir. Sin embargo, cabe señalar que
proyectos multiregionales lideraron esta etapa de
avance con 17 iniciativas por un total de
US$4.715 millones, es decir, el 28,3% de los
recursos.
Por su parte, la región de Antofagasta se anotó
como la de mayor cantidad de proyectos en
marcha, con 31 iniciativas por US$3.884 millones,
lo que concentra el 23,3% de la inversión. Dicho
monto esta distribuido principalmente en las
comunas de Mejillones (40,7%), Sierra Gorda
(32,8%) y San Pedro de Atacama (12,2%).
A su vez, la región Metropolitana registró 24
proyectos que sumaron US$2.298 millones,
equivalentes al 13,8% del total por regiones. Las
comunas de mayor recepción fueron Lo
Barnechea (56,7%), Providencia (15%) y
proyectos intercomunales (9,3%).
En tanto, la región de Valparaíso totalizó 25
iniciativas por US$1.901 millones, cifra que explica
el 11,4% de los recursos En Construcción. Los
principales proyectos se localizaron en las
comunas de Los Andes (31,8%), Puchuncaví
(29,3%) y Concón (17,5%).
3 Se trata de una serie de dispositivos que se instalan a cada extremo de las alas principales del avión. El
propósito de su instalación es disminuir el consumo de combustible.
Gráfico Nº9
Inversión En Construcción* por Regiones Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº10
Origen de la Inversión En Construcción* Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº11
Inversión En Construcción* por Sector Transable – No Transable
Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº12
Principales Proyectos de Inversión En Construcción* Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
4.715
3.884
2.298
1.901
1.288
776
483
469
243
157
155
145
84
71
15
Multiregional
Antofagasta
Metropolitana
Valparaíso
Bíobío
Atacama
O'Higgins
Coquimbo
Tarapacá
Los Lagos
Maule
Los Ríos
Aisén
Magallanes
Araucanía
Privado 13.313 79,8%
Público 1.793 10,7%
Mixto 1.578 9,5%
Transables 4.937 29,6%
No Transables
11.747 70,4%
1.200
1.200
1.134
Minera Esperanza:Proyecto Esperanza
Minera Sur Andes:Proyecto Desarrollo Los
Bronces
LAN Airlines: Plan deRenovación de Flota
Ruta Nacional
Al analizar los proyectos más importantes y que actualmente se
encuentran en ejecución, tres iniciativas destacan con cerca de
US$3.500 millones en saldos por invertir, cifra que concentra el 21,2% del
total en esta fase.
Así, el proyecto de Minera Esperanza, que presenta un avance de 44,7%
al mes de junio, estimó su entrada en operaciones para el último trimestre
de 2010. Esta iniciativa consiste en la explotación y procesamiento de
mineral, producción de concentrados de cobre-oro y molibdeno, su
transporte a muelle, embarque, y comercialización. Tendrá una
capacidad de producción de ente 120 y 150 mil toneladas de cobre fino
concentrado y 128 mil onzas de oro anuales.
Asimismo, y a pesar de que el grupo Anglo American redujo el ritmo en su plan de inversiones frente
al actual escenario recesivo, la entidad ha manifestado que mantiene intacta su cartera de
proyectos. El proyecto Los Bronces pretende aumentar la capacidad de producción del yacimiento
a poco más de 400.000 toneladas de cobre fino al año, desde las cerca de 226.000 toneladas de
metal rojo que produce anualmente. El proyecto también aumentará la producción de molibdeno
a 5.400 t/a frente a las 2.123 t/a registradas el 2006.
Finalmente, sigue materializándose el plan de inversiones de la empresa LAN Airlines, que entre 2009
y 2011invertirá US$1.134 millones en la compra de seis nuevos aviones, la renovación de cabinas
para adecuarlas a su categoría premium business y la instalación de winglets3 en aviones de carga,
lo que permitiría mejorar su eficiencia, entre otros.
8
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
4 Informe Semestral del Mercado Internacional del Cobre, COCHILCO,
Primer Semestre 2009.
Gráfico Nº13
Evolución de proyectos Por Ejecutar por años (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº14
Inversión Por Ejecutar por Sector Económico Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº3
Resumen de la Inversión Por Ejecutar Junio de 2009
Sector Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
Energía 107 29.537 46,5
Minería 53 19.162 94,0
Infraestructura 57 5.226 30,8
Industria 53 2.033 38,2
Servicios 34 1.923 -31,6
Comercio 5 434 40,0
Turismo 4 144 3,1
Total general 313 58.459 50,8
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
17.785 20.455 20.072
38.763
58.459
0
50
100
150
200
250
300
350
400
0
10.000
20.000
30.000
40.000
50.000
60.000
70.000
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
29.537
19.162
5.226
2.033
1.923
434
144
Energía
Minería
Infraestructura
Industria
Servicios
Comercio
Turismo
US$58.459 millones
Proyectos Por Ejecutar
El grupo de iniciativas Por Ejecutar finalizó
este primer semestre con 313 proyectos de
inversión por un total de US$58.459 millones,
cifra que representa más de la mitad de los
recursos catastrados (54,5%). Asimismo, dicha
cantidad significó un crecimiento de 50,8%
respecto a lo registrado en igual lapso de
2008.
A pesar de la importante concentración de
recursos y del positivo crecimiento
observado en esta etapa, el grupo de
iniciativas Por Ejecutar disminuyó en -15,4% la
cantidad de proyectos respecto de lo
informado en el catastro de 2008, cuando
para ése entonces, se destacaba con 370
iniciativas de inversión.
El sector económico más importante de este
grupo de proyectos sigue siendo Energía
que, al igual que el año pasado, lideró con
la mayor cantidad de proyectos (107) y el
volumen más abultado de recursos
(US$29.537 millones, equivalentes a la mitad
de inversión registrada en esta fase).
Pese a que durante el primer semestre de
2009, el precio promedio del cobre se situó
bajo el precio promedio alcanzado en el
mismo periodo de 2008, la extraordinaria
demanda de cátodos registrada desde
China4, ubicó al precio en una inesperada
tendencia creciente, situación que afectó
directamente la activación de proyectos
con un alto monto de inversión asociado.
Así, el sector Minería registró 53 iniciativas por
un monto cercano a los US$20 mil millones en
inversión. Dicha cifra, que representa el 32,8%
de los recursos que se encuentran Por
Ejecutar, anotó un incremento de 94% en
doce meses. Sin embargo, la cantidad de
proyectos no fue proporcional y experimentó
una baja anual de -24,3%.
Más atrás, el sector Infraestructura registró 57
iniciativas y una inversión de US$5.226 millones,
cifra que representa el 8,9% de los recursos Por
Ejecutar. Los proyectos registrados en este
sector económico anotaron un alza de 30,8%
respecto a lo observado en junio de 2008,
cuando la inversión en ese entonces llegaba
a los US$3.996 millones.
Por su parte, el registro obtenido del sector
industrial mostro un total de 53 proyectos en
esta fase y un monto de US$2.033 millones,
evidenciando una reducción de -22,1% en la
cantidad de iniciativas, pero un destacado
avance de 38,2% en la inversión.
Servicios en tanto, finalizó el semestre con 34
proyectos por US$1.923 millones, situación que
generó en el índice del sector una variación
anual de -15% y -31,6%, respectivamente.
Con montos mucho menores el sector
Comercio y Turismo registraron, en conjunto,
nueve proyectos Por Ejecutar con US$578
millones de inversión, cifra que logra solo el 1%
entre los recursos de ésta fase.
68,3% de la inversión se registró
en proyectos con EIA-DIA
en Trámite.
50,8% fue el crecimiento anual
que se observó en este
grupo de proyectos.
US$58.459 millones es la inversión que
se encuentra actualmente
Por Ejecutar.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
9
Entre las iniciativas que lideran esta etapa se identificó el proyecto energético Central Termoeléctrica
Castilla, que está actualmente5 en pleno proceso de calificación ambiental y prevé una inversión
cercana a los US$4.400 millones. Entre sus instalaciones más importantes, esta la central termoeléctrica
a petróleo diesel, que considera dos turbinas de combustión en ciclo abierto de 127 MW de potencia
bruta cada una y la central termoeléctrica a carbón, compuesta por seis unidades de tecnología
carbón pulverizado (Pulverized Coal) de 350 MW de potencia bruta cada una.
Por su parte, Minera Escondida (BHP Billiton) estaría reactivando el próximo año sus proyectos
postergados por la crisis y cuya ejecución involucra una inversión cercana a los US$7.000 millones. La
Planta Desalinizadora se encuentra aprobada ambientalmente, por lo que se espera que a partir de
julio de 2010 podrían comenzar sus obras, mientras que la denominada Fase V (que implica la
construcción de nuevas plantas de tratamiento de mineral) aún se encuentra a la espera de una
calificación favorable, la que podría esperarse durante los primeros meses de 2010.
Al analizar los proyectos Por Ejecutar por
regiones, se aprecia que más de la mitad de los
recursos (51,7%) se encuentran nuevamente
entre las regiones de Atacama y Antofagasta,
gracias a importantes proyectos mineros y
energéticos.
Es así como la región de Atacama contabilizó 28
iniciativas por US$15.449 millones, lo que
constituye el 26,4% de los recursos en esta etapa.
Asimismo, del monto antes mencionado, un
28,5% está ubicado en la comuna de Copiapó,
un 26,7% en la localidad de Tierra Amarilla y un
18,7% corresponde a proyectos intercomunales.
A continuación, y con un monto igual de
importante al anterior, se ubicó la región de
Antofagasta con 46 proyectos por US$14.770
millones, cifra equivalente al 25,3% del grupo. De
la inversión, destacan los proyectos registrados
en las comunas de Antofagasta y Mejillones con
el 53,3% y 28,1% de los recursos, respectivamente.
Más atrás se ubicó la comuna de Calama con el
8,1% de los recursos de la región.
Por su parte, la región Metropolitana maneja una
cartera de 57 proyectos por US$4.908 millones Por
Ejecutar, vale decir, el 8,4% de los proyectos por
región. Dicha cantidad se distribuye entre
proyectos intercomunales (28,2%), la comuna de
San José de Maipo (14,6%) y Las Condes (12,2%),
principalmente.
5 Al 30 de junio de 2009.
Gráfico Nº16
Origen de la Inversión Por Ejecutar Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº15
Inversión Por Ejecutar por Regiones Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº17
Inversión Por Ejecutar por Sector Transable – No Transable
Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº18
Inversión Por Ejecutar Sub-Etapa Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº19
Principales Proyectos de Inversión Por Ejecutar Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Privado 49.106 84,0%
Mixto 7.741 13,2%
Público 1.613 2,8%
15.449
14.770
4.908
4.163
3.646
3.221
2.808
2.335
2.300
1.458
985
948
886
263
212
110
Atacama
Antofagasta
Metropolitana
Valparaíso
Coquimbo
Aisén
Bíobío
Tarapacá
Maule
Los Ríos
O'Higgins
Multiregional
Los Lagos
Araucanía
Magallanes
Arica y Parinacota
Transables 21.195 36,3%
No Transables
37.265 63,7%
14.565
39.950
3.945
EIA-DIA Aprobado
EIA-DIA en Trámite
Por LicitarP
or
Eje
cuta
r
4.400
3.500
3.250
MPX Energía: CentralTermoeléctrica Castilla
Minera Escondida:Planta Desalinizadora
Minera Escondida: FaseV
10
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº20
Evolución de proyectos Potenciales por años (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº21
Inversión Potencial por Sector Económico Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº4
Resumen de la Inversión Potencial Junio de 2009
Sector Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
Minería 13 11.853 33,0
Energía 20 9.426 -3,3
Infraestructura 25 5.667 142,0
Industria 5 2.653 208,6
Servicios 13 1.459 254,4
Comercio 8 944 57,5
Turismo 6 194 26,5
Total general 90 32.194 39,8
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
4.194 4.288
18.627
23.031
32.195
0
20
40
60
80
100
0
5.000
10.000
15.000
20.000
25.000
30.000
35.000
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
11.853
9.426
5.667
2.653
1.459
944
194
Minería
Energía
Infraestructura
Industria
Servicios
Comercio
Turismo
US$32.194 millones
Proyectos Potenciales
En línea con la tendencia observada en la
economía durante el segundo trimestre de
2009, el desarrollo de proyectos Potenciales
estuvo caracterizado por un importante
aumento hacia finales del primer semestre. Es
así como, a junio pasado, este grupo de
iniciativas registró tasas que, a diferencia de
las dos etapas previas, mostró un crecimiento
tanto en la cantidad de proyectos, como en
los montos de inversión.
En efecto, durante dicho período el catastro
de proyectos registró US$32.194 millones, cifra
equivalente al 30% del total medido y a un
incremento de 39,8% respecto de 2008.
Asimismo, se observó un positivo aumento en
la incorporación de nuevas iniciativas a la
base de datos del catastro, pasando de 82 a
90 proyectos, generando un avance en el
número de iniciativas de 9,8% en doce
meses.
Entre los sectores que participan con la
mayor cantidad de recursos en proyectos
Potenciales, el rubro de la Minería se destacó
como el de más inversión asociada, con 13
iniciativas que sumaron US$11.853 millones,
monto que concentra el 36,8% y que cierra el
primer semestre de 2009 con una variación
de 33% respecto de igual período del año
anterior.
En segundo lugar se ubicó Energía, que a
mediados del presente año registró 20
iniciativas por US$9.752 millones, cifra que
representa un 29,3% del total de los recursos
comprometidos en esta etapa de avance y
un retroceso de -3,3% en comparación al
catastro pasado.
Por su parte, el sector Infraestructura
contabilizó 25 iniciativas de inversión por
US$5.667 millones, monto que significa un
17,6% del total considerado como Potencial
y un fuerte crecimiento de 142% en
comparación a los US$2.342 millones
contabilizados hace doce meses.
En Industria y Servicios, el ingreso de nuevos
proyectos de inversión elevaron las cifras a
US$2.653 millones y US$1.459 millones,
respectivamente. En ambos casos, se registró
un fuerte crecimiento debido a los altos
montos asociados al plan de negocios de
Cía. Siderúrgica Huachipato y al Complejo
Asistencial Red Sur impulsado por el Ministerio
de Salud, cuya incorporación como
proyectos Potenciales significó un alza de
208,6% en Industria y 254,4% en Servicios.
Finalmente, la variación en proyectos del
sector Comercio y Turismo también avanzó
positivamente, con US$944 millones en el
primer caso y US$194 millones en el segundo,
generando un incremento anual de 57,5% y
26,5%, respectivamente.
66% de la inversión Potencial es
impulsada por recursos de
empresas Privadas.
US$9.164 millones aumentó la
inversión Potencial durante
los últimos doce meses.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
11
En cuanto a la inversión distribuida por regiones,
es Valparaíso la que destaca con el mayor
monto de proyectos Potenciales. Es así como, 16
iniciativas de inversión registraron un presupuesto
de US$8.764 millones, cifra que corresponde al
27,2% de lo estimado a nivel nacional. La
comuna con mayor recepción de estos recursos
fue Los Andes (91,5%), seguido por proyectos
multicomunales (3,4%) y Llay Llay (1,7%).
Por su parte, y con el 19% del total catastrado en
esta etapa de avance, la región del Bíobío
registró 8 proyectos de inversión que en total
sumaron más de US$6.000 millones, monto que
esta destinado principalmente a iniciativas
ubicadas en la comuna de Talcahuano (38,9%),
Coronel (30,8%) y Penco (22,9%).
En tercer lugar, la región de Antofagasta destacó
con 5 iniciativas que, para su materialización,
requieren de una inversión cercana a los
US$4.000 millones, monto que representa el 12,6%
dentro del ranking por regiones. La comuna que
acaparó la mayor cantidad de los recursos fue
Calama, con 91,6% de los recursos de la región,
seguido por Sierra Gorda con 4,4% y San Pedro
de Atacama, con 2,5%.
Gráfico Nº22
Inversión Potencial por Regiones Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº23
Origen de la Inversión Potencial Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº24
Inversión Potencial por Sector Transable – No Transable
Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº25
Principales Proyectos de Inversión Potencial Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
8.764
6.113
4.069
3.497
2.957
2.115
1.830
1.107
826
307
300
149
100
56
6
Valparaíso
Bíobío
Antofagasta
Atacama
Metropolitana
Multiregional
Los Lagos
Aisén
O'Higgins
Magallanes
Los Ríos
Coquimbo
Tarapacá
Maule
Araucanía
Privado 21.257 66,0%
Público 10.138 31,5%
Mixto 800
2,5%
Transables 14.506 45,1%
No Transables
17.688 54,9%
5.000
3.000
2.000
División Andina: 2° Fasede Expansión
Corporación América:Ferrocarril Trasandino
Central
División Codelco Norte:ChuquicamataSubterránea
Entre las iniciativas que lideran esta etapa de avance, destaca la impulsada por Codelco Chile y su
División Andina, que a través de su segunda fase de expansión contempla invertir cerca de US$5.000
millones a partir del año 2012. El proyecto considera, entre otros aspectos, la instalación de una planta
con capacidad para procesar entre 140 y 150 mil toneladas diarias de mineral, en un lugar distinto de la
ubicación que tiene la planta actual. El proyecto global de expansión de la división apunta a elevar la
capacidad de tratamiento a 300 mil toneladas diarias de mineral,
Por su parte, el proyecto “Túnel Ferroviario de baja Altura y Explotación del Ferrocarril Trasandino
Central”, del grupo Corporación América, requiere de US$3.000 millones aproximadamente para su
materialización. La iniciativa contempla la construcción de un túnel de baja altura de entre 20 y 30 km.,
desde Mendoza (Argentina) hasta Los Andes (Chile), y la rehabilitación y construcción de
aproximadamente 210 kilómetros de la traza histórica del Ferrocarril Trasandino, fuera del túnel de baja
altura.
Como tercer proyecto destacado nuevamente se anotó Codelco Chile, junto a la División Codelco
Norte y su proyecto “Chuquicamata Subterránea”. La iniciativa espera invertir cerca de US$2.000
millones en el reemplazo de Chuquicamata a rajo abierto por una mina subterránea. En este sentido, se
prevé que hacia el 2019 parte importante de la explotación de Chuquicamata se hará bajo tierra.
12
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
6 Corresponde al Sistema de Evaluación de Impacto Ambiental de la CONAMA, cuyo objetivo es
asegurar que las iniciativas de inversión sean ambientalmente sustentables y cumplan con la
Normativa vigente.
Gráfico Nº26
Evolución de proyectos Energéticos por años (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº27
Inversión en Energía por Etapa de Avance Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº5
Resumen de la Inversión en Energía Junio de 2009
Etapa de Avance Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
En Construcción* 49 5.679 -6,3
Por Ejecutar 107 29.537 46,5
Potencial 20 9.426 -3,3
Total 176 44.642 24,1
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
919
4.435
18.864
35.967
44.642
0
50
100
150
200
0
10.000
20.000
30.000
40.000
50.000
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
En Construcción *
Por Ejecutar
Potencial
Energía
5.679
29.537
9.426
US$44.642 millones
Proyectos de Inversión por Sector Económico
Sector Energía
En materia de inversión energética, el
catastro de proyectos ha venido observando
con atención el desarrollo que ha
caracterizado al sector durante el último
tiempo. Los registros apuntan a un dinamismo
más que destacable desde el año 2001,
donde se ha aprovechado de manera
íntegra las oportunidades que se presentan a
nivel nacional y donde la expansión
considera tasas más que generosas, de
hecho, durante el año 2008, la inversión del
sector registró un crecimiento de 90,7% en
doce meses.
Este dinamismo sigue observándose durante
el presente año y prueba de ello es que, al
mes de junio, la inversión acumuló US$44.642
millones, monto que explica el 41,6% de los
recursos del catastro y evidencian un positivo
incremento de 24,1% anual. Directamente
proporcional es la variación que ha venido
registrando la cantidad de proyectos, que
desde el año 2001 hasta el actual, ha estado
aumentando, en promedio, un 37,2%.
En cuanto a la evolución por etapa de
avance, los proyectos que actualmente se
encuentran en desarrollo (En Construcción)
sumaron 49 iniciativas por US$5.679 millones
en saldos por invertir, monto que explica una
participación de 12,7% del total medido en
Energía, pero que en comparación con el
primer semestre de 2008, representa una
contracción de -6,3%.
Por otro lado, la capacidad de crecimiento
que ha mostrado el sector lo resume el
comportamiento del grupo de proyectos Por
Ejecutar, que durante los seis primeros meses
del año, concentró la mayor cantidad de
recursos (US$29.537 millones). Este monto de
inversión, que viene acompañado de 107
iniciativas, constituye más de la mitad de la
inversión sectorial presupuestada (66,2%). El
ingreso de nuevos proyectos al SEIA6 y la
aprobación de éstos por parte de la
autoridad, elevaron a este grupo como el
más dinámico dentro del sector energético,
con un crecimiento en la inversión de 46,5%
en comparación a la medición realizada en
2008.
A pesar del buen desarrollo exhibido por el
sector energético en términos generales, el
grupo de iniciativas Potenciales ha
presentado una leve tendencia a la baja
durante el actual período de medición,
situación que surge básicamente por el
traslado sistemático de proyectos a la etapa
Por Ejecutar. Así, durante este primer
semestre se registraron 20 iniciativas que, en
suma, alcanzaron una inversión de US$9.426
millones, cantidad que representa el 21,1%
de los recursos energéticos y a una negativa
variación de -9,1% en la cantidad de
proyectos y -3,3% en el monto de la inversión,
ambas en doce meses.
66,2% de la inversión en Energía
se encuentra en proyectos
Por Ejecutar.
US$44.642 millones registró el catastro
de proyectos energéticos
durante el 2009.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
13
La distribución geográfica de recursos
energéticos fue liderada en esta oportunidad por
la región de Antofagasta, con 22 iniciativas por
US$6.910 millones, monto que representa el 15,5%
de la inversión del sector. Dicha cantidad se
encuentra destinada principalmente a las
comuna de Mejillones (75,6%), Calama (11%) y
Antofagasta (6,8%).
Levemente atrás, se ubicó la Región de
Atacama, con 15 proyectos de inversión que
contemplan US$6.817 millones, monto que
constituye el 15,3% del total del sector. Gran
parte de estos recursos se ubicaron en la
comuna de Copiapó (64,7%), seguida de la
localidad de Huasco (26,49) y Caldera (3,7%).
En la tercera posición del ranking de regiones
con la mayor cantidad de recursos, se observó a
la de Aisén, que al cierre del primer semestre
registró 23 proyectos por US5.586 millones en
inversión, monto que es equivalente al 12,5% de
lo acontecido en este rubro. Las comunas más
favorecidas con dicha inversión fueron Coronel
(45,3%), Penco (25,1%) y proyectos registrados
como Intercomunales (12,8%).
Gráfico Nº28
Inversión Energética por Regiones Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº29
Origen de la Inversión en Energía Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº30
Inversión Energética por Sub-Sectores Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº31
Principales Proyectos de Inversión en Energía Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
6.910
6.817
5.586
4.622
4.262
3.581
3.030
2.193
2.077
1.936
1.595
1.042
776
120
55
40
Antofagasta
Atacama
Bíobío
Valparaíso
Aisén
Coquimbo
Multiregional
Maule
Los Lagos
O'Higgins
Los Ríos
Tarapacá
Metropolitana
Magallanes
Araucanía
Arica y Parinacota
Privado 36.102 80,9%
Mixto 7.420 16,6%
Público 1.119 2,5%
43.116
1.526
Eléctrica
Hidrocarburos
Ener
gía
4.400
2.000
1.700
MPX Energía: CentralTermoeléctrica Castilla
Transelec: Nuevas Líneasde Transmisión
Energía Minera:Termoeléctrica Energía
Minera
Al considerar los proyectos más importantes del sector energético,
destaca por su alto valor asociado la Central Termoeléctrica Castilla (de
la firma brasileña EBX), que pretende ser el mayor complejo eléctrico a
carbón de Chile con una capacidad de 1.400 megawatts de potencia y
cerca de US$4.400 millones en inversión. La iniciativa contempla una
Subestación Eléctrica (S/E) Punta Cachos, a la cual se conectarán las
centrales y una Planta Desaladora de agua de mar (71.700 t/día) para
suministrar agua industrial al Complejo Termoeléctrico y para otros
usuarios de la región.
El segundo lugar corresponde al proyecto potencial de Transelec y las nuevas Líneas de
Transmisión encargadas de transportar la energía del futuro proyecto de HidroAysén. Las
obras estiman una inversión cercana a los US$ 2.000 millones y contemplan la
construcción e instalación de 2.270 kilómetros de tendido eléctrico necesarios para la
transmisión de corriente continua, desde las futuras centrales del proyecto hidroeléctrico
de Aysén, al Sistema Interconectado Central (SIC). Contará con más de 5 torres de alta
tensión que atravesará ocho regiones del país.
En tanto, la empresa Energía Minera (filial de Codelco Chile) contempla la construcción
de una central termoeléctrica a carbón que de 1.050 MW de capacidad. El proyecto se
encuentra con su EIA Aprobado y considera una inversión de US$1.700 millones, la que se
pretende materializar a partir de 2011. Entre sus principales características se encuentra
que será una central termoeléctrica a carbón que aportará una capacidad de 1.050 MW
al Sistema Interconectado Central (tres unidades generadoras de 350 MW bruto cada
una), cancha de acopio y manejo de carbón, y un depósito para las cenizas generadas
en el proceso.
14
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
7 Informe Semestral del Mercado Internacional del Cobre, COCHILCO,
Primer Semestre 2009.
Gráfico Nº32
Evolución de proyectos Mineros por años (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº33
Inversión en Minería por Etapa de Avance Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº6
Resumen de la Inversión en Minería Junio de 2009
Etapa de Avance Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
En Construcción* 39 4.151 57,2
Por Ejecutar 53 19.162 94,0
Potencial 13 11.853 33,0
Total 105 35.166 64,1
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
8.455 10.427
16.015
21.434
35.166
0
20
40
60
80
100
120
0
5.000
10.000
15.000
20.000
25.000
30.000
35.000
40.000
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
En Construcción *
Por Ejecutar
Potencial
Minería
4.151
19.162
11.853 US$35.166
millones
Sector Minería
A pesar de la tendencia a la baja registrada
en el precio promedio del cobre respecto
del primer semestre de 2008 (-50%)7, la
tendencia entre el primer y segundo trimestre
del año indica una recuperación de la
cotización de 36,1%, situación que, durante
el segundo trimestre, significó la reactivación
de importantes proyectos mineros.
De esta forma, la inversión en Minería
también ha mantenido un buen ritmo de
crecimiento en lo que va del año, anotando
una expansión anualizada de 64,1%. Así pues,
al mes de junio se contabilizaron US$35.166
millones, el punto más alto alcanzado hasta
ahora por el rubro y equivalente al 32,8% del
total de recursos catastrados. En tanto, la
cantidad de proyectos, a pesar del repunte
antes mencionado, presentó una leve
disminución de -1,9%, pasando de 107 a 105
iniciativas de inversión en doce meses.
Por su parte, el grupo de proyectos En
Construcción registró un importante aumento
en los saldos que aún quedan por invertir,
situación que gracias a la incorporación de
proyectos como el de Minera Esperanza
(Antofagasta Minerals - Marubeni Corp.), se
totalizó una inversión de US$4.151 millones,
cifra equivalente al 11,8% del sector y que, a
junio pasado, significó un crecimiento anual
de 57,2% en los saldos por invertir.
El grupo de proyectos considerados en la
etapa Por Ejecutar registró una inversión
cercana a los US$20.000 millones durante el
primer semestre de 2009. Dicho monto, que
superó a lo acontecido en la medición del
año pasado en un notable 94%, representa
más de la mitad del total observado en el
sector (54,5%). La evolución de la inversión
ha ido de menos a más, sin embargo, esta
fase cerró el primer semestre con una
cantidad de 53 iniciativas, experimentando
una caída de -24,3% respecto a igual lapso
del año 2008. Lo anterior demuestra que la
incorporación de nuevos proyectos al
Sistema de Evaluación de Impacto
Ambiental (SEIA) de la CONAMA, estuvo
caracterizada por el ingreso de proyectos
con fuertes montos de inversión.
En tanto, los proyectos Potenciales del sector
minero registraron un crecimiento de 33% en
términos anuales, situación que esta por
debajo si se compara con lo observado en
las etapas previas (57,2% En Construcción y
94% Por Ejecutar). La inversión en esta etapa
de avance alcanzó, durante el primer
semestre del año, un valor de US$11.853
millones, cifra que explica el 33,7% del total
del rubro, mientras que en forma paralela, la
cantidad de proyectos potenciales se
expandió un 30% respecto a junio de 2008.
94% creció la inversión en el
grupo de proyectos Por
Ejecutar respecto de 2008.
US$35.166 millones contempla la
cartera de proyectos 2009
del sector Minería.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
15
Durante el primer semestre de 2009, la actividad
económica en el sector minero nuevamente
muestra una fuerte concentración de proyectos
en el extremo norte del país, al anotar el 73,2% de
la inversión solo entre las regiones de
Antofagasta y Atacama.
El resultado obtenido por regiones evidencia que
la tendencia de expansión del sector se
concentró mayoritariamente en la región de
Antofagasta, con 40 iniciativas por US$14.089
millones, monto que cubre el 40,1% del total del
rubro. La distribución de estos recursos estuvo
enfocada principalmente en las comunas de
Antofagasta (49,3%), Calama (32,5%) y Sierra
Gorda (11,3%).
Con un monto de igual importancia, la región de
Atacama registró 27 iniciativas por US$11.651
millones, es decir, el 33,1% del sector. Las
principales comunas receptoras fueron Tierra
Amarilla (35,4%), proyectos intercomunales
(24,8%) y Alto del Carmen (14,6%).
En tercer lugar se ubicó la región de Valparaíso,
que registró 7 proyectos con una inversión de
US$5.805 millones, cifra que equivale al 16,5%. De
lo anterior, el 99% de la inversión se encuentra en
la comuna de Los Andes, lugar donde se ubica el
proyecto más importante del sector minero.
Gráfico Nº34
Inversión en Minería por Regiones Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº35
Origen de la Inversión en Minería Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº36
Inversión en Minería por Sub-Sectores Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº37
Principales Proyectos de Inversión en Minería Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
14.089
11.651
5.805
1.284
1.225
538
250
201
75
30
18
Antofagasta
Atacama
Valparaíso
Tarapacá
Metropolitana
Coquimbo
Magallanes
O'Higgins
Aisén
Multiregional
Arica y Parinacota
Privado 24.659 70,1%
Público 10.342 29,4%
Mixto 165
0,5%
23.835
11.331
Cobre
No Cobre
Min
erí
a
5.000
3.500
3.250
División Andina: 2° Fasede Expansión
Minera Escondida: PlantaDesalinizadora
Minera Escondida: Fase V
Entre los proyectos de mayor importancia, tres de ellos contemplan US$11.750
millones en inversión, lo que constituye el 33,4% de los recursos del sector.
La iniciativa más importante del rubro minero es la 2ª Fase de Expansión de la
División Andina (Codelco Chile), cuya materialización requiere de un monto
estimado en US$5.000 millones. Entre sus obras destaca la instalación de una
planta con capacidad para procesar entre 140 y 150 mil toneladas diarias de
mineral, en un lugar distinto de la ubicación que tiene la planta actual. El
proyecto global de expansión de la división apunta a elevar la capacidad de
tratamiento a 300 mil toneladas diarias de mineral.
Por su parte, y como ya se mencionó, Minera Escondida (filial de BHP Billiton) estaría reactivando para
el próximo año sus proyectos “Planta Desalinizadora” y “Fase V”.
En el primer caso, el Estudio de Impacto Ambiental (EIA) se encuentra resuelto favorablemente. El
proyecto requiere de la construcción de una Planta Desalinizadora (Planta de Filtración y Osmosis
Inversa), con sus respectivas tuberías de captación de agua de mar y descarga de agua salada,
tuberías de conducción de agua permeada (desalinizada) de calidad industrial a la mina, estaciones
de impulsión, S/E eléctricas e infraestructura auxiliar o de servicio.
Mientras que el segundo, aún se encuentra en tramitación ambiental, la que se podría definir durante
los primeros meses de 2010. El objetivo del proyecto es el aumento de la capacidad de procesamiento
de minerales sulfurados en aproximadamente 175.000 tpd., pudiendo alcanzar un máximo de 190.000
tpd. como promedio anual, debido a futuras mejoras operacionales propias del proceso y a las
características del mineral.
16
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº38
Evolución de proyectos en Infraestructura por años (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº39
Inversión en Infraestructura por Etapa de Avance Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº7
Resumen de la Inversión en Infraestructura Junio de 2009
Etapa de Avance Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
En Construcción* 31 1.470 25,2
Por Ejecutar 57 5.226 30,8
Potencial 25 5.667 142,0
Total 113 12.363 64,6
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
12.314
6.846 6.726 7.512
12.363
0
20
40
60
80
100
120
140
0
2.000
4.000
6.000
8.000
10.000
12.000
14.000
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
En Construcción *
Por Ejecutar
Potencial
Infraestructura
1.470
5.226
5.667
US$12.363 millones
Sector Infraestructura
Las expectativas del sector Infraestructura
han evidenciado una notoria recuperación
desde la publicación del informe anterior.
La medición realizada a fines de este primer
semestre muestra, en cuanto a inversión se
refiere, el importante avance que han
generado las iniciativas anunciadas por el
gobierno en el sistema de Concesiones y el
efecto que generan éstas sobre el sector.
Es así como la inversión del rubro durante el
primer semestre del año aumentó en 64,6%,
es decir, US$4.851 millones más que en igual
periodo de 2008, situación que le permitió
por segundo año consecutivo ubicarse
como el tercer sector más importante del
Catastro de Inversiones. Cabe hacer
presente que, a pesar del alza en la
inversión registrada, la cantidad de
proyectos sufrió una disminución de -8,9%,
hecho que significó una transición de 124 a
113 proyectos en doce meses.
Los proyectos de inversión considerados en
Infraestructura, particularmente aquellos
que actualmente se encuentran en
desarrollo (En Construcción), aumentaron su
ritmo de crecimiento respecto a la
medición de 2008. En efecto, el rubro en
análisis experimentó un aumento durante lo
que va del 2009 de 25,2%, gracias a los
importantes proyectos como las extensiones
del Metro de Santiago, desarrollo de
puertos y de Obras Públicas.
En suma, se registraron 31 iniciativas por
US$3.130 millones, con saldos por invertir por
US$1.470 millones. Esta última cifra
constituye el 11,9% de los recursos del
sector.
En tanto, el grupo de proyectos Por Ejecutar
registró un total de 57 iniciativas de inversión
por US$5.226 millones, monto que se
incrementó en 30,8% en comparación a lo
publicado el año pasado y que equivale al
42,3% del total del rubro. Cabe señalar, en
esta etapa de avance, el destacado rol y
dinamismo aportado por la inversión
incorporada al Sistema de Concesiones
impulsado por el Ministerio de Obras
Públicas, cuya actualización favoreció
positivamente en el desarrollo del sector
Infraestructura.
Junto al importante monto observado en la
etapa anterior, las positivas proyecciones
estimadas para el sector también se
concentraron en proyectos Potenciales,
cuya inversión exhibió, en doce meses, un
notable aumento de 142%. Esta situación,
que fue generada principalmente por la
incorporación del proyecto Ferrocarril
Trasandino (del conglomerado Corporación
América), permitió finalizar el primer
semestre con una inversión de US$5.667
millones, monto que representa el 45,8% de
los recursos este sector.
64,6% aumentó la inversión en
Infraestructura durante los
últimos doce meses.
US$3.796 millones están
presupuestados para
proyectos relacionados a
Concesiones Viales.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
17
Del análisis por regiones en este sector
económico, se desprende que la región de
Valparaíso cuenta con inversiones US$3.657
millones, lo que implica el 29,6% de lo registrado
en Infraestructura. Dicho monto, se encuentra
asociado principalmente a proyectos ubicados
en la comuna de Los Andes (82,6%), seguido por
proyectos que consideran a más de una comuna
(16%) y Putaendo (1,2%).
En el mismo contexto, la región Metropolitana se
ubica en el segundo lugar con proyectos de
inversión por más de US$2.500 millones, lo que
equivalente al 20,3% de los recursos del sector.
Proyectos multicomunales concentran una gran
parte de estos los recursos (89,1%), seguido de
Santiago (4,9%) e Isla de Maipo (2,1%).
A continuación, la región del Bíobío registró una
inversión de US$1.469 millones, cifra que
representa el 11,9% de los recursos en
Infraestructura. Nuevamente, proyectos que
cubren a más de una comuna concentran la
mayoría de los recursos (72,9%), seguidos por la
inversión ubicada en la comuna de Concepción
(20,8%) y Coronel (4,4%).
Gráfico Nº40
Inversión en Infraestructura por Regiones Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº41
Origen de la Inversión en Infraestructura Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº42
Inversión en Infraestructura por Sub-Sectores Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº43
Principales Proyectos de Inversión en Infraestructura Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
3.657
2.511
1.469
1.384
989
831
481
244
225
186
149
90
73
52
21
Valparaíso
Metropolitana
Bíobío
Antofagasta
Multiregional
Atacama
Los Lagos
Tarapacá
Maule
Magallanes
Araucanía
Coquimbo
O'Higgins
Arica y Parinacota
Aisén
Privado 9.165 74,1%
Mixto 2.181 17,6%
Público 1.016 8,2%
3.796
3.065
2.321
2.273
459
236
213
Concesiones Viales
Ferrocarriles
Obras Públicas
Otros Infraestructura
Puertos
Aeropuertos
Metros
Infr
aest
ruct
ura
3.000
950
700
Corporación América:Ferrocarril Trasandino
Central
MOP: Américo VespucioOriente
Giant MagellanTelescope: TelescopioMagallanes Gigante
De las 113 iniciativas que se consideran en la cartera de proyectos de Infraestructura, destaca el
proyecto Ferrocarril Trasandino, por US$3.000 millones, que contempla la construcción de un túnel de
baja altura desde Mendoza (Argentina) hasta Los Andes (Chile), y la rehabilitación y construcción de
aproximadamente 210 kilómetros de la traza histórica del Ferrocarril Trasandino.
El segundo proyecto en importancia y que se estaría próximo a licitar es Vespucio Oriente, iniciativa
cercana a los US$950 millones que consiste en el mejoramiento del tramo de la ruta que va desde la
Av. Grecia por el sur hasta la Av. El Salto por el norte, en una longitud aproximada de 13 km.
Finaliza este ranking el proyecto “Telescopio Magallanes Gigante”, que requiere de US$700 millones
para la construcción de un nuevo telescopio en el observatorio Las Campanas (Vallenar, región de
Atacama). Principalmente, estará equipado con siete espejos primarios de 8.4 metros en una única
montura y con un espejo secundario adaptativo.
18
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº44
Evolución de proyectos Industriales por años (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº45
Inversión en Industria por Etapa de Avance Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº8
Resumen de la Inversión en Industria Junio de 2009
Etapa de Avance Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
En Construcción* 28 786 -35,3
Por Ejecutar 53 2.033 38,2
Potencial 5 2.653 208,5
Total 86 5.471 54,3
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
6.290 5.418
2.304
3.546
5.471
0
20
40
60
80
100
120
140
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
6.000
7.000
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
En Construcción *
Por Ejecutar
Potencial
Industria
786
2.033
2.653 US$5.471 millones
Sector Industria
La pérdida de dinamismo que afectó al
sector industrial entre los últimos meses de
2008 y los primeros de 2009, se revirtió
significativamente a mediados de año. El
importante repunte lo confirma la serie anual
de inversión, que tuvo una positiva variación
de 54,3% en doce meses. Sin embargo, la
información recopilada durante el período,
permite observar una divergencia entre el
comportamiento de la inversión y el de la
cantidad de proyectos catastrados. En
efecto, mientras que la inversión experimentó
una notable mejoría, al pasar de US $3.546
millones a US $5.471 millones entre 2008 y
2009, respectivamente, la cantidad de
proyectos sufrió una transición de 109 a 86
iniciativas durante el mismo lapso, situación
que significó una contracción anual de -
21,1%.
Como ya mencionamos, el índice de
inversión sectorial exhibió una marcada
mejoría respecto a la publicación anterior, sin
embargo, de forma paralela, se observó una
importante desaceleración en el primer
grupo de proyectos. En efecto, luego de
soportar los diversos efectos causados por la
crisis económica, la inversión de proyectos En
Construcción retrocedió -35,4%, pasando de
US$1.215 millones a US786 millones en doce
meses. Este último monto, que constituye el
14,4% del sector, corresponde al saldo que
aún queda por invertir de 28 iniciativas, las
que en comparación a la medición anterior,
disminuyeron en -15,2%.
Los indicadores de la inversión en el grupo de
proyectos Por Ejecutar, demuestran que la
mayor variación se registró durante los
últimos meses del primer semestre de 2009,
lapso que permitió elevar la inversión del
grupo a US$2.033 millones. Dicho monto, que
significó un alza de 38,2% respecto del año
anterior y que representa el 37,2% de la
inversión a nivel sectorial, fue sustentado
principalmente por la actividad observada
en el Sistema de Evaluación de Impacto
Ambiental (SEIA) de la CONAMA, cuya
variación anual registró un crecimiento de
21% para proyectos con EIA-DIA Aprobado y
de 32% para proyectos con EIA-DIA en
Trámite.
El repunte observado en la inversión del
sector Industrial fue liderado por el grupo de
proyectos considerados como Potenciales,
tal como se desprende de las positivas cifras
catastradas al pasado mes de junio. Dicha
aceleración, que acumuló una inversión total
de US$2.653 millones, implica un abultado
crecimiento de 208,6% en doce meses y
constituye cerca de la mitad de la inversión
sectorial (48,5%). Tal incremento se debe,
principalmente, a la incorporación de nuevo
plan de negocios de impulsado por la Cía.
Siderúrgica Huachipato (CAP). Sin embargo,
tal como ocurrió en las dos etapas previas, la
cantidad de proyectos también registró una
tendencia a la baja durante el período de
medición, situación finalizó con una caída de
-37,5% respecto al número de proyectos
señalados en informe de 2008.
48,5% de la inversión
corresponde al grupo de
proyectos Potenciales.
US$5.471 millones registró la
inversión Industrial durante
el primer semestre de 2009.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
19
La distribución de la inversión por regiones,
asociada a la actividad industrial, señala que las
tres de mayor importancia totalizan más de
US$4.000 millones, situación que representa el
75,9% del total catastrado en el sector.
Es así que, durante el primer semestre de 2009, la
inversión se concentró principalmente en la
región del Bíobío con inversiones que casi llegan
a los US$3.000 millones. Dicho monto, que en
comparación al resto de las regiones representa
el 53,5% del sector, fue esencialmente ubicado
en la comuna de Talcahuano (81,3%), Laja
(13,7%) y Arauco (2,5%).
Otra región que recibió importantes recursos fue
la Metropolitana, que registró inversiones por más
de US$800 millones, monto equivalente al 14,9%
de la inversión por regiones. Este monto se espera
principalmente en las comunas de Maipú
(52,3%), Colina (20,5%) y Renca (8,6%).
Más atrás, la región de Atacama muestra una
inversión que sobre pasa los US$400 millones, cifra
que explica el 7,6% del monto totalizado en este
rubro. La inversión se distribuye específicamente
entre proyectos intercomunales y la localidad de
Caldera, con un 96,4% y 4,6%, respectivamente.
Gráfico Nº46
Inversión en Industria por Regiones Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº47
Inversión en Industria por Sub-Sectores Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº48
Principales Proyectos de Inversión en Industria Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
2.925
813
415
309
217
200
200
116
86
78
28
28
26
24
8
Bíobío
Metropolitana
Atacama
Los Ríos
Valparaíso
Los Lagos
Antofagasta
Multiregional
Maule
O'Higgins
Aisén
Magallanes
Araucanía
Coquimbo
Tarapacá
2.571
970
858
808
219
46
Minera
Agroindustria
Manufacturera
Forestal
Pesquera
Química
Ind
ust
ria
1.826
552
420
Cía. SiderúrgicaHuachipato: AumentoCapacidad a 3 mm ton.
Cía. SiderúrgicaHuachipato: Laminador
Planos en Caliente y…
Goodyear de Chile:Aumento de Capacidad
Planta Neumáticos
Entre las iniciativas que explican el buen desarrollo del sector industrial, se encuentra el plan de
ampliación de producción de Cía. Siderúrgica Huachipato, iniciativa postergada a raíz de la crisis y
cuyos estudios de ingeniería se estiman podrían reactivarse durante el segundo semestre de 2009. El
plan de inversión que originalmente contempla una inversión superior a los US$2.000 millones, consiste,
por una parte, en el aumento de la capacidad de producción anual de Huachipato a 3 millones de
toneladas de acero líquido. Además, incluye la introducción de mejoras en la logística portuaria y en
el manejo de materias primas, como también la construcción de una nueva Planta de Coque y la
generación de 56 MW de energía eléctrica. Por otra parte, el proyecto “Modernización Laminador
Planos en Caliente y de Productos Planos Recubiertos” contempla la modernización de la unidad de
productos planos, mediante el aumento de la capacidad del Laminador de Planos en Caliente de
600.000 a 1 millón de toneladas anuales y la construcción de una nueva planta de recubrimiento dual
de Zincalum-Galvanizado y prepintado.
En tanto, el aumento de la capacidad de la planta de neumáticos de Goodyear de Chile, consiste en el incremento programado de
producción de 15.210 a 28.800 neumáticos diarios. Este aumento de producción, implica la ampliación de la capacidad de preparación de
caucho y la ampliación de la capacidad productiva de neumáticos radiales de alto valor agregado, incorporando 16 nuevas máquinas
constructoras de neumáticos. A la fecha, se encuentra en aprobada su tramitación ambiental con un monto de US$420 millones de inversión.
20
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº49
Evolución de proyectos en Servicios por años (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº50
Inversión en Servicios por Etapa de Avance Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº9
Resumen de la Inversión en Servicios Junio de 2009
Etapa de Avance Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
En Construcción* 19 1.570 -46,2
Por Ejecutar 34 1.923 -31,6
Potencial 13 1.459 254,0
Total 66 4.952 -19,4
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
2.230 2.557
5.417
6.145
4.952
0
10
20
30
40
50
60
70
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
6.000
7.000
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
En Construcción *
Por Ejecutar
Potencial
Servicios
1.570
1.923 1.459
US$4.952 millones
Sector Servicios
A pesar de la sucesión de buenos resultados
obtenidos en los sectores económicos
previos, el primer semestre de 2009 reflejó
una abrupta contracción de los volúmenes
de inversión del sector Servicios. Dicha
desaceleración, representó un retroceso
anual de -19,4%, y tal como se desprende del
gráfico Nº49, significó pasar de US$6.145
millones a US$4.952 millones entre 2008 y
2009, respectivamente. Esto último ocurrió a
pesar de haberse registrado un aumento en
la cantidad de proyectos, tendencia que ha
venido manteniéndose desde el año 2001 y
que en esta última versión, alcanzó una
expansión de un 10% en doce meses.
Lo anterior resume el fuerte ajuste a la baja
que presentó del sector, donde el grupo de
proyectos En Construcción registró, a junio de
2009, una disminución de -46,2% respecto de
igual período de 2008, pasando de US$2.921
millones a US$1.570 millones entre ambos
períodos ya señalados. Esta última cifra, que
representa el 31,7% de la inversión en
Servicios, estuvo acompañada de una
positiva variación en la cantidad de
proyectos, que desde la publicación
realizada hace un año, pasó de 16 a 19
iniciativas, lo que equivale a un crecimiento
de 18,8% en doce meses.
La magnitud de la desaceleración en la
inversión registrada entre junio de 2008 y junio
de 2009, así como la variación en la
cantidad de proyectos del sector, se
concentró principalmente en el grupo de
iniciativas Por Ejecutar, cuyos índices anuales
disminuyeron en -31,6% y -15%,
respectivamente. En efecto, entre dicho
lapso de tiempo se registraron 34 iniciativas
por US$1.923 millones en inversión, monto que
explica una participación de 38,8% entre las
etapas de avance del sector.
Por su parte, los indicadores de inversión del
sector Servicios muestran que el grupo de
proyectos Potenciales aumentó de forma
considerable su dinamismo desde la última
medición realizada en 2008. En efecto, este
conjunto de iniciativas registró un notable
incremento de 254,4% en doce meses,
situación que surge a raíz de la incorporación
del proyecto Complejo Asistencial Red Sur
impulsado por el Ministerio de Salud, hecho
que significó finalizar el semestre con
US$1.459 millones. Asimismo, también es
importante destacar que una vez finalizado
éste primer semestre, dicha tendencia
también se registró en la cantidad de
proyectos, pues se observó un aumento de 4
a 13 iniciativas de inversión entre los mismos
periodos en cuestión.
-19,4% fue la contracción
registrada en la inversión
del sector Servicios
durante el 2009.
67,3% de la inversión sectorial se
localizó en la Región
Metropolitana.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
21
Para la revisión de la inversión por regiones, se
observó una notoria variación con respecto a lo
informado en el catastro de 2008. Dicha
diferencia radica principalmente por la
acumulación de proyectos en la región
Metropolitana, que al cierre de ésta publicación
anotó US$3.333 millones en inversión, cifra que
representa el 67,3% del total del sector. La
inversión en la región Metropolitana se ubicó
principalmente en las comunas de Las Condes
(15,9%), Padre Hurtado (12,9%) y San Miguel
(11,3%).
Asimismo, un gran porcentaje se refiere a
iniciativas Multiregionales que, con US$1.189
millones, constituyen un 24% de la inversión
sectorial.
Por su parte, la actividad económica se ubicó
con menores cantidades en la región de
Antofagasta, situación que a fines del primer
semestre, registró US$140 millones en inversión,
monto que explica el 2,8% del sector y se localiza
exclusivamente en la comuna de Mejillones.
Seguido y con una inversión similar a la anterior,
la región de Valparaíso totalizó proyectos por
US117 millones, equivalentes al 2,4% del monto
del sector. Dicha cifra se ubicó principalmente en
las comunas de Los Andes (34,1%), Valparaíso
(29,8%) e Isla de Pascua (11,1%).
Gráfico Nº51
Inversión en Servicios por Regiones Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº52
Origen de la Inversión en Servicios Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº53
Inversión en Servicios por Sub-Sectores Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº54
Principales Proyectos de Inversión en Servicios Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
3.333
1.189
140
117
61
41
34
18
8
6
Metropolitana
Multiregional
Antofagasta
Valparaíso
Los Lagos
Bíobío
Araucanía
Coquimbo
Atacama
Maule
Privado 3.586 72,4%
Público 1.067 21,5%
Mixto 300
6,1%
2.937
1.386
630
Otros Servicios
Servicios Médicos
Servicios Sanitarios
Serv
icio
s
1.134
420
378
LAN Airlines: Renovaciónde Flota
Aguas Andinas: 100%Saneamiento de Santiago
Ministerio de Salud:Complejo Asistencial Red
Sur
Entre las iniciativas que siguen liderando la lista de proyectos del sector Servicios se encuentra el
“Plan de Renovación de Flota Ruta Nacional” de la empresa LAN Airlines, cuyo monto total se
aproximó a los US$2.600 millones, de los cuales quedan US$1.134 millones por invertir. LAN ha
recibido más de 40 aeronaves que incluyen modelos A320, A319 y A318 que incorporan la más
avanzada tecnología de la industria.
A continuación, el proyecto impulsado por la empresa Aguas Andinas tiene por finalidad el
saneamiento de la totalidad de las aguas de la cuenca de Santiago, iniciativa que requiere de una
inversión estimada en US$420 millones.
Termina este ranking, el proyecto impulsado por el Ministerio de Salud y su “Complejo Asistencial
Red Sur”, que consiste en normalizar el Complejo Asistencial de la Red Sur que comprende la
reposición del hospital de niños Dr. Exequiel González Cortés, la construcción de un edificio de
hospitalización del Hospital Barros Luco Trudeau, la normalización del hospital Lucio Córdova y la
construcción de un hospital de larga estancia, con una capacidad aproximada de 1.200 camas.
22
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº55
Evolución de proyectos en Comercio por años (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº56
Inversión en Comercio por Etapa de Avance Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº10
Resumen de la Inversión en Comercio Junio de 2009
Etapa de Avance Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
En Construcción* 10 1.944 -50,1
Por Ejecutar 5 434 40,0
Potencial 8 944 57,5
Total 23 3.322 -30,9
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
1.368 1.077
2.287
4.807
3.322
0
5
10
15
20
25
30
35
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
6.000
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
En Construcción *
Por Ejecutar
Potencial
Comercio
1.944
434
944
US$3.322 millones
Sector Comercio
Uno de los sectores donde más se ha notado
el efecto generado por la crisis económica
es en Comercio. Si bien, la declinación que
ha presentado la actividad desde mediados
de 2008 se ha mantenido durante este
primer semestre, hay que destacar que
importantes empresas del rubro han decidido
seguir adelante con sus abultados planes de
inversión, adaptándolos al escenario actual y
buscando constantemente nuevos polos
estratégicos de inversión.
De acuerdo a lo anterior, la inversión
catastrada en este sector durante los seis
primeros meses del año anotó una variación
de -30,9%, pasando de US$4.807 millones en
junio de 2008 a US$3.322 millones en igual
mes de 2009. La volatilidad de este último
monto, que representa el 3,1% del total de la
inversión medida, se debe principalmente a
contracción generada por la paralización de
importantes proyectos considerados en el
catastro anterior que, a la fecha, aún
permanecen a la espera de señales claras
de recuperación económica.
Referente a este último punto, uno de los
casos más comentados durante la segunda
mitad de 2008 fue suspendido proyecto Mall
Costanera Center del holding Cencosud,
cuyas cifras alcanzaban cerca de US$600
millones en inversión y un total de 700 mil
metros cuadrados construidos.
Coherente con la estrechez que registra el
sector, entre los últimos meses de 2008 y los
primeros de 2009, hubo un ajuste a la baja en
el grupo de proyectos En Construcción, cuya
variación anual registró una caída de -50,1%.
Sin embargo, entre las tres etapas de
avance, fue la que concentró la mayor
cantidad de recursos, vale decir, el 58,5% de
la inversión del sector esta materializándose
en estos momentos.
Hay que destacar que, a pesar de la
diferencia que existe entre los montos de
inversión de cada etapa de avance, el
grupo de proyectos Por Ejecutar anotó un
importante aumento en la inversión, situación
que significó un 40% más que lo registrado en
la publicación realizada hace un año. Esta
aceleración fue paralela a la registrada en la
cantidad de proyectos, que en doce meses
aumentó un 25%.
Por su parte, y al igual que en la fase previa,
el grupo de iniciativas Potenciales también
mostró un importante avance en los montos
de inversión. En efecto, con proyectos por
US$944 millones, esta etapa anotó un
crecimiento que, entre junio de 2008 y junio
de 2009, alcanzó un 57,5%. Asimismo, el
aumento registrado en la inversión estuvo
asociado directamente al incremento en la
cantidad de proyectos, situación que
durante el mismo lapso se elevó en 33,3%.
58,5% de la inversión en
Comercio se encuentra
actualmente En
Construcción.
US$2.929 millones corresponde a
proyectos relacionados
con Centros Comerciales.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
23
De acuerdo a la estrategia de inversión utilizada por
las grandes empresas del retail existen, a junio de
2009, un total de US$1.498 millones en proyectos
distribuidos a lo largo del país, cifra que representa
45,1% de la inversión sectorial. Dicho esto y
considerando las montos provisionales registradas en
Comercio, la inversión se concentró principalmente
en la región Metropolitana, situación que generó
proyectos por US$1.403 millones, cifra equivalente al
42,2% del total presupuestado por regiones. La
distribución de esta cantidad se localizó
especialmente en la comuna de Las Condes (29,6%),
seguida de Providencia y San Bernardo (22,8%) y
Vitacura (16,4%).
Con cifras menos abultadas, la región de Valparaíso
presentó proyectos de inversión por US$219 millones,
explicando el 6,6% del sector. Las principales
iniciativas se ubicaron en las comunas de Valparaíso
(45,6%), Viña del Mar (34,2%) y San Antonio (13,4%).
En tercer lugar se ubicó la región del Bíobío, que
contabilizó inversiones por US$187 millones, monto
que representa el 5,6% de la inversión y que se
relaciona directamente con proyectos ubicados en
la comuna de Concepción.
8 El SEISTU, según señala la página www.seistu.cl, es “el sistema que representa la totalidad de los procesos asociados a la mitigación de las
externalidades negativas que provocan los proyectos de edificación y ampliación, así como también su puesta en operación”.
Gráfico Nº57
Inversión en Comercio por Regiones Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº58
Inversión en Comercio por Sub-Sectores Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº59
Principales Proyectos de Inversión en Comercio Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
1.498
1.403
219
187
15
Multiregional
Metropolitana
Valparaíso
Bíobío
Los Lagos
2.929
393
Centros Comerciales
Supermercados
Co
mer
cio
1.103
320
230
Falabella: Plan deInversión 2009 - 2012
Cencosud: MallCostanera Center
Cencosud: PortalVitacura
A pesar de la desaceleración económica registrada a nivel internacional, la compañía chilena Falabella
mantiene su plan de inversiones para el periodo 2009-2012. En efecto, para el periodo se estima el
desarrollo de proyectos en Chile por más de mil millones de dólares, donde se incluye la apertura de
nuevas tiendas y construcción de centros comerciales en las regiones en las que opera.
Mención especial tiene el proyecto “Costanera Center” (señalado como hito de la crisis económica)
con su gran torre Costanera como símbolo. De acuerdo a información preliminar, el grupo Cencosud
estaría preparándose para retomar las obras en los primeros días de 2010, sin embargo, el proyecto que
supera los US$650 millones en inversión, aún no cuenta con una fecha oficial.
Asimismo, el proyecto “Portal Vitacura” también se encuentra a la espera de iniciar sus obras, esto
porque a fines de 2008 nuevamente se rechazó el Estudio de Impacto del Sistema de Transporte Urbano
(SEISTU)8 presentado por Cencosud. Se espera que durante el año en curso, la compañía presente una
nueva propuesta vial para el futuro Mall de la comuna de Vitacura, el que además necesitará US$230
millones aproximadamente para su materialización.
24
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Gráfico Nº60
Evolución de proyectos en Telecomunicaciones por años (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº61
Inversión en Telecomunicaciones por Etapa de Avance Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº11
Resumen de la Inversión en Telecomunicaciones Junio de 2009
Etapa de Avance Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
En Construcción* 6 926 15,0
Por Ejecutar
Potencial
Total 6 926 15,0
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº62
Origen de la Inversión en Telecomunicaciones Junio de 2009 (Mill. de US$)
1.506
818 757 805 926
0
2
4
6
8
10
12
14
16
18
0
200
400
600
800
1.000
1.200
1.400
1.600
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
En Construcción *
Telecomunicaciones
926
US$926 millones
Sector Telecomunicaciones
La inversión en el sector de las Telecomunicaciones ha
mostrado un constante dinamismo en los últimos tres años,
situación destacable si se considera que, en general,
importantes sectores económicos han visto afectada
fuertemente su demanda debido a los efectos de una de
las peores crisis económicas de la historia reciente. De
acuerdo al registrado entre los años 2007 y 2009, la tasa de
variación de la inversión ha crecido un 10,6%, en promedio,
Situación similar se observó en lo catastrado entre junio de
2008 y junio de 2009, donde iniciativas asociadas al sector
sumaron inversiones por US$926 millones, monto que
equivale al 0,9% del total medido. Asimismo, dicha
cantidad significó que, proyectos de origen Público y de
empresas proveedoras de servicios en telecomunicación,
tuvieran un crecimiento de 15% anual, es decir, US$121
millones más que lo contabilizado doce meses atrás.
Tal como viene sucediendo con el monto de inversión, el
número de proyectos también se ha ido incrementando
paulatinamente y, durante el período en análisis, el índice
de la cantidad de proyectos registró un positivo avance de
20% respecto de lo publicado en 2008.
Entre las iniciativas incorporadas al sector, existen
importantes proyectos de origen público y privado que, en
general, corresponden a planes de inversión orientados a
entregar una mejor conectividad entre los usuarios
ubicados a lo largo del país, generando mayor movilidad,
crecimiento en servicios de banda ancha y convergencia
en el área de voz y datos.
15% fue la variación que
registró la inversión
durante los últimos doce
meses.
US$926 millones están
actualmente invirtiéndose
en Telecomunicaciones.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
25
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº63
Principales Proyectos de Inversión en Telecomunicaciones Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Privado 921
99,5%
Mixto 5
0,5%
370
240
200
Entel Chile: Plan deInversión 2009
Inverca Telecom (Inverca- Packet One):
Infraestructura Digital…
Telefónica Chile: Plan deInversiones 2009
Entre los proyectos con mayores recursos asociados se encuentra el Plan de
Inversiones de la empresa Entel Chile, que para el periodo 2009 bordeará los
US$500 millones (incluyendo la inversión en terminales de suscripción, que
dependerá de la demanda). Esta cifra es similar a la del año pasado y se ha
mantenido en ese orden por sucesivos períodos. Además, se contempla que
alrededor del 80% de ese monto se destinará a telefonía móvil, en particular
al desarrollo de la Banda Ancha Móvil (BAM). El 20% restante se invertirá en
los negocios de red fija, que incluyen servicios de voz, datos, internet e
integración tecnológica para empresas, entre otros.
Por su parte, Inverca Telecom (una asociación entre Inverca y Packet One)
impulsan el proyecto “Infraestructura Digital para la Competitividad e
Innovación”, que fue asignado a través de concurso público por la
Subsecretaría de Telecomunicaciones (Subtel). Consiste en llevar Internet a
zonas rurales sobre la base de tecnología WiMax. El concurso le otorgó a la
empresa un espectro de 30 mhz en la banda de 2.3 ghz, reconocida por ser
las más idónea para el desarrollo de tecnologías WiMax. En este sentido,
1.470 localidades rurales se conectarán a Internet gracias a este proyecto, lo
que significa que más de tres millones de personas, que viven en zonas
rurales, puedan acceder a Internet. El proyecto tiene como objetivo
fomentar el desarrollo comercial de las diferentes Pymes que se encuentran
en estas áreas, especialmente las relacionadas al turismo y la agricultura.
Asimismo, las escuelas y los centros de salud contarán con conectividad
gratis para quienes no puedan pagar las tarifas establecidas por la empresa.
Se espera que en octubre de 2009 ya esté disponible la conexión en el 30%
de las localidades escogidas (30% en cada una de las regiones) para que en
marzo de 2011 ya esté implementado en su 100%.
Finalmente, el Plan de Inversiones de Telefónica Chile, estima una inversión
durante el 2009 que bordeará los US$240 millones, al igual que en 2008, la
que se destinará en mayor parte a potenciar el negocio de la banda ancha
y la televisión por pago.
26
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
9 Comunicado de presa con fecha el 24/07/09 emitido por la Superintendencia de Casinos de Juego (SCJ).
Gráfico Nº64
Evolución de proyectos en Turismo por años (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº65
Inversión en Turismo por Etapa de Avance Junio de 2009 (Mill. de US$)
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Cuadro Nº12
Resumen de la Inversión en Turismo Junio de 2009
Etapa de Avance Nº de
Proyectos Inversión Total
(Mill US$) % Var. Inversión Jun. 2009/2008
En Construcción* 6 158 -68,5
Por Ejecutar 4 144 3,1
Potencial 6 194 26,5
Total 16 496 -37,7
* Comprende sólo los saldos por invertir Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
1.326
5.418
1.453
796 496
0
5
10
15
20
25
30
35
40
45
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
6.000
2001 2004 2007 2008 2009
Inversión US$ Nº de Proyectos
EnConstrucción
*
Por Ejecutar
Potencial
Turismo
158 144
194
US$496 millones
Sector Turismo
La tendencia a la baja registrada por el
índice de inversión del sector Turismo (que
solo considera proyectos asociados a
Complejos Turísticos y Hoteles), durante el
primer semestre de 2008, continuó
acrecentándose durante el mismo lapso de
2009, acumulando una nueva caída anual
de -37,6%. Lo anterior se debe a múltiples
factores que afectaron al rubro y a sus
agentes inversores, quienes a raíz del actual
escenario recesivo han mostrado una lenta y
moderada reactivación en los flujos de
nuevos planes de inversión.
El moderado monto observado en el sector,
que registró una inversión de US$496 millones
durante los seis primeros meses de 2009,
también obedeció a la programática puesta
en marcha de varios proyectos En
Construcción, grupo de iniciativas que sumó
saldos por invertir de US$158 millones, es
decir, retrocedió -68,5% de lo registrado
durante el primer semestre de 2008. Entre los
proyectos más conocidos, esta el caso de los
Casinos de Juegos que, de los 18 que
conforman la nueva industria autorizada en
Chile, 13 ya están en funcionamiento:
Antofagasta, Calama, Copiapó, Santa Cruz,
Mostazal, Talca, Pinto (Termas de Chillán),
Talcahuano, Los Ángeles, Temuco, Valdivia,
Osorno y Punta Arenas.
Por su parte, los casinos de juego de San
Antonio y Rinconada se encuentran en
Etapa de Verificación de Cumplimiento de
Proyecto; y los de Ovalle, Castro y Coihaique
en fase de materialización9.
Paralelamente, el evidente debilitamiento
que registró el sector, se ha reflejado
también en el bajo dinamismo que presenta
la incorporación de nuevos proyectos a
tramitación ambiental. En otras palabras,
dadas las condiciones económicas poco
favorables para la implementación de
nuevos proyectos, el conjunto de iniciativas
Por Ejecutar creció un leve 3% en doce
meses, totalizando una inversión de US$144
millones a junio de 2009.
Como ilustran los gráficos, el descenso en los
índices del sector turístico, fue compensado,
en parte, por el incremento exhibido en el
grupo de proyectos Potenciales. Así, entre los
meses de junio de 2008 y junio de 2009, esta
etapa de avance registró el crecimiento más
destacado entre las tres fases que
componen el sector, sumando US$194
millones, monto equivalente a una variación
de 26,5% anual.
-37,6% fue el retroceso que se
registró en la inversión del
sector turístico durante el
2009.
38,2% de la inversión 2009 se
encuentra ubicada en la
Región de Valparaíso.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
27
El desarrollo de la inversión a nivel regional se
mantuvo similar a la tendencia mostrada en el
último informe de 2008. En efecto, entre las
regiones de Valparaíso y Metropolitana se
concentra la mayor parte de los recursos (59%).
En el primer caso, la región de Valparaíso anotó
proyectos por US$190 millones, lo que constituye
el 38,2% de la inversión sectorial. Asimismo, la
suma catastrada se concentró principalmente en
la comuna de Viña del Mar (74,9%), seguida de
San Antonio y Rinconada (8,3% y 5,9%,
respectivamente).
Los proyectos de la región Metropolitana
registraron US$103 millones, equivalente a una
participación de 20,8% del total en este rubro.
Estos recursos están localizados puntualmente en
la comuna de Lo Barnechea.
Por su parte, la región de Tarapacá se consolidó
en el tercer puesto del ranking gracias a la
inversión de US$100 millones, monto que
corresponde al 20,2% del total de proyectos
turísticos. Esta cantidad se encuentra asociada
exclusivamente a la inversión ubicada en la
comuna de Iquique.
Entre los proyectos que se consideran en el sector, son los Complejos Turísticos los que concentran la
mayor cantidad de inversión. Es el caso de Valle Nevado, que desde hace años está promoviendo la
construcción de su “Villa de Montaña” y donde se encuentra desembolsando US$200 millones en un
horizonte aproximado de 20 años.
Seguido, el potencial proyecto denominado “Playa Ike Ike”, que se ubica a 115 Km. al sur de Iquique
(Región de Tarapacá), requiere de una inversión estimada en US$100 millones. La iniciativa,
promovida por el Ministerio de Bienes Nacionales, consiste en un megaproyecto turístico de alta
calidad, emplazable en 1.600 hectáreas, 300 de ellas planificadas y urbanizables, con características
de balneario y resort.
En línea con la iniciativa anterior, el Ministerio de Obras Públicas esta impulsando el proyecto “Marina
Deportiva y Revitalización Urbana del Estero Marga Marga” (Proyecto Margamar), que requiere de
US$80 millones aproximadamente para la construcción de una marina pública en el borde costero
de Viña del Mar, la habilitación de espacios para locales comerciales y áreas verdes, un club house,
un hotel al costado de la marina, locales gastronómico, entre otros.
Gráfico Nº66
Inversión en Turismo por Regiones Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº67
Origen de la Inversión en Turismo Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº68
Inversión en Turismo por Sub-Sectores Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
Gráfico Nº69
Principales Proyectos de Inversión en Turismo Junio de 2009 (Mill. de US$)
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
190
103
100
39
26
20
13
6
Valparaíso
Metropolitana
Tarapacá
Los Lagos
Aisén
Araucanía
Coquimbo
Magallanes
Privado 449
90,5%
Mixto 47
9,5%
429
68
Complejos Turísticos
Hoteles
Turi
smo
103
100
80
Valle Nevado: Proyetco"Pueblo de Montaña"
Ministerio de BienesNacionales: Playa Ike Ike
Ministerio de ObrasPúblicas: Proyecto
Margamar
28
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
Con la finalidad de entregar la información en forma ordenada y de fácil
comprensión, se clasificó cada proyecto según su estado de avance al 30 de junio de
2009 y se ordenó de acuerdo a los siguientes criterios:
Proyectos En Construcción: Son todos aquellos proyectos que se encuentran en
ejecución, construcción, marcha blanca y/o periodo de pruebas. En esta etapa, el
monto de inversión involucrado corresponde sólo al Saldo por Invertir del
proyecto, estimado al primer semestre de 2008.
Proyectos Por Ejecutar: Son todas aquellas iniciativas que aún no comienzan a
materializarse, pero que ya cuentan con una resolución de calificación ambiental
aprobada o se encuentran, a la fecha, en tramitación de un Estudio de Impacto
Ambiental (EIA) o Declaración de Impacto Ambiental (DIA) ante la autoridad
competente. Esta etapa se subdivide en:
EIA-DIA Aprobado: Son todas las iniciativas que siendo presentadas al SEIA,
cumplieron con los requisitos aplicables a la normativa de carácter ambiental,
obteniendo una resolución favorable dictada por la Conama.
EIA-DIA en Trámite: Incluye todas aquellas iniciativas que siendo sometidas
al SEIA, aún se encuentran en proceso de evaluación ambiental, a la espera
de una calificación favorable por parte de la Conama.
Por Licitar: Son todos aquellos proyectos que se encuentran en la
Coordinación de Concesiones del Ministerio de Obras Públicas (MOP) en
proceso de ser licitados.
Proyectos Potenciales: En este grupo se encuentran todas aquellas iniciativas
que, sin haber sido presentadas al SEIA, cuentan con estudios de ingeniería que
permiten una factibilidad técnica y económica para su materialización. Corresponde
a proyectos y/o planes de inversión anunciados por las mismas empresas a través
de la prensa o en comunicados oficiales, razón por la cual se consideran viables y
con altas probabilidades de ser ejecutados.
Montaje del primer Aerogenerador del Parque Eólico Canela II (julio 2009)
Anexos
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
29
Cuadro Nº13
Ranking 100 mayores proyectos de inversión En Construcción Junio de 2009 (Mill. de US$)
Top Empresa - Proyecto Sector Etapa Región Monto
Inversión Saldo por Invertir
1 Minera Esperanza (Antofagasta Minerals - Marubeni Corporation): Proyecto Esperanza
Minería En Construcción Antofagasta 2.170 1.200
2 Minera Sur Andes (Anglo American): Proyecto Desarrollo Los Bronces Minería En Construcción Metropolitana 2.000 1.200
3 LAN Airlines: Plan de Renovación de Flota Ruta Nacional Servicios En Construcción Multiregional 2.584 1.134
4 Falabella: Plan de Inversión 2009 - 2012 Comercio En Construcción Multiregional 1.403 1.103
5 Transelec: Plan de Inversiones 2008 - 2012 Energía En Construcción Multiregional 1.100 978
6 Eléctrica Angamos (AES Gener): Central Termoeléctrica Angamos Energía En Construcción Antofagasta 1.000 551
7 División Andina (Codelco Chile): 1° Fase de Expansión Nueva Andina Minería En Construcción Valparaíso 990 545
8 Suez Energy: Central Térmica Andino Energía En Construcción Antofagasta 600 411
9 Agrosuper: Proyecto Agroindustrial del Valle de Huasco Industria En Construcción Atacama 600 400
10 European Organisation for Astronomical Research in the Southern Hemisphere (ESO): Proyecto Radiotelescopio de Atacama ALMA (Atacama Large Millimeter Array)
Infraestructura En Construcción Antofagasta 600 380
11 Colbún: Complejo Termoeléctrico Coronel (Santa María I) Energía En Construcción Bíobío 700 371
12 Entel Chile: Plan de Inversión 2009 Telecomunicaciones En Construcción Multiregional 500 370
13 GNL Mejillones (Codelco - Suez Energy): Términal de GNL Norte Grande Energía En Construcción Antofagasta 500 370
14 Cencosud: Mall Costanera Center Comercio En Construcción Metropolitana 600 320
15 Endesa Chile (Enersis): Ampliación Central Bocamina (Segunda Unidad) Energía En Construcción Bíobío 620 310
16 MOP: Concesión Ruta 160 tramo Tres Pinos - Acceso Norte a Coronel Infraestructura En Construcción Bíobío 320 307
17 División Codelco Norte (Codelco Chile): Extracción y Movimiento de Minerales Mina Radomiro Tomic
Minería En Construcción Antofagasta 382 306
18 AES Gener: Central Termoeléctrica Campiche Energía En Construcción Valparaíso 500 275
19 AES Gener: Central Termoeléctrica Nueva Ventanas Energía En Construcción Valparaíso 519 266
20 Inverca Telecom (Inverca - Packet One): Infraestructura Digital para la Competitividad e Innovación
Telecomunicaciones En Construcción Multiregional 300 240
21 GNL Quintero (Enap, Endesa Chile, Metrogas y BG Group): Terminal de Gas Natural Licuado (GNL)
Energía En Construcción Valparaíso 1.100 220
22 Telefónica Chile: Plan de Inversiones 2009 Telecomunicaciones En Construcción Multiregional 240 200
23 Enap Refinerías (Enap): Central Combinada ERA Energía En Construcción Valparaíso 390 193
24 Supermercados del Sur (Southern Cross): Plan de Inversiones 2009 - 2012
Comercio En Construcción Multiregional 220 189
25 METRO: Extensión Línea 5 (Tramo Maipú, Pudahuel, Lo Prado) Infraestructura En Construcción Metropolitana 835 178
26 Minera Carmen de Andacollo (Teck Cominco - Enami): Proyecto Hipógeno (Andacollo Sulfuros)
Minería En Construcción Coquimbo 385 165
27 D&S: Plan de Inversiones 2009 Comercio En Construcción Multiregional 200 163
28 Tinguiririca Energía (Pacific Hydro - SN Power): Central Hidroeléctrica La Confluencia
Energía En Construcción O’Higgins 350 155
29 Eléctrica Guacolda (AES Gener, Empresas Copec, Ultraterra): Central Guacolda Unidad Nº 4
Energía En Construcción Atacama 300 150
30 AES Gener: Central Termoeléctrica Santa Lidia Energía En Construcción Bíobío 175 140
31 Pacific Hydro Chile: Central Hidroeléctrica Chacayes Energía En Construcción O’Higgins 230 134
32 Colbún: Central Hidroeléctrica San Pedro Energía En Construcción Los Ríos 202 125
33 Enap Refinerías (Enap): Nueva Unidad de Alquilación ERA Energía En Construcción Valparaíso 205 123
34 Minera Doña Inés de Collahuasi (Anglo American, Xstrata plc, Mitsui & Co): Planta de Cogeneración de Energía Eléctrica, Sector Ujina
Energía En Construcción Tarapacá 117 117
35 Empresas Iansa: Plan de Inversiones 2008 - 2012 Industria En Construcción Multiregional 160 106
36 VTR: Plan de Inversiones 2009 Telecomunicaciones En Construcción Multiregional 155 105
37 Inmobiliaria Valle Nevado: Plan de Inversion "Pueblo de Montaña" Turismo En Construcción Metropolitana 120 103
38 SQM: Cambios y Mejoras de la Operación Minera en el Salar de Atacama Minería En Construcción Antofagasta 234 94
39 División El Teniente (Codelco Chile): Explotación Pilar Norte Minería En Construcción O’Higgins 136 87
40 Complejo Portuario Mejillones (Codelco Chile): Terminal de Graneles Sólidos (TGS) - Muelle mecanizado de desembarque
Infraestructura En Construcción Antofagasta 80 75
41 Codelco Chile: Proyecto Tratamiento Corporativo de Concentrados de Molibdeno
Minería En Construcción Antofagasta 107 74
42 Endesa Eco (Enersis): Parque Eólico Canela II Energía En Construcción Coquimbo 146 73
43 MOP: Embalse Convento Viejo, Etapa II Infraestructura En Construcción O’Higgins 125 73
44 Aguas Andinas (Agbar): Mapocho Urbano Limpio (Interceptor Mapocho) Servicios En Construcción Metropolitana 117 71
45 Emelva: Central Termoeléctrica Maitencillo Energía En Construcción Atacama 72 65
46 MOP: Embalse Ancoa de Linares Infraestructura En Construcción Maule 102 64
47 MOP: Construcción Conexión Vial Futaleufú Termas del Amarillo Infraestructura En Construcción Los Lagos 78 63
48 Norvind (SN Power): Parque Eólico Totoral Energía En Construcción Coquimbo 140 63
49 Manso de Velasco (Enersis): Parque de Negocios Enea Servicios En Construcción Metropolitana 115 61
50 Invesco (Cámara Chilena de la Construcción): Clínica Bicentenario Servicios En Construcción Metropolitana 87 60
51 Minera El Tesoro (Antofagasta PLC): Continuidad Operacional, Yacimientos de Óxidos del Distrito Sierra Gorda
Minería En Construcción Antofagasta 85 56
52 Molymet: Planta de Procesamiento de Molibdeno en Mejillones Industria En Construcción Antofagasta 124 55
53 Barrick Chile Generación (Barrick Gold): Central Termoeléctrica Punta Colorada
Energía En Construcción Coquimbo 50 50
Anexos
30
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
54 División Codelco Norte (Codelco Chile): Central Termoeléctrica Salar Energía En Construcción Antofagasta 65 48
55 División Codelco Norte (Codelco Chile): Tratamiento de Impurezas en Ánodos y Cátodos
Minería En Construcción Antofagasta 50 48
56 Ministerio de Bienes Nacionales: Habilitación Centro Gabriela Mistral Infraestructura En Construcción Metropolitana 60 44
57 La Polar: Plan de Inversión 2007 - 2011 Comercio En Construcción Multiregional 100 44
58 Suez Energy: Parque Eólico Monte Redondo Energía En Construcción Coquimbo 150 43
59 Compañía Minera Cerro Colorado (BHP Billiton): Proyecto de Optimización Instalaciones de Procesos
Minería En Construcción Tarapacá 64 43
60 Cointer Chile (Grupo Azvi): Estacionamientos y Bodegaje del Valle del Aconcagua (Ciudad del Transporte)
Servicios En Construcción Valparaíso 46 40
61 Clínica Las Condes: Nueva Fase de Expansión y Acreditación Servicios En Construcción Metropolitana 140 38
62 SQM: Nueva Planta de Nitrato de Potasio Coya Sur Minería En Construcción Antofagasta 123 37
63 Ripley Corp.: Mall del Centro Concepción Comercio En Construcción Bíobío 70 37
64 Comsa de Chile: Conexión Vial Melipilla - Camino de la Fruta Infraestructura En Construcción Metropolitana 43 36
65 Eléctrica Angamos (AES Gener): Modificación del Punto de Toma y Descarga Central Termoeléctrica Angamos
Energía En Construcción Antofagasta 54 36
66 METRO: Extensión Oriente Línea 1 (Tramo Escuela Militar - Plaza Los Dominicos)
Infraestructura En Construcción Metropolitana 245 35
67 Eléctrica Guacolda (AES Gener, Empresas Copec, Ultraterra): Central Guacolda Unidad Nº 3
Energía En Construcción Atacama 300 33
68 Minera Sur Andes (Anglo American): Continuación Norte Rajo Abierto El Soldado
Minería En Construcción Valparaíso 35 33
69 Compañía de Petróleos de Chile (Empresas Copec), Shell, Esso y Terpel: Planta de Almacenamiento de Combustibles Pureo
Energía En Construcción Los Lagos 35 32
70 Cencosud: Portal Maipu Jumbo-Easy (ex FISA) Comercio En Construcción Metropolitana 50 30
71 Parque Arauco: Mall Paseo del Pacífico Comercio En Construcción Valparaíso 44 29
72 Universidad Andrés Bello: Nuevo Campus Concepción Servicios En Construcción Bíobío 40 29
73 Correos Chile: Plan de Inversión 2007 - 2010 Servicios En Construcción Multiregional 50 29
74 Sociedad Contractual Minera El Toqui (Breakwater Resources): Depósito de Relaves Espesados San Antonio
Minería En Construcción Aisén 30 29
75 Minera Cerro Bayo: Proyecto Cascada Minería En Construcción Aisén 55 28
76 Microsoft Chile: Plan de Inversiones 2009 - 2012 Servicios En Construcción Multiregional 30 26
77 Eléctrica Diego de Almagro: Proyecto EMELDA Energía En Construcción Atacama 38 25
78 Compañía Minera Quebrada Blanca (Teck Cominco): Instalación de un Motor Generador en el sector Casa de Fuerza
Energía En Construcción Tarapacá 25 25
79 Tinguiririca Energía (Pacific Hydro - SN Power): Central La Higuera Energía En Construcción O’Higgins 350 25
80 Enap Magallanes (Enap): Perforación Pozos Exploratorios en Bloque Arenal
Energía En Construcción Magallanes 31 25
81 Redsalud (Cámara Chilena de la Construcción): Ampliación y Remodelación Clínica Avansalud
Servicios En Construcción Metropolitana 30 25
82 CMPC Celulosa (Empresas CMPC): Mejora Ambiental Planta Pacífico (PROAMP)
Industria En Construcción Bíobío 55 25
83 Enlasa Generación Chile (Baco, Del Sol Mercados Futuros, Moneda Asset): Central Eléctrica Teno
Energía En Construcción Maule 35 24
84 MOP: Diseño de Obras Fluviales Río Andalién, Esteros Nonguén y Palomares
Infraestructura En Construcción Bíobío 34 24
85 MOP: Reposición Ruta 15-CH, Sector Río Isluga (Tramo Km 156,3 al Km 156,7)
Infraestructura En Construcción Tarapacá 28 23
86 Endesa Chile (Enersis): Central Termoeléctrica Quintero Energía En Construcción Valparaíso 128 22
87 División Andina (Codelco Chile): Ampliación de Línea de Transmisión Eléctrica
Energía En Construcción Valparaíso 26 20
88 Enap Magallanes (Enap): Perforación Pozos Exploratorios en Bloque Intracampos
Energía En Construcción Magallanes 25 20
89 Enlasa Generación Chile (Baco, Del Sol Mercados Futuros, Moneda Asset): Central Termoeléctrica Diego de Almagro
Energía En Construcción Atacama 38 19
90 MOP: Canalizacion del Estero Las Cruces, Tramo Ruta 57 a Desembocadura Estero Lampa
Infraestructura En Construcción Metropolitana 52 18
91 MOP: Construcción Camino Estancia Vicuña - Yendegaia Infraestructura En Construcción Magallanes 20 17
92 Lafarge Chile: Planta Industrial de Molienda de Cemento Industria En Construcción Valparaíso 50 17
93 División Codelco Norte (Codelco Chile): Prospección Minera Explotación Subterranea Yacimiento Chuquicamata
Minería En Construcción Antofagasta 31 16
94 Eléctrica Guacolda (AES Gener, Empresas Copec, Ultraterra): Ampliación de la Capacidad de Almacenamiento de Combustibles Sólidos en Central Térmica Guacolda
Energía En Construcción Atacama 21 16
95 Aserraderos Arauco (Empresas Copec): Ampliación de Aserradero Viñales
Industria En Construcción Maule 17 16
96 Casino de Juegos del Pacífico (Ivisa): Casino de Juegos Turismo En Construcción Valparaíso 29 16
97 MOP: Corredor Pehuenche Infraestructura En Construcción Maule 90 16
98 Cencosud: Mall Portal Osorno Comercio En Construcción Los Lagos 39 15
99 Cencosud: Portal El Belloto Comercio En Construcción Valparaíso 25 15
100 Sitrans: Ampliación Terminal de Contenedores Curauma Servicios En Construcción Valparaíso 18 15
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
31
Cuadro Nº14
Ranking 100 mayores proyectos de inversión Por Ejecutar Junio de 2009 (Mill. de US$)
Top Empresa Sector Etapa Región Monto
Inversión Saldo por Invertir
1 MPX Energía de Chile (EBX Group): Central Termoeléctrica Castilla Energía EIA en Trámite Atacama 4.400 4.400
2 Minera Escondida (BHP Billiton, Rio Tinto PLC, Jeco Corp.): Suministro Complementario de Agua Desalinizada para Minera Escondida
Minería EIA en Trámite Antofagasta 3.500 3.500
3 Minera Escondida (BHP Billiton, Rio Tinto PLC, Jeco Corp.): Ampliación de Capacidad de Extracción y Procesamiento de Mineral Sulfurado (Fase V)
Minería EIA en Trámite Antofagasta 3.250 3.250
4 Minera El Morro (Xstrata Copper - New Gold): Proyecto El Morro Minería EIA en Trámite Atacama 2.500 2.500
5 Minera Lumina Copper: Proyecto Caserones (ex Regalito) Minería EIA en Trámite Atacama 1.700 1.700
6 Energía Minera (Codelco Chile): Central Termoeléctrica Energía Minera Energía EIA Aprobado Valparaíso 1.700 1.700
7 Edelnor (Codelco - Suez Energy): Infraestructura Energética Mejillones Energía EIA en Trámite Antofagasta 1.500 1.500
8 Barrick Gold: Proyecto Pascua Lama Minería EIA Aprobado Atacama 1.500 1.500
9 Endesa Chile (Enersis): Central Termoeléctrica Punta Alcalde Energía EIA en Trámite Atacama 1.400 1.400
10 AES Gener: Central Termoeléctrica Los Robles Energía EIA Aprobado Maule 1.300 1.300
11 Newcoal Generación (BHP Billiton): Central Kelar Energía EIA Aprobado Antofagasta 1.200 1.200
12 Norgener (AES Gener): Central Termoeléctrica Cochrane Energía EIA en Trámite Antofagasta 1.100 1.100
13 Suez Energy: Central Térmica Barrancones Energía EIA en Trámite Coquimbo 1.100 1.100
14 Río Corriente (Southern Cross): Central Térmica RC Generación Energía EIA en Trámite Valparaíso 1.081 1.081
15 SQM: Proyecto Pampa Hermosa Minería EIA en Trámite Tarapacá 1.033 1.033
16 Eólica Talinay (Grupo Enhol): Parque Eólico Talinay Energía EIA en Trámite Coquimbo 1.000 1.000
17 Hidroeléctrica Trayenko (SN Power): Central Hidroeléctrica Maqueo Energía EIA en Trámite Los Ríos 1.000 1.000
18 MOP: Américo Vespucio Oriente (tramo Avda. El Salto y Rotonda Grecia) Infraestructura Por Licitar Metropolitana 950 950
19 HidroAysén (Endesa Chile - Colbún): Proyecto Hidroeléctrico Aysén (Pascua 2.1)
Energía EIA en Trámite Aisén 820 820
20 Río Seco (Southern Cross): Central Termoeléctrica Pacífico Energía EIA en Trámite Tarapacá 750 750
21 HidroAysén (Endesa Chile - Colbún): Proyecto Hidroeléctrico Aysén (Baker 1)
Energía EIA en Trámite Aisén 710 710
22 AES Gener: Proyecto Hidroeléctrico Alto Maipo Energía EIA Aprobado Metropolitana 700 700
23 División Codelco Norte (Codelco Chile): Granja Eólica Calama Energía EIA en Trámite Antofagasta 700 700
24 HidroAysén (Endesa Chile - Colbún): Proyecto Hidroeléctrico Aysén (Baker 2)
Energía EIA en Trámite Aisén 610 610
25 HidroAysén (Endesa Chile - Colbún): Proyecto Hidroeléctrico Aysén (Pascua 2.2)
Energía EIA en Trámite Aisén 550 550
26 SQM Salar: Ampliación Producción Cloruro de Potasio Salar Minería EIA en Trámite Antofagasta 527 527
27 HidroAysén (Endesa Chile - Colbún): Proyecto Hidroeléctrico Aysén (Pascua 1)
Energía EIA en Trámite Aisén 510 510
28 Colbún: Central Hidroeléctrica Angostura Energía EIA en Trámite Bíobío 500 500
29 Abastecimientos CAP (CAP): Central Termoeléctrica Cruz Grande Energía EIA en Trámite Coquimbo 460 460
30 Minera El Abra (Freeport - Codelco): Lixiviación de Sulfuros, SulfoLix Minería EIA Aprobado Antofagasta 450 450
31 Aguas Andinas (Agbar): 100% Saneamiento de la Cuenca de Santiago Servicios EIA Aprobado Metropolitana 420 420
32 Goodyear de Chile: Aumento de Capacidad Planta Neumáticos Industria EIA Aprobado Metropolitana 420 420
33 Enap Refinerías (Enap): Unidad de Destilación Atmosférica y Vacío Nº 3 Energía EIA Aprobado Valparaíso 414 414
34 Minera Escondida (BHP Billiton, Rio Tinto PLC, Jeco Corp.): Ampliación Sistema de Transmisión Eléctrico Minera Escondida
Energía EIA Aprobado Antofagasta 412 412
35 CMPC Celulosa (Empresas CMPC): Modernización de Planta Laja Industria EIA en Trámite Bíobío 400 400
36 Compañía Minera del Pacífico (CAP): Ampliación y Mejoras Operacionales en Planta de Pellets
Minería EIA en Trámite Atacama 347 347
37 AES Gener: Central Termoeléctrica Totihue Energía EIA en Trámite O’Higgins 345 345
38 Compañía Minera del Pacífico (CAP): Proyecto Hierro Atacama, Fase II - Cerro Negro Norte
Minería EIA en Trámite Atacama 340 340
39 MOP: Ruta 5 Norte, tramo La Serena - Vallenar Infraestructura Por Licitar Multiregional 330 330
40 MOP: Concesión Ruta 66 - Camino de la Fruta Infraestructura EIA en Trámite Multiregional 320 320
41 MOP: Autopistas de la Región de Antofagasta Infraestructura Por Licitar Antofagasta 315 315
42 Hidroeléctrica Centinela (Electro Austral Generación): Proyecto Hidroeléctrico Achibueno
Energía EIA en Trámite Maule 285 285
43 Inmobiliaria Titanium (Senerman - Bethia): Parque Santa Rosa Servicios EIA Aprobado Metropolitana 283 283
44 Endesa Chile (Enersis): Central Hidroeléctrica Los Cóndores Energía EIA en Trámite Maule 273 273
45 Abertis Logística Chile (Grupo Abertis): Plataforma Logística Abertis Park Santiago
Servicios EIA en Trámite Metropolitana 255 255
46 MOP: Interconexión Vial Logística Portuaria Concepción Infraestructura Por Licitar Bíobío 250 250
47 MOP: Autopista Concepción Cabrero y Red Vial del Bio Bio Infraestructura Por Licitar Bíobío 250 250
48 MOP: Embalse Punilla Infraestructura EIA en Trámite Bíobío 240 240
49 Element Power Chile: Proyecto Parque Eólico Arauco Energía EIA en Trámite Bíobío 235 235
50 Eléctrica Guacolda (AES Gener, Empresas Copec, Ultraterra): Central Guacolda Unidad Nº 5
Energía EIA en Trámite Atacama 235 235
51 Ingeniería Seawind Sudamérica: Proyecto Eólico Quillagua Energía EIA Aprobado Antofagasta 230 230
52 Acciona Energia Chile: Parque Eólico Punta Palmeras Energía EIA en Trámite Coquimbo 230 230
53 Inversiones Bosquemar: Parque Eólico Lebu Sur Energía EIA en Trámite Bíobío 224 224
32
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
54 AES Gener: Central Ciclo Combinado Monte Lorenzo Energía EIA en Trámite O’Higgins 210 210
55 Paneles Arauco (Empresas Copec): Paneles Paillaco Industria EIA Aprobado Los Ríos 200 200
56 Compañìa Minera Nevada: Mina de Caliza Potrerillo Minería EIA en Trámite Atacama 200 200
57 División Andina (Codelco Chile): Disposición de Lastre y Sistema de Manejo de Drenajes
Minería EIA en Trámite Valparaíso 200 200
58 MOP: Rutas del Loa Infraestructura Por Licitar Antofagasta 200 200
59 MOP: Ruta 5, Tramo Puerto Montt - Pargua Infraestructura EIA en Trámite Los Lagos 186 186
60 Oxiquim (Sintex): Descarga Almacenamiento y Regasificación de Gas Natural Licuado (GNL)
Energía EIA Aprobado Valparaíso 180 180
61 Desarrollos Urbanos (Grupo Plaza): Mall Plaza Egaña Comercio EIA en Trámite Metropolitana 175 175
62 Eolic Partners: Parque Eólico La Gorgonia Energía EIA en Trámite Coquimbo 175 175
63 CGE Generación (CGE Compañia General de Electricidad): Central Ñuble de Pasada
Energía EIA Aprobado Bíobío 170 170
64 MOP: Autoruta Puchuncaví - Con Cón - Viña del Mar Infraestructura Por Licitar Valparaíso 170 170
65 MOP: Alternativas de Acceso a Iquique Infraestructura Por Licitar Tarapacá 160 160
66 TMT Observatory Corporation: Proyecto de Telescopio TMT (Thirty Meter Telescope) en Cerro Armazones
Infraestructura EIA Aprobado Antofagasta 150 150
67 Central Patache: Estudio de Impacto Ambiental Central Patache Energía EIA en Trámite Tarapacá 150 150
68 Eolic Partners Chile: Parque Eólico El Pacífico Energía EIA en Trámite Coquimbo 144 144
69 HydroChile (Pacific Hydro): Centrales Hidroeléctricas Río Puelche Energía EIA en Trámite Maule 140 140
70 Newcoal Generación: Depósito de Residuos de Combustión y Yeso de Central Kelar
Servicios EIA en Trámite Antofagasta 140 140
71 MOP: Autopista Nahuelbuta Infraestructura Por Licitar Multiregional 125 125
72 Ener-Renova: Parque Eólico La Cachina Energía EIA en Trámite Coquimbo 123 123
73 Minera Escondida (BHP Billiton, Rio Tinto PLC, Jeco Corp.): Planta de Molibdeno
Minería EIA Aprobado Antofagasta 120 120
74 Grupo Plaza: Mall Plaza Los Dominicos Comercio EIA en Trámite Metropolitana 120 120
75 Minsiterio de Salud: Nuevo Hospital de Maipú Servicios Por Licitar Metropolitana 118 118
76 Minsiterio de Salud: Nuevo Hospital de La Florida Servicios Por Licitar Metropolitana 118 118
77 Acciona Energia Chile: Parque Señora Rosario Energía EIA Aprobado Atacama 118 118
78 MOP: Embalse Puntilla del Viento Infraestructura EIA en Trámite Valparaíso 115 115
79 Simonetti Gestión: Conjunto Armónico Plaza Rosario Norte Servicios EIA Aprobado Metropolitana 111 111
80 Minera Algorta Norte: Proyecto Minero Algorta Minería EIA en Trámite Antofagasta 110 110
81 Aserraderos Arauco (Empresas Copec): Planta Térmica Cogeneración Viñales
Energía EIA Aprobado Maule 105 105
82 Complejo Industrial Molynor (Molymet): Ampliación Productiva Planta de Procesamientos de Molibdeno
Industria EIA en Trámite Antofagasta 104 104
83 Compañía Minera Latino Americana: Proyecto Minero Tres Valles Minería EIA en Trámite Coquimbo 102 102
84 MOP: Nuevo Aeropuerto IX Región de la Araucanía Infraestructura Por Licitar Aracucanía 100 100
85 MOP: Corredor de Transporte Público J.J. Pérez Infraestructura Por Licitar Metropolitana 100 100
86 HydroChile (Pacific Hydro): Central Hidroeléctrica El Paso (Optimizado) Energía EIA en Trámite O’Higgins 87 87
87 Ingeniería Seawind Sudamérica: Parque Eólico Minera GABY Energía EIA Aprobado Antofagasta 86 86
88 Hidroeléctricas del Sur (Eléctrica Pilmaiquén): Central Hidroeléctrica Rucatayo
Energía EIA Aprobado Los Ríos 85 85
89 Nestlé Chile: Planta Elaboradora de Leche en Polvo Industria EIA en Trámite Los Lagos 84 84
90 Gerdau Aza: Central Térmica Gerdau Aza Generación Energía EIA Aprobado Atacama 82 82
91 División El Teniente (Codelco Chile): Reforzamiento Sistema Eléctrico Mina
Energía EIA en Trámite O’Higgins 81 81
92 MOP: Corredor de Transporte Público Independencia Infraestructura Por Licitar Metropolitana 80 80
93 MOP: Marina Deportiva y Revitalización Urbana del Estero Marga Marga (Proyecto Margamar)
Turismo Por Licitar Valparaíso 80 80
94 HydroChile (Pacific Hydro): Central Hidroeléctrica Aguas Calientes Energía EIA en Trámite Bíobío 80 80
95 Minera Doña Inés de Collahuasi (Anglo American, Xstrata plc, Mitsui & Co): Explotación Depósito Huinquintipa Este Fase V
Minería EIA Aprobado Tarapacá 78 78
96 Eléctrica Pilmaiquén: Central Hidroeléctrica Los Lagos Energía EIA en Trámite Los Lagos 75 75
97 Eléctrica Pilmaiquén: Central Hidroeléctrica Osorno Energía EIA en Trámite Los Lagos 75 75
98 Compañía Minera El Tesoro: Lixiviación del Acopio de Mineral Oxidado Minería EIA Aprobado Antofagasta 75 75
99 Celulosa Arauco y Constitución (Empresas Copec): Planta de Cogeneración de Energía Eléctrica y Vapor con Biomasa en CFI Horcones
Industria EIA Aprobado Bíobío 73 73
100 Santa Fe Puertos: Puerto de Embarque de Mineral de Hierro - Fase I Infraestructura EIA en Trámite Atacama 70 70
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
33
Cuadro Nº15
Ranking mayores proyectos de inversión Potencial Junio de 2009 (Mill. de US$)
Top Empresa Sector Etapa Región Monto
Inversión Saldo por Invertir
1 División Andina (Codelco Chile): 2° Fase de Expansión Nueva Andina Minería Potencial Valparaíso 5.000 5.000
2 Corporación América: Túnel Ferroviario de baja Altura y Explotación Ferrocarril Trasandino Central
Infraestructura Potencial Valparaíso 3.000 3.000
3 Cerro Casale (Barrick Gold - Kinross Gold): Proyecto Minero Cerro Casale Minería EIA Aprobado Atacama 2.300 2.300
4 Transelec: Nuevas Líneas de Transmisión entre la XI Región y Santiago (Proyecto HidroAysén)
Energía Potencial Multiregional 2.000 2.000
5 División Codelco Norte (Codelco Chile): Chuquicamata Subterránea Minería Potencial Antofagasta 2.000 2.000
6 Compañía Siderúrgica Huachipato (CAP): Aumento Capacidad a 3 mm ton. y Proyectos Anexos
Industria Potencial Bíobío 1.826 1.826
7 División Codelco Norte (Codelco Chile): Desarrollo Mina Alejandro Hales (ex Mansa Mina)
Minería Potencial Antofagasta 1.729 1.729
8 Southern Cross: Central Termoeléctrica Penco Energía Potencial Bíobío 1.400 1.400
9 Southern Cross: Central Termoeléctrica Coronel Energía Potencial Bíobío 1.400 1.400
10 Teck Chile (Teck Cominco): Proyecto Relincho Minería Potencial Atacama 1.000 1.000
11 Andina Minerals: Yacimiento Aurífero El Volcán Minería Potencial Atacama 1.000 1.000
12 Giant Magellan Telescope Corporation (Corporación GMT): Telescopio Magallanes Gigante
Infraestructura Potencial Atacama 700 700
13 Endesa Chile (Enersis): Central Hidroeléctrica Neltume Energía Potencial Los Lagos 690 690
14 Endesa Chile (Enersis): Central de Pasada Steffen 1 y 2 y Embalse El Portón (Ex Central Hidroeléctrica Puelo)
Energía Potencial Los Lagos 650 650
15 Energía Austral (Xstrata Copper): Central Hidroeléctrica Río Cuervo Energía Potencial Aisén 616 616
16 Compañía Siderúrgica Huachipato (CAP): Modernización Laminador Planos en Caliente y de Productos Planos Recubiertos
Industria Potencial Bíobío 552 552
17 MOP: Autopista Costanera Central Infraestructura Potencial Metropolitana 500 500
18 Colbún: Complejo Termoeléctrico Coronel (Santa María II) Energía Potencial Bíobío 450 450
19 Endesa Chile (Enersis): Central Hidroeléctrica Choshuenco Energía Potencial Los Lagos 400 400
20 Ministerio de Salud: Complejo Asistencial Red Sur (Complejo Barros Luco - Hospital Ezequiel González Cortés)
Servicios Potencial Metropolitana 378 378
21 Energía Austral (Xstrata Copper): Central Hidroeléctrica Río Blanco Energía Potencial Aisén 376 376
22 Pacific Hydro Chile: Central Hidroeléctrica Las Leñas Energía Potencial O’Higgins 370 370
23 MOP: Concesión de Terminales de Buses para Transantiago Servicios Potencial Metropolitana 345 345
24 Minsiterio de Salud: Remodelación del Hospital del Salvador - Geriátrico Servicios Potencial Metropolitana 318 318
25 MOP: Canalización Tramo Final Río Bío Bío Infraestructura Potencial Bíobío 300 300
26 Compañía Minera del Pacífico (CAP): Ampliación de Capacidad Mina Los Colorados
Minería Potencial Atacama 283 283
27 Ministerio de Salud: Normalización Complejo Asistencial Dr. Sótero del Río
Servicios Potencial Metropolitana 250 250
28 Minera Isla Riesco (Empresas Copec - Ultramar): Explotación Mina Isla Riesco
Minería Potencial Magallanes 250 250
29 Compañía Minera del Pacífico (CAP): Pelletización, Dos Nuevas Plantas de Pellets
Minería Potencial Atacama 247 247
30 Pacific Hydro Chile: Central Hidroeléctrica Nido de Aguilas Energía Potencial O’Higgins 230 230
31 Cencosud: Portal Vitacura Comercio Potencial Metropolitana 230 230
32 Parque Arauco: Ampliación Mall Parque Arauco (Torre esquina de Kennedy y Rosario Norte)
Comercio Potencial Metropolitana 230 230
33 Acciona Energia Chile: Parque Señora Gabriela Energía Potencial Atacama 193 193
34 División Codelco Norte (Codelco Chile): Minera Gabriela Mistral (II Fase) Minería Potencial Antofagasta 180 180
35 MOP: Sistema de Regadío Valle de Aconcagua Infraestructura Potencial Valparaíso 150 150
36 MOP: Mejoramiento del Sistema de Transporte Valparaíso - Viña del Mar, Ruta Costa
Infraestructura Potencial Valparaíso 150 150
37 Cristalerías de Chile: Planta Llay Llay (Segunda y Tercera Fase) Industria Potencial Valparaíso 150 150
38 Hidroeléctrica Trayenko (SN Power): Central Hidroeléctrica Liquiñe Energía Potencial Los Ríos 150 150
39 Grupo Plaza: Mall Plaza Ribera Norte del Río Biobío Comercio Potencial Bíobío 150 150
40 Pacific Hydro Chile: Central Hidroeléctrica Las Maravillas Energía Potencial O’Higgins 140 140
41 Compañía Minera del Pacífico (CAP): Mina El Romeral Minería Potencial Coquimbo 132 132
42 Gerdau Aza: Ampliación y Optimización Planta Colina (Segunda Fase) Industria Potencial Metropolitana 115 115
43 Grupo Plaza: Centro Urbano Costero de Valparaíso (Mall Puerto Barón) Comercio Potencial Valparaíso 100 100
44 University of Cornell - California Institute of Technology: Cornell Caltech Atacama Telescope (CCAT)
Infraestructura Potencial Antofagasta 100 100
45 Hidroeléctrica Trayenko (SN Power): Central Hidroeléctrica Pellaifa Energía Potencial Los Ríos 100 100
46 Ministerio de Bienes Nacionales: Playa Ike Ike Turismo Potencial Tarapacá 100 100
47 MOP: Autopista Santiago - Lampa Infraestructura Potencial Metropolitana 100 100
48 Cencosud: Mall Portal Chicureo Comercio Potencial Metropolitana 94 94
49 MOP: Interconexión Vial Tres Pinos - Ruta 5 enlace Victoria Infraestructura Potencial Multiregional 80 80
50 Pacific Hydro Chile: Central Hidroeléctrica Coya II Energía Potencial O’Higgins 80 80
51 MOP: Establecimiento Penitenciario Santiago II Infraestructura Potencial Metropolitana 80 80
52 Universidad Andrés Bello: Nueva Sede de la Facultad de Ciencias Jurídicas
Servicios Potencial Metropolitana 72 72
34
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
53 Cencosud: Ampliación Jumbo-Easy Bilbao-Padre Hurtado Comercio Potencial Metropolitana 65 65
54 Energía Austral (Xstrata Copper): Central Hidroeléctrica Lago Cóndor Energía Potencial Aisén 64 64
55 Acciona Energia Chile: Parque San Blas Energía Potencial Atacama 61 61
56 Espacio Urbano (Kimco Realty - Saitec): Mall de Viña del Mar Comercio Potencial Valparaíso 60 60
57 Complejo Portuario Mejillones (Codelco Chile): Terminal de Graneles Líquidos
Infraestructura Potencial Antofagasta 60 60
58 MOP: Autopista Oriente - Poniente, Talca Infraestructura Potencial Maule 56 56
59 MOP: By Pass Sur a Santiago Infraestructura Potencial Metropolitana 52 52
60 Hidroeléctrica Trayenko (SN Power): Central Hidroeléctrica Reyehueico Energía Potencial Los Ríos 50 50
61 Grupo Saieh: Nuevo Hotel Hyatt (Ex Sanatorio Marítimo) Turismo Potencial Valparaíso 47 47
62 MOP: Mejoramiento Ruta G-21, Accesos a Centros de Esqui Infraestructura Potencial Metropolitana 45 45
63 MOP: Carretera Austral, unión de Puerto Montt y Chaitén Infraestructura Potencial Magallanes 40 40
64 MOP: Conexión Vial Ruta 78 hasta Ruta 68 Infraestructura Potencial Metropolitana 38 38
65 MOP: Conexión Vial Cuesta La Dormida Infraestructura Potencial Multiregional 35 35
66 MOP: Habilitación Ferrocarril de Pasajeros entre Lomas Coloradas - Coronel
Infraestructura Potencial Bíobío 35 35
67 MOP: Ruta 226, Tramo Ruta 5 Acceso Aeropuerto El Tepual Infraestructura Potencial Los Lagos 35 35
68 MOP: Rutas en X Región (Los Alerces - Ruta al Aeropuerto El Tepual y Ruta Poniente)
Infraestructura Potencial Los Lagos 35 35
69 Ministerio de Educación: Remodelación y Ampliación del Liceo de Aplicación
Servicios Potencial Metropolitana 20 20
70 MOP: Corredor Turístico Paso Internacional Vicente Pérez Rosales Infraestructura Potencial Los Lagos 20 20
71 MOP: Infraestructura Pública Paso Los Libertadores Infraestructura Potencial Valparaíso 20 20
72 Clínica Valparaíso: Proyecto de Construcción y Remodelación del Centro Médico
Servicios Potencial Valparaíso 20 20
73 Casinos de Juego de Coyhaique (Fischer): Casino de Juegos Turismo Potencial Aisén 20 20
74 Ministerio de Salud: Nuevo Centro de Diagnóstico Terapéutico (CDT) del Hospital de La Serena
Servicios Potencial Coquimbo 18 18
75 MOP: Conectividad Lago General Carrera Infraestructura Potencial Aisén 15 15
76 Panamericana Hoteles: Mejoramiento del Hotel O'Higgins Turismo Potencial Valparaíso 15 15
77 Inmobiliaria Mall Viña del Mar: Mall Paseo Marina Comercio Potencial Valparaíso 15 15
78 Minera Purén (Minera Mantos de Oro): Modificaciones al Procesamiento de Minerales La Coipa
Minería Potencial Atacama 13 13
79 Inmobiliaria Apoquindo Office (Senerman): Apoquindo Office Servicios Potencial Metropolitana 12 12
80 MOP: Mejoramiento Ruta de Navegación Paso Kirke Infraestructura Potencial Magallanes 11 11
81 Exportadora Propal: Proyecto Planta San Pedro Industria Potencial Valparaíso 10 10
82 Minera Vizcachitas Holding: Prospección Minera Vizcachitas Minería Potencial Valparaíso 10 10
83 MOP: Recuperación Desembocadura Estero Reñaca Infraestructura Potencial Valparaíso 10 10
84 Minera Cerro Bayo: Proyecto Vetas Dagny Minería Potencial Aisén 10 10
85 Gestión e Ingeniería IDC: Estacionamiento Subterráneo Alonso de Córdova
Servicios Potencial Metropolitana 8 8
86 Consorcio Santa Marta: Centro de Manejo de Residuos de San Antonio Servicios Potencial Valparaíso 7 7
87 MPA Group: Resort Isla Nalcayec Turismo Potencial Aisén 6 6
88 Pedro Emilio Pérez Valenzuela: Centro de Gestión de Residuos Sólidos Punta Alta
Servicios Potencial O’Higgins 6 6
89 Esemar: Proyecto Hotel, Spa y Marina Onashaga Turismo Potencial Magallanes 6 6
90 CGE Transmisión (CGE Compañia General de Electricidad): Línea de Transmisión 110 kV Loncoche - Villarrica, Segundo Circuito
Energía Potencial Aracucanía 6 6
91 Energy Fitness: Ampliación y Apertura de Nuevas Surcursales Servicios Potencial Metropolitana 5 5
Fuente: Depto. de Estudios de SOFOFA.
C
ata
stro
de
Pro
ye
cto
s d
e In
ve
rsió
n 2
00
9
35
Sociedad de Fomento Fabril – Departamento de Estudios Santiago, Septiembre de 2009
36
S O F O F A
D e p a r t a m e n t o d e E s t u d i o s
www.sofofa.cl
Consulte el Catastro a través de nuestro sitio Web Corporativo y acceda a una completa fuente de
información sobre la inversión en Chile.
SOCIEDAD DE FOMENTO FABRIL (SOFOFA)
Departamento de Estudios
Av. Andrés Bello 2777, Piso 3,
Las Condes, Santiago - Chile.
Fono (56-2) 391 3134, Fax (56-2) 391 3228
e-mail: [email protected]