Koncernredovisning enligt IFRS - ICA...
24
Koncernredovisning enligt IFRS för räkenskapsåret 2004
Transcript of Koncernredovisning enligt IFRS - ICA...
Koncernredovisning enligt IFRSför räkenskapsåret 2004
2
TSEK NOT 2004
Intäkter 2, 3 621 945
Kostnader för sålda varor 4, 6 –300 850
Bruttoresultat 321 095
Övriga rörelseintäkter 5 279
Försäljningskostnader 4,6 –153 822
Administrationskostnader 4,5,6 –153 400
Resultatandelar i företag redovisade enligt kapitalandelsmetoden 16 466 167
Rörelseresultat 2 485 319
Finansiella intäkter 7 59 148
Finansiella kostnader 8 –9 203
Värdeförändring vid värdering till verkligt värde 9 58 626
Resultat efter finansiella poster 593 890
Resultat före skatt 593 890
Inkomstskatt 10 –15 285
Årets resultat 578 605
Årets resultat hänförligt till innehavare av andelar i moderbolaget 578 605
RESULTAT PER AKT IE (SEK) 11 PREFERENSAKT IER STAMAKT IER
Före utspädning 7,31 2,38
Efter utspädning – –
Koncernresultaträkning upprättad enligt IFRS
3
Koncernbalansräkning upprättad enligt IFRS
TSEK NOT 2004-12 -31
T ILLGÅNGAR
ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR
Pågående nyanläggningar 12 9 576
Goodwill 13 61 666
Byggnader och mark 14 40 574
Inventarier 15 25 047
Andelar i företag redovisade enligt kapitalandelsmetoden 16 4 501 033
Övriga långfristiga värdepappersinnehav 17 80 154
Uppskjuten skattefordran 10 9 371
Övriga långfristiga fordringar 722
Summa anläggningstillgångar 4 728 143
OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR
Varulager 18 22 463
Kundfordringar 45 921
Fordringar hos koncernföretag 3 827
Fordringar hos företag redovisade enligt kapitalandelsmetoden 1 142
Övriga kortfristiga fordringar 12 453
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 19 22 480
Kortfristiga placeringar 20 2 224 023
Likvida medel 21 504 952
Summa omsättningstillgångar 2 837 261
Summa tillgångar 7 565 404
EGET KAPITAL OCH SKULDER
EGET KAPITAL 24
Aktiekapital 402 294
Övriga reserver 2 772 604
Balanserade vinstmedel 3 490 139
Årets resultat 578 605
Summa eget kapital 7 243 642
Långfristiga skulder och avsättningar
Avsättning för pensioner och liknande förpliktelser 22 127 073
Uppskjuten skatteskuld 10 4 508
Summa långfristiga skulder och avsättningar 131 581
Kortfristiga skulder
Förskott från kunder 88 821
Skulder till företag redovisade enligt kapitalandelsmetoden 224
Leverantörsskulder 35 085
Skatteskulder 7 052
Övriga kortfristiga skulder 13 238
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 23 45 761
Summa kortfristiga skulder 190 181
Summa eget kapital och skulder 7 565 404
4
Aktie- Övriga Balanserade- Årets Summa TSEK kapital reserver vinstmedel resultat Eget kapital
Ingående Eget kapital 2004-01-01 402 294 2 772 604 3 320 925 352 656 6 848 479
Bokningar direkt mot Eget kapital från företagredovisade enligt kapitalandelsmetoden –42 7421) –42 742
Vinstdisposition 352 656 –352 656
Utdelning –140 580 –140 580
Valutaomräkningsdifferens –120 –120
Årets resultat 578 605 578 605
Utgående Eget kapital 2004-12-31 402 294 2 772 604 3 490 139 578 605 7 243 642
För specifikation av eget kapital se not 24 För avstämning av ingående Eget kapital enligt IFRS hänvisas till not 29.
1) Beloppet består huvudsakligen av värdeförändring på kassaflödessäkringar (ränteswappar) och valutakursdifferenser från omräkning till SEK av verksam-heter med annan funktionell valuta än SEK.
Förändring av eget kapital i koncernen upprättad enligt IFRS
5
TSEK NOT 2004
DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN
Resultat efter finansiella poster 593 890
Justering för poster som ej påverkar kassaflödet 25 –545 201
48 689
Utdelning från företag redovisade enligt kapitalandelsmetoden 16 218 520
Betald inkomstskatt –8 065
Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital 259 144
Förändring av rörelsekapital
Varulager –721
Kortfristiga fordringar 22 853
Kortfristiga skulder –37 648
Kassaflöde från den löpande verksamheten 243 628
Investeringsverksamheten
Investeringar i anläggningstillgångar * –2 419 162
Utdelning från företag redovisade enligt kapitalandelsmetoden 16 1 650 000
Försäljning av anläggningstillgångar 18 759
Förändring av kortfristiga placeringar 706 007
Kassaflöde från investeringsverksamheten –44 396
Finansieringsverksamheten
Utbetald utdelning 24 –140 580
Kassaflöde från finansieringsverksamheten –140 580
Årets kassaflöde 58 652
Likvida medel vid årets början 229 875
Omklassificering till likvida medel ** 216 425
Likvida medel vid årets slut 26 504 952
* varav investering i ICA AB 2 376 608** ingick tidigare i kortfristiga placeringar
UPPLYSNING OM BETALDA RÄNTOR
Under perioden betald ränta uppgick till 6 852 TSEK. Under perioden erhållen ränta uppgår till 30 309 TSEK.
Kassaflödesanalys för koncernen upprättad enligt IFRS
6
BOLAGETS SÄTE M.M.
Bolaget Hakon Invest AB bedriver verksamhet såsom aktiebolag och har sitt säte i Stockholms stad. Bolaget är publikt.Bolagets huvudkontor har adressen Hakon Invest AB, Box 1508, 171 29 Solna. Bolagets hemsida är www.hakoninvest.se och telefonnummer +46-8-55 33 99 00.Organisationsnummer är 556048-2837.Bolagets verksamhet beskrivs i not 2.
NOT 1 REDOVISNINGSPRINCIPER Hakon Invests årsredovisning för år 2004, daterad 1 mars 2005, som ligger till grund för denna koncernredovisning upprättadesenligt Årsredovisningslagen bestämmelser och bokföringsnämndens allmänna råd.
Bedömningar har gjorts per dagen för avgivandet av den ursprungliga årsredovisningen för år 2004, och händelser därefteråterspeglas ej i denna koncernredovisning.
Denna koncernredovisning är upprättad i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS) och de uttalanden somgivits ut av IFRIC – International Financial Reporting Interpretation Committee och som antagits av EU-kommissionen, dock med undan-tag för jämförande uppgifter för föregående år, vilka alltså inte redovisas. Redovisning enligt IFRS har upprättats enligt de IFRS princi-per som förväntas gälla den 31 december 2005. IFRS är föremål för fortlöpande översyn och tolkningar samt godkännande av EU,varför förändringar kan komma att ske som påverkar redovisningen.
De redovisningsprinciper som beskrivs gäller för Hakon Invest-koncernen, men en hel del av principerna har betydelse barainom ICA AB.
Alla belopp är i TSEK om inget annat anges.
VÄRDERING AV T ILLGÅNGAR OCH SKULDER PER 1 JANUARI 2004.
Ett företag som första gången upprättar finansiella rapporter skall enligt IFRS 1, Förstagångstillämpning av internationella redovisnings-standarder, upprätta en s.k. öppningsbalans. Värderingen av tillgångar och avsättningar och skulder i öppningsbalansen per 2004-01-01 har, med vissa enligt IFRS godkända undantag, skett med retroaktiv tillämpning av de värderingsprinciper som anges i IFRS 1.Undantagen gäller företagsförvärv, pensionskostnader och omräkningsdifferenser som uppkommer vid omräkning av utländska verk-samheter. Det innebär att förvärv före 1 januari 2004 inte omräknas enligt nya regler, att aktuariella vinster och förluster som hänförsig till tiden före 1 januari 2004 redovisas i sin helhet i balansräkningen samt att omräkningsdifferenser som ackumulerats fram till 1januari 2004 inte dokumenteras.
GRUND FÖR REDOVISNINGEN
Koncernredovisningen baseras på historiska anskaffningsvärden, med undantag för derivativa finansiella instrument och vissa finansi-ella tillgångar, vilka värderas till verkligt värde. Det redovisade värdet för tillgångar och skulder som säkrats och som tillhör de katego-rier som redovisas till upplupet anskaffningsvärde justeras för förändringar i de värden som hänför sig till de risker som säkras.. KONCERNREDOVISNINGEN
Koncernredovisningen omfattar moderföretaget Hakon Invest AB och dess dotterföretag. Ett dotterföretag tas med i koncernredovis-ningen från det datum då moderföretaget får ett bestämmande inflytande över företaget och tas inte längre med från det datum dåmoderföretagets bestämmande inflytande över företaget upphör. Forma Publishing Group AB är ett dotterbolag till Hakon Invest AB.
Noter och kommentarer
7
Forma Publishing Group AB innefattar nedanstående dotterföretag;
ORG.NR SÄTE KAP ITAL OCH RÖSTER %
Idé-förlaget i Västerås AB 556306-7783 Västerås 100
HB Tapplina 969632-5050 Stockholm 100
Tidskriften Hus o Hem AB 556609-2010 Västerås 100
Idé& Mediaproduktion i Västerås AB 556279-4940 Västerås 100
ICA Kuriren AB 556609-2234 Västerås 100
ICA Förlaget Annonsservice AB 556351-2531 Västerås 100
ICA Facktidningar AB 556372-6529 Västerås 100
ICA Bokförlag AB 556071-2241 Västerås 100
Hemma Bäst AB 556609-2028 Västerås 100
Bokklubben Hemma AB 556586-2363 Västerås 100
Kustannus OY Forma 0503546-4 Helsingfors 100
Forma Publishing International OY 1510258-7 Helsingfors 70
ICA Media A/S 10.555.124 Tallin 70
ICA Media S/A 348.490 Riga 70
För samtliga enheter som omfattas av koncernredovisningen gäller att enhetliga redovisningsprinciper tillämpas. Detta gäller ävenföretag som redovisas enligt kapitalandelsmetoden. Alla koncernmellanhavanden är eliminerade.
Investeringar i intresseföretagInnehav i intressebolag redovisas i enlighet med kapitalandelsmetoden. Ett intressebolag är en enhet i vilken koncernen har bety-dande men inte bestämmande inflytande. Tillämpning av kapitalandelsmetoden innebär att investeringar i intressebolag redovisas ibalansräkningen till anskaffningsvärde med tillägg för förändringar av koncernens andel av intresseföretagets nettotillgångar och medavdrag för eventuell nedskrivning och utdelning. Resultaträkningen avspeglar koncernens andel av intresseföretagens resultat efterskatt. Koncernens investeringar i intresseföretag innefattar goodwill som behandlas i enlighet med de redovisningsprinciper för good-will som anges nedan. Eventuellt nedskrivningsbehov på redovisade andelar i intresseföretag prövas om det finns indikationer på vär-denedgång.
Investeringar i joint venturesEtt joint venture är en ekonomisk verksamhet som drivs av två eller flera parter vars samarbete är avtalsreglerat och där avtalet innebäratt dessa parter har ett gemensamt bestämmande inflytande över verksamheten.
ICA AB drivs som ett joint venture mellan Hakon Invest och Royal Ahold N.V.. ICA AB har två joint ventures, Netto Marknad ABoch RIMI Baltic AB. Hakon Invest redovisar joint ventures enligt kapitalandelsmetoden. Nedskrivning sker på samma sätt som beskrivsovan för intressebolag.
KoncernföretagMed koncernföretag avses moder- och systerbolag till Hakon Invest AB.
OMRÄKNING AV UTLÄNDSK VALUTA
Transaktioner i utländsk valuta tas på transaktionsdagen in i redovisningen till avistakurs. Monetära tillgångar och skulder som äruttryckta i utländska valutor redovisas i balansräkningen per balansdagen omräknade till den kurs som då gäller. Sådana valutakurs-differenser redovisas över resultaträkningen.
Intäkter, kostnader, tillgångar och skulder i verksamheter vars funktionella valuta är annan än SEK, det vill säga normalt utländskadotterföretag, redovisas och värderas i den funktionella valuta. I koncernbalansräkningen redovisas dessa tillgångar och skulderomräknande till SEK enligt balansdagens valutakurser. Intäkter och kostnader redovisas i koncernresultaträkningen omräknande tillgenomsnittskurs. De valutakursdifferenser som uppstår vid omräkningen redovisas direkt i eget kapital. Vid avyttring av en sådan verk-samhet redovisas de ackumulerade kursdifferenserna i resultaträkningen tillsammans med vinsten eller förlusten vid avyttringen.
Goodwill och justeringar till verkligt värde som är hänförliga till förvärv av verksamheter med annan funktionell valuta än SEKbehandlas som tillgångar/skulder i den förvärvande verksamheten.
8
MATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR
Materiella anläggningstillgångar, redovisas till anskaffningsvärde med avdrag för ackumulerade avskrivningar och eventuella ned-skrivningar.
Anskaffningsvärdet för materiella anläggningstillgångar skrivs av till bedömt restvärde. Avskrivningen sker linjärt över bedömdnyttjandeperiod. Restvärde och nyttjandeperiod prövas vid varje bokslutstillfälle och justeras om prövningen resulterar i en ny bedöm-ning.
Redovisat värde för materiella anläggningstillgångar prövas beträffande eventuellt nedskrivningsbehov när händelser eller änd-rade förutsättningar indikerar att det redovisade värdet eventuellt inte kommer att kunna återvinnas. Prövningen innebär att det redovi-sade värdet jämförs med det högsta av tillgångens nettoförsäljningsvärde och nyttjandevärde. Nyttjandevärde utgörs av nuvärdet avdet framtida nettokassaflöde som tillgången genererar. Om en enskild tillgång inte genererar ett kassaflöde som är oberoende avandra tillgångar beräknas kassaflödet för en grupp av tillgångar, en kassagenererande enhet. Det beräknas enligt en diskonterings-faktor före skatt som avspeglar marknadens aktuella uppskattning av pengars tidsvärde och de risker som förknippas med tillgången.Om det redovisade värdet överstiger det högsta av tillgångens nettoförsäljningsvärdes och nyttjandevärdes skrivs tillgången ner till dethögsta av nettoförsäljningvärdet och nyttjandevärdet. Nedskrivningen redovisas i resultaträkningen.
KOMPONENTREDOVISNING
Redovisning av fastigheter sker enligt komponentredovisning. För varje del av en fastighet som har en kostnad som är signifikant i rela-tion till totala kostnaden för fastigheten görs avskrivningar separat. Kostnader för delar i fastigheter är signifikanta om de överstiger10% av fastighetens totala kostnad. Utan hänsyn till signifikans delas fastigheter in i följande komponenter:MarkMarkanläggningByggnadByggnadsinventarier
GOODWILL OCH ANDRA IMMATERIELLA T I LLGÅNGAR MED OBESTÄMBAR L IVSLÄNGD
Goodwill representerar den del av förvärvskostnaden som överstiger verkliga värdet av förvärvad andel av dotterföretagets nettotill-gångar på förvärvsdagen. Med nettotillgångar avses här skillnaden mellan identifierbara tillgångar och skulder i ett förvärvat dotter-bolag, intresseföretag eller joint ventures. I enlighet med IFRS 3 antas att goodwills nyttjandeperiod är obestämbar. Immateriella till-gångar med obestämbar livslängd avskrivs inte. Det redovisade värdet på immateriella tillgångar som inte skrivs av prövas årligenmed avseende på nedskrivningsbehov. Eventuell nedskrivning redovisas i resultaträkningen.
Det goodwillbelopp som beräknas vid företagsförvärv hänförs i anslutning till förvärvet till tillgångar som genererar ett kassaflödesom är oberoende från andra tillgångar. Om det redovisade värdet på den kassagenererande enhetens tillgångar överstiger nuvärdetav det framtida kassaflödet eller försäljningsvärdet med avdrag för försäljningskostnader skrivs det redovisade värdet ner till det högstaav nuvärdet av kassaflödet och försäljningsvärdet.
ÖVRIGA IMMATERIELLA T I LLGÅNGAR
Immateriella tillgångar redovisas i balansräkningen till anskaffningsvärde. Vad gäller identifierbara immateriella tillgångar som förvär-vats som en del av ett företagsförvärv utgörs anskaffningsvärdet av det bedömda verkliga värdet vid förvärvstidpunkten om det kanuppskattas på ett tillförlitligt sätt. De immateriella tillgångarnas redovisade värden prövas beträffande eventuellt nedskrivningsbehovnär händelser eller ändrade förutsättningar indikerar att värdet eventuellt inte kommer att kunna återvinnas eller vid indikationer pånedgång.
AVSKRIVNINGAR
Avskrivningar beräknas på tillgångarnas anskaffningsvärden. Avskrivningstiden baseras på en bedömning av tillgångarnas nyttjande-period.
Byggnader 20–33 år
Datainventarier 3 år
Inventarier övrigt 5–10 år
Övriga immateriella tillgångar 5–10 år
UTGIFTER FÖR UTVECKLING
Utgifter avseende utveckling redovisas som en kostnad när de uppstår, dock redovisas utgifter för utveckling som är hänförbara till ettenskilt projekt såsom IT-system, som tillgång i balansräkningen när det är sannolikt att beloppet kommer att kunna återvinnas i framti-den. Tillgången skrivs av under den period då tillgången utnyttjas.
Det redovisade värdet på de utvecklingskostnader som redovisas som tillgång i balansräkningen prövas årligen med avseendepå eventuellt nedskrivningsbehov så länge tillgången ännu inte tagits i bruk och därefter då händelser eller förändrade förutsättningarindikerar att det redovisade värdet eventuellt inte kommer att kunna återvinnas.
9
KORTFRIST IGA PLACERINGAR OCH LÅNGFRIST IGA VÄRDEPAPPERSINNEHAV
Samtliga placeringar värderas till anskaffningsvärde då de första gången redovisas i balansräkningen. Anskaffningsvärdet motsvarardet verkliga värdet av den ersättning som lämnats inklusive kostnader som är hänförliga förvärvet.
Efter det att en placering tagits upp i redovisningen första gången och klassificerats som finansiell tillgång redovisas den till verk-ligt värde via resultaträkningen eller som tillgång som kan säljas varvid värdering sker till verkligt värde.Värdeförändringar på till-gångar som kan säljas redovisas som en separat del av eget kapital tills placeringen har sålts, betalning erhållits eller tillgången pånågot annat sätt avyttrats, eller när investeringen skrivits ner, då ackumulerad värdeförändring som tidigare redovisats i eget kapitalförs om till resultaträkningen.
För placeringar som aktivt handlas på organiserade finansmarknader fastställs det verkliga värdet när marknaden stänger påbalansdagen. För placeringar som saknar marknadsnotering fastställs det verkliga värdet till den aktuella marknadskursen för ettannat instrument som i allt väsentligt är likadant, eller till ett värde beräknat på basis av de förväntade kassaflödena.
Alla normala förvärv av finansiella tillgångar redovisas i balansräkningen på handelsdagen, det vill säga det datum då koncer-nen förbinder sig att köpa tillgången. Alla normala försäljningar av finansiella tillgångar redovisas på avräkningsdagen, det vill sägadet datum då tillgången levereras till motparten. Med normala förvärv eller försäljningar menas förvärv eller försäljningar av finansi-ella tillgångar som kräver att tillgångarna skall levereras inom den tidsram som vanligtvis föreskrivs genom lag eller konvention påmarknaden.
VARULAGER
Varulagret värderas till det lägsta av anskaffningsvärdet och nettoförsäljningsvärdet.Nettoförsäljningsvärdet motsvarar det uppskattade försäljningspriset vid normala förhållanden, med avdrag för uppskattade kost-
nader för att färdigställa produkten och kostnader som krävs för att genomföra försäljningen.
KUNDFORDRINGAR OCH ÖVRIGA FORDRINGAR
Fordringar upptas till det belopp som beräknas inflyta. Kundfordringar, som vanligtvis förfaller till betalning efter 10-90 dagar, redovi-sas initialt till fakturerat belopp. En bedömning av osäkra fordringar görs när det inte längre är sannolikt att det fulla beloppet kommeratt kunna inflyta.
L IKVIDA MEDEL
Likvida medel omfattar kassa och tillgodohavanden hos bank samt kortfristiga placeringar med en ursprunglig löptid på högst tremånader.
RÄNTEBÄRANDE LÅN OCH UPPLÅNING
Samtliga lån redovisas initialt till anskaffningsvärde, vilket motsvarar det verkliga värdet av vad som erhållits med avdrag för kostnadersom hänförs till upplåningen.
Låneskulden redovisas därefter till upplupet anskaffningsvärde vilket innebär att värdet justeras genom att eventuella rabatter ellerpremier i samband med att lånet tas upp eller löses samt kostnader i samband med upplåning periodiseras över lånets löptid. Periodi-seringen beräknas på basis av lånets effektiva ränta.
Vinst och förlust som uppkommer när lånet löses redovisas i resultaträkningen.Lönekostnader redovisas i resultaträkningen i den period till vilken de hänförs.
AVSÄTTNINGAR
Avsättningar redovisas i balansräkningen när koncernen har en avtalad eller informell förpliktelse på grund av en inträffad händelseoch då det är sannolikt att ett utflöde av resurser som är förknippade med ekonomiska fördelar kommer att krävas för att uppfylla för-pliktelsen och beloppet kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. Om det är sannolikt att gottgörelse kommer att erhållas motsvarande enavsättning som gjorts, till exempel genom ett försäkringsavtal, redovisas gottgörelsen som en tillgång i balansräkningen, men först dågottgörelsen är i det närmaste säker. Om effekten av tidsvärdet för den framtida betalningen bedöms som väsentlig fastställs avsätt-ningens värde genom att det förväntade framtida kassaflödet nuvärdesberäknas med en diskonteringsfaktor (före skatt) som avspeglarmarknadens aktuella värdering av tidsvärdet. Den successiva ökning av det avsatta beloppet som nuvärdesberäkningen medför redo-visas som en räntekostnad i resultaträkningen. Avsättningar omprövas vid varje bokslutstillfälle.
PENSIONER OCH ÖVRIGA UTFÄSTELSER OM FÖRMÅNER EFTER AVSLUTAD ANSTÄLLNING
Pensionsutfästelser klassificeras som avgifts- eller förmånsbaserade planer. Det är företagets ansvar att under de förmånsbaserade pla-nerna tillhandahålla överenskomna förmåner till nuvarande och tidigare anställda. De aktuariella och investeringsrelaterade riskernabärs av företaget medan i de avgiftsbaserade planerna uppgår företagets ansvar till att göra inbetalningar till ett försäkringsbolag.
Nuvärdet av förmånsbestämda åtaganden för nuvarande eller tidigare anställda beräknas baserade på aktuariella antagandenoch görs minst en gång per år. Aktuariella antaganden utgörs av företagets bästa bedömning av de olika variablerna som bestämmerkostnaderna för att tillhandahålla förmånerna. Då aktuariella antaganden används är det sannolikt att det verkliga utfallet avviker fråndet förväntade. Dessa skillnader utgör aktuariella vinster och förluster. De kan exempelvis orsakas av hög eller låg personalomsättning,löneförändringar och förändringar av diskonteringsränta. Hakon redovisar aktuariella vinster och förluster direkt när de uppkommer.
10
LEASING
Leasingavtal där i allt väsentligt alla risker och fördelar som förknippas med ägandet faller på uthyraren klassificeras som operatio-nella leasingavtal. Leasingavgifter avseende operationella leasingavtal redovisas som en kostnad i resultaträkningen och fördelas lin-järt över avtalets löptid.
Väsentliga finansiella leasingavtal redovisas som anläggningstillgång respektive skuld i balansräkningen och i resultaträkningenredovisas kostnaden som rörelsekostnad respektive ränta.
ICA AB uppför årligen ett antal butiksfastigheter i attraktiva butikslägen. Samtidigt sker en försäljning av äldre butiksfastigheter,vilka hyrs tillbaka av ICA AB för vidareuthyrning till ICA-handlaren på identiska hyresvillkor. Denna försäljning och åter-/vidareförhyr-ning behandlas som sale-lease back, det vill säga försäljningsvinsten periodiseras över leasingperioden medan hyresavtalet behand-las som en finansiell lease.
INTÄKTER
Intäkter redovisas i den omfattning det är sannolikt att de ekonomiska fördelarna kommer att tillgodogöras koncernen och intäkternakan beräknas på ett tillförlitligt sätt.
Försäljning av varorIntäkten redovisas när de väsentliga riskerna och fördelarna som förknippas med äganderätten till varorna har övergått på köparenoch när intäktsbeloppet kan beräknas på ett tillförlitligt sätt.
Försäljning av tjänster etcDessa intäkter består av exempelvis royalty, franchiseavgifter, intäkter för olika former av konsulttjänster till ICA-handlare samt bonusfrån leverantörer. Intäkterna periodiseras i resultaträkningen i takt med att de tjänas in.
RäntaRänteintäkter redovisas i takt med att de intjänas. Ränteintäkten beräknas på basis av underliggande tillgångs avkastning enligt effek-tiv ränta. Lånekostnader och räntor redovisas i resultaträkningen i den period till vilken de hänföres.
UtdelningarUtdelningsintäkter redovisas i resultaträkningen när rätten att erhålla utbetalningen fastställs.
HyresintäkterHyresintäkter från fastigheterna redovisas linjärt över hyresavtalets löptid eller baseras på hyresgästens omsättning.
INKOMSTSKATT
Uppskjuten skatt redovisas i enlighet med balansräkningsmetoden. Den innebär att uppskjuten skatt beräknas per balansdagen, detvill säga skillnaden mellan å ena sidan tillgångarnas eller skuldernas skattemässiga värden och å andra sidan de värden som redovi-sas i koncernbalansräkningen.
Uppskjuten skatteskuld redovisas i balansräkningen för alla skattepliktiga temporära differenser utom • då den temporära skillnaden avser goodwill eller avser en tillgång eller skuld i en transaktion som inte är ett företagsförvärv och
som, vid tidpunkten för transaktionen, varken påverkar redovisad eller skattepliktig vinst eller förlust under perioden samt• då den temporära skillnaden hänför sig till investeringar i dotterbolag, intresseföretag och intressen i joint ventures, då koncernen
har ett inflytande över när återföringen av den temporära differensen skall ske och det är sannolikt att den temporära differenseninte kommer att återföras under överskådlig framtid.
Uppskjutna skattefordringar redovisas för alla avdragsgilla temporära differenser och outnyttjade underskottsavdrag, i den utsträck-ning det är sannolikt att framtida skattepliktiga vinster kommer att finnas tillgängliga och mot vilka de temporära differenserna eller out-nyttjade underskottsavdragen kan komma att utnyttjas,• utom då den uppskjutna skattefordran hänför sig till en avdragsgill temporär differens för en tillgång eller skuld i en transaktion som
inte är ett företagsförvärv och som, vid tidpunkten för transaktionen, varken påverkar redovisat eller skattepliktigt resultat samt• när det gäller avdragsgilla temporära differenser som hänför sig till investeringar i dotterbolag, intresseföretag och intressen i joint
ventures redovisas de uppskjutna skattefordringarna i den utsträckning det är sannolikt att de temporära differenserna kommer attåterföras under överskådlig framtid och en skattepliktig vinst kommer att finnas tillgänglig som den temporära differensen kan utnytt-jas mot.
De uppskjutna skattefordringarnas redovisade värden prövas vid varje balansdag och minskas i den utsträckning som det inte längreär sannolikt att tillräckligt stor beskattningsbar vinst kommer att finnas tillgänglig för att utnyttja hela eller delar av de uppskjutna skatte-fordringarna.
Uppskjutna skattefordringar och skatteskulder beräknas på basis av skattesatser (och den skattelagstiftning) som föreligger eller ipraktiken föreligger på balansdagen.
11
Hakon Invests aktuella skatt utgörs av den skatt som skall betalas eller erhållas avseende aktuellt år. Den hänför sig till moderbola-get, med verksamhet enbart i Sverige, och Forma med verksamhet i Sverige, Finland, Estland och Lettland. Den aktuella skattesatsen iSverige är 28 %, i Finland 29 %, i Estland 0 % och i Lettland 15 %.
DERIVAT AVSEENDE F INANSIELLA INSTRUMENT
Koncernen använder derivat av finansiella instrument såsom valutaterminsavtal och ränteswappar i en begränsad omfattning för attreducera risker som hör samman med ränte- och valutakursförändringar. Dessa derivat redovisas till verkligt värde.
F INANSIELLA INSTRUMENT REDOVISNING I OCH BORTTAGANDE FRÅN BALANSRÄKNINGEN
Finansiella instrument redovisas i balansräkningen när koncernen blir part i instrumentets avtalsmässiga villkor. Finansiellla tillgångar tas bort från balansräkningen när de avtalsenliga rättigheterna till kassaflöden från tillgången upphör. Finansiella skulder tas bort från balansräkningen när förpliktelsen fullgörs, annulleras eller upphör.
KASSAFLÖDESANALYS
Kassaflödesanalysen upprättas enligt indirekt metod, vilket innebär att kassaflödet i den löpande verksamheten justeras för transaktio-ner som inte medfört in- eller utbetalningar under perioden samt för eventuella intäkter eller kostnader som hänförs till investeringsverk-samheten.
F INANSIELLA R ISKER
I Hakon Invests verksamhet uppkommer exponeringar främst för valutarisk, ränterisk samt aktiekursrisk. Med valutarisker avses riskenför att ofördelaktiga valutakursförändringar skall påverka koncernens resultat och eget kapital mätt i SEK. Valutarisker består av trans-aktionsexponering och omräkningsexponering.
Hakon Invest använder derivat av finansiella instrument såsom valutaterminsavtal och ränteswappar i begränsad omfattning föratt reducera risker som hör samman med ränte- och valutakursförändringar.
Hakon Invest har upprättat riktlinjer och en finanspolicy angående hur de finansiella riskerna skall hanteras och begränsas.
NOT 2 SEGMENTSINFORMATIONHakon Invest har två segment, förlagsverksamhet och serviceverksamhet. All intern redovisning och uppföljning sker utifrån rörelsegre-narna. Därför är rörelsegrenar bolagets primära indelningsgrund och länder den sekundära för segmentsredovisningen.
För joint venture bolaget ICA AB gäller att bolagets risker och möjlighet har identifierats i följande rörelsegrenar ICA Sverige, ICANorge, ICA Baltic, ICA Danmark, ICA Meny och ICA Banken. De fyra första avser detalj- och partihandelsverksamhet i respektivegeografiskt område och det femte avser grossistverksamhet inom storhushåll- och servicehandel i Sverige. Det sjätte avser bankverk-samhet.
Hakon Invest har två segment, förlagsverksamhet och serviceverksamhet. All intern redovisning och uppföljning baseras pådenna uppdelning. Till detta kommer innehavet i joint venture bolaget ICA AB och finansförvaltning det vill säga övrig verksamhet.Serviceverksamheten avser tjänster till ICA-handlare och denna är överflyttad till systerbolaget ICA-handlarnas Medlemsservice from 2005-07-01.
FÖRLAGS- SERV ICE - ÖVRIGT INKLUS IVE VERKSAMHET VERKSAMHET EL IMINER INGAR TOTALT
Extern omsättning 596 211 25 734 0 621 945
Rörelseresultat 59 319 –14 562 440 562 485 319
Nettoresultat 42 860 –14 562 550 307 578 605
Tillgångar 373 593 7 191 811 7 565 404
Skulder 292 984 41 822 –13 044 321 762
Investeringar 24 601 4 24 605
Avskrivningar 9 698 62 9 760
Enbart förlagsverksamheten delas upp i ett sekundärt segment enligt nedanstående:FÖRLAGSVERKSAMHET
SVER IGE F INLAND ÖVRIGA LÄNDER
Extern omsättning 459 573 124 528 12 110
Rörelseresultat 52 377 7 479 –537
Nettoresultat 38 138 5 497 –775
Tillgångar 327 272 40 124 6 197
Skulder 260 661 24 295 8 028
Investeringar 23 720 785 96
Avskrivningar 8 478 1 030 190
12
NOT 3 FÖRSÄLJNING T ILL NÄRSTÅENDEAv nettoomsättningen avser 5 800 (5 924) intäkter från ICA-handlarnas Förbund.
NOT 4 MEDELANTAL ANSTÄLLDA, LÖNER, ANDRA ERSÄTTNINGAR OCH SOCIALA
AVGIFTERAntalet anställda är beräknat med utgångspunkt från koncernens mått på normal arbetstid som utgör 1800 timmar.KONCERNEN 2004
Sverige
Kvinnor 134
Män 117
251
Finland
Kvinnor 52
Män 15
67
Kvinnor 186
Män 132
Totalt 318
Löner och ersättningar har uppgått till
Styrelsen, VD och vVD
Sverige 10 334
Finland 2 083
12 417
Övriga anställda
Sverige 98 328
Finland 20 436
Totala löner och ersättningar koncernen 131 181
Sociala avgifter enligt lag och avtal 45 812
Pensionskostnader 17 037
Totala sociala avgifter och pensionskostnader 62 849
Ersättningar till ledande befattningshavareTill styrelsens ordförande och ledamöter utgår arvode enligt bolagsstämmans beslut. Ersättningen till verkställande direktören ochandra ledande befattningshavare utgörs av fast grundlön, övriga förmåner och ersättningar samt pension. Med andra ledande befatt-ningshavare avses personer som tillsammans med verkställande direktören utgör koncernledningen.
FAST ÅRSLÖN/ PENSIONS- ÖVR IGA 2004 (TSEK)* STYRELSEARVODE FÖRMÅNER* KOSTNAD ERSÄTTNINGAR** SUMMA
Styrelsens ordförande 250 250
Övriga styrelseledamöter (sammantaget)*** 1 447 1 447
Verkställande direktör**** 1 238 100 1 935 8 3 281
Andra ledande befattningshavare***** 8 788 462 9 395 38 18 683
11 723 562 11 330 46 23 661
* Ersättningar exklusive sociala avgifter.** Avser garage och representationsersättningar.*** Styrelsen bestod under 2004 av 18 personer, förutom styrelseordförande.**** Bruttolöneramen om 4,4 miljoner kronor innefattar semester, sociala avgifter, pensionskostnader och andra omkostnader i form av bil mm.***** Andra ledande befattningshavare bestod under 2004 av fem personer.
Med verkställande direktören har avtalats om en bruttolöneram om 4,4 miljoner kronor. Ramen innefattar semester, sociala avgifter,pensionskostnader och andra omkostnader i form av fri bil med mera. Pensionsåldern är 65 år. Uppsägningstiden är sex månader
13
under vilken tid bruttolöneramen disponeras med en 1/12 per månad. Inga rörliga ersättningar har utgått. Inga avtal angående rör-liga ersättningar finns.
För verkställande direktören gäller, både från bolagets sida och från verkställande direktörens sida, en uppsägningstid om 6månader, under vilken ovan nämnda bruttolöneram får disponeras med 1/12 per månad. Verkställande direktören har ingen rätt tillavgångsvederlag.
Bolaget och verkställande direktören har en ömsesidig rätt att begära att verkställande direktören går i pension vid 65 års ålder.Inom den ovan beskrivna bruttolöneramen bestämmer verkställande direktören hur stora pensionsavsättningar som skall göras.
För andra ledande befattningshavare har ersättning utgått enligt ovanstående tabell. Ingen rörlig ersättning har utgått under2004.
Mellan Bolaget och andra ledande befattningshavare i Hakon Invest-koncernen gäller uppsägning från bolagets sida om 12månader och från de ledande befattningshavarnas sida 6 månader.
De andra ledande befattningshavarna har rätt till pension enligt ITP-planen. Vidare har de andra ledande befattningshavarna rättatt gå i pension från 62 års ålder. Vid pension från 62 års ålder utgår 75 procent av den ledande befattningshavarens lön omedel-bart före pensionsavgången för tiden fram till ordinarie pensionsålder. Pension för tiden efter ordinarie pensionsålder skall utgå medsamma belopp som den ledande befattningshavaren hade arbetat kvar till 65 år.
NOT 5 ERSÄTTNING T ILL REVISORERNA2004
SET, revisionsuppdrag 1 024
Övriga, revisionsuppdrag 155
1 179
NOT 6 AVSKRIVNINGAR2004
Kostnad för sålda varor 8 103
Försäljningskostnader 202
Administrationskostnader 1 455
Summa 9 760
Avskrivningar avser främst inventarier, men även ombyggnader, byggnader och bilar.
NOT 7 F INANSIELLA INTÄKTER2004
Utdelningar 22 322
Ränteintäkter 36 826
Summa 59 148
NOT 8 F INANSIELLA KOSTNADER2004
Räntekostnader –6 687
Kursdifferenser –2 516
Summa –9 203
NOT 9 VÄRDEFÖRÄNDRING VID VÄRDERING T ILL VERKLIGT VÄRDE2004
Långfristiga värdepappersinnehav 13 643
Kortfristiga placeringar 44 983
Summa 58 626
14
NOT 10 INKOMSTSKATT Nedan anges de poster som ingår i skattekostnaden för år 2004.
KONCERNENS RESULTATRÄKNING 2004
Aktuell inkomstskatt
Aktuell inkomstskatt avseende året –15 117
Uppskjuten inkomstskatt
Uppskjuten skatt avseende förändring av temporära skillnader –168
Skattekostnad redovisad i resultaträkningen –15 285
Avstämning av effektiv skattekostnad för år 2004
Resultat före skatt 593 890
Skatt enligt gällande skattesats i Sverige 28 % 166 289
Skatteeffekt av:
Utnyttjat underskottsavdrag som tidigare ej redovisats –20 092
Resultatandelar enligt kapitalandelsmetoden –130 482
Övriga icke skattepliktiga intäkter –1 988
Ej avdragsgilla kostnader 1 094
Övrigt 464
Koncernens effektiva skattekostnad (2,6%) 15 285
Uppskjuten skatt den 31 december avser följande:Uppskjuten skatteskuld
Skattemässig avskrivning utöver plan –1 223
Fastigheter –2 463
Pensioner –822
Uppskjuten skatteskuld, brutto –4 508
Uppskjuten skattefordran
Temporär skillnad av övriga långfristiga värdepappersinnehav –755
Avsättning till pensioner 10 606
Personallån –480
Uppskjuten skattefordran, brutto 9 371
Hakon Invest AB har gjort realisationsförluster om 680 476 TSEK på sitt innehav av Ahold-aktier. Dessa förluster kan skattemässigtutnyttjas endast mot vinster vid försäljning av värdepapper, varför uppskjuten skattefordran inte redovisas.
NOT 11 RESULTAT PER AKTIEBolagets bolagsordning anger att preferensaktierna har företrädesrätt till utdelning framför stamaktierna med ett årligt belopp om 4,20kr. Beslutas om ytterligare utdelning skall därefter ett belopp motsvarande det totala belopp som utgår för preferensaktier av serie B för-delas till stamaktieägarna, varefter ytterligare utdelning skall fördelas lika på stam- och preferensaktierna. Antalet aktier har varit kon-stant under året.
Resultat per aktie före utspädning för stam- resp preferensaktier beräknas genom att det resultat för året som tillkommer inneha-varna divideras med det vägda genomsnittliga antalet utestående aktier under året av respektive slag.
Resultat per stamaktie efter utspädning anges inte då en konvertering av preferensaktierna till stamaktier innebär en ökning avresultatet per aktie.
15
Tabellerna nedan visar de resultat och det antal aktier som används vid beräkningen av resultat per aktie för respektive aktieslag:2004
Nettoresultat som tillkommer innehavarna av preferensaktier 289 303
Nettoresultat som tillkommer innehavarna av stamaktier 289 303
TUSENTAL 2004
Vägt genomsnitt av antalet stamaktier 121 317
Vägt genomsnitt av antal preferensaktier 39 600
160 917
Styrelsen för ICA–handlarnas Förbund, som äger stamaktierna, har beslutat föreslå föreningsstämman att avstå utdelning på sitt inne-hav av 121 317 500 stamaktier, och därför sker endast utdelning till ägare av preferensaktier. Inga övriga transaktioner med stamak-tier eller potentiella stamaktier har ägt rum under perioden från balansdagen och till dagen för upprättandet av dessa finansiella rap-porter.
NOT 12 PÅGÅENDE NYANLÄGGNINGAR2004-12 -31
Ingående anskaffningsvärde 4 835
Årets förändringar
– Inköp 4 741
Utgående nedlagda kostnader 9 576
Pågående nyanläggningar består av IT-system.
NOT 13 GOODWILLGoodwill uppgående till 61 666 TSEK avser förvärvet av Forma Publishing AB, dåvarande ICA-förlaget. Förlagsverksamheten för tid-ningar, magasin och andra publikationer är fullt integrerad och är den kassagenererande enhet i Forma till vilken goodwillbeloppethänförs. Återvinningsvärdet för goodwill har bedömts på basis av nyttjandevärdet vilket översteg bokfört värde. Nuvärdet har beräk-nats på det framtida kassaflödet från den kassagenererande enheten. Det framtida kassaflödet har beräknas med utgångspunkt frånföretagsledningens prognoser för en 4 års period. Den diskonteringsfaktor som använts är 10%. Kassaflödet bortom 4-årsperiodenbaseras på en årligt tillväxt på 2%.
NOT 14 BYGGNADER OCH MARK2004-12 -31
Ingående anskaffningsvärden 44 284
Ingående avskrivningar –2 822
Årets förändringar
– Avskrivningar –861
– Omräkningsdifferenser –27
Utgående ackumulerade avskrivningar –3 710
Utgående redovisat värde 40 574
Taxeringsvärden för byggnad i Sverige 12 400
Taxeringsvärden för mark i Sverige 6 051
18 451
Marken utgör 1 990 TSEK av anskaffningsvärdet.
16
NOT 15 INVENTARIER2004-12 -31
Ingående anskaffningsvärden 102 058
Årets förändringar
– Inköp 19 864
– Försäljningar och utrangeringar –42 677
Utgående ackumulerade anskaffningsvärden 79 245
Ingående avskrivningar –85 294
Årets förändringar
– Försäljningar och utrangeringar 40 016
– Avskrivningar –8 899
– Omräkningsdifferenser –21
Utgående ackumulerade avskrivningar –54 198
Utgående redovisat värde 25 047
NOT 16 ANDELAR I FÖRETAG REDOVISADE ENLIGT KAPITALANDELSMETODEN2004-12 -31
Ingående redovisat värde 3 570 015
Årets förändringar
– Förvärv 2 376 608
– Försäljning –495
– Utdelning –1 868 520
– Resultat från andelar redovisade enligt kapitalandelsmetoden 466 167
– Poster redovisade direkt mot Eget kapital –42 742
Utgående redovisat värde 4 501 033
KONCERNEN ANTAL NOMINELLT VÄRDE ANDEL % BOKFÖRT VÄRDE 0412 RESULTATANDEL
ICA AB 2 000 000 200 000 40,0 4 495 963 466 006
Bra Förlag AB 250 25,0 750
Elektronikkforlaget AS 40 20,0 161
Trade Press AS 40 40,0 4 320
Summa 4 501 033 466 167
Ägarandelen ovan anger röstandelen som även i samtliga fall överensstämmer med kapitalandelen.
ORG NR SÄTE
ICA AB 556582-1559 Stockholm
Bra Förlag AB 556424-7921 Stockholm
Elektronikkförlaget AS 975 341 550 Norge, Oslo
Trade Press AS 966 705 086 Norge, Oslo
ICA AB är ett av Nordens ledande detaljhandelsföretag med inriktning på i huvudsak dagligvaror. I ICA AB ingår dotterbolagen ICASverige AB, ICA Norge AS, ICA Baltic AB, ICA Meny AB, ICA Banken AB och Etos AB. Netto marknad ägs till hälften tillsammansmed Dansk Supermarked A/S och nybildade RIMI Baltic AB ägs fr o m januari 2005 till hälften tillsammans med Kesko Livs Ab. Ned-anstående tabell visar resultat- och balansräkning för ICA AB koncernen;
17
BALANSRÄKNING MSEK 2004-12 -31
Immateriella anläggningstillgångar 2 015
Materiella anläggningstillgångar 13 185
Finansiella anläggningstillgångar 1 565
Varulager 3 509
Kortfristiga fordringar 7 586
Kortfristiga placeringar 2 704
Kassa och bank 524
Summa tillgångar 31 088
Eget kapital 7 094
Avsättningar 1 548
Långfristiga skulder 1 657
Kortfristiga skulder 20 789
31 088
RESULTATRÄKNING 2004
Intäkter 73 531
Bruttoresultat 9 500
Rörelseresultat 1 977
Resultat efter finansiella poster 1 741
Resultat efter skatt 1 515
Under 2004 gjorde Hakon Invest AB ett tilläggsförvärv på 10% av aktierna i ICA AB. Skillnaden mellan erlagd köpeskilling och för-värvad andel av ICA AB:s redovisade Eget kapital är beräknat i enlighet med de redovisningsprinciper som tillämpas i Hakon koncer-nen och uppgår till 1 679 775. Dessa fördelas på;
Fastigheter 250 754
Varumärket ICA 770 400
Varumärket ICA Meny 21 600
Varumärket Rimi 129 600
Kundregister ICA Meny 3 600
Kundlojalitetsprogram 20 160
ICA Banken programvara 15 120
Vinstdelningsavtal 77 040
Goodwill 391 501
Totalt 1 679 775
18
NOT 17 ÖVRIGA LÅNGFRIST IGA VÄRDEPAPPERSINNEHAVÖvriga långfristiga värdepappersinnehav avser huvudsakligen placeringar inom ramen för Skandia Investment.
NOT 18 VARULAGER2004-12 -31
Färdiga varor:
Till anskaffningsvärde 22 463
Till nettoförsäljningsvärde 0
Summa varulager värderat till det lägsta av anskaffningsvärdet och nettoförsäljningsvärdet 22 463
Varulagret består huvudsakligen av böcker. Kostnad för såld vara för varulagret uppgår till 40 806 TSEK. Intäkter från bokförsälj-ningen uppgår tll 75 381 TSEK.
NOT 19 FÖRUTBETALDA KOSTNADER OCH UPPLUPNA INTÄKTER2004-12 -31
Produktions- och distributionskostnader 13 737
Övriga förutbetalda kostnader 727
Upplupna intäkter 8 016
22 480
NOT 20 KORTFRIST IGA PLACERINGARHakon Invest AB har en betydande likviditetsförvaltning som dels består av aktier i Royal Ahold, dels av en finansportfölj som under2004 förvaltats av Carlson Investment Management och Handelsbanken. Vid årsskiftet uppgick Hakon Invests samlande likviditet tillcirka 2,5 miljarder kronor.
Huvudinriktningen för de finansiella placeringarna hos Carlson Investment Management och Handelsbanken var under 2004 attfördelningen skulle vara 50 procent räntebärande, 25 procent svenska aktier och 25 procent utländska aktier. Under 2004 ökadesgradvis de finansiella placeringarnas likviditet med anledning av Canicas förväntade försäljning av ICA AB aktier, och Hakon Investsintresse av att köpa dessa.
Aktieinnehavet i Ahold, som består av 8 341 376 aktier, var inledningsvis av strategisk karaktär, men övergick under år 2001 tillatt vara en rent finansiell placering. Verkligt värde av Ahold–aktierna uppgick vid årsskiftet till 425 MSEK. Aktierna i Ahold är note-rade i euro vilket innebär att de är valutaexponerade.
Fördelning av kortfristiga placeringar:Aktier 540 988
Hedgefonder 397 391
Räntebärande papper 860 404
Ahold aktierna 425 240
2 224 023
Av de finansiella placeringarna var 859 MSEK placerade i svenska räntebärande värdepapper varav 99% utgivna av svenska sta-ten, bostadsinstitut eller bank. Endast 7% hade en kvarvarande löptid överstigande 6 månader.
NOT 21 L IKVIDA MEDELLikvida medel består av kassa och bankmedel om 288.527 TSEK och kortfristiga placeringar 216 425 TSEK. Bankbehållningen ärplacerad hos Handelsbanken. Räntan är rörlig och har som bas SHB basränta. Outnyttjade checkkrediter per 2004-12-31 uppgicktill 300 MSEK.
19
NOT 22 AVSÄTTNING FÖR PENSIONER OCH L IKNANDE FÖRPL IKTELSERHakon Invest gör avsättning i egen balansräkning i enlighet med PRI-systemet. Åtagandena är försäkrade genom FPG. För ITP-planentillämpar bolaget s.k. tiotaggar lösningar med frilagd premie. Åtaganden utöver PRI och ITP har försäkrats genom bland annat kapital-försäkringar.
Före år 2005 tillämpade Hakon Invest redovisningsprinciper enligt BFN. Det innebar bland annat att RR 29 inte tillämpades.Följaktligen bruttoredovisades företagsägda kapitalförsäkringar och motsvarande pensionsåtagande. Efter införande av IFRS nettore-dovisas dessa poster.
ITP-planen
Pensionskostnad
Förmånsbestämda planer:
Kostnad avseende tjänstgöring under innevarande år 2 577
Räntekostnad 5 702
Avkastning på förvaltningstillgångar –23
Övrigt 437
Summa kostnad för förmånsbestämda planer 8 693
Kostnad avgiftsbestämd plan 8 344
Summa pensionskostnader 17 037
HELT EL LER DELV IS FONDERADE
Nuvärdet av förpliktelser 128 082
Förvaltningstillgångarnas verkliga värde –1 009
Avsättningar vid årets slut 127 073
Ingående balans 122 377
Kostnad för förmånsbestämda planer 8 693
Ianspråktagna avsättningar –4 158
Omklassificeringar –31
Kostnad avgiftsbestämda planer 192
Utgående balans 127 073
Antaganden för aktuariella beräkningar:
Diskonteringsränta 5%
Avkastning på förvaltningstillgångar 0%
Framtida årliga löneökningar 3%
Framtida årliga pensionsökningar 2%
Övriga pensionsutfästelserÖvriga pensionsutfästelser utbetalas med belopp som motsvarar värdet av medel i pantförskriven kapitalförsäkring. Kapitalvärdet avutfästelsen uppgår per 2004-12-31 till 37 708 TSEK, vilket således motsvarar kapitalförsäkringens värde.
NOT 23 UPPLUPNA KOSTNADER OCH FÖRUTBETALDA INTÄKTER2004-12 -31
Upplupna semesterlöner 14 407
Upplupna sociala avgifter 4 979
Övriga upplupna kostnader 26 375
Summa 45 761
20
NOT 24 AKTIEKAPITAL OCH ÖVRIGT EGET KAPITALEget kapital per 2004-12-31 delas upp enligt Årsredovisningslagen.
2004-12 -31
BUNDET EGET KAP ITAL
Aktiekapital 402 294
Bundna reserver 4 308 959
FR ITT EGET KAP ITAL
Fria reserver 1 953 784
Årets resultat hänförligt till innehavare av andelar i moderföretaget 578 605
7 243 642
2004
AKT IEKAP ITAL ANTAL AKT IER
Stamaktier med nominellt värde om 2:50 kr per aktie 121 317
Preferensaktier (B) med nominellt värde om 2:50 kr per aktie 39 600
160 917
Aktierna har samma värde (2:50) och lika rösträtt. Aktiekapitalet uppgår till totalt 402 294 TSEK.Preferensaktier av serie B skall medföra företrädesrätt till utdelning framför stamaktierna, med för varje år ett belopp per aktie som
skall uppgå till 4,20 kronor. Beslutas för år räknat om ytterligare utdelning skall därefter ett belopp motsvarande det totala belopp somutgår för preferensaktier av serie B fördelas på stamaktierna. Eventuell ytterligare utdelning skall därefter fördelas lika på alla stamak-tier och preferensaktier av serie B i bolaget.
Eftersom preferensaktierna av serie B för åtminstone tre räkenskapsår from år 2000 erhållit utdelning om minst 4,20 per aktie kanstyrelsen besluta att samtliga preferensaktier av serie B skall omvandlas till lika antal stamaktier.
Policyn för ordinarie utdelning på bolagets preferensaktier är att bolaget skall dela ut minst 70 procent av den utdelning bolagethar mottagit från ICA AB det verksamhetsår för vilken ICA Förbundet Invest lämnar utdelning. Policyn förutsätter att bolagets ställningoch likviditet medger att utdelning kan lämnas i nämnd omfattning.
BUNDNA RESERVER 2004
Överkursfond 2 689 402
Reservfond 83 202
Kapitalandelsfond 1 536 355
4 308 959
De bundna reserver, det vill säga de reserver som inte får delas ut, består av överkursfond, reservfond och kapitalandel. Till överkursfonden i aktiebolag skall föras det belopp som vid aktieteckning erhålls för aktierna utöver det nominella beloppet.Till reservfond i moderbolaget skall avsättning av redovisat årsresultat göras så länge denna ej uppgår till tjugo procent av aktie-
kapitalet. Avsättningen ska göras med minst 10 procent av den del av nettovinsten för året som ej går åt för att täcka balanserad för-lust.
Hakon Invest tillämpar kapitalandelsmetoden vid beräkning av andel för innehav där bolaget har betydande inflytande ellergemensamt bestämmande inflytande. Därmed sätts motsvarande belopp som andelar i företag redovisade enligt kapitalandelsmeto-den förändras med jämfört med närmast föregående koncernbalansräkning av till kapitalandelsfond.
21
BETALD OCH FÖRESLAGEN UTDELNING 2004
Beslutad och utbetalad under året:Utdelning på preferensaktier:
Utdelning för 2003 som beslutades på bolagsstämman 2004 3:55 kr/aktie 140 580
Förslag om utdelning som föreläggs bolagsstämman:Utdelning på preferensaktier:
Utdelning för 2004: 8:20kr/aktie (varav extra utdelning 4:-kr/aktie) 324 719
ICA-handlarnas Förbund har beslutat avstå utdelningen på 121 317 500 stamaktier, varför endast utdelning sker på preferensaktier(39 599 936).
Styrelsen för Hakon Invest AB har beslutat att föreslå bolagsstämman den 11 maj 2005 en ordinarie utdelning på 4:20 kronor.Styrelsen föreslår därutöver en extra utdelning med 4:00 kronor per aktie. Sammantaget innebär det att styrelsen föreslår bolagsstäm-man att besluta om en utdelning på totalt 8:20.
Se även Resultat per aktie not 11 beträffande utdelningsregler i bolagsordningen.
NOT 25 JUSTERINGAR FÖR POSTER SOM INTE INGÅR I KASSAFLÖDET2004
Avskrivningar inventarier 9 760
Värdering till verkligt värde –58 626
Ej betalda ränteintäkter –5 894
Förändring avsättningar –24 274
Andelar redovisade enligt kapitalandelsmetoden –466 167
–545 201
Hakon Invest har tidigare inte tillämpat redovisningsrådets rekommendation, RR7 och därför görs nu omklassificeringar för att anpassatill IAS 7.
NOT 26 L IKVIDA MEDELI kassaflödesanalysen för koncernen ingår likvida medel vid slutet av året 2004 till:
2004-12 -31
Kassa, bank 288 527
Kortfristiga placeringar (löptid högst 3 månader) 216 425
504 952
22
NOT 27 ÅTAGANDEN OCH ANSVARSFÖRBINDELSERANSVARSFÖRBINDELSER 2004
– Försäkringsbolagets Pensionsgaranti/borgen 2 373
– Borgen personallån 142
2 515
Operationella leasingavtal – koncernen som leasetagareFramtida minimileaseavgifter att betala enligt operationella leasingavtal uppgår till:
2004
Årets kostnad 19 882
Inom ett år 10 869
Efter ett år men inom fem år 29 686
Efter fem år 6 828
47 383
De operationella leasingavtal som specificerats ovan är lokalhyror, hyra kontorsmaskiner och hyra bilar. Hakon Invest hyr utöver ovanäven kontorslokaler av ICA AB, år 2004 uppgick hyreskostnaden till 1 419 TSEK.
NOT 28 UPPLYSNINGAR OM NÄRSTÅENDEFÖRSÄLJNING INKÖP BELOPP BELOPP
T I L L FRÅN ATT ERHÅLLA ATT BETALA NÄRSTÅENDE NÄRSTÅENDE FRÅN NÄRSTÅENDE T I L L NÄRSTÅENDE
NÄRSTÅENDE PERSON ELLER FÖRETAG TSEK TSEK TSEK TSEK
ICA-handlarnas Förbund 2004 5 800 – 3 678 –
ICA handlarnas Medlemsservice AB 2004 200 – 150 –
ICA AB 2004 80 481 3 911 1 206 953
Styrelseledamöter (andra transaktioner) 2004 – 199 20 82
86 481 4 110 5 054 1 035
ICA-handlarnas FörbundICA-handlarnas Förbund äger 75% av stamaktierna i Hakon Invest AB.
ICA- handlarnas Medlemsservice AB (tidigare ICA Förbundet Intressenter AB)ICA-handlarnas Förbund äger 100% av ICA-handlarnas Medlemsservice AB.
ICA ABHakon Invest äger 40% av ICA AB.
Transaktioner med styrelseledamöterUnder året har konsultarvode för biträde i bolags- och juridiska frågor betalats ut till Advokatfirman Jan Lundberg där styrelseledamotJan Lundberg är ägare. Utbetalt konsultarvodet uppgår till 198 710 kronor under 2004.
Förmåner till personer i ledande ställningFör information om förmåner till ledande befattningshavare se not 4.
23
NOT 29 ÖVERGÅNG T ILL I FRS(Se även not 1)
Effekt av ändrade redovisningsprinciper på redovisat resultat och på in- och utgående eget kapital.EGET KAP ITAL RESULTAT EGET KAP ITAL DEN 31
DEN 1 JANUARI 2004 ÅR 2004 DECEMBER 2004
Enligt tidigare tillämpade redovisningsprinciper 6 947 688 497 295 7 277 377
A Skillnader i kapitalvärde och pensionskostnader enligt förmånsbestämd pensionsplan 2 307 3 372 5 679
B Kapitalvärde och pensionskostnad avseende pensionsutfästelser som tidigare inte redovisats –29 557 26 813 –2 744
Uppskjuten skatt avseende ovanstående poster 7 630 –8 452 –822
C Förändring i verkligt värde i finansiella instrument 7 856 43 871 51 727
D Omräkning till IFRS redovisningen för företag som redovisas enligt kapitalandelsmetoden –87 445 –15 837Resultatandel i företag redovisat enligt kapitalandelsmetoden –27
E Goodwillavskrivning avseende investering i företag redovisat enligt kapitalandelsmetoden 11 622 –75 850Omgruppering av skattekostnad i företag redovisat enligt kapitalandelsmetoden –56 998
E Goodwillavskrivning rörelseförvärv 4 111 4 111
D Omgruppering av skattekostnad i företag redovisat enligt kapitalandelsmetoden 56 998Enligt IFRS 6 848 479 578 605 7 243 641
A Förmånsbestämda pensionsutfästelser har tidigare redovisats enligt tryggandelagen och Hakon Invest AB har följaktligen inte tillämpatRedovisningsrådets rekommendationer, RR29, Ersättningar till anställda. Koncernen har till största delen förmånsbestämda pensions-planer. Enligt IAS 19 redovisas åtagandet för pensionsförmåner enligt förmånsbestämda planer separat för varje plan genom den såkallande ”PUCM-metoden” (Projected Unit Credit Method), varvid bland annat framtida lönehöjningar beaktas. Omräkning enligt IAS19 innebär en reduktion av balansposten Avsättning för pensioner och liknande förpliktelser. I resultaträkningen minskar administra-tionskostnader med 3 372 TSEK.
BI december 2004 tog Hakon Invest AB en pensionskostnad i resultaträkning på 29 557 TSEK. Då denna pensionskostnad avsåg int-jänande hänförligt till tidigare år har pensionskostnaden, det vill säga administrationskostnader för 2004 samt balansposten Avsätt-ning för pensioner och liknande förpliktelser justerats.
24
C Placeringar har tidigare redovisats enligt Bokföringsnämndens allmänna råd, vilket innebär värdering till det lägsta av anskaffnings-värde och verkligt värde. Enligt IAS 39 redovisas vissa finansiella tillgångar till verkligt värde. För Hakon Invest innebär det att place-ringar värderas till verkligt värde. Hakon Invest har valt att tillämpa värderingsreglerna enligt IAS 39 även vid omräkning av 2004 årssiffror. Enligt IAS 39 värderas samtliga placeringar till anskaffningsvärde då de första gången redovisas i balansräkningen. Anskaff-ningsvärdet motsvarar det verkliga värdet av den ersättning som lämnats inklusive kostnader som är hänförliga till förvärvet. Efter detatt en placering tagits upp i redovisningen första gången och klassificerats som finansiella tillgångar redovisade till verkligt värde ellersom tillgångar som kan säljas sker värderingen till verkligt värde. Förändring i verkligt värde på ”finansiella tillgångar redovisade tillverkligt värde via resultaträkningen” redovisas som intäkter respektive kostnader. Värdeförändring på tillgångar som kan säljas redovi-sas som en separat del av eget kapital tills placeringen har sålts, betalning erhållits eller tillgången på något annat sätt avyttrats, ellernär investeringen skrivs ner, då ackumulerad värdeändring som tidigare redovisats i eget kapital förs om till resultaträkningen. I resultat-räkning ökar värdet på finansiella instrument med totalt 43 871 TSEK (Aktieportföljen 28 832 TSEK och långfristiga värdepapper15 038 TSEK). Mot ingångsbalansen har bokats 7 856 TSEK avseende långfristiga värdepapper.
DEn omräkning i enlighet med IFRS har skett av de finansiella rapporterna för i företag som redovisas enligt kapitalandelsmetoden(ICA).
Under 2004 ökade Hakon Invest sitt ägande i ICA AB med 10%. Förvärvsanalysen för detta förvärv har justerats i enlighet medIFRS 3. Redovisning av förvärv enligt IFRS 3 innebär att immateriella tillgångar i större utsträckning än tidigare identifieras och värde-ras separat från goodwill. Övertagna sådana tillgångar samt andra övertagna tillgångar och skulder, liksom förpliktelser som kanleda till utbetalningar värderas vid förvärvstidpunkten till verkligt värde. Samma värderingsmetod gäller vid förvärv av andelar i före-tag som redovisas enligt kapitalandelsmetoden. Nettoeffekten av omräkningen enligt IFRS är 27 TSEK, detta består av 2 500 TSEKsom avser effekten av ICA AB’s IFRS ändringar och –2 527 TSEK avser tillkommande avskrivningar av identifierade övervärden. Förinformation om vilka övervärden som finns se not 16.
Till skillnad från tidigare redovisas koncernens andel av skattekostnaden i företag som redovisas enligt kapitalandelsmetoden iresultatposten Resultatandelar i företag redovisade enligt kapitalandelsmetoden. Enligt tidigare tillämpade princip ingick denna i kon-cernens skattekostnad.
EGoodwill redovisas i likhet med tidigare som en immateriell tillgång i balansräkningen. Enligt IFRS skrivs goodwill inte, av men värdetprövas årligen för att fastställa eventuellt nedskrivningsbehov. Avskrivningen 2004 enligt tidigare tillämpade principer återförs ochreducerar administrativa kostnader avseende goodwill i Forma och resultatandelar i företag redovisade enligt kapitalandelsmetodenavseende goodwill i ICA.
Värdet av goodwill prövas även med avseende på nedskrivningsbehov när händelser eller ändrade förutsättningar indikerar attdet redovisade värdet eventuellt inte kommer att kunna återvinnas. Goodwillvärdet har ej räknats om per den 1 januari 2004 utanredovisas i öppningsbalansen till värdet per den 31 december 2003. Något nedskrivningsbehov har inte identifierats.
