Toiminta vuonna 2012

Nordea 20122

Hyvät osakkeenomistajat Vuosi 2012 oli monella tavalla haasteelli-

nen – niin yhteiskunnalle, yrityksille,

kotitalouksille kuin pankeillekin. Euroo-

pan valtionvelkakriisin ratkaisemiseksi

ryhdyttiin poliittisiin toimenpiteisiin,

jotka vakaannuttivat julkisia vajeita ja

velkaantuneisuutta Euroopassa. Finans-

sipolitiikan kiristyminen ja kuluttajien

heikko luottamus ajoivat kuitenkin

Euroopan taantumaan. Työttömyys kas-

voi, korot pysyivät matalina ja markki-

nat ailahtelivat. Useat eurooppalaiset

pankit sopeuttivat toimintaansa uuteen

sääntelyyn vähentämällä luotonanto-

aan, mikä rajoitti talouskasvua entises-

tään.

Nordea valitsi toisenlaisen toimintata-

van. Konsernin vakaan aseman, suuren

koon ja hyvin hajautetun liiketoiminta-

mallin ansiosta pystyimme tehostamaan

toimintaa ja samalla tukemaan yhä use-

ampia asiakkaita. Näin olimme mukana

edistämässä yhteiskunnan kehitystä ja

kasvua kaikkialla missä toimimme.

Strategia tuottaa edelleen tulostaNordealla on kolme arvoa: erinomaiset

asiakaskokemukset, ihmiset ratkaisevat ja yksi Nordean joukkue. Ne ohjaavat kaik-

kea toimintaamme. Panostimme

vuonna 2012 edelleen henkilöstön

kehittymiseen ja työssä tarvittavien

apuvälineiden parantamiseen.

Saimme vuoden aikana 85 000 uutta

henkilöasiakasta asiakasohjelmiin, ja

yritysasiakastoiminnassa volyymit

kasvoivat 2 mrd. euroa.

vottelua asiakkaiden kanssa ja

annoimme 300 000 uutta asuntolai-

naa uuden kodin hankkimista var-

ten. Luotot henkilöasiakkaille kas-

voivat kaikkiaan 6 %.

lua pienten ja keskisuurten yritys-

asiakkaiden kanssa ja tuimme asi-

akkaita vaikeassa ja epävarmassa

taloustilanteessa.

olimme mukana järjestämässä

120 mrd. euron arvosta yrityslainoja

ja syndikoituja luottoja. Tämän

ansiosta yritykset pystyivät teke-

mään investointeja ja luomaan uusia

työpaikkoja. Olemme säilyttäneet

asemamme pohjoismaisten yritys-

ten suurimpana rahoittajana. Pank-

kia pääpankkinaan pitävien yritys-

asiakkaiden määrä on Nordeassa

merkittävästi suurempi kuin muissa

pohjoismaisissa pankeissa.

enemmän sijoitusvarallisuutta kuin

koskaan aiemmin. Hoidossa oleva

varallisuus ylitti 200 mrd. euron

merkkipaalun.

Nordean tuotot kasvoivat yhteensä

8 % vuonna 2012. Henkilöstömäärä

laski, kulut pienenivät ja riskipaino-

tettujen saamisten määrä väheni.

Nordean 32 000 työntekijän kova työ

ja vahva sitoutuminen tuottivat

tulosta. Näin loimme vahvan perus-

tan, jonka pohjalta katsomme tulevai-

suuteen Euroopan kriisinjälkeisillä

pankkimarkkinoilla.

Tehokkuutta asiakkaiden eduksiNordean pitkäaikaisiin asiakassuhtei-

siin perustuva strategia pohjautuu

konsernin tärkeimpään arvoon –

erinomaiset asiakaskokemukset.

Voimme luoda niitä vain, jos jokainen

Nordean pitkäaikaisiin asiakassuhtei-siin perustuva strategia tuottaa edel-leen tulosta. Palvelimme vuonna 2012 useampia asiakkaita kuin koskaan aikaisemmin, ja vakavaraisuus ja liike-voitto nousivat ennätystasolle. The Banker -lehti nimesikin Nordean Länsi-Euroopan – ja Suomen – parhaaksi pankiksi. Tuotot kasvoivat, kulut piene-nivät ja riskipainotetut saamiset vähe-nivät. Tämä saatiin aikaan, vaikka euro-alueella oli levotonta, korkotaso oli matala, sääntelyn aiheuttamat kustan-nukset nousivat ja kilpailu oli kireää. Nordea loi vuonna 2012 pohjan tule-vaisuuden pankkitoimintamallille. Tehostimme toimintaa ja autoimme asi-akkaita epävarmassa ja haasteelli-sessa makrotaloustilanteessa.

Katse tulevaisuuteen

Nordea 2012 3

Pankin vakaus on nyt tärkeämpää kuin koskaan. Sen ansiosta voimme auttaa ihmisiä ja yrityksiä

toteuttamaan tulevaisuuden suunnitelmiaan.’’nordealainen tekee aina kaikkensa

jokaisen asiakkaan hyväksi. Yhtä tär-

keää on varmistaa Nordean vakaus ja

että hän voi luottaa antamiimme neu-

voihin ja että olemme käytettävissä

silloin kun hän meitä eniten tarvitsee

– myös epävarmoina aikoina. Tehok-

kuus on strategiassamme olennaista.

Varainhankintamme pysyy edullisena

vain, jos oman pääoman tuotto on sel-

västi suurempi kuin pääoman kustan-

nukset. Vain silloin voimme rahoittaa

asiakkaidemme suunnitelmia pitkällä

aikavälillä.

Tämän vuoksi ryhdyimme vuonna

2011 toimiin kustannustehokkuuden

varmistamiseksi. Pidimme kulut

aiemmalla tasolla ja asetimme kulle-

kin pankin yksikölle kulukaton. Hen-

kilöstömäärää vähennettiin lähinnä

vapaaehtoisten sopimusten pohjalta.

Karsimme myös toimintakuluja.

Samaan aikaan käynnistimme laajan

hankkeen riskipainotettujen saamis-

ten käytön tehostamiseksi. Kehitimme

pääomatehokkaita tuotteita ja ratkai-

suja ja paransimme vakuuskatta-

vuutta. Sitä kautta vähensimme

luotto tappioiden todennäköisyyttä.

Olemme halunneet parantaa asia-

kaskokemuksia entisestään ja varmis-

taa, että voimme tarjota asiakkaille

kilpailukykyisiä tuotteita ja palveluita.

Olemme uudistaneet jakeluverkostoa,

parantaneet konttoreiden neuvontaka-

pasiteettia ja laajentaneet puhelin-,

verkko- ja mobiilipalvelujen katta-

vuutta.

kin uudet ominaisuudet hyvin vas-

taan, ja mobiilipankkia aktiivisesti

käyttävien asiakkaiden määrä on yli

kaksinkertaistunut. Nämä palvelut

ovat asiakasystävällisiä ja kustannus-

tehokkaita. Samalla ne antavat asiak-

kaille mahdollisuuden hoitaa pankki-

asiansa missä ja milloin tahansa. Ja

niin he tekevätkin. Mobiilipankkia

käyttävä asiakas hoitaa pankkiasioita

keskimäärin joka toinen päivä. Face-

book-sivujemme ”tykkääjien” määrä

ylitti 100 000 rajapyykin vuonna 2012.

Tätä kautta saamme välitöntä palau-

tetta ja ymmärrämme asiakkaiden toi-

veita entistä syvällisemmin.

Tietojärjestelmien epävakaus aiheutti

valitettavasti ongelmia monille asiak-

kaille kevään aikana. Ongelmien rat-

kaisemiseksi tehty työ johti merkittä-

viin parannuksiin syksyn aikana.

Parantamistoimia on kuitenkin jatket-

tava vuonna 2013, jotta voidaan var-

mistaa, että Nordean verkkopankki ja

mobiilipankki ovat keskeytyksettä

asiakkaiden käytettävissä.

Sijoitusrahastojen lukumäärää

vähennettiin vuonna 2012. Kehi-

timme rahastonhoito- ja hinnoittelu-

malleja terävöittääksemme tarjontaa

ja parantaaksemme tuloksia. Henki-

vakuutuksen tuotteista tehtiin entistä

pääomatehokkaampia. Sijoitustoimin-

nan tulokset ovat näiden toimien

ansiosta vahvistuneet, palvelutaso on

parantunut ja hoidossa oleva varalli-

suus on kasvanut ennätyssuureksi.

Suuryrityspalveluissa voimme nyt

entistä nopeammin täyttää asiakkai-

den tarpeet. Tiimit työskentelevät yli

maiden ja liiketoimintayksiköiden

rajojen, jotta kussakin tapauksessa

voidaan tarjota paras mahdollinen

asiantuntemus. Kehitimme pääomate-

hokkaita tuotteita, jotta voimme täyt-

tää asiakkaiden tarpeet myös uuden

sääntelyn voimaantulon jälkeen.

Lisäksi yritysasiakkaiden palvelujen

lisämyynti kasvoi.

Saimme vuoden aikana laajalti tun-

nustusta saavutuksistamme. Global

Finance -lehti nimesi Nordean Poh-

joismaiden turvallisimmaksi pankiksi

ja The Banker -lehti valitsi Nordean

vuoden pankiksi Länsi-Euroopassa ja

Suomessa tunnustuksena konsernin

tehostamistoimista ja asiakassuhtei-

den hoidosta.

Tulevaisuuden pankkitoimintamalliOlemme tyytyväisiä tuloksiimme ja

saamiimme tunnustuksiin. Olemme

kuitenkin myös nöyriä. Meidän on

edelleen tehostettava toimintaa, var-

mistettava terve kannattavuus ja vahva

pääomarakenne, jotta voimme saada

lisää asiakkaita ja kasvattaa tuottoja.

Toteutamme vuonna 2013 lisää toimia,

jotta ydinvakavaraisuussuhde pysyy

13 prosentin yläpuolella uusien pää-

oman käyttöä koskevien periaat-

teidemme mukaisesti. Kunnianhimoi-

sena tavoitteenamme on 15 prosentin

oman pääoman tuotto, kun korkotaso

on normaali ja ydinvakavaraisuus-

suhde yli 13 %.

Vuoden 2012 tulokset vahvistavat

pankin vakaata perustaa. Suuren koon

ja hyvin hajautetun liiketoimintamallin

ansiosta Nordea on viiden viime vuo-

den aikana ollut yksi vakaimmista

suurista pankeista koko maailmassa

oman pääoman tuotolla mitattuna.

Tuloksemme ovat parhaiden joukossa

kaikilla markkinoilla, joilla toimimme.

Tämä on osoitus pankin tehokkuu-

desta sekä asiakasohjelmiemme ja tar-

jontamme houkuttelevuudesta.

Pidämme edelleen kulut aiemmalla

tasolla, mikä on tärkeää toiminnan

tehostamisessa ja kilpailukyvyn ylläpi-

dossa. Vähennämme edelleen riskipai-

notettuja saamisia, jotta voimme kas-

vattaa pääomaa ja samalla saada yhä

enemmän asiakkaita ja tuottoja. Kon-

servatiivisen riskienhallinnan ansiosta

luottotappiot ovat koko finanssikriisin

ajan pysyneet pieninä. Pidämme siitä

edelleen kiinni.

Voimme luoda erinomaisia asiakas-

kokemuksia ja vakaita tuloksia sekä

rahoittaa osaltamme talouskasvua

vain, kun toimimme tehokkaasti ja

asiakaslähtöisesti. Epävarmoina

aikoina pankin vakaus on tärkeämpää

kuin koskaan. Sen ansiosta voimme

auttaa henkilö- ja yritysasiakkaita

suunnittelemaan omaa tulevaisuut-

taan.

Näin teemme sen mahdolliseksi!

Terveisin

Christian Clausen

Nordea 20124

Nordean visiona on olla vahva

eurooppalainen pankki, joka luo mer-

kittävää arvoa asiakkailleen ja omista-

jilleen – tunnettu osaavasta henkilös-

töstään.

Haluamme luoda erinomaisia asiakaskokemuksia. Pitkäaikai-

siin asiakassuhteisiin perustuva strategiamme tarkoittaa juuri

tätä. Tiiviiden asiakassuhteiden ansiosta tunnemme asiak-

kaamme. Näin pienennämme riskejä ja pääoman kustannuksia

ja luomme sitä kautta arvoa asiakkaille.

Tulevaisuuden pankkitoimintamalli

Nordea 20124

Autamme asiakkaitamme menestymään.

Pankin koko, asema, asiantuntemus, inno-

vaatiot ja vahvat asiakassuhteet luovat sii-

hen edellytykset.’’ ’’’’

Tulevaisuuden pankkitoimintamalli

Kestävä liiketoimintamalli, jonka avulla saavu-tetaan pääomakustannukset selvästi ylittävä

oman pääoman tuotto ja vahva tase

Suunnitelma 2015 – entistäkin tiiviimmät asiakassuhteet

New Normal -suunnitelma

Ihmiset ja arvot

Pitkäaikaisiin asiakassuhteisiin

perustuva strategia

Vakuuttava oman pääoman kehitys ja vahvat

sitoumukset markkinoihin

Vahva brändi ja selkeät arvot

Nordea 2012 5Nordea 2012 5

’’Nordea on yksi Pohjois-Euroopan suurimmista finanssi-palvelukonserneista. Sen markkina-arvo on noin

30 mrd. euroa, taseen loppusumma 677 mrd. euroa ja ydinvakavaraisuussuhde 13,1 %. Nordea on alueen

suurin varallisuudenhoitaja. Hoidossa olevaa varallisuutta on 218 mrd. euroa.

Tuottojen jakauma, %

Ruotsi 25 %

Norja 15 %

Suomi 17 %

Tanska 24 %

Puola, Baltian maat ja Venäjä 7 %

Muut1 12 %

1) Shipping, Offshore & Oil Services, International Private Banking ja konsernitoiminnot.

Nordea – laaja asiakaskunta ja hyvin hajautettu toiminta

1 000 toimipaikkaa muodostaa vahvan jakeluverkoston

10 mrd. euron tuotot

625 000 yritysasiakasta, tuottojen vuotuinen kasvu 9 % vuodesta 2007

asiakasta 11 milj.3,2 milj. avain- ja private banking

-asiakasta, kasvua 5 % vuodessa.

677 mrd. euron tase

218 mrd. euroa hoidossa olevaa varallisuutta

Nordea 20126

Tunnusluvut

Nordea 20126

Oma pääoma, konserni

28 216 000 000 euroa(+8 % edellisvuodesta)

Liiketoiminnan tuotot

(+2 % vuonna 2011)

+8%Liikevoitto

(ilman vuonna 2011 kirjattuja uudelleen-järjestelykuluja, muutoin +16 %)

+11%

2007 2008 2009 2010 20122011

12

9

6

3

0

%

Ydinvakavaraisuussuhde Ennen siirtymäsäännösten huomioon ottamista

50

100

150

200

2008 2012201120102009

Nordean osakkeen kehitys verrattuna eurooppalaisiin pankkeihin, 2008–2012

Nordea STOXX Europe 600 Banks indexL

ÄH

DE

: TH

OM

SO

N R

EU

TE

RS

D

ATA

ST

RE

AM

Makrotaloudellinen ympäristö, rahoitusmarkkinat ja sääntely

Makrotaloudellinen tilanne on haas-

tava. Rahoitusmarkkinat ailahtelevat,

korkotaso on matala ja uudet sään-

nökset vaativat yhä enemmän huomi-

ota.

Makrotaloudellinen kehitysKansainvälisen talouskasvun näky-

mät heikkenivät edelleen vuonna

2012. Pohjoismaiset taloudet kehittyi-

vät yhä suhteellisen hyvin muuhun

Eurooppaan verrattuna. Ne hyötyivät

vahvoista valtiontalouksista, mutta

kehitys oli edelleen epäyhtenäistä eri

alueilla. Tanskan talouskehitys oli yhä

Pohjoismaista heikoin, ja maa vajosi

taantumaan euroalueen mukana.

Suomessa kasvu oli lievästi miinus-

merkkistä, kun taas Norjassa kasvu

oli edelleen vahvaa. Ruotsissa kasvu

hidastui mutta pysyi positiivisena.

Pohjoismaiden työttömyys pysyi

vakaana, kun taas kulutuksen kasvu

heikkeni. Tanskassa kehitys jatkui

vakaantuivat Tanskassa, ja muissa

Pohjoismaissa asuntomarkkinat ovat

edelleen vakaat.

Rahoitusmarkkinoiden kehitysRahoitusmarkkinoiden kehityksen

veturina olivat pääasiassa keskus-

pankkien lisätoimet. Markkinakorot

laskivat ja ovat edelleen matalalla.

Osakemarkkinat nousivat huomatta-

vasti, mutta Euroopan velkakriisiin

liittyvät huolet eivät hälvenneet.

Sijoittajien Pohjoismaiden valtion-

lainoihin kohdistama kysyntä jatkui

vahvana koko vuoden ajan.

Uudet säännöksetEU:n uusien, entistä tiukempien

pääomaa ja likviditeettiä koskevien

vaatimusten (CRD IV ja CRR) odo-

tetaan varmistuvan ja tulevan

voimaan vuoden 2013 aikana.

Pankeilta vaaditaan aiempaa enem-

män rajoituksettomia ensisijaisia omia

varoja, mutta säännöksiin liittyy vielä

epävarmuutta. Pääomaan ja likvi-

diteettiin kohdistuvat tiukentuneet

vaatimukset aiheuttavat pankeille,

rahoitussektorille ja yrityksille

huomattavia lisäkustannuksia.

Lisäksi käynnissä on sekä maail-

manlaajuisesti että EU:n tasolla kes-

kusteluja elvytys- ja kriisinratkaisu-

suunnitelmista. Keskusteluja käydään

sijoittajavastuun laajentamisesta, tiet-

tyjen toimintojen eriyttämisestä varsi-

naisesta pankkitoiminnasta sekä yhte-

näisen valvontamekanismin, EU:n

pankkiunionin, perustamisesta.

Nordean lähtöasema on vahva.

Makrotaloudellinen tilanne on kuiten-

kin haastava, sillä kasvu on hidasta ja

korkotaso matala. Lisäksi haasteita

luovat uudet säännökset. Nordea vas-

taa näihin haasteisiin vuoteen 2015

ulottuvalla suunnitelmallaan. Se poh-

jautuu aiemmin toteutettuihin tehosta-

mistoimiin, ja sen tavoitteena on luoda

tulevaisuuden pankkitoimintamalli.

Q4

/08

Q1

/09

Q2

/09

Q3

/09

Q4

/09

Q1

/10

Q2

/10

Q3

/10

Q4

/10

Q1

/11

Q2

/11

Q3

/11

Q4

/11

Q1

/12

Q2

/12

Q3

/12

Q4

/12

0

5

10

15

20

%

Oman pääoman tuotto (ROE)Ilman vuoden 2011 kolmannella neljänneksellä kirjattuja uudelleenjärjestelykuluja.

Nordea 2012 7Nordea 2012 7

Palkinnot ja tulokset vuonna 2012

Palkinnot ja tunnustukset 2012

Norjassa ja Ruotsissa toisena peräk-

käisenä vuotena – brittiläinen

World Finance -lehti (Suomi ei ole

mukana kilpailussa).

tarjoaja Pohjoismaissa ja Baltian

maissa neljäntenä peräkkäisenä

vuotena – Euromoney.

pankki Suomessa – Euromoney.

hoitaja Pohjoismaissa ja Baltian

maissa – Euromoney.

-pankki Suomessa, Tanskassa ja

Norjassa – Global Finance.

Nordea Global Cash Pool – Global

Finance.

pankki Pohjoismaissa – Global

Finance.

Global Finance.

tarjoaja Pohjoismaissa – Global

Finance.

maailman 24. turvallisin pankki –

Global Finance.

Starmine.

passa – The Banker.

Tanskassa – The Banker.

Tulos vuonna 2012 – pääoma-rakenne vahva, kulut kurissa ja tuotot kasvussaTuotot kasvoivat 8 % edellisvuodesta

ennätystasolle. Kulut laskivat paikal-

lisissa valuutoissa laskettuna hieman,

kun ei oteta huomioon vuonna 2011

kirjattuja uudelleenjärjestelykuluja,

tulosperusteisia palkkioita eikä voit-

topalkkiojärjestelmiä. Henkilöstöku-

lut laskivat 2 %. Nettomääräiset luot-

totappiot kasvoivat 27 % ja niitä oli

0,28 % luottokannasta.

Liikevoitto kasvoi 11 % ja ydinva-

kavaraisuussuhde parani 1,9 prosent-

tiyksikköä 13,1 prosenttiin.

Financial Timesin omistama The Banker -lehti valitsi Nordean vuoden 2012 pankiksi Länsi-Euroopassa – sekä vuoden pankiksi Suomessa ja Tanskassa.

Asiakastoiminta 2012

Kävimme lähes 2 miljoonaa palveluneuvottelua asiakkai-den kanssa.

Saimme 85 000 uutta avain-, Premium- ja private banking -asiakasta pankin ulkopuolelta.

Nordean konttoreissa kävi jokaisena työpäivänä yli 8 000 ihmistä, jotka saivat kattavan yhteenvedon henkilökohtai-sista talousasioistaan ja selvän kuvan siitä, miten he voivat saavuttaa tavoitteensa.

Tapasimme 300 000 pienten ja keskisuurten yritysten edus-tajaa ja pystyimme auttamaan yrityksiä sopeutumaan sekä vaimeaan kysyntään että uuden pankkisääntelyn vaiku-tuksiin.

Autoimme suuria kansainväli-siä yhtiöitä hankkimaan rahoi-tusta markkinoilta ja järjes-timme yrityslainojen ja syndikoitujen luottojen liikkee-seenlaskuja yhteensä 120 mil-jardin euron arvosta.

Säilytimme asemamme poh-joismaisten yritysten suurim-pana rahoittajana. Pankkia pääpankkinaan pitävien yritys-asiakkaiden määrä on Norde-assa merkittävästi suurempi kuin muissa pohjoismaisissa pankeissa. Lisäksi autoimme yritys- ja yhteisöasiakkaita rahoitusriskien ja kassavirtojen suojauksessa.

Hoidossa oleva varallisuus kasvoi ennätyssuureksi 218 mrd. euroon.

Mobiilipankkia säännöllisesti käyttävien asiakkaiden määrä yli kaksinkertaistui vuoden alusta ja on nyt lähes 800 000.

Nordea 20128

Strateginen suunta – tulevaisuuden pankkitoimintamalli

Pitkäaikaisiin asiakassuhtei-siin perustuva strategia ja johtava markkina-asema ovat luoneet huomattavaa lisäarvoa Nordean sidos-ryhmille koko finanssikriisin ajan. Tämä on ollut mahdol-lista, kun pankissa on kes-kitytty asiakkaiden tarpeisiin kustannustehokkaalla tavalla, huolehdittu pää-omasta ja pidetty kiinni matalasta riskiprofiilista. Samaan aikaan on varmis-tettu tuottojen mahdollisim-man vähäinen ailahtelu. Asi-akkaiden tarpeet ja pitkäaikaiset asiakassuh-teet ovat lähtökohtana myös Nordean kunnianhi-moiselle tavoitteelle, jonka mukaan oman pääoman tuotto on 15 %, kun korko-taso on normaali ja ydinva-kavaraisuussuhde yli 13 %.

Nordea tarjoaa kattavia finanssipalve-

luja. Sen toimintaa ohjaa asiakasläh-

töinen, neuvontaa painottava strate-

gia. Nordean menestys perustuu

siihen, että asiakkaiden tarpeet täyte-

tään. Konsernin pitkän aikavälin stra-

tegiset tavoitteet kuvaavat myös sitä,

että pankki on erottamaton osa yhteis-

kuntaa, jota se palvelee. Nordea halu-

aa auttaa asiakkaita, yhteiskuntaa ja

sijoittajia luomalla kestävän toiminta-

mallin, josta hyötyvät konsernin kaikki

sidosryhmät.

Nordean visiona on olla vahva eu-

rooppalainen pankki, joka luo merkit-

tävää arvoa asiakkailleen ja omistajil-

leen ja joka on tunnettu osaavasta

henkilöstöstään. Nordean arvot ja yri-

tyskulttuuri tukevat vahvasti visiota ja

strategisia tavoitteita. Nordealla on

kolme arvoa: erinomaiset asiakaskoke-

mukset, ihmiset ratkaisevat ja yksi

Nordean joukkue.

Toimintasuunnitelmamme perustuu

asiakkaiden tarpeisiin ja siinä otetaan

huomioon makrotalouden ja uuden

sääntelyn tuomat haasteet. Haluamme

luoda erinomaisia asiakaskokemuksia

ja tarjota kattavia rahoitusratkaisuja

tehokkaasti, hajautetusti ja pienin ris-

kein. Tämä tarkoittaa, että parannam-

me jatkuvasti kustannustehokkuutta ja

tehostamme pääoman käyttöä. Näin

liiketoimintamallimme on kestävällä

pohjalla ja pankin asema säilyy vakaa-

na. Kun palvelemme asiakkaita ja ke-

hitämme liiketoimintaa, saamme edel-

leen rahoitusta kilpailukykyiseen

hintaan, pystymme rahoittamaan re-

aalitaloutta ja voimme kehittää Norde-

an tulevaisuuden pankkitoimintamal-

lia. Sitä kautta kasvatamme oman

pääoman tuottoa ja osakkeen koko-

naistuottoa alan parhaiden tasolle.

asiakassuhteet ovat lähtökohtana

myös Nordean kunnianhimoiselle ta-

voitteelle. Tavoitteena on 15 prosentin

oman pääoman tuotto, kun korkotaso

on normaali ja ydinvakavaraisuussuh-

de yli 13 %.

Haluamme saavuttaa tavoitteemme

ja luoda kestävää liiketoimintaa. Siksi

etusijalla on edelleen kolme asiaa:

asiakaslähtöinen. Tarjoamme asiak-

kaiden tarpeet täyttäviä neuvonta-

palveluja ja tuotteita, joiden läpinä-

kyvät hinnat perustuvat todellisiin

kustannuksiin.

keitä arvoja ja periaatteita. Ne näky-

Tulevaisuuden pankkitoimintamalli

Kestävä liiketoimintamalli, jonka avulla saa-vutetaan pääomakustannukset selvästi ylit-

tävä oman pääoman tuotto ja vahva tase

Suunnitelma 2015 – entistäkin tiiviimmät asiakassuhteet

New Normal -suunnitelma

Ihmiset ja arvot

Pitkäaikaisiin asiakassuhteisiin

perustuva strategia

Vakuuttava oman pääoman kehitys ja vahvat

sitoumukset markkinoihin

Vahva brändi ja selkeät arvot

Nordea 2012 9

Erinomaiset asiakaskokemukset Ihmiset ratkaisevat Yksi Nordean joukkue

Perusta: Tulossuuntautuneisuus – kulut, riskit ja pääoma

Vahvat asiakaslähtöiset arvot ja kulttuuri

Vahva eurooppalainen pankki, joka luo merkittävää arvoa asiakkailleen ja omistajilleen –

tunnettu osaavasta henkilöstöstään

-kaslähtöisesti

-kaan tarpeet ja ylitämme hänen odotuksensa

-tevasti

-suhteita

ihmiset-

lisuuden tehdä tuloksellista työtä ja kasvaa

oikea-aikaiseen toimintaan

ja tasapuolisesti

-saation rajojen

-lytämme vastuunottoa

selkeitä ja toteuttamiskelpoisia

vät konsernin tavoitteissa, kannusti-

missa, tavassa johtaa ja kuunnella

sekä tavassa kehittää ja tukea henki-

löstöä. Henkilöstöä johdetaan ja tue-

taan riskipainotettuun tulokseen pe-

rustuvan mallin mukaan.

-

kuus. Sovellamme alan parhaita käy-

täntöjä, pidämme toiminnan yksin-

kertaisena ja läpinäkyvänä ja

vähennämme monimutkaisuutta.

Nordean kolme arvoketjua ja liike-

toiminta-aluetta tukevat pitkäaikai-

siin asiakassuhteisiin perustuvaa

strategiaa. Kullakin liiketoiminta-

alueella on vastuu omasta arvoket-

justaan.

HenkilöasiakasstrategiaHenkilöasiakkaat jaetaan neljään seg-

menttiin asioinnin mukaan. Kullekin

segmentille on kehitetty oma tuote- ja

palveluvalikoima, johon sisältyvät yh-

teydenpito, palvelutaso, hinnoittelu ja

tuoteratkaisut. Strategian ydin on halu

tarjota asiakkaille parasta palvelua,

parhaat neuvot ja parhaat tuoteratkai-

sut. Näin varmistetaan asiakkaiden

uskollisuus, Nordean brändin arvo

sekä liiketoiminnan ja tuottojen kasvu.

Nordean hinnoittelu on läpinäkyvää.

Tuotevalikoima on kattava, tuoteorga-

nisaatio erittäin osaava ja jakelukapa-

siteetti vahva. Tuotekehittelyssä pyri-

tään vähentämään monimutkaisuutta

ja kehittämään vain vähän pääomaa

vaativia tuotteita.

Nordea noudattaa monikanava-

strategiaa. Tavoitteena on parantaa

asiakkaiden tyytyväisyyttä ja vähen-

tää palvelukustannuksia. Paikalliset

konttorit pitävät aktiivisesti yhteyttä

asiakkaisiin. Tätä täydentävät puhelin-

ja verkkopalvelu sekä mobiilipankki.

Kaikkien nykyisten ja potentiaalisten

asiakasohjelmiin kuuluvien asiakkai-

den kanssa pyritään käymään sään-

nöllisesti laaja palveluneuvottelu.

YritysasiakasstrategiaYritysasiakkaat jaetaan neljään seg-

menttiin liiketoiminnan potentiaalin

ja tarvittavien pankkipalvelujen

monimutkaisuuden mukaan. Kulle-

kin segmentille on kehitetty oma

tuote- ja palveluvalikoima, johon

sisältyvät yhteydenpito, palvelutaso ja

tuoteratkaisut. Näin voidaan tarjota

kattavia rahoitusratkaisuja ja varmis-

taa, että asiakas pitää Nordeaa pää-

asiakkaan tilanteesta ja tavoitteista

kokonaiskuva, jonka perusteella he

hoitavat asiakassuhdetta. Suuren

koon ja vahvan aseman ansiosta

Nordea voi tarjota yritysasiakkaille

ylivertaisia ratkaisuja.

Suurimpia yritysasiakkaita palvel-

laan paikallisesti samalla hyödyntäen

koko konsernin laajaa tuotevalikoimaa

ja osaamista. Tämä strategia on osoit-

tautunut onnistuneeksi. Nordean ta-

voitteena on olla johtava toimija

yritys- ja yhteisöasiakkaiden rahoitus-

palveluissa kaikissa Pohjoismaissa.

Suurten ja keskisuurten yritysten

segmenteissä pyritään sisällyttämään

yritysten riskienhallinnan tuotteet ja

pääomamarkkinajärjestelyt osaksi

perustuotteiden tarjontaa.

Nordean strategian kulmakivet ovat pitkäaikaiset asiakassuhteet ja neuvontapalvelut. Niiden avulla

luodaan erinomaisia asiakaskokemuksia.’’

Nordea 201210

Liiketoiminta-alue: Vähittäispankki

”Pankissa on tärkeintä ystävällinen asenne ja vahva asiantuntemus”

Kjell Larsson, Segeltorp, Ruotsi:

Kjell Larssonilla on paljon myönteisiä asiakaskokemuk-sia Nordeasta. Hänestä tuntuu, että pankki todella auttoi häntä ja hänen puolisoaan toteuttamaan unelmansa. Nordea oli heidän tukenaan, kun muut eivät olleet.

Kjell Larsson aloitti yhteistyön

Nordean kanssa, kun hänelle tuli

puolisonsa kanssa elämänsä tilai-

suus ostaa kauppa. Hän oli toisen

pankin asiakas ja pyysi luonnolli-

sesti sieltä ensin apua, mutta tur-

haan.

”Käännyimme siis Nordean puo-

leen. Puolisoni Birgitta oli Nordean

asiakas. Siellä oli aivan erilainen

asenne kuin muualla. Vaikka en

ollut ollut asiakas kovin pitkään,

siellä oltiin todella auttavaisia ja

hoidettiin paperit ja allekirjoitukset

samana päivänä”, Kjell Larsson

sanoo.

Kjell ja Birgitta Larsson tapasivat

konttorinjohtajan, ja tarkan arvioin-

nin ja keskustelujen jälkeen sopi-

mus voitiin tehdä samana päivänä.

”Järjestelylle ei ollut esteitä.

Molemmat olivat työssä, joten heillä

oli muitakin tulonlähteitä kuin

kauppa. Lisäksi heillä oli vain

vähän asuntolainaa”, konttorinjoh-

taja Kent-Ove Hjärtström sanoo.

Tästä on 10 vuotta aikaa. Nyt

kauppa on myyty ja Kjell Larsson on

eläkkeellä. Hän on edelleen Nordean

avainasiakas ja on keskittänyt kaikki

pankkiasiansa Nordeaan.

Hän tapaa säännöllisesti kontto-

rinjohtaja Kent-Ove Hjärtströmiä, ja

tarvittaessa he ovat yhteydessä

muulloinkin.

Nordeassa aina ystävällistä palveluaKjell Larsson on mielestään saanut

Nordeassa aina ystävällistä palve-

lua.

”Vaikka en olisi kovin hyvin

perillä asioista, saan ystävällistä

ja lämminhenkistä palvelua.

Se tuntuu hyvältä”, Kjell Larsson

sanoo.

Hän korostaa

myös asiantuntevan

neuvonnan ja asioi-

den selittämisen

merkitystä.

”Minulle on tär-

keää tuntea, että

olen saanut tapaa-

misessa apua.”

”Meidän on varmistettava, että asiakas tun-tee olevansa tär-keä ja saaneensa palvelua.”

Nordea 2012 11

Nordean vähittäispankilla on lähes

10 miljoonaa asiakasta kahdeksalla

markkina-alueella. Nordea täyttää

henkilö- ja yritysasiakkaiden kaikki

taloudelliset tarpeet, ja tavoitteena on

olla asiakkaiden pääpankki. Liiketoi-

minta-alue sisältää arvoketjun kaikki

osat, muun muassa myyntihenkilös-

tön, kanavat, tuoteyksiköt, tukitoimin-

not ja tietotekniikan.

Vähittäispankilla on yksi strategia,

yksi toimintamalli ja yksi hallintojär-

jestelmä kaikilla markkinoilla. Niitä

noudattaen tarjotaan parhaita asia-

kaskokemuksia kaikilla markkinoilla.

StrategiaNordean vähittäispankin tavoitteena

on luoda Euroopan johtava vähittäis-

pankki, kun mitataan kannattavuutta,

tehokkuutta ja asiakaskokemuksia.

Nordea on sitoutunut vahvasti pitkäai-

kaisiin asiakassuhteisiin perustuvaan

strategiaan. Toimintaa kehitetään hal-

litusti nykyisestä konttorikeskeisestä

mallista aidosti monikanavaiseksi

pankiksi.

Kehitämme edelleen asiakasohjel-

miin kuuluville asiakkaille suunnattua

myyntimallia. Sen mukaan nimetyt

neuvojat ottavat proaktiivisesti yhteyt-

tä asiakkaisiin. Samalla laajennetaan

mahdollisuuksia käyttää pankkipalve-

luja ja saada asiantuntevaa neuvontaa

ympäri vuorokauden sekä etsiä neuvo-

ja ja palveluja itse mobiili- ja verkko-

pankissa.

Suunnitelmana on säilyttää liiketoi-

minnan vahva vire ja tukea edelleen

hyvien asiakkaidemme hyviä hank-

keita samalla kun painotetaan niukko-

jen resurssien hallintaa ja optimointia.

Kaikki asiakkaat ovat tervetulleita

Nordeaan. Selkeä segmentointi, erilai-

set liiketoimintamallit, huomion kiin-

nittäminen asiakkaan kaikkien pankki-

asioiden hoitamiseen ja läpinäkyvä

hinnoittelu ovat ne keinot, joilla kaikista

asiakassuhteista tehdään kannattavia.

Liiketoiminnan virettä mitataan

tuottojen sijasta pääoman tuottavuu-

della.

Henkilöasiakastoiminnassa paino-

tetaan edelleen uusien avain- ja Pre-

mium-asiakkaiden hankintaa. Yritys-

asiakastoiminnan painopiste on

puolestaan kunkin asiakkaan kannat-

tavuus. Sitä varten varmistetaan asi-

akkaan koko asiointi oikeaan hintaan

ja otetaan huomioon kyseiseen asia-

kassuhteeseen liittyvät riskit.

Toteutamme useita kuluihin, pää-

omaan ja varainhankintaan liittyviä

”Nordean vähittäispankkitoiminnan menes-tyksen perusta on vahva sitoutuminen pit-käaikaisiin asiakassuhteisiin perustuvaan strategiaan. Olemme pankki, joka asettaa asiakkaan etusijalle, täyttää kaikki asiak-kaan tarpeet ja toimii ennakoivasti asiak-kaan hyväksi. Nordea jatkaa strategiansa rakentamista ja kehittää toimintaansa nykyisestä konttorikeskeisestä mallista

sestä taloustilanteesta huolimatta Nordea on vuoden 2012 jälkeen entistäkin vah-vempi. Olemme saaneet paljon uusia asiak-kaita ja onnistuneet lisäämään palveluneu-vottelujen määrää edelleen, mikä on kasvattanut asiakaskohtaisia tuottoja. Myös kustannustehokkuutta on parannettu ja pääoman käyttöä tehostettu”, vähittäispan-kin johtaja Michael Rasmussen sanoo.

Michael Rasmussen on vähittäispankin johtaja.

”Menestyk-semme

perustana on sitoutuminen pitkäaikaisiin

asiakas-suhteisiin”

tehostamistoimia. Siten on mahdol-

lista kasvattaa liiketoimintaa samalla

kun kulut, riskipainotetut saamiset ja

rahoitusvaje pysyvät nykyisellä tasol-

laan ainakin kahden vuoden ajan.

Keskeinen myyntihenkilöstö ja kont-

toriverkosto on mukautettu tuleviin

tarpeisiin siten, että toimipaikkojen

määrää on supistettu ja kassapalveluja

tarjoavien toimipaikkojen määrää on

vähennetty. Lisäksi konttoriverkostos-

sa neuvotaan entistä enemmän asia-

kasohjelmiin kuuluvia asiakkaita.

Verkko- ja mobiilipankin kehittä-

minen ja asiakasprosessien digitali-

sointi, mukaan lukien digitaalinen ar-

kistointi ja sähköiset allekirjoitukset,

parantavat asiakaskokemuksia, tehos-

tavat myyntiä ja vähentävät paperien

käsittelyyn liittyviä kustannuksia.

Riskipainotettujen saamisten teho-

kas käyttö toteutuu näin:

risoidaan asiakaskohtaisesti, jotta

pääomaa kohdennetaan kannatta-

vimpaan liiketoimintaan.

sittäisissä asiakassuhteissa ja var-

mistetaan vain vähän pääomaa si-

tovat ratkaisut.

misten tehokasta käyttöä kuvaavat

mallit ja sisäiset prosessit.

LiiketoimintaKonttoriverkoston uudistus Pohjois-

maissa saatiin päätökseen vuonna

2012. Nordea on siirtynyt perinteisistä

konttorimalleista malleihin, joissa kes-

kitytään pelkästään joko neuvontaan

tai päivittäispalveluihin. Toiminta on

entistä vahvemmin asiakas lähtöistä,

käytössä on uudet työs ken tely tavat ja

neuvontakonttoreiden osuus on kasva-

nut. Erikoistuneiden konttorimallien

mukaisesti toimitaan 65 %:ssa kontto-

reiden yhteensä 770 sijaintipaikasta.

Vastaava konttoriverkoston uudistus

on tarkoitus saada Baltian maissa ja

Puolassa päätökseen vuoden 2013

loppuun mennessä.

yhteensä 3,12 miljoonaa. Näiden asiak-

kaiden määrä kasvoi 56 000:lla vuoden

2012 aikana. Palveluneuvotteluja hen-

kilö- ja yritysasiakkaiden kanssa käy-

tiin lähes 2 miljoonaa. Niiden määrä

kasvoi 4 % edellisvuodesta.

Manuaalisten tapahtumien määrä

pieneni 21 % vuonna 2012. Nordea

mukautui tähän muutokseen vähen-

tämällä kassapalveluja tarjoavien

konttoreiden määrää. Pohjoismaissa

55 % toimipaikoista tarjosi kassapal-

veluja.

Nordea 201212

Liiketoiminta-alue: Suurasiakkaat ja pääomamarkkinat

”Nordea ei saa missään tapauksessa luopua pitkäaikaisiin asiakassuhteisiin perustuvasta toimintatavastaan”

Henrik Andersen, ISS A/S:n talousjohtaja:

Pankin ja asiakkaan välinen suhde voi kehittyä todelliseksi kumppanuudeksi, joka perus-tuu keskinäiseen luottamuk-seen ja sitoutumiseen. Kan-sainvälisellä kiinteistö- ja toimitilapalveluja tarjoavalla ISS A/S:lla on Nordean kanssa tällainen suhde, jota molem-mat osapuolet arvostavat.

Suhdetta on rakennettu monien

vuosien ajan. Vuosien varrella ISS:n

omistajat ja johtoryhmät ovat vaih-

tuneet ja myös Nordea on muuttu-

nut merkittävästi. Molemmat osa-

puolet ovat kuitenkin sitoutuneet

jatkamaan suhdetta sekä hyvinä

että haasteellisina aikoina. ISS:n

toteaa näin: ”Vertauskuvallisesti

sanottuna parasta suhteessa on se,

että Nordea on niin lähellä meitä,

että se voisi toimia samassa raken-

nuksessa.”

Näin tiiviin suhteen tärkein tekijä

on syvä keskinäinen luottamus.

ISS:n ja Nordean välinen suhde on

hyvä esimerkki siitä, mihin Nordea

pyrkii pitkäaikaisiin asiakassuhtei-

siin perustuvalla strategiallaan ja

miten se luo arvoa asiakkaille. ISS

on edelleen tärkeä asiakas Norde-

alle, vaikka ISS käyttää luonnolli-

sesti monia muitakin pankkeja ja

yhteistyökumppaneita rahoitukseen

liittyvissä asioissa. Tätä tarkoittaa

todellinen sitoutuminen pitkäaikai-

siin asiakassuhteisiin.

Tiivis asiakassuhde ei kuitenkaan

tarkoita pelkästään palvelua. ”Odo-

tan pankin asiakkaana, että pankki

ymmärtää kulloinkin vallitsevat

suhdanteet. Nordean kannattaa

pitää edelleen palveluksessaan

ihmisiä, jotka tietävät, mitä yrityk-

sissä tapahtuu. Näin Nordea voi

pysyä lähellä asiakkaita. Olemme

erittäin tyytyväisiä Nordeaan, joten

sen ei missään tapauksessa pidä

muuttaa toimintatapaansa, vaan

pysyä uskollisena arvoilleen”, Hen-

Jan de Haas on Nordean asiakas-

vastuullinen johtaja,

joka vastaa ISS:stä.

Hän toteaa:

”Voimme aina luot-

taa ISS:ään. Se tar-

koittaa, että olemme

aina mukana yhtiön

strategiaa käsittele-

vissä keskusteluissa

joko heidän pyyn-

nöstään tai esittele-

mässä uusia ideoita.”

”ISS:stä vas-taavan asiakas-vastuullisen johtajan työ on todella muka-vaa.”

Nordea 2012 13

Suurasiakkaat ja pääomamarkkinat

-liiketoiminta-alue tuottaa palveluja

ja rahoitusratkaisuja konsernin

suurimmille yritys- ja yhteisöasiak-

kaille. Liiketoiminta-alue sisältää

koko arvoketjun mukaan lukien asia-

kas- ja tuoteyksiköt sekä IT-tuki-

yksikön ja infrastruktuurista vas-

taavan yksikön. Tämä mahdollistaa

yhtenäisen palveluvalikoiman, johon

sisältyy myös räätälöityjä ratkaisuja

yksittäisten asiakkaiden tarpeisiin.

Nordea on suurten yritysten ja

finanssipalveluyritysten johtava

pankki Pohjoismaissa ja pystyy tarjoa-

maan asiakkailleen parhaat työkalut

liiketoiminnan optimointia ja riskien-

hallintaa varten. Pohjoismainen

toimintamalli ja vahva paikallinen

läsnäolo mahdollistavat asiakasvas-

tuullisten yksiköiden ja tuoteasian-

tuntijoiden tehokkaan yhteistyön,

mikä vahvistaa yhteistyötä asiakkai-

den kanssa.

StrategiaLiiketoiminta-alueen liiketoimin-

tamalli on osoittautunut vahvaksi

rahoitusalalla käynnissä olevan

muutoksen aikana. Paikalliset

myyntiorganisaatiot ja kansainvä-

liset tuotantojärjestelmät antavat

Nordealle mahdollisuuden hyödyntää

sekä pitkäaikaisiin asiakassuhteisiin

perustuvan strategian että suuren

koon tuomia etuja. Pitkäaikaisiin

asiakassuhteisiin perustuva strategia

varmistaa syvälliset tiedot asiak-

kaista ja toimialoista, mikä vahvistaa

liiketoiminta-alueen tarjoamia tuot-

teita ja palveluja. Laaja ja laadukas

tuotevalikoima lisää tärkeimpien ja

Nordeaa pääpankkinaan käyttävien

asiakkaiden määrää ja vähentää tuot-

tojen heilahtelua.

Liiketoiminnan vaiheittaiseen

optimointiin tähtäävän strategian

toteuttamista jatkettiin vuonna 2012.

Painopisteenä olivat liiketoiminta-

mahdollisuuksien priorisointi päi-

vittäisessä toiminnassa, resurssien

hallinta ja organisaation arvoketjun

yhteensovittaminen. Tätä työtä tuettiin

mukauttamalla hinnoittelua, lisää-

mällä ristiinmyyntiä ja vahvistamalla

tuotevalikoimaa. Lisäksi lopetettiin

merkitykseltään vähäisiä tuotelinjoja ja

tehostettiin prosesseja.

Liiketoiminta-alue hyödynsi edel-

leen tasettaan ja vahvaa asemaansa

pääoma- ja lainamarkkinoilla varmis-

taakseen asiakkailleen houkuttelevat

rahoitusratkaisut.

LiiketoimintaLiiketoiminta-alueen tulos oli vahva

ja tuotot kasvoivat merkittävästi

vuonna 2011. Talouskasvu pysyi vuo-

den aikana vaisuna, mikä vaikutti

Nordean asiakkaiden toimintaan ja

investointihalukkuuteen. Rahoitus-

markkinoiden heilahtelut vähenivät

kuitenkin yleisesti, kun poliittinen

halukkuus ratkaista Euroopan val-

tionvelkakriisi vahvistui.

Liiketoiminta-alue hyötyi tässä haas-

tavassa toimintaympäristössä pitkäai-

kaisiin asiakassuhteisiin perustuvasta

strategiasta ja oli edelleen pohjoismais-

ten suuryritysten suosima taloudelli-

siten vakaata ulkoisista haasteista huo-

limatta.

Huomiota kiinnitettiin edelleen liike-

toimintamahdollisuuksien priorisoin-

tiin, resurssien hallintaan ja kustannus-

tehokkuuteen. Tämän seurauksena

riskipainotetut saamiset pienenivät

edelleen ja henkilöstömäärä väheni.

PankkitoimintaYritysasiakastoiminta oli vakaata,

kun päivittäisasiointi jatkui tasaisena.

Yritys- ja pääomamarkkinoihin liitty-

vien järjestelyjen määrä kasvoi pää-

asiassa joukkolainojen liikkeeseenlas-

kujen ansiosta.

Finanssipalveluyritysten toiminta

pysyi vähäisenä valtionvelkakriisin

vaikutuksen vuoksi.

Shipping-asiakkaisiin liittyvä toi-

minta oli vaimeaa säiliöalusten, kuiva-

rahtialusten ja konttialusten markki-

noiden haastavan tilanteen vuoksi.

Offshore- ja öljyalan segmenteissä

asiakastoiminta oli vilkasta.

Pääomamarkkinat Nordea Marketsin tulos oli vahva

vuonna 2012, ja tuotot kasvoivat mer-

kittävästi edellisvuodesta.

korko- ja valuuttatuotteet sekä riskien-

hallinnan tuotteista kertyneet tuotot.

Joukkolainojen liikkeeseenlaskut

lisääntyivät, kun sijoittajien kiinnostus

niitä kohtaan kasvoi. Toiminta syndi-

koitujen luottojen markkinoilla väheni,

kun näihin luottoihin kohdistuva

kysyntä heikkeni.

jälkimarkkinoilla ja corporate finance

-toiminnassa lisääntyi mutta pysyi

vaatimattomana, kun toiminta oli

vähäistä markkinoilla.

”Pitkäaikaisiin asiakassuhteisiin perustu-van strategian ydin on tarjota asiakkaiden käyttöön kansainväliset resurssit ja asian-tuntemus mahdollisimman tehokkaasti”, suurasiakkaat ja pääomamarkkinat -liike-toiminta-alueen johtaja Casper von Koskull sanoo.

”Vuonna 2012 vahvoja asiakassuhteita hyödynnettiin ja kehitettiin edelleen. Liike-toiminta jatkui vakaana haastavassa liike-

toimintaympäristössä. Liiketoiminta-alue pystyi näin mukautumaan tiukentuvaan sääntelyyn samalla kun se oli edelleen suurten pohjoismaisten yritysasiakkaiden ensisijainen valinta.

Lisäksi huomiota kiinnitettiin edelleen resurssien hallintaan ja kustannustehok-kuuteen, jotta taloudellista asemaa voi-daan vahvistaa edelleen ja asiakkaita voi-daan palvella myös haastavina aikoina.”

Casper von Koskull on suurasiakkaat ja pääomamarkkinat -liiketoiminta-alueen johtaja.

”Nordea tarjoaa asiakkailleen kansainväliset resurssit ja asi-antuntemuksen”

Nordea 201214

Liiketoiminta-alue: Varallisuudenhoito

”Kansainvälisesti toimiva vahva pankki on erittäin tärkeä”

Heikki Kyöstilä, Planmeca Groupin toimitusjohtaja ja private banking -asiakas Helsingistä:

Heikki Kyöstilä on aito yrittä-jä. Hän perusti yrityksensä Planmecan 40 vuotta sitten, ja nyt se on nopeasti kasvava kansainvälinen liikeyritys, joka työllistää noin 2 400 hen-kilöä. Heikki Kyöstilä on ollut Nordean private banking -asi-akas 20 vuotta.

Nordea on markkinajohtaja Suomes-

sa, ja sillä on pitkä kokemus private

banking -toiminnasta. Organisaatio-

rakenne, jossa asiakkaalla on yksi

yhteyshenkilö ja laaja kirjo rahoitus-

palveluja, on erittäin houkutteleva

Heikki Kyöstilän kaltaisille suurasi-

akkaille. Hän perusti yrityksensä

Planmecan vuonna 1971. Planmeca

valmistaa korkealuokkaisia ham-

mashoitolaitteita, digitaalisia 3D-ku-

vantamisjärjestelmiä ja ohjelmistoja.

Yrityksen perustamisvaiheessa

Heikki Kyöstilällä ei ollut käytännöl-

lisesti katsoen lainkaan pääomaa,

mutta nyt, 40 vuotta myöhemmin,

hän on varakas mies. Kyöstilä arvos-

taa suuresti Nordean tarjoamaa hen-

kilökohtaista palvelua. Hän tekee tii-

vistä yhteistyötä sijoitusjohtajansa

Petri Salmen kanssa.

”Palvelun taso ja yksi yhteyshen-kilö ovat tärkeitä””Teen paljon töitä ja tarvitsen paljon

vostan saamani palvelun tasoa ja

mahdollisuutta käyttää aina omaa

yhteyshenkilöäni”, Heikki Kyöstilä

sanoo.

Yrittäjät ovat yksi Nordean private

banking -toiminnan painopiste-

alueista.

Private Banking tekee tiivistä yh-

teistyötä vähittäispankin sekä suur-

asiakkaat ja pääomamarkkinat -lii-

ketoiminta-alueen kanssa

hyödyntääkseen synergiaetuja ja

löytääkseen uusia innovatiivisia ta-

poja palvella asiakkaita. Tämä kas-

vattaa myös Nordean henkilöstön

osaamista.

”Haluan keskittää sekä henkilö-

kohtaisen että yritykseni asioinnin

yhteen pääpankkiin, joten on erit-

täin tärkeää, että pankki on vahva ja

kansainvälisesti toimiva”, Heikki

Kyöstilä sanoo.

”Meidät tunnetaan turvallisena ja

vakaana pankkina,

ja asiakkaat pysyvät

tyytyväisinä myös

silloin, kun markki-

nat ovat levottomat,

koska henkilöstön

osaaminen on kor-

kealla tasolla”, sa-

noo sijoitusjohtaja

Petri Salmi.

”Nordea on luotettava ja turvallinen ja tarjoaa asiak-kaalle erittäin kattavan tuote-valikoiman.”

Nordea 2012 15

Varallisuudenhoito tarjoaa laaduk-

kaita sijoittamisen, säästämisen ja ris-

kienhallinnan tuotteita. Hoidamme

Nordean asiakkaiden varallisuutta,

tarjoamme varallisuudenhoidon

suunnitteluun liittyviä palveluja ja

annamme sijoitusneuvontaa varak-

kaille asiakkaille ja yhteisösijoittajille.

Liiketoiminta-alueeseen kuuluvat

sekä henki- ja eläkevakuutus. Lisäksi

siihen kuuluu Savings & Wealth Offe-

rings -palveluyksikkö. Nordea on

Pohjoismaiden suurin varallisuuden-

hoitaja. Sen hoidossa oleva varallisuus

on 218 mrd. euroa. Liiketoiminta-alue

työllistää noin 3 600 henkilöä, joista

noin 600 työskentelee muualla kuin

Pohjoismaissa, pääasiassa Euroo-

passa.

StrategiaLiiketoiminta-alueen tavoitteena on

olla johtava kansainvälisesti toimiva

varallisuudenhoitaja kaikissa Pohjois-

laatuista neuvontaa ja palvelua sekä

”Organisaatiomme saavutti uuden merkki-paalun vuonna 2012, kun hoidossa oleva varallisuus nousi 218 mrd. euroon ja 84 % tuotteista kehittyi vertailuindeksiään paremmin. Lisäksi asiakkailta saatiin hoi-toon paljon uutta varallisuutta. Tämä osoit-taa, että aktiivisen salkunhoidon periaate on onnistunut. Pääomatehokkaiden tuot-teiden osuutta kasvatettiin edelleen.

perustuvan strategian kanssa tämä van-

kisti hyvin hajautettua toimintamalliamme.Tavoitteenamme on olla johtava kan-

sainvälisesti toimiva varallisuudenhoitaja kaikissa Pohjoismassa. Tavoitteen saavut-taminen edellyttää, että neuvontamme ja tuotteemme ovat laadukkaita, liiketoimin-tamallimme on kustannustehokas ja jous-tava, pääomaa käytetään tehokkaasti ja sijoitukset sopeutetaan asiakkaiden tule-viin tarpeisiin. Näin ansaitsemme nykyis-ten ja uusien asiakkaiden luottamuksen.”

Gunn Wærsted on varallisuudenhoidon johtaja.

”...ennätykselli-nen hoidossa oleva varallisuus... vertailuindeksejä parempi kehitys... ja paljon uutta varallisuutta”

kattava valikoima laadukkaita tuot-

teita. Jakeluverkosto on kustannuste-

hokas ja pääoman käyttö tehokasta.

Tätä asemaa vahvistetaan kolmella

tärkeällä strategisella tavoitteella:

1. seuraavan sukupolven tuotteiden ja

palvelujen kehittäminen nykyisille

ja uusille asiakkaille

2. kasvu pienin rajakustannuksin

3. kustannustehokkuuden parantami-

nen ja pääoman käytön tehostami-

nen.

Strategisia tavoitteita tukee merkit-

tävä määrä hankkeita eri liiketoimin-

tayksiköissä.

Varallisuudenhoidon strategian

ydin on tarjota neuvontaa, joka perus-

tuu asiakkaiden tarpeiden syvälliseen

ymmärtämiseen ja asiakkaan etujen

mukaiseen toimintaan. Laadukkaat

tuotteet ja palvelut sopeutetaan kun-

kin asiakassegmentin tarpeisiin ja

tarvittaessa myös yksittäisen asiak-

kaan tarpeisiin. Jakeluverkosto on

kustannustehokas ja joustava. Hyvin

hajautettu liiketoimintamalli on

osoittanut vahvuutensa eri markkina-

tilanteissa.

LiiketoimintaNordean hoidossa oleva varallisuus

kasvoi edellisvuodesta 16 % 218 mrd.

euroon. Sijoitusten tuotto koheni ja

uutta varallisuutta saatiin hoidetta-

vaksi nettomääräisesti 9 mrd. euroa.

Rahoitusmarkkinoiden vire oli

vuonna 2012 positiivinen, vaikka

ailahteluja nähtiin ajoittain runsaasti,

kun Etelä-Euroopan velkaongelmat

jatkuivat. Nordean sijoitustuotteet

kehittyivät hyvin vuonna 2012, sillä

84 % sijoitustuotteista kehittyi vertai-

luindeksiään paremmin. Kaikkien

korkotuotteiden ja yhdistelmätuottei-

den arvot nousivat. Osaketuotteiden

kehitys oli hyvää muutamaa poikke-

usta lukuun ottamatta. Pitkällä aika-

välillä (36 kk) Nordean sijoitusten

suhteellinen kehitys on edelleen ollut

vahvaa, sillä 72 % tuotteista on kehit-

tynyt vertailuindeksiään paremmin.

Vähittäismarkkinoille suunnattujen

rahastojen myynti oli vahvaa. Uutta

varallisuutta saatiin rahastoihin net-

tomääräisesti 4,2 mrd. euroa.

Nordean yhteisöasiakkailta hoidetta-

vaksi saadun varallisuuden kehitys

jatkui positiivisena ja hoidettavaksi

saadun uuden varallisuuden netto-

määrä oli 1,1 mrd. euroa.

Private banking -asiakkaiden ris-

kinottohalukkuus kasvoi vuoden jäl-

kipuoliskolla kansainvälisten rahoi-

tusmarkkinoiden vahvan kehityksen

ansiosta. Nordea Private Bankingin

asiakasmäärä nousi vuoden aikana

106 000:een eli 3 % edellisvuodesta.

Palveluneuvotteluja oli yli 100 000.

Hoidossa oleva varallisuus kasvoi

14 % 69,4 mrd. euroon.

Henki- ja eläkevakuutuksessa kan-

nattavuus oli vuoden aikana tär-

keämpää kuin volyymit. Tästä huoli-

matta henki- ja eläkevakuutus pystyi

säilyttämään asemansa alueen suu-

rimpana henki- ja eläkevakuuttajana

bruttomaksutulolla mitattuna. Hoi-

dossa oleva varallisuus kasvoi 13 %

ennätykselliseen 51,3 mrd. euroon.

Taloudellisten puskurien vahvistumi-

nen jatkui. Niitä oli 7,5 % vastuuve-

lasta, kun taseriskien hallinnassa kes-

kityttiin pienentämään omistajaan

kohdistuvaa taloudellista riskiä.

Nordea 201216

Nordeassa ihmiset ja eten-kin henkilöstö asetetaan etu-sijalle. Kun henkilöstö kehit-tyy, myös Nordea kehittyy. Henkilöstön osaaminen ja vahva panos antavat kon-sernille etumatkaa ja tekevät Nordeasta erinomaisen.

HenkilöstöstrategiaNordean henkilöstöstrategia perus-

tuu liiketoimintavisioon ja -strategi-

aan sekä konsernin arvoihin. Henki-

löstöstrategian mukaan Nordea voi

saavuttaa tavoitteensa vain jos henki-

löstö saavuttaa omansa. Siksi Nordea

tarjoaa henkilöstölle mahdollisuuksia

kehittyä ja samaan aikaan kannustaa

elämään tasapainoista elämää. Tiimi-

työ on olennainen osa työskentelyä

Nordeassa. ”Yksi Nordean joukkue”

-arvon mukaisesti henkilöstö voi saa-

vuttaa sekä omat kunnianhimoiset

tavoitteensa että Nordean kunnianhi-

moiset tavoitteet ja nauttia samalla

työskentelystä erittäin tuloksellisessa

tiimissä.

Painopisteenä arvot ja johtamistapa-

kaimmin tuloksiin ja yrityskulttuurin

luomiseen vaikuttavat tekijät. Vahvan

eurooppalaisen pankin luomiseen

tarvitaan erinomaisia johtajia. Erin-

omainen johtaminen tarkoittaa

Nordeassa kykyä innostaa ja moti-

voida ihmisiä tavoittelemaan konser-

nin visiota sekä kykyä koota oikea

tiimi, joka saa asioita aikaan. Hyvät

johtajat ovat sitoutuneita ja pyrkivät

itsensä lisäksi auttamaan työtoverei-

taan kehittymään. Muiden kykyjen

kehittäminen, heidän potentiaalinsa

hyödyntäminen ja rakentavan palaut-

teen antaminen ovat esimiehen olen-

naisia ominaisuuksia.

Vuonna 2012 Nordeassa otettiin

käyttöön Leadership Pipeline

-ohjelma, jonka avulla viedään johta-

minen seuraavalle tasolle. Uudet joh-

tajat perehdytetään nopeasti erityi-

sellä ohjelmalla, joka antaa heille

tiedot uudessa roolissa tarvittavista

työkaluista ja prosesseista.

Palautekulttuuri-

kuudessa on Nordeassa etusijalla.

Ihmiset tuntevat olevansa arvostet-

tuja, kun heitä kuunnellaan. Säännöl-

linen palaute on tärkeää myös jatku-

kulttuurin mahdollistavat henkilös-

tön ilmapiiritutkimus sekä suoritus-

-

oimme suorituksia, teemme lyhyen ja

pitkän aikavälin urasuunnitelmia ja

päätämme kehittämistoimista.

Mahdollisuudet kehittyä ja kasvaaNordea pyrkii tarjoamaan henkilös-

tölle paljon kehittymismahdollisuuk-

sia konsernissa. Esimies ja alainen

vastaavat kehittymisestä yhdessä.

Nordea tarjoaa yhtenäisiä johtamisen

ja henkilöstön koulutuksia koko kon-

sernissa. Liiketoiminta-alueet järjes-

tävät erityistaitoja ja -tietoja käsittele-

vää koulutusta yhtenäisen osaamisen

varmistamiseksi tietyllä markkina-

alueella. Suuri osa koulutuksesta

tapahtuu käytännön tilanteissa.

Tällainen työssä oppiminen on

osoittautunut erittäin tehokkaaksi

tavaksi varmistaa, että koulutus

vastaa tarpeita. Tätä koulutusta

täydentävät tavanomainen koulutus,

verkkoopiskelu ja virtuaaliset työryh-

mät.

On ratkaisevan tärkeää, että hen-

kilöstöä edesautetaan käyttämään

kaikkia kykyjänsä, koska henkilöstön

osaaminen ja vahva panos antavat

konsernille etumatkaa ja tekevät Nor-

deasta erinomaisen. Talent Manage-

ment -prosessilla varmistetaan, että

Nordeassa on vahvat johtajat ja

osaavat asiantuntijat ja että jatkuvuu-

den suunnittelu on tehokasta.

Monien mahdollisuuksien yhtiöLiikkuvuus on tärkeää kehitettäessä

osaamista. Konsernin avoimista tehtä-

vistä ilmoitetaan sisäisesti, ja niihin

pyritään löytämään hakijoita omasta

osaamistarpeista saa tietoa myös eri

maissa järjestettävissä uratapahtu-

missa. Tehtäviä vaihdetaan useimmi-

ten kotimaassa, mutta henkilöstö

arvostaa myös mahdollisuutta työs-

kennellä yli rajojen ja eri arvoketjuissa.

Tätä mahdollisuutta arvostavat eten-

kin Graduate-ohjelman osallistujat.

Vastuullinen uudelleenjärjestelyRahoitusmarkkinoiden myllerryksen

sekä uusien, kansainvälisten pää-

omaa, likviditeettiä ja kuluja koske-

vien vaatimusten vuoksi koko rahoi-

tussektorin on täytynyt jatkaa toimia,

jotka tähtäävät kustannustehokkuu-

teen ja pääoman käytön tehokkuu-

teen. Vuonna 2011 Nordea ilmoitti

käynnistävänsä tehostamistoimia

Pohjoismaissa.

Päätös oli vaikea mutta olennaisen

tärkeä pankin tulevaisuuden kan-

nalta. Uudelleenjärjestely vähensi

konsernin henkilöstömäärää noin

2 700:lla vuoden 2011 toisesta neljän-

neksestä. Henkilöstö on toistaiseksi

vähentynyt pääasiassa luonnollisen

poistuman ja sisäisen liikkuvuuden

kautta. Lisäksi työntekijöitä rekrytoi-

daan konsernin ulkopuolelta tark-

kaan harkiten, eikä määräaikaisia

työsopimuksia jatketa. Pohjoismaissa

yli 300 nordealaista siirtyi toiseen

tehtävään konsernissa sisäisen People

Matching -prosessin avulla. Osa

työntekijöistä valitsi tukipaketin,

johon sisältyi mahdollisuus saada

uudelleensijoittumisvalmennusta.

Nordea ja sen henkilöstö kehittyvät yhdessä

Henkilöstömäärä (henkilötyövuosina)

35 000

30 000

25 000

20 000

15 000

10 000

5 000

02005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

Nordea 2012 17

Kestävyys on osa Nordean ydinliiketoimintaa

Vuonna 2012 jatkettiin yh-teiskuntavastuun integroin-tia osaksi ydinliiketoimintaa yhteiskuntavastuuta koske-van, pitkän aikavälin strategi-sen tavoitteen mukaisesti. Nordeassa vahvistettiin compliance-toimintaa, kehi-tettiin luottopäätösprosessia ja jatkettiin ekologisen jalan-jäljen pienentämistä. Lisäksi kaytöön otettiin uudet kestä-vän toiminnan periaatteet.

Finanssikriisi on osoittanut, kuinka

tärkeitä vahvat ja vakaat pankit ovat

yhteiskunnan menestyksen kannalta.

Nordean ensisijainen vastuu on pysyä

vahvana ja vakaana, jotta se voi aut-

taa yksittäisiä henkilöasiakkaita, per-

heitä, yrityksiä ja yhteisöjä saavutta-

maan tavoitteensa. Kaikkien

sidosryhmien on voitava luottaa

Nordeaan pitkällä aikavälillä. Yhteis-

kuntavastuu on tärkeä osa tätä.

Compliance-toiminnan vahvistami-nen ja rikollisverkostojen torjuntaRahoituspalvelut ovat yksi terveen ja

vakaan yhteiskunnan peruspilareista.

Pankit edistävät kaupankäyntiä, sääs-

tämistä ja investointeja, jotka ovat

nykyaikaisen talouden moottoreita.

Pankit voivat kuitenkin joutua yksit-

täisten rikollisten ja rikollisverkosto-

jen toiminnan kohteeksi. Kansainvä-

liset rikosten torjunnasta vastaavat

viranomaiset käyttävät paljon ener-

giaa ja resursseja torjuakseen rahan-

pesua, ja monet rahoitussektorin

uusista säännöksistä liittyvät tähän

toimintaan. Nordea on tyytyväinen

tähän tilanteeseen. Kansainvälisenä

vastuullisesti toimivana pankkina

Nordea on sitoutunut tukemaan kaik-

kia järjestäytyneen rikollisuuden ja

terrorismin vastaisia toimia.

Nordea perusti vuonna 2012 rahan-

pesun torjunnasta vastaavia tiimejä

kaikilla markkinoilla, joilla se toimii.

Nordean hallitus päätti sisäisestä

standardista, jota sovelletaan rahan-

pesuun ja terrorismin rahoitukseen

liittyviin maakohtaisiin riskeihin.

Kaikkien uusien työntekijöiden on

suoritettava pakollinen rahanpesun

torjuntaa käsittelevä kurssi.

Nordea on pohjoismainen yhtiö,

jonka yrityskulttuuriin kuuluvat

perinteisesti avoimuus ja luottamus.

Ne ovat kaikkien compliance-järjestel-

mien perusta, mutta lisäksi tarvitaan

standardoituja prosesseja. Sen vuoksi

vuonna 2012 otettiin käyttöön viralli-

nen ilmoituskanava (whistle blowing).

Tämä päätös kuvastaa Nordean ase-

maa yhtenä maailmantalouden kan-

nalta tärkeistä pankeista ja varmistaa,

että konserni noudattaa Yhdistyneen

kuningaskunnan lahjontalaissa (UK

omaisen ohjeissa annettuja määräyk-

siä. Nordean henkilöstö voi ilmoittaa

rikkomukseen kohdistuvasta epäilystä

useilla eri tavoilla.

Vastuullinen luotonantoVuonna 2012 jatkettiin ympäristöön,

yhteiskuntaan, hallintotapaan ja poli-

tiikkaan (ESG) liittyvien riskien ana-

lysointia, jota sovelletaan yrityksille

annettavien luottojen luottoproses-

sissa. ESG-analyyseissä painotetaan

jatkossa luottoja, joiden kohdalla

ESG-riskit ovat todennäköisimpiä.

ESG-riskejä ilmenee eniten tietyillä

toimialoilla ja tietyissä maissa, mikä

otetaan huomioon menettelytavoissa.

ESG-näkökohdat otetaan myös kiin-

teäksi osaksi tunne asiakkaasi

-menettelytapoja.

Positiivinen analyysiVastuulliseen sijoittamiseen keskit-

tyvä tiimi jatkoi työtään aktiivisesti

vuonna 2012. Tiimi käy Nordean sijoi-

tuskohteina olevat yhtiöt läpi kah-

desti vuodessa ja osallistuu yhtiöko-

kouksiin. Vuonna 2011 markkinoille

tuodun vastuullisen sijoittamisen

Kehittyvät Tähdet -rahaston suosio

kasvoi vuonna 2012. Vastuullisen

sijoittamisen rahastot sijoittavat yhti-

öihin, jotka kehittyvät myönteisesti ja

joissa pidetään kestävää toimintaa

kasvun lähtökohtana. Kehittyvät

Tähdet on kehittynyt jatkuvasti ver-

tailuindeksiään paremmin.

Nordean vastuullisen sijoittamisen

toimikunta päätti vuonna 2012

myydä kaikki omistukset ydinasejär-

jestelmiä tai -teknologiaa tuottavissa

tai kehittävissä yhtiöissä.

Keskustelut sidosryhmien kanssaNordean yhteiskuntavastuusta vas-

taava yksikkö kävi keskusteluja pääasi-

assa vastuullisen sijoittamisen periaat-

teita noudattavien sijoittajien kanssa.

Näiden sijoittajien kiinnostus Nordeaa

kohtaan on kasvanut, ja vuoden

lopussa 31 % Nordean osakkeita omis-

tavista yhteisöistä oli laatinut vastuul-

lista sijoittamista koskevat periaatteet

tai allekirjoittanut YK:n vastuullisen

sijoittamisen periaatteet.

Liiketoiminta vastaa yhteiskunta-vastuustaNordeassa liiketoiminta vastaa

yhteiskuntavastuusta. Yhteiskunta-

vastuusta vastaava yksikkö edistää

ja koordinoi tähän liittyvää työtä.

CSR-sidosryhmäneuvostoon kuuluu

liiketoiminta-alueiden ja konserni-

toimintojen edustajia, ja se valvoo

yhteiskuntavastuusta vastaavaa

yksikköä ja määrittelee sen strategi-

sen suunnan.

Nordean yhteiskuntavastuuraportti vuodelta 2012 on saatavilla osoitteessa www.nordea.com/csr

Nordea 201218

Nordean osake ja osakkeenomistajat

STOXX Europe 600 Banks -indeksi

23  %. MeritaNordbanken ja Unidan-

mark fuusioituivat 6. maaliskuuta

2000, minkä jälkeen Nordean osake-

kurssi on noussut 74 %, eli se on kehit-

tynyt selvästi paremmin kuin STOXX

Europe 600 Banks -indeksi, joka on

samaan aikaan laskenut 51 %, ja

joka on laskenut 28 %.

Osakkeen kokonaistuotto Osakkeen kokonaistuotto kertyy osa-

kekohtaisen arvon noususta ja uudel-

leen sijoitetuista osingoista. Vuonna

2012 osakkeen kokonaistuotto oli

21,0 % (-24,4 % vuonna 2011).

Vaihto – Pohjoismaiden likvidein rahoitussektorin osake Nordean osake oli vuonna 2012 Poh-

joismaiden likvidein rahoitussektorin

osake. Päivittäinen vaihto oli keski-

määrin noin 73 milj. euroa, mikä vas-

taa noin 11 milj. osaketta. Pörssien

yhteenlaskettu vaihto oli 18,2 mrd.

euroa vuonna 2012, mikä vastaa yli 2,6

mrd. osaketta.

Suuri osa kaupasta käydään uusilla

vaihtoehtoisilla kauppapaikoilla.

Nordean osakkeilla käytävästä kau-

pasta 13% tapahtui tällaisissa kaup-

-

pe, Burgundy ja Turquoise. Vuonna

2012 ostetuista ja myydyistä Nordean

osakkeista noin 83 % noteerattiin

Ruotsin kruunuina, 9 % euroina ja

8 % Tanskan kruunuina.

Uudet pääomarakennetta koskevat periaatteetNordeassa on otettu käyttöön uudet

pääomarakennetta koskevat periaat-

teet, joiden mukaan ydinvakavarai-

suussuhteen tulee olla yli 13 % ja

kokonaisvakavaraisuussuhteen yli

17 % vuoden 2015 alusta lähtien. Osin-

gonjakoa koskevat periaatteet ovat

ennallaan. Ylimää räinen pääoma on

tarkoitus jakaa osakkeenomistajille.

Osinko ja osinkoehdotusNordea pyrkii pitämään osingon korke-

alla tasolla. Tavoitteena on maksaa

osinkoina yli 40 % tilikauden tuloksesta.

Nordean hallitus ehdottaa, että vuo-

delta 2012 osinkoa maksetaan 0,34

euroa osakkeelta. Osinkoa maksettai-

Nordean tavoitteena on yltää 15 %:n oman pää-oman tuottoon, kun korko-taso on normaali ja ydinva-kavaraisuussuhde yli 13 %.

Nordean markkina-arvo oli vuoden

2012 lopussa 29,3 mrd. euroa. Markki-

na-arvolla mitattuna Nordea oli Poh-

joismaiden neljänneksi suurin yritys ja

kymmenen suurimman eurooppalai-

sen rahoitusalan yrityksen joukossa.

-

(euroina), Kööpenhaminassa (Tans-

kan kruunuina) ja Tukholmassa

(Ruotsin kruunuina).

Osakekurssin kehitys Nordean osakekurssi nousi Tukhol-

man pörssissä 17 % 53,25 Ruotsin

kruunusta 62,10 kruunuun. Osake-

kurssi (päätöskurssi Tukholman pörs-

sissä) vaihteli vuoden aikana 66,90

Ruotsin kruunusta 51,55 kruunuun.

-indeksi (OMXS30) nousi 12 % ja

siin vuodelta 2012 kaikkiaan 1 370

milj. euroa eli 44 % tilikauden tulok-

sesta verojen jälkeen, mikä vastaa

Nordean osingonmaksua koskevia

periaatteita. Osinkotuotto laskettuna

28. joulukuuta 2012 noteeratun osake-

kurssin mukaan on 4,7 %.

Osingon nimellisvaluutta on euro,

joka on Nordean kirjanpitovaluutta.

Maksettavan osingon valuutta riippuu

osakkeiden rekisteröintimaasta. Jos

osakkeet on rekisteröity Ruotsissa,

osakkeenomistaja voi valita osingon-

maksun joko Ruotsin kruunuina tai

euroina. Vaihtokurssina käytetään

virallista vaihtokurssia. Tanskassa

osinko maksetaan euroina. Jos osak-

keenomistajalla ei Tanskassa ole euro-

määräistä tiliä, osinko muunnetaan

paikalliseksi valuutaksi. Kukin säily-

tysyhteisö päättää omasta vaihtokurs-

sistaan. Suomessa osinko maksetaan

euroina.

OsakkeenomistajatNordealla oli vuoden 2012 lopussa

noin 450 000 rekisteröityä osakkeen-

omistajaa, joten sen omistuspohja on

Pohjoismaiden laajimpia. Ruotsissa

osakkeenomistajia oli noin 90 000,

Suomessa noin 187 000 ja Tanskassa

noin 169 000. Luvut olivat suunnilleen

samat kuin edellisenä vuonna.

Suomalaiset yhteisöt (ml. Sampo

Oyj) omistavat 25 % Nordean osak-

keista, joten se on omistajakategoriois-

ta suurin. Ruotsalaisten yhteisöjen

omistusosuus oli 21 %, kun taas mui-

den kuin pohjoismaisten osakkeen-

omistajien osuus oli 22 % vuoden 2012

lopussa. Suurin yksittäinen osakkeen-

omistaja on Sampo Oyj, jonka omis-

tusosuus on 21,4 %. Vuoden 2012

lopussa Ruotsin valtio omisti 13,5 %

Nordean osakkeista.

Ruotsalaiset yhteisöt, 21 %

Ruotsalaiset yksityishenkilöt, 3 %

Norja, 2 %

Iso-Britannia, 4 %

Muut, 7 %

Yhdysvallat, 11 %

Tanskalaiset yhteisöt, 6 %

Tanskalaiset yksityishenkilöt, 3 %

Suomalaiset yhteisöt, 25 %

Suomalaiset yksityishenkilöt, 5 %

Ruotsin valtio, 13 %

Osakkeenomistajat, 31.12.2012

Nordean suurimmat rekisteröidyt* osakkeenomistajat, 31.12.2012

Osakkeenomistaja

Osak-keiden määrä,

milj.

Prosenttia Nordean

osak-keista

Sampo Oyj 860,4 21,4

Ruotsin valtio 544,2 13,5

Nordea-fonden 158,2 3,9

Swedbank Robur fonder 135,9 3,4

Funds 74,1 1,8

Norwegian Petroleum Fund 71,5 1,8

SHB Fonder 59,2 1,5

SEB Fonder 47,4 1,2

44,7 1,1

41,1 1,0

Nordea Fonder 39,0 1,0

Keskinäinen työeläke-vakuutusyhtiö Varma 30,4 0,8

12 suurinta osakkeen-omistajaa yhteensä 2 106,1 52,4

Lähde: SIS ägarservice, Nordic Central Securities Depository, VP Online. * Pois lukien hallintarekisteröidyt tilit.

Nordea 2012 19Nordea 2012 19

Katsaus vuoteen 2012

Pääomarakenne vahva, kulut kurissa ja tuotot kasvussa

Liiketoiminnan tuotot kasvoivat 8 %.

Liiketoiminnan kulut pienenivät 1 %.

Luottotappioita oli 0,28 % luotonannosta (vuonna 2011:

0,23).

Liikevoitto kasvoi 11 % (ilman edellisenä vuonna kirjattu-

ja uudelleenjärjestelykuluja).

Oman pääoman tuotto oli 11,6 % (11,1 %).

Riskisopeutettu tulos kasvoi 20 %.

Ydinvakavaraisuussuhde oli 13,1 % ennen siirtymäsään-

nösten huomioon ottamista (11,2 %).

Luottojen yleinen laatu pysyi vakaana.

Nordealle uusia asiakkaita saatiin 85 000.

Hoidossa oleva varallisuus kasvoi 16 % 218 mrd. euroon.

Uusi kunnianhimoinen tunnuslukutavoite ja uudet pää-

omarakennetta koskevat periaatteet.

Vuoden 2012 tulosTuototTuotot kasvoivat 8 % vuodesta 2011. Rahoituskate parani

5 % edellisvuodesta. Luotonannon volyymit kasvoivat 3 %

lähinnä henkilöasiakkaiden asuntoluottojen ansiosta. Yri-

tysluottojen marginaalit kohenivat, kun taas talletusmargi-

naalit kaventuivat edellisvuodesta. Nettomääräinen korko-

marginaali laski hieman ja oli 1,06 %.

Nettomääräiset palkkiotuotot kasvoivat 5 %, kun säästä-

misen ja sijoittamisen tuotteisiin liittyvät palkkiotuotot

olivat vahvat ja maksuliikenteeseen ja luotonantoon liitty-

vät palkkiotuotot lisääntyivät.

Nettotulos käypään arvoon arvostettavista eristä nousi

18 % edellisvuodesta, kun asiakaslähtöinen pääomamark-

kinatoiminta oli vakaata, henkivakuutustoiminnan tulok-

set olivat hyvät ja asiakastoimeksiantoihin sisältyvien ris-

kien hallinta onnistui hyvin.

Osuus osakkuusyritysten tuloksesta oli 93 milj. euroa

(42) ja muita tuottoja kertyi 103 milj. euroa (91).

KulutKulut yhteensä lisääntyivät 3 % edellisvuodesta. Henkilöstö-

kulut kasvoivat 3 %, kun vuonna 2011 kirjattuja uudelleen-

järjestelykuluja ei oteta huomioon. Paikallisissa valuutoissa

laskettuna kulut yhteensä pienenivät 0,5 % vuodesta 2011 ja

henkilöstökulut 2 %, kun ei oteta huomioon vuonna 2011

kirjattuja uudelleenjärjestelykuluja, tulosperusteisia palkkioi-

ta eikä voittopalkkiojärjestelmiä.

Luottotappiot, nettoLuottotappioiden nettomäärä kasvoi 933 milj. euroon. Luot-

totappioita oli 0,28 % luotonannosta (0,23). Tanskassa ja

shipping-toiminnassa kirjattujen luottotappiovarausten

määrä pysyi odotetusti korkealla tasolla. Muilla osa-alueilla

luottotappioita oli vain vähän. Luottotappioiden osuus luo-

tonannosta oli suurin piirten luottoriskiä koskevan riskinot-

tohalukkuuden mukainen.

VerotEfektiivinen veroaste oli 24,1 % vuonna 2012, kun se vuotta

aiemmin oli 25,7 %. Veroaste oli edellisvuotta alempi, koska

veroja maksettiin aiempaa vähemmän. Tämä aiheutui ker-

taluonteisesta vaikutuksesta, joka johtui lähinnä laskennal-

listen verovelkojen uudelleenlaskennasta sen jälkeen kun

Ruotsissa laskettiin veroastetta.

Tulos ja oman pääoman tuottoTulos kasvoi 19 % 3 126 milj. euroon ennätyksellisten tuot-

tojen ja hieman edellisvuotta pienempien kulujen ansiosta.

Oman pääoman tuotto oli 11,6 % (11,1 %).

Riskisopeutettu tulosRiskisopeutettu tulos kasvoi 3 245 milj. euroon eli 20 %

edellisvuodesta.

Taseen rakenneTaseen loppusumma pieneni 5 % eli 39 mrd. euroa

677 mrd. euroon vuonna 2012. Velat yhteensä vähenivät

6 % eli 41 mrd. euroa 649 mrd. euroon. Taseen loppusum-

ma pieneni, kun luotonanto väheni 6 % edellisvuodesta eli

24 mrd. euroa 365 mrd. euroon. Paikallisissa valuutoissa

laskettuna luotonanto väheni 8 %.

Velat luottolaitoksille ja yleisön talletukset ja muut velat

yleisölle lisääntyivät yhteensä 4 % eli 11 mrd. euroa

256 mrd. euroon. Vuoden 2012 lopussa yleiseen liikkee-

seen laskettuja velkakirjoja oli yhteensä 184 mrd. euroa.

Vuoden 2012 aikana Nordea laski liikkeeseen 29 mrd. eu-

roa pitkäaikaisia lainoja. Tanskalaiset vakuudelliset jouk-

kolainat eivät sisälly lukuun.

TunnuslukutavoiteNordean tavoitteena on yltää 15 prosentin oman pääoman

tuottoon, kun korkotaso on normaali ja ydinvakavarai-

suussuhde yli 13 %.

Pääomarakenne ja uudet pääomaa koskevat periaatteetKonsernin ydinvakavaraisuussuhde oli vuoden 2012 lopus-

sa 13,1 % ennen siirtymäsäännösten huomioon ottamista eli

1,9 prosenttiyksikköä parempi kuin vuoden 2011 lopussa.

Vakavaraisuussuhde parani 2,8 prosenttiyksikköä ja oli

16,2 % ennen siirtymäsäännösten huomioon ottamista.

Vakavaraisuussuhteiden paraneminen perustuu vahvoihin

tuloksiin ja riskipainotettujen saamisten vähenemiseen.

Nordean uusien pääomaa koskevien periaatteiden mukaan

ydinvakavaraisuussuhteen tulee olla yli 13 % ja vakavarai-

suussuhteen yli 17 % vuoden 2015 alusta lähtien. Osingonja-

koa koskevat periaatteet pidetään ennallaan. Ylimääräinen

pääoma on tarkoitus jakaa osakkeenomistajille.

Pääomaa koskevat periaatteet perustuvat johdon

tämänhetkiseen näkemykseen. Luottolaitoslainsäädännön

kokonaisuudistukseen (CRD IV / CRR) liittyy kuitenkin

edelleen epävarmuustekijöitä. Tavoitteet ovat vähimmäis-

tavoitteita normaalissa liiketoimintaympäristössä, sillä

tilanne vaihtelee suhdannekierron aikana.

LuottosalkkuLuotonanto kasvoi edellisvuodesta 3 % 346 mrd. euroon.

Yrityksille annettujen luottojen osuus oli 53 %. Shipping-

Nordea 201220 Nordea 201220

Vähittäispankki, liikevoitto markkinoittain

Yhteensä Tanska Suomi Norja Ruotsi Puola ja

Baltian maat Vähittäis-

pankki, muut

Milj. euroa 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011

Rahoituskate 3 967 3 673 1 220 1 166 622 683 904 670 1 218 1 076 315 288 -312 -210

Palkkiotuotot ja -kulut, netto 1 153 1 129 175 205 330 310 192 168 405 397 80 78 -29 -29

Nettotulos käypään arvoon arvostettavista eristä 364 431 85 97 77 78 77 80 112 119 26 56 -13 1

Osuus osakkuusyritysten tuloksesta 21 14 21 14 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Muut liiketoiminnan tuotot 48 25 5 2 20 10 3 1 6 0 4 4 10 8

Liiketoiminnan tuotot yhteensä 5 553 5 272 1 506 1 484 1 049 1 081 1 176 919 1 741 1 592 425 426 -344 -230

Henkilöstökulut –1 330 –1 336 –338 –351 –223 –235 –159 –149 –289 –287 –69 –74 -252 -240

Muut kulut ja poistot –1 779 –1 834 –499 –532 –423 –445 –335 –337 –593 –596 –125 –123 196 199

Liiketoiminnan kulut yhteensä –3 109 –3 170 –837 –883 –646 –680 –494 –486 –882 –883 –194 –197 -56 -41Tulos ennen luottotappioita 2 444 2 102 669 601 403 401 682 433 859 709 231 229 -400 -271

Luottotappiot, netto –610 –556 –443 –400 –46 –57 –43 –39 –38 –34 –40 –25 0 -1

Liikevoitto 1 834 1 546 226 201 357 344 639 394 821 675 191 204 -400 -272

Kulu/tuotto-suhde, % 56 60 56 60 62 63 42 53 51 56 46 46

16 13 17 13 16 14 20 11 30 26 12 13

Muut tiedot, mrd. euroaLuotonanto yrityksille 90,7 90,3 23,7 23,6 14,7 14,9 21,3 20,2 22,7 23,8 8,2 7,8

126,8 119,9 30,1 28,9 25,2 24,6 27,3 25,2 37,2 34,3 7,1 7,1

Kulutusluotot 24,2 24,7 12,4 12,7 5,2 5,2 0,7 0,7 5,9 5,9

Yritysten talletukset 47,4 45,5 7,8 7,4 10,6 10,0 11,9 12,2 13,1 12,7 4,1 3,2

Henkilöasiakkaiden talletukset 76,6 72,6 23,0 21,6 22,2 22,3 8,5 7,7 20,9 19,1 2,0 1,8

alalla toimiville yrityksille annettujen luottojen osuus kon-

sernin luotonannosta oli 3,3 %.

Luokituksia nostettiin myös vuonna 2012 hieman enem-

män kuin laskettiin. Luottojen laadun paraneminen laski ris-

kipainotettujen saamisten määrää noin 1,3 % vuonna 2012.

Ongelmaluottojen bruttomäärä kasvoi vuoden aikana

35 % 6 905 milj. euroon. Ongelmaluottojen bruttomäärästä

42 % on järjestämättömiä luottoja ja 58 % muita luottoja.

Tämä kehitys oli odotettavissa, sillä tässä suhdannekier-

ron vaiheessa on aiempaa helpompi tunnistaa asiakkaat,

joille annetuista luotoista on syytä kirjata luottotappioita.

OsinkoNordean hallitus ja konsernijohtaja ehdottavat varsinaiselle

yhtiökokoukselle, että osinkoa maksetaan 0,34 euroa osak-

keelta (0,26) eli 44 % tilikauden tuloksesta, mikä vastaa

Nordean osingonmaksua koskevia periaatteita. Ehdotuksen

mukaan osinkoa maksetaan kaikkiaan 1 370 milj. euroa.

Osingon irtoamispäivä on 15. maaliskuuta 2013. Täsmäy-

tyspäiväksi ehdotetaan 19. maaliskuuta ja osinko makse-

taan 26. maaliskuuta.

Valtuutus omien osakkeiden hankkimiseksi ja luovut-tamiseksiNordean hallitus esittää vuoden 2013 varsinaiselle yhtiökoko-

ukselle, että hallitus valtuutetaan päättämään yhtiön omien

osakkeiden hankinnasta niillä säännellyillä markkinoilla, joilla

yhtiön osake noteerataan, tai yhtiön kaikille osakkeenomista-

jille esitettävällä ostotarjouksella. Omien osakkeiden hankin-

nan tarkoituksena on, että yhtiön pääomarakennetta voi-

daan muuttaa kulloistenkin pääomatarpeiden mukaiseksi

ja että osakkeita voidaan käyttää yritysostojen maksun tai

rahoittamisen yhteydessä. Valtuutus on rajattu siten, että

Nordea voi omistaa enintään 10 % omista osakkeistaan.

Hallitus ehdottaa myös, että hallitus valtuutetaan päättä-

mään yhtiön omien osakkeiden luovuttamisesta. Osakkeita

voidaan luovuttaa yritysostojen maksun tai rahoittamisen

yhteydessä. Luovutus voi tapahtua muutoin kuin säännel-

lyn markkinapaikan välityksellä ja osakkeenomistajien etu-

oikeudesta poiketen.

Vuonna 2012 hallituksella oli valtuutus hankkia takai-

sin LTIP 2012 -ohjelman yhteydessä liikkeeseen lasketut

C-osakkeet.

Valtuutus vaihtokelpoisten sijoitusinstrumenttien liikkeeseen laskemiseksiHallitus ehdottaa vuoden 2013 varsinaiselle yhtiökokouk-

selle, että hallitus valtuutetaan päättämään vaihtokelpois-

ten sijoitusinstrumenttien liikkeeseenlaskusta. Osakepää-

oma voi valtuutuksen perusteella nousta enintään 10 %

yhtiön nykyisestä osakepääomasta. Valtuutusta voidaan

käyttää yhdellä tai useammalla kerralla ennen seuraavaa

varsinaista yhtiökokousta. Vaihtokelpoiset sijoitusinstru-

mentit lasketaan liikkeeseen markkinaehdoin.

Valtuutuksen tarkoituksena on sopeuttaa Nordean

pääomarakenne joustavasti ja kustannustehokkaasti

uusiin pääomavaatimuksiin ja mahdollistaa uusien

pääoma instrumenttien käyttö.

Nordea 2012 21Nordea 2012 21

Suurasiakkaat ja pääomamarkkinat, liikevoitto toiminnoittain

YhteensäSuuryritys-

palvelut

Shipping, Offshore & Oil

ServicesPankkitoiminta,

Venäjä

Suurasiakkaat ja pääomamarkkinat, muut (ml. pääoma-

markkinatoiminnan kohdistamattomat

erät)

Milj. euroa 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011

Rahoituskate 1 177 1 212 820 784 331 324 231 188 –205 –84

Palkkiotuotot ja -kulut, netto 541 545 555 540 64 81 17 14 –95 –90

Nettotulos käypään arvoon arvostettavista eristä 1 066 821 402 413 27 28 9 14 628 366

Osuus osakkuusyritysten tuloksesta 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Muut liiketoiminnan tuotot 11 5 0 0 0 0 2 1 9 4

Liiketoiminnan tuotot yhteensä 2 795 2 583 1 777 1 737 422 433 259 217 337 196

Henkilöstökulut –789 –718 –39 –39 –26 –24 –69 –58 –655 –597

Muut kulut ja poistot –145 –125 –448 –436 –42 –41 –39 –40 384 392

Liiketoiminnan kulut yhteensä –934 –843 –487 –475 –68 –65 –108 –98 –271 –205Tulos ennen luottotappioita 1 861 1 740 1 290 1 262 354 368 151 119 66 –9Luottotappiot, netto –314 –173 –68 –31 –240 –135 –6 –8 0 1

Liikevoitto 1 547 1 567 1 222 1 231 114 233 145 111 66 –8

Kulu/tuotto-suhde, % 33 33 27 27 16 15 42 46

21 19 23 21 26 28 32 22

Muut tiedot, mrd. euroa

Luotonanto yrityksille 88,8 91,8 42,9 45,5 13,0 13,6 6,2 6,1 26,7 26,6

Luotonanto henkilöasiakkaille 0,4 0,4 0,4 0,4

Yritysten talletukset 63,7 59,1 39,8 37,0 4,8 4,7 2,2 2,4 16,9 15,0

Henkilöasiakkaiden talletukset 0,2 0,2 0,2 0,2

Varallisuudenhoito, liikevoitto toiminnoittain

Yhteensä Management

Private Banking Henki- ja

eläkevakuutus Varallisuudenhoito,

muut

Milj. euroa 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011

Rahoituskate 127 130 1 4 113 116 0 0 13 10

Palkkiotuotot ja -kulut, netto 918 839 427 381 286 263 205 194 0 1

Nettotulos käypään arvoon arvostettavista eristä 408 308 4 –5 85 92 319 221 0 0

Osuus osakkuusyritysten tuloksesta 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Muut liiketoiminnan tuotot 39 16 6 4 11 7 22 1 0 4

Liiketoiminnan tuotot yhteensä 1 492 1 293 438 384 495 478 546 416 13 15

Henkilöstökulut –475 –451 –117 –109 –163 –149 –122 –125 –73 –68

Muut kulut ja poistot –307 –290 –100 –103 –179 –170 –89 –84 61 67

Liiketoiminnan kulut yhteensä –782 –741 –217 –212 –342 –319 –211 –209 –12 –1Tulos ennen luottotappioita 710 552 221 172 153 159 335 207 1 14Luottotappiot, netto –2 0 0 0 –2 0 0 0 0 0

Liikevoitto 708 552 221 172 151 159 335 207 1 14Kulu/tuotto-suhde, % 52 57 50 55 69 67 39 50

20 25 32 30 13 13

Muut tiedot, mrd. euroa

Luotonanto henkilöasiakkaille 9,0 8,0 9,0 8,0

Yleisön talletukset 10,5 10,7 10,5 10,7

Nordea 201222 Nordea 201222

1) Kauden lopussa.2) Vuosien 2008–2009 luvut on oikaistu osakeannin vaikutuksella.

2012 2011 2010 2009 2008

Osakekohtainen tulos, laimennusvaikutuksen jälkeen, euroa 0,78 0,65 0,66 0,60 0,79

Osakekurssi1, euroa 7,24 5,98 8,16 7,10 3,90

Osakkeen kokonaistuotto, % 21,0 –24,4 3,7 78,6 –46,9

Ehdotettu/maksettu osakekohtainen osinko, euroa 0,34 0,26 0,29 0,25 0,20

Osakekohtainen oma pääoma1, euroa 7,01 6,47 6,07 5,56 5,29

Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo laimennusvaikutuksen jälkeen2, milj. 4 022 4 028 4 022 3 846 3 355

Oman pääoman tuotto, % 11,6 10,6 11,5 11,3 15,3

Kulu/tuotto-suhde, % 51 55 52 50 53

Luottotappiotaso, prosenttia luotonannosta 0,28 0,23 0,31 0,56 0,19

Ydinvakavaraisuussuhde, ennen siirtymäsäännöksiä1, % 13,1 11,2 10,3 10,3 8,5

Vakavaraisuussuhde, ensisijaiset omat varat, ennen siirtymäsäännöksiä1, % 14,3 12,2 11,4 11,4 9,3

Vakavaraisuussuhde, ennen siirtymäsäännöksiä1, % 16,2 13,4 13,4 13,4 12,1

Ydinvakavaraisuussuhde1, % 10,2 9,2 8,9 9,3 6,7

Vakavaraisuussuhde, ensisijaiset omat varat1, % 11,2 10,1 9,8 10,2 7,4

Vakavaraisuussuhde1, % 12,7 11,1 11,5 11,9 9,5

Ensisijaiset omat varat1, milj. euroa 23 953 22 641 21 049 19 577 15 760

Riskipainotetut saamiset, siirtymäsäännösten mukaan1, mrd. euroa 215 224 215 192 213

Henkilöstömäärä (henkilötyövuotta)1 31 466 33 068 33 809 33 347 34 008

Riskisopeutettu tulos, milj. euroa 3 245 2 714 2 622 2 786 2 279

Taloudellinen pääoma1, mrd. euroa 17,9 17,7 17,5 16,7 15,8

Riskisopeutettu osakekohtainen tulos, euroa 0,81 0,67 0,65 0,72 0,68

17,6 15,5 15,0 17,3 15,6

Markkinaehtoinen arvo, milj. euroa 3 762 2 714 3 655 3 244 2 624

Tunnusluvut, konserni

TuloslaskelmaMilj. euroa 2012 2011

Liiketoiminnan tuototRahoituskate 5 752 5 456

Palkkiotuotot ja -kulut, netto 2 504 2 395

Nettotulos käypään arvoon arvostettavista eristä 1 784 1 517

Osuus osakkuusyritysten tuloksesta 93 42

Muut liiketoiminnan tuotot 103 91

Liiketoiminnan tuotot yhteensä 10 236 9 501

Liiketoiminnan kulutHallintokulut

Henkilöstökulut –3 048 –3 113

Muut kulut –1 860 –1 914

Poistot ja arvonalentumiset aineellisista ja aineettomista hyödykkeistä –278 –192

Liiketoiminnan kulut yhteensä –5 186 –5 219

Tulos ennen luottotappioita 5 050 4 282

Luottotappiot, netto –933 –735

Liikevoitto 4 117 3 547

Tuloverot –991 –913

Tilikauden tulos 3 126 2 634

Osakekohtainen tulos, laimennusvaikutuksen jälkeen, euroa 0,78 0,65

Nordea 2012 23Nordea 2012 23

TaseMilj. euroa 31.12.2012 31.12.2011

VaratKäteiset varat ja keskuspankkitalletukset 36 060 3 765

Saamiset keskuspankeilta 8 005 40 615

Saamiset luottolaitoksilta 10 569 11 250

Luotot yleisölle 346 251 337 203

Korolliset arvopaperit 94 939 92 373

Vakuudeksi annetut rahoitusinstrumentit 7 970 8 373

Osakkeet 28 128 20 167

Johdannaissopimukset 118 789 171 943

Korkoriskin suojaavien erien käyvän arvon muutokset –711 –215

Osakkuusyritysosakkeet 585 591

3 425 3 321

474 469

Sijoituskiinteistöt 3 408 3 644

Laskennalliset verosaamiset 218 169

Verosaamiset 78 185

Eläke-etuussaamiset 301 223

Muut varat 16 372 19 425

Siirtosaamiset ja maksetut ennakot 2 559 2 703

Varat yhteensä 677 420 716 204

Velat Velat luottolaitoksille 55 426 55 316

Yleisön talletukset ja muut velat yleisölle 200 678 190 092

Velat vakuutuksenottajille 45 320 40 715

Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat 184 340 179 950

Johdannaissopimukset 114 203 167 390

Korkoriskin suojaavien erien käyvän arvon muutokset 1 940 1 274

Verovelat 391 154

Muut velat 33 472 43 368

Siirtovelat ja saadut ennakot 3 903 3 496

Laskennalliset verovelat 997 1 018

Varaukset 389 483

Eläke-etuusvastuut 348 325

Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla 7 797 6 503

Velat yhteensä 649 204 690 084

Oma pääomaMääräysvallattomien omistajien osuudet 5 86

Osakepääoma 4 050 4 047

Ylikurssirahasto 1 080 1 080

Muut rahastot 76 –47

Kertyneet voittovarat 23 005 20 954

Oma pääoma yhteensä 28 216 26 120Velat ja oma pääoma yhteensä 677 420 716 204

Omien velkojen vakuudeksi annettu omaisuus 164 902 146 894

Muu vakuudeksi annettu omaisuus 4 367 6 090

Vastuusitoumukset 21 157 24 468

Luottolupaukset 84 914 85 319

Muut sitoumukset 1 294 1 651

Nordea 201224

Varsinainen yhtiökokous 14. maaliskuuta 2013

Tapahtumat

Nordean varsinainen yhtiökokous pidetään torstaina 14.

maaliskuuta 2013 klo 13.00 Ruotsin aikaa Tukholman yli-

Ilmoittautuminen yhtiökokoukseenOsakkeenomistajan, joka haluaa osallistua yhtiökokouk-

seen, on oltava merkittynä Ruotsissa Euroclear Sweden

-

kuuta 2013 sekä ilmoittauduttava Nordealle. Osakkeen-

omistajan, jonka osakkeet ovat hallintarekisteröitynä, on

tämän vuoksi rekisteröitävä osakkeensa tilapäisesti uudel-

voidakseen osallistua yhtiökokoukseen. Tämä koskee esi-

merkiksi osakkeenomistajia, jotka ovat FDR-osaketalle-

tustodistusten haltijoita Suomessa tai joiden osakkeet on

rekisteröinnin on oltava tehtynä Ruotsissa Euroclear Swe-

-

omistajan on hyvissä ajoin ennen mainittua päivää ilmoi-

tettava rekisteröinnistä hallintarekisterin pitäjälle.

FDR-osaketalletustodistusten haltijat SuomessaYhtiökokoukseen on ilmoittauduttava ja pyyntö tilapäisen

rekisteröinnin tekemiseksi on tehtävä viimeistään 7. maa-

liskuuta 2013 klo 12.00 Suomen aikaa osoitteeseen Nordea

Stockholm, Sverige, puhelimitse numeroon +46 8 402 90 64

tai Internetissä osoitteessa www.nordea.com.

Tapahtumat vuonna 2013Pääomamarkkinapäivä, Lontoo

(myös webcast) 6. maaliskuuta

Varsinainen yhtiökokous 14. maaliskuuta

Osingon irtoamispäivä 15. maaliskuuta

Täsmäytyspäivä 19. maaliskuuta

Osingon maksupäivä 26. maaliskuuta

Osavuosikatsaus ensimmäiseltä

neljännekseltä 24. huhtikuuta

Osavuosikatsaus toiselta

neljännekseltä 17. heinäkuuta

Osavuosikatsaus kolmannelta

neljännekseltä 23. lokakuuta

Ruotsissa Euroclear Sweden AB:ssa rekisteröityjen osakkeiden omistajat

(publ) viimeistään 8. maaliskuuta 2013 mieluiten ennen

Stockholm, Sverige, puhelimitse numeroon +46 8 402 90 64

tai Internetissä osoitteessa www.nordea.com.

Tanskassa VP Securities A/S:ssä rekisteröityjen osakkeiden omistajatYhtiökokoukseen on ilmoittauduttava ja pyyntö tilapäisen

rekisteröinnin tekemiseksi on tehtävä viimeistään 7. maa-

liskuuta 2013 klo 12.00 Tanskan aikaa osoitteeseen Nordea

Stockholm, Sverige, puhelimitse numeroon +46 8 402 90 64

tai Internetissä osoitteessa www.nordea.com.

VerkkosivutKaikki tulostiedotteet ja lehdistötiedotteet ovat saatavilla

osoitteessa www.nordea.com. Nordea-konsernin julkaise-

mia tulostiedotteita voi tilata tästä verkko-osoitteesta ja

Investor Relations -yksiköstä.

voi ladata osoitteesta www.nordea.com.

Nordean riskien ja pääoman hallintaa koskeva pilari 3:n

vaatimusten ja EU:n vakavaraisuusdirektiivien mukainen

raportti on saatavilla osoitteessa www.nordea.com.

Taitto ja tuotanto Appelberg | Kuvat Ida Schmidt, Paulina Westerlind, Juha Kienanen, Dan Coleman, Per Myrehed, Tobias Ohls | Paino Åtta.45

Nordea Bank AB (publ) | Rekisterinumero. 516406-0120 | Smålandsgatan 17 | SE-105 71 Stockholm | Puh. +46 8 614 78 00 | Fax +46 8 10 50 69 | www.nordea.com

Tähän vuosikertomuksen yhteenvetoon sisältyy tulevaisuutta koskevia lausuntoja, jotka perustuvat tiettyjä tulevia tapah-

tumia ja potentiaalista taloudellista kehitystä koskeviin johdon tämänhetkisiin näkemyksiin.

Vaikka Nordea uskoo, että tällaisissa tulevaisuutta koskevissa lausunnoissa ilmaistut odotukset ovat kohtuudella

todennäköisiä, niiden toteutumisesta ei voida olla varmoja. Tulokset saattavat siten monesta eri syystä olla huomattavasti

erilaisia kuin mitä tulevaisuutta koskevissa lausunnoissa odotetaan.

Olennaisia seikkoja, jotka saattavat aiheuttaa tällaisia eroavaisuuksia Nordean kehityksessä, ovat muun muassa (i)

makrotalouden kehitys, (ii) kilpailutilanteen muutos, (iii) säännösten muutos ja viranomaisten muut toimet sekä (iv)

korkotason ja valuuttakurssien muutos. Tämä ei tarkoita, että Nordea aikoisi muuttaa tulevaisuutta koskevia lausuntojaan

muutoin kuin lain ja pörssisäännösten vaatimalla tavalla, jos olosuhteet muuttuvat siten, että muutokset ovat tarpeen.

MS

I500