Izazovi risk managementa hrvatskih osiguratelja · Izazovi risk managementa hrvatskih osiguratelja...
Transcript of Izazovi risk managementa hrvatskih osiguratelja · Izazovi risk managementa hrvatskih osiguratelja...
Izazovi risk managementa hrvatskih osiguratelja
Filip Škunca, Triglav osiguranje d.d.
14.11.2017, Hrvatski dani osiguranja, Opatija
Sadržaj
Zašto je risk management bitan?
Funkcija upravljanja rizicima
Risk manager – uloga u organizaciji
Istraživanje i rezultati
Zašto je risk management bitan?
Upravljanje rizicima je srž osigurateljnog poslovanja!
Preuzimanje rizika omogućava: provođenje gospodarske djelatnosti sudionicima realnog sektora
osobnu i financijsku sigurnost pojedinaca
eksploataciju ekonomije obujma (dodavanjem rizika u „pool” smanjuje se
ukupna rizičnost portfelja)
Zašto je risk management bitan?
Risk management
Minimizacija neočekivanih
gubitaka (npr. rizik nastanka
štete ukalkuliran u premiju
osiguranja=očekivani gubitak;
Rizik=odstupanje od očekivanog,
tj. neočekivani gubitak)
Optimizacija odnosa rizika i
povrata (risk vs return)Godine
Logika rezervacije kapitala
Prosječan iznos štete/gubitak
ukalkuliran u premiju
Kapital potreban za prevenciju ekonomske
insolventnosti
Akumulacija nadprosječnih dobitaka s ciljem absorbcije
budućih iznadprosječnih gubitaka
Izvor: Doff, 2011.
Visina šteta
„Nove” paradigme…
Prilagodba risk management sustava
Izračun granice solventnosti (SCR, MCR)
Fer vrijednost kapitala
Poveća(va)nje količine izvještavanja o rizicima
(QRT, SFCR, RSR)
Vlastita procjena rizika i solventnosti (ORSA)
Solventnost II prominentno pozicionira upravljanje rizicima kao sastavni dio svakog poslovnog modela
PODIZANJE STANDARDA U UPRAVLJANJU RIZICIMA!
…donose nove izazove
Kako učinkovito integrirati sve
(regulatorne) aspekte upravljanja rizicima
i ostvariti pozitivan učinak za poslovni
kontekst?
Kako prilagoditi interni sustav da se
zadovolje sve potrebe dionika?
Potrebni preduvjeti! aktivna podrška top menadžmenta
visoka razina svijesti o riziku unutar same organizacije
Mjere uspješnosti risk managementa
Dugoročna vrijednost dionice društva u odnosu na
konkurenciju
Mjerenje učinka poslovnih segmenata prilagođenog za rizike
(risk based performance measures)
Uštede u ukupnom trošku kapitala kroz optimizaciju razine
potrebnog (solventnog) kapitala i njegovog troška
Interna procjena sposobnosti konstruktivnog utjecaja i
učinkovitosti upravljanja rizicima u podupiranju održivog
profitabilnog rasta
Funkcija upravljanja rizicima
Formiranje eksplicitne funkcije upravljanja rizicima
Kontrola rizika na integriranoj razini (agregirano, ne pojedinačno)
Praćenje sveukupnog rizičnog profila (holistički pogled na
organizaciju, fenomen učinka diversifikacije)
Definiranje uloge i odgovornosti - balans između regulatornog i
poslovnog konteksta
Dizajn Risk funkcije
UPRAVA, CFO, Nadzorni odbor
Odjel upravljanja rizicima
Izvještavanje i IT potpora
Izvještavanje
Risk IT potpora
Projektni menadžment
Upravljanje i kontrola rizika
Tržišni rizik
Kreditni rizik
Operativni rizik
Razvoj metodologije
Tržišni rizik
Kreditni rizik
Operativni rizik
Druge organizacijske jedinice
Chief Risk Officer (CRO)
Opcionalno
Funkcija upravljanja
rizicima
Izvor: Wilson, 2015.
Risk manager - zaduženja
• Identifikacija i procjena svih rizika, posebice onih koji su značajni za poslovni kontinuitet
• Predlaganje mjera za optimizaciju izloženosti rizicima (risk vs return)
Potpora dnevnim aktivnostima
• Praćenje tržišnih kretanja i uspostava sustava ranih upozorenja (npr. KRI)
• Provođenje stres testova
• Izrada kontingentnih planova za prekide poslovanja i neočekivane rizike
Anticipacija rizika u nastajanju
• Poticanje konstruktivne rasprave o alokaciji kapitala i adresiranju rizika
• Transponiranje strategije upravljanje rizicima u jasan i konzistentan
apetit za preuzimanje rizika, ovlaštenja/ograničenja i interne politike
Integracija upravljanja rizicima
u poslovanje
• Redovna komunikacija i izvještavanje internih/eksternih dionika (Uprava,
nadzorni odbor, regulatorna tijela, rejting agencije, dioničari i dr.)
Jasna i učinkovita komunikacija
• Potpora izgradnji i unapređenju kulture upravljanja rizicima
• Suradnja, razmjena praksi i iskustva s drugim odjelima/osobama u društvu
Vodstvo, razvoj i kultura
(P)opis nije isključiv, a ovisi o poslovnom modelu društva
Izvor: Wilson, 2015.
Risk manager - Uloge
„Compliance champion”
Generalna orijentacija na usklađenost (izrada
Risk dokumenata, regulatorno izvještavanje i sl.)
Provođenje regulatorno generiranih procesa
Inicijalno formiranje funkcije implicira ovu ulogu
Razvoj sustava smanjuje udio ove uloge
Izvor: Fraser, 2010.
Risk manager - Uloge
„Modeling expert”
Fokus na modeliranju rizika (agregirani
pogled na rizični profil)
Fine-tuning kalkulacija u modelu
procjene rizika
Osnova za uvođenje mjera učinka
baziranih na rizicima
Djelomice opcionalna uloga (odabir
standardnog ili internog modela)
Risk manager - Uloge
„Strategic controller”
Operacionalizacija formalnog sustava mjerenja risk
based učinka
Izvještavanje vodstva o rezultatima raznih poslovnih
segmenata
Jasna odgovornost (eng. accountability) poslovnog
rukovodstva za preuzimanje rizika
Risk manager - Uloge
„Strategic advisor”
Domet, utjecaj i prisutnost na najvišim razinama upravljanja
Donosi prosudbu u strateško odlučivanje o rizicima,
preispituje pretpostavke poslovnih planova
Modeliranje rizika nije dovoljno precizno za pružanje
objektivne slike (izračun modela indicira postojeće trendove)
Potreban kredibilitet, poslovni ugled i legitimno iskustvo
Istraživanje –„Uloga funkcije upravljanja rizicima u
društvima za osiguranje”
Provedeno istraživanje putem anketnog upitnika
Ispitano ukupno 15 risk manager-a iz isto toliko društava za
osiguranje na RH tržištu
Trenutna situacija u pogledu organizacije, kapaciteta i uloge
funkcije upravljanja rizicima
Istraživanje
1) Na koji je način formirana funkcija upravljanja rizicima u Vašoj
organizaciji?
Većina društava implementirala funkciju kao zaseban odjel
Istraživanje
2) Koga funkcija upravljanja rizicima (direktno) izvještava?
Najčešće se direktno izvještava upravu društva (rijedak slučaj
gdje je prva linija izvještavanja CFO i CRO funkcija)
Istraživanje
3) Koliko funkcija ima zaposlenih?
80% odjela upravljanja rizicima ima 1-2 zaposlena
Veličina društava za osiguranje na tržištu implicira i kadrovske potrebe
Brojnost poslovnih i regulatornih zahtjeva te razvoj dobrih praksi upravljanja
rizicima trebao bi utjecati na buduću ekipiranost odjela
Istraživanje
4) Koju ulogu ima funkcija upravljanja rizicima u Vašoj organizaciji?
30%
18%
23%
29%
0% 10% 20% 30% 40%
Compliance champion
Modeling expert
Strategic controller
Strategic advisor
Visina udjela uloge
Udio uloge u djelovanju funkcije upravljanja rizicima
Po udjelu se izdvajaju uloge
„Compliance champion“ i
„Strategic advisor“
Fokus na usklađenost korelira i s
kadrovskom situacijom u odjelima
(većina ima 1-2 osobe)
Količina regulatornih zahtjeva
otežava djelovanje kroz uloge s
većim fokusom na poslovni kontekst
(sve veći značaj i u tom dijelu)
Istraživanje
5) Koje su po Vama najvažnije kompetencije risk manager-a?
58
43
18
31
0 20 40 60 80
Poslovna stručnost irazumijevanje osnova
"business-a"
Poznavanje metodologijeupravljanja rizicima
Tehnička znanja
Soft skills
Važnost kompetencije
Rang važnosti kompetencije
Većina smatra najvažnijim poslovnu
stručnost i razumijevanje osnova
osigurateljnog poslovanja
Slijede ih poznavanje metodologije
upravljanja rizicima, „soft skills“ i
tehnička (IT) znanja
Zaključak
Aktivnosti Risk funkcije mogu se podijeliti u dvije glavne kategorije: Fokus na osiguravanje usklađenosti sa standardima upravljanja rizicima
(„compliance champion”)
Djelovanje u interakciji s poslovnim kontekstom kroz sudjelovanje u
odlučivanju na najvišoj razini („strategic advisor”)
Organizacijski aspekti nisu još u potpunosti unificirani (izazov/prilika)
Ključna kompetencija - poslovna stručnost i razumijevanje
osigurateljnog business-a
Budući smjer razvoja funkcije - veća integriranost u poslovanje
Hvala na pažnji!!