ANALISIS PENGARUH CAR, BOPO, DAN BI...

ANALISIS PENGARUH CAR, BOPO, DAN BI RATE

TERHADAP PROFITABILITAS BANK SYARIAH

DI INDONESIA (PERIODE 2012-2015)

Skripsi

Oleh

Ridhaoneti Kamiela

NIM : 1112086000031

JURUSAN EKONOMI SYARIAH

FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS

UNIVERSITAS ISLAM NEGERI SYARIF HIDAYATULLAH

JAKARTA

1437 H/2016 M

iv

LEMBAR PERNYATAAN

KEASLIAN KARYA ILMIAH

Yang bertandatangan di bawah ini:

Nama : Ridhaoneti Kamiela

NIM : 1112086000031

Fakultas : Ekonomi dan Bisnis

Jurusan : Ekonomi Syariah

Dengan ini menyatakan bahwa dalam penulisan skripsi ini, saya:

1. Tidak menggunakan ide orang lain tanpa mampu mengembangkan dan

mempertanggung jawabkan

tanpa izin pemilik karya

4. Tidak melakukan manipulasi dan pemalsuan data

5. Mengerjakan sendiri karya ini dan mampu bertanggung jawab atas karya ini

Jika di kemudian hari ada tuntutan dari pihak lain atas karya saya, dan telah melalui

pembuktian yang dapat dipertanggungjawabkan, ternyata memang ditemukan bukti bahwa

saya telah melanggar pernyataan di atas, maka saya siap untuk dikenai sanksi berdasarkan

aturan yang berlaku di Fakultas Ekonomi dan Bisnis UIN Syarif Hidayatullah Jakarta.

Demikian pernyataan ini saya buat dengan sesungguhnya.

Jakarta, 25 Mei 2016

Ridhaoneti Kamiela

NIM. 1112086000031

2. Tidak melakukan plagiat terhadap naskah karya orang lain.

3. Tidak menggunakan karya orang lain tanpa menyebutkan sumber asli atau

v

DAFTAR RIWAYAT HIDUP

I. IDENTITAS PRIBADI

1. Nama : Ridhaoneti Kamiela

2. Tempat Tanggal Lahir : Tangerang, 13 November 1993

3. Alamat : Kp. Sawah Lengkong Kulon 003/003

No. 50 Pagedangan, Tangerang

4. Telepon : 081283845883

5. E-mail : [email protected]

II. PENDIDIKAN

1. SD Impres 03 Kp.Sawah Tahun 1999-2005

2. MTs Negeri Madinatunnajah Tahun 2005-2008

3. MA Negeri Madinatunnajah Tahun 2008-2011

4. UIN Syarif Hidayatullah Jakarta Fakultas

Ekonomi dan Bisnis Tahun 2012-2016

III. PENGALAMAN ORGANISASI

1. Bendahara Gugus Depan 19142 2009-2010

2. Sekretaris Organisasi Santri Madinatunnajah 2010-2011

3. Ketua HMJ Ekonomi Syariah 2012-2014

mailto:[email protected]

vi

ABSTRACT

This study aims to analyze the effect of theCapital Adequacy

Ratio(CAR),Operating Expenses to Operating Income (BOPO), and BI Rate to

the Islamic Banking Profitability (ROA).

Objects in this study is Sharia Banks and Sharia business units in

Indonesia, which has been registered in the Bank Indonesia during 2012-2015.

The method used in this research is to use multiple regression analysis

estimation method to test the hypothesis that the t test and F test Before using

multiple regression analysis, performed classical assumption first.

From the results of simultaneous hypothesis test (F test) showed that

CAR, BOPO, and BI Rate have a significant impact on banking profitability of

Islamic banks with a significance level of 0,000. And based on the partial

results of hypothesis testing (t test) showed that variable CAR, BOPO, and BI

Rate influence to the profitability of Islamic banks because CAR 0,000, BOPO

0,000 and BI Rate 0,001 which means under alpha of 0,05. The value of

adjusted R2 in regression models obtained for publicly traded banks 0,795. This

shows that the major effect of independent variables are CAR, BOPO, and BI

Rate to the dependent variable (ROA) of 79,5% while the remaining 20,5% is

influenced by other factors such NPF, FDR, SIZE and each others.

Keywords: ROA, CAR, BOPO, BI Rate

vii

ABSTRAK

Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR),

Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO), dan BI Rate terhadap

Profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia (ROA).

Obyek dalam penelitian ini adalah Bank-bank Umum Syariah dan Unit-Unit Usaha

Syariah di Indonesia yang telah terdaftar di Bank Indonesia periode tahun 2012-2015.

Metode yang digunakan dalam penelitian ini adalah dengan menggunakan analisis regresi

berganda metode dengan uji hipotesis yaitu uji t dan uji F. Sebelum menggunakan analisis

regresi berganda, dilakukan uji asumsi klasik terlebih dahulu.

Dari hasil uji hipotesis secara simultan (uji F) menunjukkan bahwa CAR, BOPO,dan

BI Rate memiliki pengaruh yang signifikan terhadap profitabilitas bank syariah dengan

tingkat signifikansi 0,000. Dan berdasarkan hasil uji hipotesis secara parsial (uji t) pada bank

syariah menunjukkan bahwa variabel CAR, BOPO, dan BI Rate berpengaruh signifikan

terhadap profitabilitas bank syariah karena CAR 0,000, BOPO 0,000, and BI Rate 0,001 yang

berarti berada di bawah α sebesar 0,05. Nilai adjusted R2

dalam model regresi ini diperoleh

sebesar 0,795 Hal ini menunjukkan bahwa besar pengaruh variabel independen CAR, BOPO,

dan BI Rate terhadap variabel dependent (ROA) sebesar 79,5% sedangkan sisanya sebesar

20,5% dipengaruhi oleh faktor lain seperti NPF, FDR, SIZE, dan lain-lain .

Kata Kunci : ROA, CAR, BOPO, BI Rate

viii

KATA PENGANTAR

Assalamu’alaikum Warahmatullahi Wabarakatuh

Segala puji dan syukur hanyalah milik Allah SWT. Atas berkat rahmat, karunia,

kudrat dan iradat, serta ridho-Nya penulis dapat menyelesaikan skripsi yang berjudul

“ANALISIS PENGARUH CAR, BOPO, DAN BI RATE TERHADAPA

PROFITABILITAS BANK SYARIAH DI INDONESIA (PERIODE 2012-2015)”. Tak

lupa shalawat serta salam penulis haturkan kepada junjungan kita Rasulullah SAW yang

membawa kita dari jaman jahiliyah ke jaman yang penuh ilmu pengetahuan.

Skripsi ini dimaksudkan untuk memenuhi salah satu syarat menempuh ujian Sarjana

Ekonomi pada Program Studi Ekonomi Syariah, Fakultas Ekonomi dan Bisnis, Universitas

Islam Negeri Syarif Hidayatullah Jakarta.

Penulis menyadari bahwa dalam penyusunan skripsi ini masih jauh dari sempurna.

Hal ini disebabkan karena terbatasnya kemampuan pengetahuan yang penulis miliki.Untuk

itu, kiranya pembaca dapat memaklumi atas kelemahan dan kekurangan yang ditemui dalam

skripsi ini.

Penulis juga menyadari bahwa sejak awal penyusunan hingga terselesaikannya skripsi

ini banyak pihak yang telah membantu dan memberi dukungan baik moril maupun

materil.Untuk itu, tak lupa pada kesempatan ini, secara khusus, penulis ingin menyampaikan

terima kasih yang sebesar-besarnya kepada :

1. Ibunda Mahsumah Agustia dan ayahanda Benny Rustandi tercinta yang telah yang

memberikan dukungan, kepercayaan dan doa, semoga Allah Subhanahu Wata’ala

memberikan kesehatan dan kebahagiaan serta kemuliaan kepada mereka, dan semoga

saya dapat membahagiakan keduanya, amin Ya Robbal ’Alamin.

2. Adik ku Pria Mulya Lugina yang turut memberikan dukungan serta doa kepada saya.

3. Bapak Ali Rama, SE.,M.Ec, selaku dosen pembimbing yang telah meluangkan waktunya

dengan penuh kesabaran untuk memberikan bimbingan dan pengaruh dalam

menyelesaikan skripsi ini.

4. Bapak Dr. Arief Mufraini, Lc.,M.Si selaku Dekan FEB, Bapak Dr. Amilin, SE., Ak.,

M.Si., CA., QIA., BKP selaku Wakil Dekan I Bid. Akademik, Bapak Dr. Ade Sofyan

ix

Mulazid, S.Ag., M.H selaku Wakil Dekan II Bid. Administrasi Umum dan Bapak Dr

Desmadi Saharuddin, M.A selaku Wakil Dekan III Bid. Kemahasiswaan yang telah

memberikan jalan bagi saya dalam menyelesaikan skripsi ini.

5. Bapak Yoghi Citra Pratama, M.Si selaku Ketua Jurusan Ekonomi Syariah dan Ibu Endra

Kasni Laila Yuda, M.Si selaku Sekretaris Jurusan Ekonomi Syariah.

6. Bapak Yoghi Citra Pratama, M.Si selaku Pembimbing Akademik.

7. Bapak Dr. Ir. H. Roikhan Mochamad Aziz, MM sebagai penguji ahli dan penemu

H’Theory.

8. Seluruh Dosen Fakultas Ekonomi dan Bisnis, terima kasih atas curahan ilmu yang Bapak

dan Ibu berikan kepada kami.

9. Seluruh jajaran karyawan Fakultas Ekonomi dan Bisnis, atas kerja kerasnya melayani

mahasiswa dengan baik dan meningkatkan citra Fakultas Ekonomi dan Bisnis.

10. Sahabat saya Laila Fajriatul Rizki, dan Nina Astriana yang senantiasa selalu menemani

setiap suka dan duka serta mendukung dalam setiap hal kebaikan yang saya lakukan

selama ini.

11. Abdullah Zein teman yang dapat merubah pola pikir saya, dan senantiasa memotivasi

saya untuk segera menyelesaikan skripsi ini.

12. Teman-teman seperjuangan HMI Ekonomi Syariah angkatan 2012 Rahmatika Istiqamah,

Dita Andriana, Nunung Damar Ningsih, Rindo Khosario, dan Wisnu Dwi Cahyo yang

selalu mendukung dan atas kebersamaanya selama ini.

13. Teman-teman membagi ilmu Rifqah Amalia, Mubasysyir Jamili, Annisa Arif Daud, dan

yang senantiasa menemani saya ketika banyak maunya Luthfiana Andini, terima kasih

untuk waktu dan dukungan kalian.

14. KKN Pelita teman berjuang bersama-sama selama sebulan mengabdi di Desa Kawung

Luwuk yang selalu memberikan semangat, do’a dan dukungannya.

15. Terima kasih teman-teman Ekonomi Syariah angkatan 2012 dan adik-adik Ekonomi

Syariah angkatan 2013 – 2015 yang tidak dapat disebutkan satu-persatu atas semangat,

do’a dan dukungannya.

x

16. Pengurus Himpunan Mahasiswa Jurusan (HMJ) Ekonomi Syariah 2015 yang telah

bekerjasama dan mendukung selama ini.

Penulis menyadari bahwa hasil penelitian ini masih memiliki banyak

kekurangan. Dengan segenap kerendahan hati penulis mengharapkan saran, arahan

maupun kritikan yang konstruktif demi penyempurnaan hasil penelitian ini.

Skripsi ini diharapkan dapat memberikan manfaat bagi berbagai pihak, baik

manajer investasi, dunia bisnis, dunia akademisi, dan para pembaca yang tertarik dengan

dunia perbankan syariah.

Wassalamu’alaikum Warahmatullahi Wabarakatuh

Tangerang Selatan, 25 Mei 2016

Penulis

(Ridhaoneti Kamiela)

xi

DAFTAR ISI

LEMBAR PENGESAHAN SKRIPSI ...................................................................... i

LEMBAR PENGESAHAN KOMPREHENSIF ..................................................... ii

LEMBAR PENGESAHAN UJIAN SKRIPSI ....................................................... iii

DAFTAR RIWAYAT HIDUP .................................................................................. iv

ABSTRAK .................................................................................................................. vi

ABSTRAK .................................................................................................................. vii

KATA PENGANTAR ................................................................................................ viii

DAFTAR ISI............................................................................................................... xi

DAFTAR TABEL ...................................................................................................... xiv

DAFTAR GAMBAR .................................................................................................. xv

DAFTAR GRAFIK .................................................................................................... xvi

BAB I PENDAHULUAN

A. Latar Belakang ................................................................................ 1

B. Rumusan Masalah ........................................................................... 11

C. Tujuandan Manfaat Penelitian ........................................................ 12

BAB II TINJAUAN PUSTAKA

A. Landasan Teori................................................................................ 15

1. Perbankan .................................................................................. 15

2. Fungsi Perbankan ...................................................................... 15

3. Filosofi Ekonomi Islam............................................................. 17

4. Bank Syariah ............................................................................. 21

a. Pengertian Bank Syariah ..................................................... 21

b. Prinsip Bank Syariah........................................................... 24

c. Produk Bank Syariah .......................................................... 29

d. Sumber Dana Bank Syariah ................................................ 34

e. Sistem Pembiayaan Bank Syariah ...................................... 34

f. Laporan Keuangan Bank Syariah ....................................... 35

5. Profitabilitas Bank Syariah ....................................................... 36

a. Pengertian Profitabilitas ...................................................... 36

b. Macam-macam Profitabilitas .............................................. 36

c. Manfaat Profitabilitas.......................................................... 37

d. Tujuan profitabilitas ............................................................ 37

xii

6. Return On Asset (ROA) ............................................................ 38

7. Capital Adequacy Ratio (CAR) ................................................ 39

8. Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO) ............... 40

9. Suku bunga Bank Indonesia (BI Rate) ..................................... 41

B. Penelitian Sebelumnya .................................................................... 42

C. Kerangka Berfikir ........................................................................... 59

D. Kerangka Pemikiran........................................................................ 63

BAB III METODOLOGI PENELITIAN

A. Ruang Lingkup Penelitian............................................................... 66

B. Jenis Data Penelitian ....................................................................... 66

C. Sumber Data Penelitian................................................................... 67

D. Operasional Variabel Penelitian ..................................................... 67

E. Metode Analisis Data Penelitian ..................................................... 69

BAB IV HASIL ANALISIS DAN PEMBAHASAN

A. Gambaran Umum Objek Penelitian ................................................ 76

1. Gambaran Umum Bank Syariah ............................................... 76

2. Perkembangan ROA ................................................................. 78

3. Perkembangan CAR.................................................................. 79

4. Perkembangan BOPO ............................................................... 80

5. Perkembangan BI Rate ............................................................. 81

B. Pengujian dan Pembahasan ............................................................. 82

1. Uji Asumsi Klasik ..................................................................... 82

a. Uji Normalitas ..................................................................... 82

b. Uji Multikolinearitas ........................................................... 84

c. Uji Heteroskedasitas ........................................................... 85

d. Uji Autokorelasi .................................................................. 86

2. Uji Signifikansi ......................................................................... 88

a. Uji Signifikansi Parsial (Uji t) ............................................ 88

b. Uji Signifikansi Simultan (Uji F) ........................................ 91

c. Uji Koefisien Determinasi (R2) ........................................... 92

BAB V KESIMPULAN DAN IMPLIKASI

A. Kesimpulan ..................................................................................... 95

B. Saran .............................................................................................. 96

DAFTAR PUSTAKA .................................................................................................. 97

xiii

LAMPIRAN................................................................................................................. 104

xiv

DAFTAR TABEL

1.1 Rasio Keuangan Bank Syariah Periode 2012-2015………. .................................9

2.1 Perkembangan ROA Bank Syariah Periode 2012-2015........................................78

2.2 Perkembangan CAR Bank Syariah Periode 2012-2015........................................79

2.3 Perkembangan BOPO Bank Syariah Periode 2012-2015......................................80

2.4 Perkembangan BI Rate Periode 2012-2015……………………...............................81

3.1 Uji Normalitas Kolmogorov-Smirnov ...................................................................84

3.2 Uji Multikolonieritas dengan Tolerance dan VIF ..................................................85

3.3 Uji Durbin Watson .................................................................................................87

3.4 Uji t..........................................................................................................................88

3.5 Uji F..........................................................................................................................91

3.6 Uji Adjusted R Square (R2

Adj) ............................................................................. 92

xv

DAFTAR GAMBAR

1.1 Kerangka Pemikiran........................................................................................63

1.2 Model Konseptual ..........................................................................................65

2.1 Grafik P-p Plot.................................................................................................83

2.2 Scatterplot ........................................................................................................86

xvi

DAFTAR GRAFIK

1.1 Grafik ROA Bank Syariah Periode 2012-2015.........................................77

1.2 Grafik CAR Bank Syariah Periode 2012-2015.........................................80

1.3 Grafik BOPO Bank Syariah Periode 2012-2015.......................................81

1.4 Grafik BI Rate Periode 2012-2015........................................................... 82

xvii

DAFTAR LAMPIRAN

1. Daftar Bank Umum Syariah (BUS) Dan Unit Usaha Syariah (UUS)….104

2. Data Variabel Penelitian ...........................................................................104

3. Uji Normalitas ........................................................................................ 105

4. Uji Multikolinieritas ............................................................................... 106

5. Uji Heteroskedastisitas ........................................................................... 106

6. Uji Autokorelasi...................................................................................... 107

7. Tabel Model Summary, Anova, dan Coefficients .................................. 107

8. Uji Adjusted R2........................................................................................ 108

9. Tabel Persentase Distribusi F untuk α = 0,05 ..........................................108

10. Tabel Persentase Distribusi t.....................................................................110

1

BAB I

PENDAHULUAN

A. Latar Belakang

Industri perbankan mempunyai peranan yang amat penting terhadap

pembangunan ekonomi. Sejarah perekonomian Indonesia menunjukkan bahwa

ekonomi bangsa ini bergerak seiring dengan industri perbankan. Ekonomi Indonesia

adalah bank-based economy, sebuah perekonomian yang bergantung pada keberadaan

perbankan sebagai sumber pembiayaan. Oleh sebab itu, upaya memperkuat sistem

perbankan yang sehat, efisien dan bermanfaat bagi perekonomian menjadi kunci

keberhasilan dalam menjaga keberlangsungan pembangunan ekonomi nasional

(Prasetyo et al, 2015).

Pada tahun 1997, Asia Tenggara mengalami krisis moneter yang mampu

merubah perekonomian Indonesia menjadi terpuruk. Hal ini berimbas kepada

perusahaan-perusahaan yang ada di dalam negeri terutama pada sektor perbankan.

Sektor perbankan sangat bergantung dengan posisi kurs karena transaksi mereka

menggunakan mata uang asing. Hal ini semakin memperburuk kondisi perekonomian

nasional. Lembaga perbankan merupakan salah satu tulang punggung perekonomian

suatu negara karena berfungsi sebagai lembaga intermediasi semakin terkena

imbasnya. Salah satu permasalahan yang muncul adalah bank menghadapi negative

spread yakni suku bunga tabungan lebih besar dari pada suku bunga pinjaman, hal ini

menyebabkan bank sulit memperoleh keuntungan (Yuliani, 2007).

Dalam mengatasi krisis ekonomi tersebut, berbagai kebijakan dikeluarkan oleh

pemerintah diantaranya dengan menaikkan tingkat bunga bank dan mengeluarkan

2

kebijakan pengetatan uang. Akan tetapi kebijakan tersebut ternyata tidak mampu

mengatasi kemerosotan rupiah terhadap dollar AS yang kemudian memicu laju inflasi

hingga tingkat yang mengkhawatirkan. Hal ini berdampak buruk pada iklim investasi

yang akhirnya mempengaruhi perkembangan dunia usaha, perbankan serta pasar

modal (Oktavia, 2009). Perubahan lingkungan ekonomi yang terjadi seperti

perubahan suku bunga tabungan dan deposito, kurs valuta asing, inflasi, serta berbagai

regulasi dan deregulasi ekonomi yang dikeluarkan pemerintah turut berpengaruh pada

fluktuasi harga dan kondisi perekonomian di masyarakat.

Bank syariah membuktikan sebagai lembaga keuangan yang dapat bertahan

ditengah krisis perekonomian yang semakin parah. Pada semester kedua tahun 2008

krisis kembali menerpa dunia. Krisis keuangan yang berawal dari Amerika Serikat

akhirnya merambat ke negara-negara lainnya dan meluas menjadi krisis ekonomi

secara global. International Monetary Fund (IMF) memperkirakan terjadinya

perlambatan pertumbuhan ekonomi dunia dari 3,9% pada 2008 menjadi 2,2% pada

tahun 2009. Perlambatan ini tentu saja pada gilirannya akan mempengaruhi kinerja

ekspor nasional, pada akhirnya akan berdampak kepada laju pertumbuhan ekonomi

nasional. Pembiayaan perbankan syariah yang masih lebih diarahkan kepada aktivitas

perekonomian domestik, sehingga belum memiliki tingkat integrasi yang tinggi

dengan sistem keuangan global merupakan alasan salah satu alasan mengapa bank

syariah dapat bertahan. Kinerja pertumbuhan pembiayaan bank syariah tetap tinggi

sampai posisi Februari 2009 dengan kinerja pembiayaan yang baik (Non Performing

Financing di bawah 5%). Penyaluran pembiayaan oleh perbankan syariah per

Februari 2009 secara konsisten terus mengalami peningkatan dengan pertumbuhan

sebesar 33,3% pada Februari 2008 menjadi 47,3% pada Februari 2009. Sementara itu,

nilai pembiayaan yang disalurkan oleh perbankan syariah mencapai Rp.40,2 triliun.

3

Dengan kinerja pertumbuhan industri yang mencapai rata-rata 46,32% dalam lima

tahun terakhir, iB (ai-Bi, Islamic Bank) di Indonesia diperkirakan tetap akan

mengalami pertumbuhan yang cukup tinggi pada tahun-tahun berikutnya. Oleh karena

itu masa mendatang akan semakin tinggi minat masyarakat Indonesia untuk

menggunakan bank syariah dan pada gilirannya akan meningkatkan signifikansi peran

bank syariah dalam mendukung stabilitas sistem keuangan nasional (Wibowo, 2011).

Menurut Nasution (2003) yang membedakan antara manajemen bank syariah

dengan bank umum (konvensional) adalah terletak pada pembiayaan dan pemberian

balas jasa yang diterima oleh bank dan investor. Balas jasa yang diberikan atau

diterima pada bank umum berupa bunga (interest loan atau deposit) dalam prosentase

pasti. Jadi tidak peduli kondisi dari peminjam dana (borrowers) apakah masih mampu

ataukah tidak dalam melunasi hutang sehingga hal ini akan membebani bagi pihak

borrowers. Sementara pada bank syariah, hanya memberi dan menerima balas jasa

berdasarkan perjanjian (akad) bagi hasil. Bank syariah akan memperoleh keuntungan

berupa bagi hasil dari proyek yang dibiayai oleh bank tersebut. Apabila proyeknya

mandek, maka akan dicarikan solusi penyelesaian. Bagi peminjam dana, hal ini

merupakan kesempatan emas dimana peminjam tidak terlalu terbebani atas bunga

pinjaman tersebut. Tetapi bagi kalangan investor (deposan atau penanam modal

lainnya), sistem perbankan ini kurang menjanjikan. Para investor (lenders)

menginginkan dana yang diinvestasikannya memiliki pengembalian minimal sesuai

dengan harapan mereka. Sebaliknya, bank sebagai media perantara (intermediasi) bisa

mengalami kesulitan untuk menggalang dana masyarakat. Kegiatan operasional bank

dalam bentuk penyaluran kredit, dapat terhambat jika mobilisasi dana tidak sesuai

dengan jumlah permintaan pendanaan.

4

Industri keuangan dan perbankan syariah saat ini mengalami peningkatan

peminat khususnya setelah terjadinya krisis keuangan global 2007/2008. Hasilnya,

industri keuangan syariah tidak lagi hanya menjadi sekedar “peripheral” atas sistem

konvensional, akan tetapi sudah berperan menjadi pelengkap yang memiliki potensi

untuk dikembangkan di masa yang akan datang sebagai alternatif terhadap sistem

konvensional yang sudah lama beroperasi (Rama, 2013).

Perbankan syariah sebagai salah satu alternatif jasa perbankan telah menjadi

suatu fenomena tersendiri dalam perekonomian di Indonesia. Eksistensinya telah

memberikan nafas baru bagi dunia bisnis di negeri ini, terutama dunia perbankan.

Walau masih tergolong baru di dunia perbankan, namun bank syariah mampu maju

dan berkembang di tengah persaingan yang pelik.

Dengan telah berlakunya Undang-undang No. 21 Tahun 2008 tentang

perbankan syariah yang terbit pada tanggal 16 Juli 2008, maka pengembangan

industri perbankan syariah nasional semakin memiliki landasan hukum yang memadai

dan akan mendorong pertumbuhannya secara lebih cepat. Dengan progres

perkembangannya yang impresif, yang mencapai rata-rata pertumbuhan asset lebih

dari 65% pertahun dalam lima tahun terakhir, maka diharapkan peran industri

perbankan syariah dalam mendukung perekonomian nasional akan semakin

signifikan.

Pengembangan perbankan syariah diarahkan untuk memberikan kemaslahatan

terbesar bagi masyarakat dan berkontribusi secara optimal bagi perekonomian

nasional. Oleh karena itu, maka arah pengembangan perbankan syariah nasional

selalu mengacu kepada rencana-rencana strategis lainnya, seperti Arsitektur

Perbankan Indonesia (API), Arsitektur Sistem Keuangan Indonesia (ASKI), serta

Rencana Pembangunan Jangka Menengah Nasional (RPJMN) dan Rencana

5

Pembangunan Jangka Panjang Nasional (RPJPN). Dengan demikian upaya

pengembangan perbankan syariah merupakan bagian dan kegiatan yang mendukung

pencapaian rencana strategis dalam skala yang lebih besar pada tingkat nasional

(Bank Indonesia).

Sebagai lembaga yang penting dalam perekonomian maka perlu adanya

pengawasan kinerja yang baik oleh regulator perbankan. Salah satu indikator untuk

menilai kinerja keuangan suatu bank adalah melihat tingkat profitabilitasnya. Hal ini

terkait sejauh mana bank menjalankan usahanya secara efisien. Efisiensi diukur

dengan membandingkan laba yang diperoleh dengan aktiva atau modal yang

menghasilkan laba. Semakin tinggi profitabilitas suatu bank, maka semakin baik pula

kinerja bank tersebut.

Penilaian terhadap kinerja suatu bank dapat dilakukan dengan melakukan

analisis terhadap laporan keuangannya. Laporan keuangan bank berupa neraca

memberikan informasi kepada pihak di luar bank, misalnya bank sentral, masyarakat

umum, dan investor, mengenai gambaran posisi keuangannya, yang lebih jauh dapat

digunakan pihak eksternal untuk menilai besarnya risiko yang ada pada suatu bank.

Laporan laba rugi memberikan gambaran mengenai perkembangan bank yang

bersangkutan.Informasi mengenai kondisi suatu bank dapat digunakan oleh pihak-

pihak tersebut untuk mengevaluasi kinerja bank dalam menerapkan prinsip kehati-

hatian, kepatuhan terhadap ketentuan yang berlaku dan manajemen risiko.

Perkembangan kondisi bank perlu di-review secara periodik untuk menyesuaikan

kondisi terkini dengan tujuan agar lebih mencerminkan kondisi bank saat ini dan di

waktu yang akan datang.

http://www.bi.go.id/

6

Profitabilitas merupakan indikator yang paling tepat untuk mengukur kinerja

suatu bank. Ukuran profitabilitas yang digunakan adalah Return on Equity (ROE)

untuk perusahaan pada umumnya dan Return On Asset (ROA) pada industri

perbankan (Ponco, 2008). Return on Equity (ROE) adalah rasio profitabilitas yang

membandingkan antar laba bersih (net profit) perusahaan dengan aset bersihnya

(ekuitas atau modal). Rasio ini mengukur berapa banyak keuntungan yang dihasilkan

oleh perusahaan dibandingkan dengan modal yang disetor oleh pemegang saham. Dan

Return On Asset (ROA) adalah rasio yang digunakan untuk mengukur kemampuan

manajemen bank dalam memperoleh keuntungan secara keseluruhan. Semakin besar

ROA bank, semakin besar pula tingkat keuntungan yang dicapai bank tersebut dan

semakin baik pula posisi bank tersebut dari segi penggunaan aset (Naomi, 2009).

Dalam penelitian ini profitabilitas diproksikan dengan Return On Asset (ROA).

Rasio-rasio keuangan yang mempengaruhi profitabilitas bank adalah CAR,

dan BOPO (Ahmad Buyung Nusantara, ST, 2009; Adi Stiawan, 2009; Lyla Rahma

Adyani, 2010; Paolo Saona Hoffmann, 2011; Kadek Indah Maheswari dan I Made

Surya Negara Sudirman, 2013).

Berdasarkan hasil penelitian terdahulu, mengindikasikan adanya research gap

dari variabel-variabel independen yang mempengaruhi profit bank, variabel-variabel

tersebut adalah Capital Adequacy Ratio (CAR) mencerminkan modal sendiri

perusahaan. Rasio modal yang rendah, lebih tinggi pengembalian yang diharapkan

dari besar pengganti efisiensi keuntungan bagi ekuitas modal sampai batas tertentu

dengan melindungi bank terhadap distress, risiko default, atau likuidasi

(Athanasoglou et al., 2008). Dalam penelitian Adi Stiawan (2009) yang menunjukkan

adanya pengaruh yang positif signifikan antara CAR dengan profit bank. Hasil

7

penelitian Adi Stiawan (2009) bertentangan dengan penelitian yang dilakukan oleh

Kadek Indah Maheswari dan I Made Surya Negara Sudirman (2013) dan Paolo Saona

Hoffmann (2011) menunjukkan adanya pengaruh yang negatif signifikan antara CAR

terhadap profit bank.

Variabel kedua adalah Biaya Operasional Pendapatan Operasional (BOPO)

yang merupakan perbandingan antara biaya operasional dengan pendapatan

operasional. Semakin besar BOPO maka semakin kecil profit bank, karena laba yang

diperoleh bank kecil. Hasil penelitian yang dilakukan oleh Ahmad Buyung Nusantara,

ST (2009) menunjukkan bahwa tidak ada pengaruh yang signifikan antara BOPO

dengan Profitabilitas bank. Penelitian Ahmad Buyung Nusantara (2009) bertentangan

dengan penelitian yang dilakukan oleh Adi Stiawan (2009) dan Lyla Rahma Adyani

(2010) yang menunjukkan adanya pengaruh yang negatif signifikan antara BOPO

terhadap profit.

Hasan dan Basher (2002) menjelaskan semua variabel makroekonomi

berpengaruh terhadap profitabilitas bank. Dengan asumsi bahwa Bank Islam

melakukan usaha dengan tidak menggunakan prinsip bunga dan lebih ke arah

investasi riil dengan model bagi hasil.

Hubungan antara sektor keuangan diartikan sebagai peningkatan volume

produk dan jasa perbankan dan lembaga-lembaga intermediasi lainnya serta transaksi

keuangan di pasar modal dan pertumbuhan ekonomi telah lama menjadi objek

penelitian dalam bidang ilmu ekonomi pembangunan. Perkembangan sektor keuangan

berpengaruh terhadap pertumbuhan ekonomi, begitupula sebaliknya. Jika sektor

keuangan mengalami pertumbuhan yang baik maka akan semakin banyak sumber

pembiayaan yang dapat dialokasi ke sektor-sektor ekonomi produktif dan pada

8

akhirnya akan menambah pembangunan modal sektor ekonomi untuk meningkatkan

produktivitasnya dalam menunjang pertumbuhan ekonomi.

Kinerja positif sektor keuangan akan berkorelasi positif terhadap kinerja

ekonomi suatu negara. Sektor keuangan bisa menjadi sumber utama pertumbuhan

sektor riil ekonomi. Semakin banyak alokasi dana pihak ketiga perbankan yang

dialokasikan pada sektor-sektor riil maka akan semakin berkurang tingkat

pengangguran dan kemiskinan dalam sebuah perekonomian. Sejumlah penelitian telah

menunjukkan bahwa sektor perbankan berperan penting dalam menunjang

pertumbuhan ekonomi dan kesejahteraan suatu negara. Saat ini, hampir semua sektor

bisnis khususnya di negara-negara berkembang sangat tergantung terhadap

pembiayaan perbankan sebagai sumber modal pembiayaan.

Perbankan syariah sebagai bagian dari sistem perbankan nasional mempunyai

peranan penting dalam perekonomian.Peranan perbankan syariah dalam aktifitas

ekonomi tidak jauh berbeda dengan perbankan konvensional. Keberadaan perbankan

syariah dalam sistem perbankan nasional di Indonesia diharapkan dapat mendorong

perkembangan perekonomian nasional. Perbedaan mendasar antara perbankan syariah

dan konvensional terletak pada prinsip-prinsip dalam transaksi keuangan dan

operasional.

Salah satu ciri utama perbankan syariah yang berdampak positif terhadap

pertumbuhan sektor riil dan ekonomi yaitu bahwa lembaga keuangan syariah lebih

menekankan pada peningkatan produktivitas. Lembaga keuangan syariah adalah

lembaga keuangan yang menekankan konsep asset & production based system (sistem

berbasis aset dan produksi) sebagai ide utamanya. Mudharabah dan musharakah

adalah cerminan utama dari ide tersebut. Melalui pola pembiayaan seperti itu maka

sektor riil dan sektor keuangan akan bergerak secara seimbang. Akibatnya semakin

9

tumbuh perbankan syariah maka akan semakin besar kontribusinya terhadap kinerja

dan pertumbuhan ekonomi. Jumlah kemiskinan dan pengangguran secara langsung

akan teratasi melalui kinerja ekonomi yang baik (Rama, 2013).

Variabel ekonomi makro yang dapat berpengaruh terhadap kinerja keuangan

perusahaan, khususnya perbankan syariah di Indonesia, yaitu BI Rate (Silvya Nur

Indahsari, 2015; dan Luthfia Hanania,2015)

Berdasarkan hasil penelitian terdahulu yang dilakukan oleh Silvya Nur

Indahsari (2015) menunjukkan bahwa variabel BI Rate berpengaruh signifikan positif

terhadap profit bank. Hasil penelitian Silvya Nur Indahsari (2015) bertentangan

dengan penelitian yang dilakukan oleh dan Luthfia Hanania (2015) yang

menunjukkan adanya pengaruh negatif signifikan antara BI rate terhadap profit bank.

Tabel 1.1

Rasio keuangan Bank Umum Syariah (BUS) dan Unit Usaha Syariah (UUS)

periode tahun 2012-2015

Rasio 2012 2013 2014 2015

1. ROA 1,93% 2,13% 0,83% 1,18%

2. CAR 15,18% 14,42% 15,84% 14,61%

3. BOPO 77,03% 75,85% 89,46% 91,04%

4. BI Rate 5,77% 6,43% 7,52% 7,52%

Sumber : Data OJK dan BI diolah kembali

Berdasarkan data pada tabel 1.1 dapat dilihat bahwa ROA Bank Syariah dalam

perkembangannya selama periode tahun 2012-2015 cenderung mengalami fluktuasi.

Pada tahun 2012-2013 mengalami peningkatan sebesar 0,2% dari 1,93 menjadi

2,13%. Tetapi pada tahun 2013-2013 ROA mengalami penurunan sebesar 1,3% dari

2,13% menjadi 0,83%. Tetapi nilai ROA meningkat pada tahun 2014-2015 sebesar

10

0,35% dari 0,83% sampai 1,18%. Dengan demikian perlu diketahui faktor-faktor yang

menyebabkan fluktuasi nilai ROA tiga tahun terakhir ini, sehingga dapat diambil

langkah perbaikan kinerja keuangan bank untuk meningkatkan ROA di tahun

selanjutnya.

Pada tabel di atas juga dapat kita liat nilai rasio CAR pada tahun 2012-2015

mengalami fluktuasi. Pada tahun 2012-2013 CAR mengalami penurunan sebesar

0,76% dari 15,18% menjadi 14,42%, tetapi nilai ROA mengalami peningkatan pada

periode tersebut. Pada tahun 2013-2014 nilai CAR meningkat sebesar 1,42% dari

14,42% menjadi 15,84%, sedangkan pada periode tersebut ROA mengalami

penurunan. Lalu pada tahun 2014-2015 CAR mengalami penurunan sebesar 1,23%

dari 15,84% menjadi 14,61%, tetapi beda halnya dengan ROA yang pada tahun 2014-

2015 mengalami peningkatan. Fenomena ini menunjukkan telah terjadi hubungan

yang negatif antara CAR dengan ROA. Di mana CAR tahun 2012-2013 menurun dan

ROA justru mengalami peningkatan, begitupun di tahun 2013-2014 dan 2014-2015

yang terlihat memiliki hubungan yang negatif. Oleh karena itu perlu dilakukan

penelitian lebih lanjut.

Pada tabel 1.1 juga dapat terlihat bahwa rasio BOPO pada tahun 2012-2015

cenderung mengalami peningkatan. Pada tahun 2012-2013 BOPO mengalami

penurunan sebesar 1,18% dari 77,03% menjadi 75,85%, tetapi ROA pada tahun

tersebut mengalami peningkatan. Lalu pada tahun 2013-2014 BOPO meningkat

sebesar 13,61% dari 75,85% menjadi 89,46%, namun nilai ROA pada tahun tersebut

mengalami penurunan. Selanjutnya terjadi peningkatan BOPO pada tahun 2014-2015

sebesar 1,58% dari 89,46% menjadi 91,04%, begitupun nilai ROA pada tahun

tersebut sama-sama mengalami peningkatan. Fenomena ini menunjukkan bahwa telah

terjadi ketidakkonsistenan hubungan antara BOPO dengan ROA. Di mana pada tahun

11

2014-2015 BOPO mengalami peningkatan dan ROA juga mengalami peningkatan,

sedangkat pada tahu 2012-2013 ketika BOPO menurun, nilai ROA mengalami

peningkatan. Oleh karena itu perlu dilakukan penelitian lebih lanjut.

Pada tabel di ataspun terdapat peningkatan suku bunga bank Indonesia pada

tahun 2012-2015, hanya saja pada tahun 2014-2015 nilai BI Rate cenderung konstan

atau tetap. Di sini terlihat ketidakkonsistenan hubungan antara BI Rate dengan ROA.

Di mana pada tahun 2012-2013 BI Rate mengalami peningkatan dan ROA juga

meningkat, tetapi pada tahun 2013-2014 BI Rate meningkat sedangkan ROA

menurun. Oleh karena itu perlu dilakukan penelitian lebih lanjut.

Berdasarkan uaraian latar belakang dan dengan adanya research gap dari

penelitian terdahulu, penelitian ini ingin mengetahui bagaimana peranan rasio

keuangan dan faktor makroekonomi dalam memprediksi tingkat profitabilitas pada

bank syariah. Pentingnya penilaian terhadap tingkat profitabilitas sebuah bank,

penulis terdorong untuk mengambil judul “Analisis Pengaruh CAR, BOPO, dan BI

Rate terhadap Profitabilitas Bank Syariah Di Indonesia (Periode 2012-2015)”

B. Rumusan Masalah

Penilaian terhadap kinerja keuangan pada bank sangat penting bagi setiap

stakeholder bank tersebut. Kinerja bank dapat memberikan kepercayaan kepada

deposan dan investor guna menyimpan dananya.

Seperti yang diuraikan dalam latar belakang diatas bahwa terdapat perbedaan

hasil penelitian antara satu peneliti dengan peneliti lainnya, dan juga terdapat

perbedaan antara teori dengan hasil penelitian terdahulu, maka dapat diketahui adanya

masalah dalam penelitian ini. Dengan demikian, berdasarkan latar belakang yang

telah dijelaskan sebelumnya, maka penelitian ini bermaksud mengetahui seberapa

12

besar pengaruh rasio keuangan (CAR, BOPO) dan pada faktor makroekonomi (BI

Rate) terhadap profitabilitas bank syariah di Indonesia pada periode tahun 2012-2015.

Dari latar belakang dan rumusan masalah penelitian diatas, maka pertanyaan

penelitian yang dapat diajukan adalah :

1. Bagaimana pengaruh rasio Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap

profitabilitas pada Bank Syariah di Indonesia?

2. Bagaimana pengaruh rasio Biaya Operasional Pendapatan Operasional

(BOPO) terhadap profitabilitas pada Bank Syariah di Indonesia?

3. Bagaimana pengaruh BI Rate terhadap profitabilitas pada Bank Syariah di

Indonesia?

4. Bagaimana pengaruh CAR, BOPO, dan BI Rate secara simultan terhadap

profitabilitas Bank Syariah di Indonesia?

C. Tujuan Dan Manfaat Penelian

a. Tujuan Penelitian

Tujuan penelitian ini adalah memberi jawaban atas pertanyaan penelitian

yang ada, yang menjadi tujuan penelitian, antara lain :

1. Untuk mengetahui bagaimana pengaruh rasio Capital Adequacy Ratio

(CAR) terhadap profitabilitas pada Bank Syariah di Indonesia.

2. Untuk mengetahui bagaimana pengaruh rasio Biaya Operasional

Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap profitabilitas pada Bank

Syariah di Indonesia.

3. Untuk mengetahui bagaimana pengaruh BI Rate terhadap profitabilitas

pada Bank Syariah di Indonesia.

13

4. Untuk mengetahui bagaimana pengaruh pengaruh CAR, BOPO, dan BI

Rate, secara bersama-sama terhadap profitabilitas Bank Syariah di

Indonesia.

b. Manfaat Penelitian

1. Bagi Bank Indonesia

Digunakan sebagai sarana evaluasi penetapan kebijakan dan implementasi

strategi pengawasan bank.

2. Bagi Perbankan

Bank yang berkepentingan dapat mengetahui kinerja keuangan, serta dapat

digunakan sebagai salah satu sarana dalam menetapkan strategi usaha di waktu

yang akan datang.

3. Bagi Peneliti

Hasil penelitian ini merupakan penerapan ilmu yang diperoleh selama kuliah

dan menambah pengetahuan serta wawasan khususnya yang berkaitan dengan

manajemen keuangan.

4. Bagi Pihak Lain

a. Memberikan wawasan kepada pembaca tentang wacana perbankan baik

sistem maupun permasalahannya.

b. Memberikan informasi tentang kinerja keuangan pada bank syariah.

c. Sebagai salah satu informasi bagi pengembangan ilmu pengetahuan di

bidang perbankan.

d. Meneliti faktor syariah sebagai salah satu faktor yang mempengaruhi

profitabilitas Bank Syariah di Indonesia.

14

c. Sistematika Penulisan

Sistematika penulisan dibuat untuk memudahkan pemahaman dan

memberi gambaran kepada pembaca tentang penelitian yang diuraikan oleh

penulis.

BAB I : PENDAHULUAN

Bab satu berisi pendahuluan yang menjelaskan latar belakang masalah yang

mendasari diadakannya penelitian, rumusan masalah, tujuan dan kegunaan

penelitian, serta sistematika penulisan.

BAB II : TINJAUAN PUSTAKA

Bab dua berisi tinjauan pustaka yang menjelaskan tentang landasan teori yang

menjadi dasar dan bahan acuan dalam penelitian ini, penelitian terdahulu,

kerangka pemikiran dan hipotesis penelitian.

BAB III : METODE PENELITIAN

Bab tiga berisi metode penelitian yang terdiri dari variabel penelitian dan

definisi operasional, penentuan sampel, jenis dan sumber data, metode

pengumpulan data, dan metode analisis data.

BAB IV : HASIL DAN ANALISIS

Bab empat berisi hasil dan pembahasan yang menjelaskan deskripsi objek

penelitian, analisis data, dan pembahasan.

BAB V : PENUTUP

Bab lima berisi penutup yang berisi kesimpulan dari hasil analisis rasio-rasio

keuangan dan faktor makroekonomi terhadap tingkat profitabilitas bank

syariah dan saran yang berupa tindakan-tindakan yang sebaiknya dilakukan.

15

BAB II

TINJAUAN PUSTAKA

A. Landasan Teori

1. Perbankan

Menurut undang-undang RI nomor 10 tanggal 10 November 1998 tentang

perbankan, yang dimaksud dengan Bank adalah badan usaha yang menghimpun

dana dari masyarakat dalam bentuk simpanan dan menyalurkannya kepada

masyarakat dalam bentuk kredit dan atau bentuk-bentuk lainnya dalam rangka

meningkatkan taraf hidup rakyat banyak (Kasmir, 2003).

Berdasarkan definisi di atas, maka dapat disimpulkan bahwa perbankan adalah

badan usaha yang menghimpun dana dari masyarakat dan menyalurkannya kepada

masyarakat dalam rangka meningkatkan taraf hidup rakyat banyak.

2. Fungsi perbankan

Menurut Riyadi (2006) fungsi perbankan lebih spesifik sebagai berikut :

a. Fungsi pembangunan (development)

Tugas bank sebagai penghimpun dan penyalur dana sangat menunjang

pertumbuhan perekonomian Negara. Jika sistem dan perbankan baik, maka

perbankan akan bermanfaat bagi pembangunan Indonesia.

b. Fungsi Pelayanan (service)

Pelayanan di sini adalah memberikan semua kegiatan keuangan yang

dibutuhkan dan diinginkan oleh nasabah, sehingga nasabah memperoleh

kemudahan dalam melakukan kegiatan transaksi keuangan.

16

c. Fungsi Transmisi

Fungsi transmisi merupakan kegiatan perbankan yang berkaitan

dengan lalu lintas pembayaran dan peredaran uang dengan menciptakan

instrument keuangan yang disebut dengan uang giral. Uang giral adalah jenis

simpanan dana di bank yang dapat ditarik setiap saat dengan menggunakan

cek dan jenis simpanan uang tersebut umumnya dikenal dengan tabungan giro.

Adapun fungsi bank syariah menurut Sofyan S.Harahap (2005) antara

lain sebagai berikut:

a. Manajer Investasi

Salah satu fungsi bank yang penting adalah sebagai manajer investasi,

maksudnya adalah bank syariah merupakan manajer investasi dari pemilik

dana yang dihimpun, karena besar kecilnya pendapatan (bagi hasil) yang

diterima sangat tergantung pada keahlian, kehati-hatian, dan

profesionalisme dari bank syariah. Penyaluran dana yang dilakukan oleh

bank syariah diharapkan mendapatkan hasil yang mempunyai implikasi

langsung kepada pemilik dana. Jika investasi yang dilakukan bank syariah

mengalami pembayaran yang tidak lancar, bahkan sampai macet, bisa

mengakibatkan pendapatan yang diperoleh kecil dan pendapatan pemilik

dana menjadi kecil pula.

b. Investor

Bank syariah menginvestasikan dana dengan jenis dan pola investasi

yang sesuai dengan syariah. Investasi tersebut meliputi akad murabahah,

ijarah, musyarakah, mudharabah, salam, memperdagangkan produk dan

investasi atau memperdagangkan saham yang dapat diperjualbelikan,

17

keuntungan dibagikan setelah bank menerima bagian keuntungan yang

sudah disepakati sebelum pelaksanaan akad.

c. Jasa Keuangan

Bank syariah menjalankan fungsi sebagai pemberi jasa keuangan,

misalnya memberi jasa kliring, transfer, inkaso, pembayaran gaji, jasa

untuk memperoleh imbalan atas dasar sewa, dan sebagainya. Hanya saja

yang sangat diperhatikan adalah prinsip syariah tidak boleh dilanggar.

d. Fungsi Sosial

Konsep perbankan syariah mengharuskan bank-bank islam

memberikan pelayanan sosial apakah melalui dana Qard (pinjaman

kebajikan) atau zakat dan dana sumbangan sesuai dengan prinsip-prinsip

Islam. Di samping itu konsep perbankan syariah mengharuskan bank-bank

islam untuk memainkan peran penting didalam pengembangan sumber

daya manusianya dan memberikan kontribusi bagi kesejahteraan sosial.

3. Filosofi Ekonomi Islam

Ontologi dari konsep Kaffah adalah islam. Bahwa sistem kehidupan yang ada

pada diri sendiri, lingkungan sekitar, dan alam semesta berawal dari konsep islam.

Dengan kata lain konsep penciptaan awal adalah islam.

Kata islam memiliki akar kata dari 3 huruf, yaitu huruf „s‟ atau sin, huruf „l‟

atau lam, dan huruf „m‟ atau mim (Aziz, 2015). Ada ayat yang mendukung

makj\na ontologi dari islam pada Q.S Ali Imran [3]: 19.

ْسََلم يَن ِعْنَد اللَِّو اْْلِ ِإنَّ الدِّArtinya: Sesungguhnya Din di sisi Allah adalah islam (Q.S. Ali Imran: 19)

18

Secara ontologis, ilmu ekonomi Islam membahas dua disiplin ilmu secara

bersamaan yaitu, ilmu ekonomi murni dan ilmu fiqh mu‟amalat. Sumber fiqh

mu‟amalat adalah wahyu yang didasarkan pada petunjuk Al-Qur‟an dan Hadits

Nabi dan sumber ilmu ekonomi Islam adalah pemikiran manusia (akal). Wahyu

dalam islam merupakan sumber ilmu pengetahuan dan sekaligus sebagai penuntun

(guide) dalam kehidupan manusia, karena ia merupakan emanasi kebenaran yang

bersumber dari kebenaran yang sejati. Sedangkan akal merupakan instrumen

untuk mencapai pengetahuan, alat untuk mempersepsi, memahami, mengamati,

menerima, membedakan dan menimbang maslahat serta mafsadat (Muhammad,

2008). Dalam ontologi dari semua ciptaan atau makhluk atau alam semesta adalah

sistem dan sistem dasar yang bernama Islam . Pada dasar dari sistem ini (Islam)

maka unsur sub - sistem yang ada telah diciptakan oleh Tuhan dan bukan oleh

manusia atau makhluk lainnya (Aziz, 2015).

Islam dimaknai sebagai suatu sistem yang holistik, komprehensif atau

menyeluruh. Dan kemudian islam yang menyeluruh inilah yang menjadi

epistemologi dari konsep institusi keuangan yang sedang dikembangkan, yaitu

kaffah.

Institusi keuangan yang kaffah merupakan epistemologi yang muncul karena

beranggapan bahwa konsep dasar kehidupan adalah islam dan islam dianggap

sebagai suatu sistem (Aziz, 2015). Epistemologi ini didukung oleh ayat al-Qur‟an

Surah al-Baqarah [2] ayat 208 yang berbunyi :

يَا أَي َُّها الَِّذيَن آَمن وا اْدخ ل وا ِف السِّْلِم َكافَّة

Artinya: Wahai orang-orang yang beriman, masuklah kalian ke dalam islam

secara kaffah (menyeluruh). Q.S. al-Baqarah: 208)

19

Secara epistemologi, ekonomi berasal dari oikonomia (Greek atau Yunani),

kata oikonomia berasal dari dua kata oikos yang berarti rumah tangga dan nomos

yang berarti aturan. Jadi ilmu ekonomi adalah ilmu mengatur rumah tangga, yang

dalam bahasa inggris disebut economics (Samuelson, 2004;3). Kata economics ini

tidak ditemukan dalam Alquran. Menurut Hans Wehr (1961) yang diedit oleh J.

Milton Cowan, dijumpai kata dasar “qa sha da”, yang dilahirkan “qasd” (yang

berarti; endeavor, aspiration, intentions, intent, design, purpose, resolution,

object, goal, aim, end, frugality, thrift dan economy), “qasdan” (intentional,

intended), “qasid” (aspired, desired, aimed at, intended), “maqsid” atau

“maqasid” (destination), dan “iqtishad” (saving, economization, retrenchment,

thriftinrss, thrift, providence, economy). Dari sini lahirlah istilah „ilm al iqtishadi‟

(ilmu ekonomi), dan “al-iqtishadiyah” (the economy).

Secara terminologi, Samuelson merumuskan, “ilmu ekonomi didefinisikan

sebagai kajian tentang perilaku manusia dalam hubungan dengan pemanfaatan

sumber-sumber prospektif yang langka untuk memproduksi barang-barang dan

jasa-jasa serta mendistribusikannya untuk dikonsumsi (Samuelson, 2004;3).

Berdasarkan ruang lingkup ekonomi sebagaimana tersebut, maka Islam

sebagai sebuah agama yang mengatur segala aspek kehidupan, tentu saja

mempunyai cara untuk berekonomi. Dalam kaitan ini Yusuf Halim al-Alim (1975)

mendefinisikan ilmu ekonomi islam sebagai; “ilmu tentang hukum-hukum syariat

aplikatif yang diambil dari dalil-dalil yang terperinci terkait dengan mencari,

membelanjakan, dan cara-cara membelanjakan harta.” Definisi ini menunjukkan

bahwa fokus kajian ekonomi Islam adalah mempelajari perilaku muamalah

masyarakat Islam yang sesuai dengan Al-Quran, as-Sunnah, Qiyas, dan Ijma’

dalam memenuhi kebutuhan hidupnya untuk mencari ridha Allah.

20

Diawali dari ontologis berupa islam sebagai alas an kehidupan termasuk

ekonomi, kemudian epistemologi yang digunakan adalah kaffah sebagai suatu

sistem dalam institusi keuangan dan terakhir adalah aksiologi yang lebih

sederhana berupa penerapa dalam pengembangan institusi, yaitu adanya

keseimbangan dari 2 hal.

Dalam aksiologi ini, hubungan tersebut selalu ada 2 hal yang merupakan

hubungan antara fungsi horizontal dan struktur vertikal. Munculnya islam,

membentuk konsep kaffah, yang memiliki dua sisi berdampingan secara fitrah.

Dua hal ini dianalogikan sebagai hal yang berbeda, seperti laki-laki dan

perempuan, terang dan gelap (Aziz, 2015. Sesuai al-Qur‟an surah Yasin [36] ayat

36 menyatakan 2 hal :

س ْبَحاَن الَِّذي َخَلَق اْْلَْزَواَج ك لََّها ِمَّا ت ْنِبت اْْلَْرض َوِمْن أَنْ ف ِسِهْم َوِمَّا ََل يَ ْعَلم ونَ

Artinya: Maha Suci Tuhan yang telah menciptakan pasangan-pasangan

semuanya, baik dari apa yang ditumbuhkan oleh bumi dan dari diri mereka

maupun dari apa yang tidak mereka ketahui. (Q.S. Yasin: 36)

Ditinjau dari aspek aksiologi, tujuan ekonomi Islam adalah bahwa setiap

kegiatan manusia didasarkan kepada pengabdian kepada Allah dan dalam rangka

melaksanakan tugas dari Allah untuk memakmurkan bumi, maka dalam

berekonomi umat Islam harus mengutamakan keharmonisan dan pelestarian alam.

Kebahagiaan yang dikejar dalam Islam bukan semata-mata di dunia saja, tetapi

juga kebahagiaan di akhirat (Karim, 2002;22). Dengan demikian, ilmu ekonomi

Islam harus mempunyai sistem ekonomi yang dapat memakmurkan bumi, mampu

membahagiakan manusia baik selama hidup di dunia maupun di akhirat kelak.

21

4. Bank Syariah

a. Pengertian Bank Syariah

Menurut Undang-undang Nomor 21 Tahun 2008 Pasal 1 tentang

Perbankan Syariah, Perbankan Syariah adalah segala sesuatu yang

menyangkut tentang Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah, mencakup

kelembagaan, kegiatan usaha, serta cara dan proses dalam melaksanakan

kegiatan usahanya. Bank Syariah adalah bank yang menjalankan kegiatan

usahanya berdasarkan prinsip syariah dan menurut jenisnya terdiri atas bank

umum dan bank pembiayaan rakyat syariah.

Bank syariah menjalankan kegiatan usahanya berdasarkan prinsip syariah

dan menjauhi praktik riba, untuk diisi dengan kegiatan investasi atas dasar

bagi hasil dari pembiayaan perdagangan. Industri perbankan syariah

merupakan bagian dari sistem perbankan nasional yang mempunyai peranan

penting dalam perekonomian. Peranan perbankan syariah secara khusus antara

lain sebagai perekat nasionalisme baru, artinya menjadi fasilitator jaringan

usaha ekonomi kerakyatan, memberdayakan ekonomi umat, mendorong

penurunan spekulasi di pasar keuangan, mendorong pemerataan pendapatan,

dan peningkatan efisiensi mobilitas dana (Muhammad, 2005;16).

Bank syariah sebagai lembaga intermediasi diartikan sebagai bank yang

mengumpulkan dana dari masyarakat dalam bentuk tabungan dan deposito

kemudian dana yang terkumpul tersebut diinvestasikan pada sektor ekonomi

yang dibolehkan secara syariah. Bank syariah dan konvensional secara fungsi

memiliki beberapa kesamaan khususnya pada pengumpulan dana pihak ketiga

melalui tabungan dan investasi. Namun kedua sistem itu sangat berbeda pada

instrumen pembiayaannya. Bank syariah mengembangkan instrumen

22

pembiayaan non bunga (interest-free financing instruments) yang berdasarkan

pada dua prinsip, yaitu bagi hasil dan risiko (profit- and loss-sharing) dan

tambahan margin (mark-up margin). Sedangkan bank konvensional menganut

pinjaman (loan) berdasarkan interest (riba) ( Rama, 2011).

Dalam Sudarsono (2007:41) dijelaskan bahwa bank syariah adalah

lembaga keuangan yang usaha pokoknya memberikan kredit dan jasa-jasa lain

dalam lalu lintas pembayaran serta peredaran uang yang beroperasi

disesuaikan dengan prinsip-prinsip syariah. Bank syariah memiliki peran

sebagai lembaga perantara (intermediary) antara unit-unit ekonomi yang

mengalami kelebihan dana (surplus units ) dengan unit-unit lain yang

mengalami kekurangan dana (deficit units).

Melalui bank, kelebihan tersebut dapat disalurkan kepada pihak-pihak

yang memerlukan sehingga memberikan manfaat kepada kedua belah pihak.

Dalam bank syariah, hubungan antara bank dan nasabahnya bukan hubungan

debitur dengan kreditur, melainkan hubungan kemitraan (partnership) antara

penyandang dana (shohibul maal) dengan pengelola dana (mudharib).

Bank Islam atau yang disebut dengan Bank Syariah adalah bank yang

beroperasi dengan tidak mengandalkan pada bunga. Bank syariah merupakan

lembaga keuangan perbankan yang operasional dan produknya dikembangkan

berlandaskan pada Al-Qur‟an dan Hadist Nabi saw. Dengan kata lain Bank

Umum Syariah adalah bank yang melakukan kegiatan usaha atau beroperasi

berdasarkan prinsip syariah dan tidak mengandalkan pada bunga dalam

memberikan pembiayaan dan jasa-jasa lainnya dalam lalu lintas pembayaran

(Muhammad, 2005: 13).

23

Bank syariah menurut Antonio (2001:27) dibedakan menjadi dua

pengertian, yaitu Bank Islam dan Bank yang beroperasi dengan prinsip syriah

Islam. Pengertian Bank Islam adalah bank yang beroperasi sesuai dengan

prinsip-prinsip syariah Islam, sedangkan Bank yang beroperasi dengan prinsip

syariah Islam memiliki pengertian sebagai bank yang tata cara beroperasinya

mengacu kepada ketentuan-ketentuan al-Qur‟an dan as-Sunnah. Berdasarkan

definisi tersebut maka dapat disimpulkan bahwa bank syariah merupakan

salah satu bentuk perbankan nasional yang mendasarkan operasionalnya pada

syariat (hukum) Islam.

Bank syariah adalah sistem perbankan dalam Ekonomi Islam didasarkan

pada konsep pembagian, baik keuntungan maupun kerugian. Disini artinya

siapa yang ingin mendapatkan hasil tabungannya, juga harus bersedia

mengambil risiko. Bank-bank syariah dikembangkan berdasarkan prinsip yang

tidak membolehkan pemisahan antara hal yang temporal (keduniaan) dan

agama. Prinsip ini mengharuskan kepatuhan kepada syariah sebagai dasar dari

semua aspek kehidupan. Kepatuhan ini tidak hanya dalam hal ibadah ritual,

tetapi transaksi bisnispun harus sesuai dengan ajaran syariah (Stiawan, 2009).

Menurut pasal 1 ayat (12) Undang-Undang No. 10 Tahun 1998 tentang

perbankan, Prinsip Syariah adalah prinsip hukum islam dalam kegiatan

perbankan berdasarkan fatwa yang dikeluarkan oleh lembaga yang memiliki

kewenangan dalam penetapan fatwa di bidang syariah. Lembaga yang

berwenang di sini adalah Dewan Pengawas Syariah (DPS) yang bersifat

independen yang merupakan kepanjangan tangan dari Dewan Syariah

Nasional-Majelis Ulama Indonesia (DSN-MUI). DPS ditempatkan pada bank

24

yang melakukan kegiatan usaha berdasarkan prinsip syariah dengan tugas

yang diatur oleh DSN-MUI.

b. Prinsip Bank Syariah

Menurut Daud dan Chee (2009:4) terdapat lima prinsip dasar dari sistem

keuangan syariah, yaitu :

1. Kepercayaan dan Kepatuhan kepada Wahyu Allah

Alam semesta dan segala isinya termasuk manusia di dalamnya

diciptakan oleh Allah. Tuntunan Allah bagi manusia dalam kegiatan

ekonomi dan keuangan bertujuan untuk menjaga kemaslahatan

(kebaikan) manusia itu sendiri, serta menghindarinya pada hal-hal

yang dapat membahayakan maupun yang dapat menyulitkan

kehidupannya.

2. Larangan Bunga

Dalam melakukan transaksi keuangan tidak boleh melibatkan unsure

bunga. Dilarang membebankan bunga dalam transaksi pinjam

meminjam. Bunga dalam pandangan sistem keuangan syariah termasuk

dalam jenis riba yang harus dihapuskan pada sistem keuangan.

Sebagian ahli keuangan syariah meyakini bahwa sistem bunga menjadi

penyebab terjadinya krisis keuangan yang sudah berkali-kali terjadi

pada sistem keuangan modern.

3. Tidak ada investasi yang haram

Harta kekayaan dianjurkan untuk diinvestasikan pada sektor yang

berdampak kebaikan untuk kehidupan manusia. Tidak diperbolehkan

untuk diinvestasikan pada hal-hal yang dilarang dan dapat

25

membahayakan kehidupan manusia serta pada hal-hal yang

berhubungan dengan kemewahan dunia.

4. Mengutamakan berbagi risiko dan keuntungan

Berbagi risiko dan keuntungan adalah paradigm/semangat dasar dalam

sistem keuangan syariah. Semua pihak yang terlibat dalam aktifitas

bisnis harus berbagi risiko dan keuntungan demi memastikan tidak

terjadinya unsur kedzaliman terhadap salah satu pihak. Prinsip dasar

ajaran islam menginginkan jenis transaksi yang saling menguntungkan

tanpa ada pihak yang dirugikan dan dieksploitasi.

5. Pembiayaan berdasarkan pada sektor riil

Pembiayaan melalui produk-produk keuangan syariah hanya

diperbolehkan untuk dilakukan jika didasarkan pada transaksi riil. Hal

ini bertujuan untuk menghindari terjadinya spekulasi dan ekspansi

kredit yang terlalu berlebihan. Sektor keuangan harus berjalan

beriringan dengan sektor riil. Sektor riil harus seimbang dengan sektor

keuangan. Bahkan, idealnya sektor keuangan adalah turunan atau

pendukung sektor riil.

Bank syariah memiliki beberapa prinsip yang berbeda dengan bank

konvensional, yaitu sebagai berikut (Sudarsono, 2007:44) :

a) Beban biaya yang disepakati bersama pada waktu akad

perjanjian diwujudkan dalam bentuk jumlah nominal, yang

besarnya tidak kaku dan dapat dilakukan dengan kebebasan

tawar-menawar dalam batas wajar.

b) Penggunaan persentase dalam hal berkewajiban untuk

melakukan pembayaran selalu dihindari, karena persentase

26

bersifat melekat pada sisa utang meskipun batas waktu

perjanjian telah berakhir.

c) Di dalam kontrak-kontrak pembiayaan proyek, bank syariah

tidak menerapkan perhitungan berdasarkan keuntungan yang

pasti yang ditetapkan dimuka.

d) Penyerahan dana masyarakat dalam bentuk deposito tabungan

oleh penyimpanan dianggap sebagai titipan (al wadia’ah)

sedangkan bagi bank dianggap sebagai titipan yang

diamanatkan sebagai penyertaan dana pada proyek-proyek yang

dibiayai bank.

Adapun prinsip perbankan menurut (Aziz, 2006:4) sebagai berikut:

a. Larangan riba dan bunga

Larangan ini dimulai dari adanya pelarangan yang tegas terhadap riba.

Tidak diragukan lagi banhwa apa yang diharamkan oleh al-Qur‟an maupun

al-hadits adalah riba. Al-Qur‟an mengharamkannya dalam Qs. Al-Baqarah

ayat 275.

Allah berfirman:

َا الَِّذيَن يَْأك ل وَن الرِّبَا ََل يَ ق وم وَن ِإَلَّ َكَما يَ ق وم الَِّذي يَ َتَخبَّط و الشَّْيطَان ِمَن اْلَمسِّ َذِلَك بِ اْلبَ ْيع ِمْثل الرِّبَا َأن َّه ْم َقال واْ ِإَّنَّ

ىََل الّلِو َوَمْن َعاَد َفأ ْولَ َِِك َوَأَحلَّ الّلو اْلبَ ْيَع َوَحرََّم الرِّبَا َفَمن َجاءه َمْوِعَظٌة مِّن رَّبِِّو َفانتَ َهَى فَ َلو َما َسَلَف َوأَْمر ه إِ

َأْصَحاب النَّاِر ى ْم ِفيَها َخاِلد ونَ

Artinya: Orang-orang yang makan (mengambil) riba tidak dapat berdiri

melainkan seperti berdirinya orang yang kemasukan syaitan lantaran (tekanan)

penyakit gila. Keadaan mereka yang demikian itu, adalah disebabkan mereka

27

berkata (berpendapat), sesungguhnya jual beli itu sama dengan riba, padahal

Allah telah menghalalkan jual beli dan mengharamkan riba. Orang-orang yang

telah sampai kepadanya larangan dari Tuhannya, lalu terus berhenti (dari

mengambil riba), maka baginya apa yang telah diambilnya dahulu(sebelum

datang larangan); dan urusannya (terserah) kepada Allah. Orang yang kembali

(mengambil riba), maka orang itu adalah penghuni-penghuni neraka; mereka

kekal di dalamnya.

Rasulullah saw menegaskan kepada para pelaku riba bahwa Allah SWT akan

melaknat kepada semua pihak yang terlibat. Rasulullah SAW bersabda yang

artinya : “Allah melaknat orang yang memakan riba, yang memberi makan

dengannya, kedua saksinya, dan penulisnya, lalu beliau bersabda, “mereka

semua itu adalah sama“. (HR. Muslim)

Larangan al-Qur‟an dan Hadits terhadap pengambilan riba adalah jelas dan

pasti. Sepanjang pengetahuan tidak seorang pun mempermasalahkannya. Tetapi

pertentangan yang ditimbulkan adalah mengenai perbedaan antara riba dan bunga.

Salah satu mazhab pemikiran percaya bahwa apa yang dilarang Islam adalah riba,

bukan bunga. Sementara suatu mazhab pemikiran lain merasa bahwa sebenarnya

tidak terdapat perbedaan antara riba dan bunga. Karena itu pertayaan pertama

yang harus dijawab adalah apakah ada perbedaan antara riba dalam al-Qur‟an dan

bunga dalam dunia kapitalis.

Jika kita melihat pengertian riba yang tercantum dalam surat al-Rum ayat 39,

“riba adalah nilai atau harga yang ditambahkan kepada harta atau uang yang

dipinjamkan kepada orang lain.” Maka bunga bank sama dengan riba. Oleh

karena itu wajarlah jika Majelis Ulama Indonesia (MUI) dan Organisasi

Kerjasama Islam (OKI) mengeluarkan fatwa bahwa bunga bank adalah haram.

28

Namun begitu, hukum Islam sangatlah fleksibel. Artinya bagi Anda yang tinggal

di daerah dimana tidak ada bank syariah seperti di NTT misalnya, sementara

transaksi perbankan sangatlah krusial bagi bisnis Anda, maka hukumnya menjadi

makruh. Hukum Islam itu mudah untuk dijalankan tapi jangan dimudahkan.

b. Keadilan sosial, persamaan, dan hak milik

Keadilan sosial dalam pandangan islam menuntut pemilik dana dan

pengguna dana untuk berbagi atas keuntungan, demikian juga bila terjadi

kerugian. Islam memberikan panduan bahwa proses akumulasi kekayaan

dan distribusi ekonomi terbentuk secara fair dan benar.

c. Uang sebagai modal “potensial”

Dalam pandangan islam uang merupakan modal “potensial”. Ia akan

menjadi modal nyata ketika uang tersebut bekerjasama dan bergabung

dengan sumberdaya lain untuk melakukan suatu aktifitas produktif. Islam

mengakui nilai kontribusi uang, ketika ia bertindak sebagai modal yang

digunakan untuk aktifitas usaha.

d. Larangan perilaku spekulatif

Sistem keuangan islam tidak menghendaki penimbunan (hoarding) dan

melarang transaksi yang mengandung ketidakpastian, perjudian, dan

beresiko ekstrim.

e. Kesucian akad (kontrak)

Islam menegakkan kewajiban sesuai dengan akad (kontrak) dan

keterbukaan informasi sebagai tugas suci. Hal ini dimaksudkan untuk

mengurangi risiko dari informasi asimetrik dan moral.

29

f. Aktifitas yang disetujui syariah

Hanya aktifitas bisnis yang tidak melanggar ketentuan-ketentuan syariah

yang memenuhi persyaratan untuk investasi. Sebagai contoh, investasi

bisnis yang berkaitan dengan minuman keras, perjudian, dan barang haram

lainnya yang dilarang oleh islam.

Adapun prinsip-prinsip bank syariah menurut Nadratuzzaman (2006)

antara lain :

a. Prinsip Al Ta‟awun yaitu prinsip untuk saling membantu dan bekerja

sama antara anggota masyarakat dalam kebaikan.

b. Prinsip menghindari Al Ikhtina yaitu dana berhenti, membiarkan uang

menganggur dan tidak berputar dalam transaksi yang bermanfaat bagi

masyarakat umum.

c. Produk Bank Syariah

Bank syariah menawarkan produk dan jasa perbankan sesuai dengan

syariat Islam sebelum dipasarkan, produk atau jasa tersebut harus disetujui

terlebih dahulu oleh Dewan Pengawas Syariah yang menetapkan apakah

produk atau jasa tersebut memenuhi prinsip syariah atau tidak.

a. Produk Penghimpun Dana

Bank syariah dalam menerima dana masyarakat terdiri atas tiga jenis

simpanan atau tabungan, yaitu giro Wadiah, tabungan, dan deposito

berjangka. Namun, bank syariah memungkinkan menerima simpanan dari

bank-bank atau lembaga keuangan.

1) Giro Wadiah

Giro Wadiah amanah yang mempunyai prinsip harta titipan tidak boleh

dimanfaatkan oleh yang dititipi. Sedangkan wadi’ah dhamanah adalah

30

pihak yang dititipi (bank) bertanggungjawab atas keutuhan harta titipan

sehingga ia boleh memanfaatkan harta titipan tersebut.

2) Tabungan

Penarikan tabungan atau simpanan di bank dilakukan sesuai dengan

persetujuan antara penabung dan pihak bank. Dalam hal ini dapat

menggunakan akad wadi’ah atau mudharabah. Berdasarkan akad

wadi’ah, tabungan selama masih memiliki saldo, dapat ditarik setiap

saat oleh penabung di setiap saat. Penerimaan tabungan berdasarkan

akad mudharabah digunakan untuk tabungan yang penarikannya tidak

dapat dilakukan sewaktu-waktu .untuk akad mudharabah, kepada

pemilik tabungan diberikan imbalan atas dasar pembagian keuntungan

yang telah ditetapkan atau telah disetujui sebelumnya. Selain itu,

apabila bank mengalami kerugian, pemilik tabungan ikut menanggung

risiko kerugian tersebut.

3) Deposito berjangka

Penarikan deposito dilakukan menurut perjanjian antara deposan dan

bank yang bersangkutan. Dalam hal ini digunakan akad mudharabah

Deposan diberikan imbalan berdasarkan pembagian keuntungan yang

nisbah bagi hasilnya telah ditetapkan dan disetujui sebelumnya. Jika

bank mengalami kerugian maka deposan juga akan menanggung

risiko.

4) Penerimaan dana lainnya

Selain menerima simpanan dari masyarakat, bank syariah dapat pula

menerima dana dari bank dan dari pihak lain. Dana tersebut disalurkan

untuk meperoleh laba atas dasar akad al wadi’ah, al mudharabah, atau

31

al qard ul hasan. Dana yang diterima atas dasar akad al qard ul hasan

antara lain dapat berupa Zakat, Infaq, dan Shodaqoh (ZIS).

b. Penyaluran Dana

Penyaluran dana dilakukan untuk berbagi usaha atau kegiatan, dengan

akad :

1) Al Mudharabah

Mudharabah merupakan bentuk kerjasama antara dua atau lebih pihak

dimana bank sebagai pemilik modal (shahibul maal) mempercayakan

sejumlah modal kepada nasabah sebagai pengelola (mudharib) dengan

suatu perjanjian pembagian keuntungan. Bentuk ini menegaskan

kerjasama dengan kontribusi 100% modal shahibul maal dan keahlian

dari mudharib. Bank diberi hak memberikan saran-saran dan

melakukan pengawasan. Dalam hal ini bank menerima imbalan atau

keuntungan yang besarnya ditetapkan atas persetujuan kedua belah

pihak. Jika terjadi kerugian, sepenuhnya ditanggung oleh bank, kecuali

jika disebabkan oleh kesalahan atau kelalaian nasabah.

2) Al Musyarakah

Musyarakah merupakan transaksi yang dilandasi oleh adanya

keinginan para pihak yang bekerjasama untuk meningkatkan nilai asset

yang mereka miliki secara bersama-sama. Semua modal disatukan

untuk dijadikan modal proyek musyarakah dan dikelola bersama-

sama.Setiap pemilik modal berhak turut serta dalam menentukan

kebijakan usaha yang dijalankan oleh pelaksana proyek.

3) Al Murabahah

32

Murabahah yaitu kontrak jual beli dimana bank bertindak sebagai

penjual, sementara nasabah sebagai pembeli. Harga jual adalah harga

beli bank ditambah keuntungan. Dalam transaksi ini barang diserahkan

segera setelah akad, sedangkan pembayaran dapat dilakukan secara

cicilan maupun sekaligus.

4) Ijarah dan Ijarah wa Iqtina

Yaitu kontrak jual beli dimana bank bertindak sebagai penjual

sementara nasabah sebagai pembeli. Diakhir masa kontrak bank dapat

menawarkan nasabah untuk membeli barang yang disewakan .jika

sewa cicilan sudah termasuk harga pokok barang disebut ijarah wa

iqnina.

5) Bai As Salam

Yaitu kontrak jual beli dimana nasabah bertindak sebagai penjual,

sementara bank sebagai pembeli barang yang diserahkan oleh nasabah

secara tangguh, sedangkan pembayaran secara tunai oleh bank. Dalam

transaksi ini kuantitas, harga, dan waktu penyerahan barang harus

ditentukan secara pasti. Transaksi ini biasanya digunakan untuk produk

pertanian dalam jangka waktu yang singkat.

6) Bai Al Istisna

Yaitu produk yang menyerupai produk salam. Sistem pembayarannya

dapat dilakukan oleh bank dalam beberapa kali pembayaran.

Umumnya diaplikasikan pada pembiayaan manufaktur dan kontruksi.

7) Al Qard Ul Hasan

33

Bank menyediakan fasilitas dana kepada nasabah tanpa mengharapkan

imbalan dari nasabah. Fasilitas itu biasanya diberikan kepada nasabah

yang betul-betul membutuhkan dan berhak menerimanya.

c. Jasa Perbankan

Bank Syariah memberikan jasa perbankan dalam bentuk-bentuk

berikut :

1) Kafalah

Bank memberikan garansi bank sebagai jaminan pelaksanaan proyek.

Pihak yang dijamin menyetor sejumlah uang dengan prinsip al

wadi’ah.Sebagai imbalan, bank memperoleh sejumlah fee.

2) Hiwalah

Bank melakukan pengiriman uang transfer dengan akad hiwalah. Bank

memperoleh fee sebagai imbalan terhadap jasa pengiriman uang.

3) Wakalah

Merupakan akad perwakilan antara dua pihak. Umumnya digunakan

untuk penerbitan L/C (Letter of Credit), akan tetapi juga dapat

digunakan untuk mentransfer dana nasabah ke pihak lain.

4) Ju’alah

Merupakan akad pemberian imbalan tertentu atas pencapaian hasil

yang ditentukan dari suatu pekerjaan. Akad ini digunakan oleh bank

dalam menawarkan jasa dengan fee sebagai imbalannya. Ju‟alah yang

dikembangkan dalam fiqih adalah suatu kontrak dimana ja‟il (pihak

yang berjanji akan memberikan imbalan tertentu atas pencapaian

hasil pekerjaan yang ditentukan) memiliki kebebasan yang diperlukan

34

untuk menjalankan ju‟alah dalam rangka menghasilkan laba. Karena

ja‟il merupakan pihak yang lebih lemah di dalam kontrak dan

memberikan keterampilannya sebagai modal pada mudharabah, para

Fuqaha tidak membolehkan adanya tuntutan jaminan terhadap ja‟il.

Di bawah perbankan Islam, ju‟alah kemudian digunakan dalam

kongsi-kongsi dagang berjangka pendek, yang di situ tidak ada transfer

dana kepada pihak ja‟il. Tidak ada kebebasan bertindak, karena semua

bagian-bagian yang terperinci tentang bagaimana ju‟alah harus

dijalankan sudah ditetapkan di dalam kontrak.

d. Sumber Dana Bank Syariah

Sumber dana yang terdapat di bank syariah berasal dari :

a. Modal inti (core capital) adalah modal yang berasal dari para pemilik

bank, yang terdiri dari modal yang disetor oleh para pemegang saham,

cadangan kas dan laba ditahan.

b. Kuasi ekuitas (mudharabah account) adalah dana-dana yang tercatat

dalam rekening-rekening bagi hasil.

c. Titipan (wadi’ah) adalah simpanan nasabah tanpa imbalan.

e. Sistem Pembiayaan Bank Syariah

Menurut sifat penggunaannya, pembiayaan dapat dibagi menjadi 2 (dua),

yaitu (Syafi‟i Antonio, 2001) :

a. Pembiayaan produktif, yaitu pembiayaan yang ditujukan untuk

memenuhi kebutuhan produksi dalam arti luas, yaitu untuk

peningkatan usaha, baik usaha produksi, perdagangan, maupun

investasi.

35

b. Pembiayaan konsumtif, yaitu pembiayaan yang digunakan untuk

memenuhi kebutuhan konsumsi, yang akan habis digunakan untuk

memenuhi kebutuhan sehari-hari.

f. Laporan Keuangan Bank Syariah

Sistem pembukuan akutansi sangat diperlukan oleh semua lembaga

keuangan, untuk mencatat semua transaksi ekonomi yang dilakukan oleh

lembaga keuangan yang bersangkutan biasanya setahun sekali pada akhir

tahun periode akuntansi (Adyani, 2011). Salah satu indikator utama yang

dijadikan dasar penelitian adalah laporan keuangan bank syariah di

Indonesia. Oleh karena itu kegiatan usaha suatu bank menurut ketentuan

pemerintah harus dinyatakan dalam laporan keuangan yang diterbitkan dan

dilaporkan kepada masyarakat dan otoritas moneter sebagai pengawas

perbankan nasional.

Laporan keuangan adalah catatan informasi keuangan suatu

perusahaan pada suatu periode akuntansi yang dapat digunakan untuk

menggambarkan kinerja perusahaan tersebut. Laporan keuangan adalah

bagian dari proses pelaporan keuangan. Laporan keuangan yang lengkap

biasanya meliputi :

Neraca

Laporan laba rugi komprehensif

Laporan perubahan ekuitas

Laporan perubahan posisi keuangan yang dapat disajikan

berupa laporan arus kas atau laporan arus dana

https://id.wikipedia.org/wiki/Periode_akuntansihttps://id.wikipedia.org/w/index.php?title=Pelaporan_keuangan&action=edit&redlink=1https://id.wikipedia.org/wiki/Neraca_(akuntansi)https://id.wikipedia.org/wiki/Laporan_laba_rugihttps://id.wikipedia.org/w/index.php?title=Laporan_perubahan_ekuitas&action=edit&redlink=1https://id.wikipedia.org/wiki/Laporan_arus_kashttps://id.wikipedia.org/w/index.php?title=Laporan_arus_dana&action=edit&redlink=1

36

Catatan dan laporan lain serta materi penjelasan yang

merupakan bagian integral dari laporan keuangan

Unsur yang berkaitan secara langsung dengan pengukuran posisi

keuangan adalah aset, kewajiban, dan ekuitas. Sedangkan unsur yang

berkaitan dengan pengukuran kinerja dalam laporan laba

rugi adalah penghasilan dan beban. Laporan posisi keuangan biasanya

mencerminkan berbagai unsur laporan laba rugi dan perubahan dalam

berbagai unsur neraca.

5. Profitabilitas Bank Syariah

a. Pengertian Profitabilitas

Profitabilitas atau disebut dengan rentabilitas adalah kemampuan suatu

perusahaan untuk menghasilkan laba selama periode tertentu. Rentabilitas

perusahaan menunjukkan perbandingan antara laba dengan aktiva atau modal

yang menghasilkan laba tersebut (Riyanto, 2001:35).

Profitabilitas sebagai dasar dari adanya keterkaitan antara efisiensi

operasional dengan kualitas jasa yang dihasilkan oleh suatu bank (Gozali,

2006).

Profitabilitas adalah rasio yang digunakan untuk melihat kemampuan

perusahaan dalam menghasilkan laba (Hanafi & Halim, 2000). Setiap

perusahaan akan berusaha untuk meningkatkan kinerja perusahaannya dalam

rangka untuk meningkatkan produktivitas dan laba perusahaan. Kinerja

keuangan bank merupakan suatu ukuran yang menggambarkan kondisi

keuangan suatu bank. Bagi nasabah, sebelum mendepositkan dananya di suatu

bank mereka akan melihat terlebih dahulu kinerja keuangan bank tersebut

melalui laporan keuangan berupa neraca dan laba rugi.

https://id.wikipedia.org/wiki/Asethttps://id.wikipedia.org/wiki/Kewajibanhttps://id.wikipedia.org/wiki/Ekuitashttps://id.wikipedia.org/wiki/Laporan_laba_rugihttps://id.wikipedia.org/wiki/Laporan_laba_rugihttps://id.wikipedia.org/wiki/Penghasilanhttps://id.wikipedia.org/wiki/Bebanhttps://id.wikipedia.org/wiki/Laporan_laba_rugihttps://id.wikipedia.org/wiki/Neraca

37

b. Macam-Macam Profitabilitas

Secara umum ada empat jenis analisis utama yang digunakan untuk

menilai tingkat profitabilitas, yakni terdiri dari :

1. Net Profit Margin (NPM)

2. Gross Profit Margin (GPM)

3. Return On Assets (ROA)

4. Return On Equity (ROE)

Rasio profitabilitas merupakan salah satu metode untuk menilai kondisi

keuangan bank berdasarkan perhitungan rasio berdasarkan analisis kuantitatif

yang menunjukkan hubungan antar unsur dalam laporan laba rugi dan neraca.

Salah satu rasio profitabilitas yang digunakan bank pada umumnya adalah

Return On Asset (ROA) (Indahsari, 2015).

c. Manfaat Profitabilitas

Manfaat rasio profitabilitas bagi perbankan syariah adalah :

1. Untuk mengukur atau menghitung laba yang diperoleh perusahaan dalam

satu periode tertentu.

2. Untuk menilai posisi laba perusahaan tahun sebelumnya dengan tahun

sekarang.

3. Untuk menilai perkembangan laba dari waktu ke waktu.

4. Untuk menilai besarnya laba bersih sesudah pajak dengan modal sendiri.

5. Untuk mengukur produktivitas seluruh dana perusahaan yang digunakan,

baik modal pinjaman maupun modal sendiri.

6. Untuk mengukur produktivitas dari seluruh dana perusahaan yang

digunakan baik modal sendiri.

d. Tujuan Profitabilitas

38

Penggunaan rasio profitabilitas dapat dilakukan dengan menggunakan

perbandingan antara berbagai komponen yang ada dilaporan keuangan,

terutama laporan keuangan neraca dan laporan laba rugi. Tujuannya adalah

agar terlihat perkembangan posisi keuangan perusahaan dalam rentan waktu

tertentu, baik penurunan atau kenaikan, sekaligus sebagai evaluasi terhadap

kinerja manajemen sehingga dapat diketahui penyebab dari perubahan kondisi

keuangan perusahaan tersebut. Semakin lengkap jenis rasio yang digunakan,

semakin sempurna hasil yang akan dicapai, sehingga posisi dan kondisi

tingkat profitabilitas perusahaan dapat diketahui secara sempurna.

6. Return On Asset (ROA)

Return On Asset (ROA) adalah rasio yang menilai seberapa tingkat

pengembalian dari asset yang dimiliki. Semakin besar ROA semakin besar pula

tingkat keuntungan yang dicapai bank tersebut dan semakin baik pula posisi bank

dari segi penggunaan asset. Menurut BI, tingkat ROA yang sehat di atas 1,22%,

cukup sehat 0,99% - 1,22%, kurang sehat 0,77% - 0,99%, tidak sehat di bawah

0,77% (Bank Indonesia, 2011). ROA dihitung dengan menggunakan rumus

sebagai berikut :

ROA =

ROA digunakan untuk mengukur efektifitas perusahaan didalam

menghasilkan keuntungan dengan memanfaatkan aktiva yang dimilikinya.

Menurut surat edaran BI No. 3/30 DPNP tanggal 14 Desember 2001, rasio ROA

dapat diukur dengan perbandingan antara laba sebelum pajak terhadap total asset

(total aktiva).

Menurut Hanafi dan Halim (2003:27), Return On Asset (ROA) adalah salah

satu rasio keuangan perusahaan yang berhubungan dengan profitabilitas yang

Laba sebelum pajak

Total asset X 100%

39

digunakan untuk mengukur kemampuan perusahaan dalam menghasilkan laba

pada tingkat pendapatan, aset, dan modal saham tertentu.

Menurut Syamsuddin (2009:63) Return on Asset (ROA) menunjukkan

kemampuan manajemen bank dalam menghasilkan laba dari pengelolaan aset

yang dimiliki. ROA digunakan untuk mengukur profitabilitas bank karena Bank

Indonesia sebagai pembina dan pengawas perbankan lebih mengutamakan nilai

profitabilitas suatu bank, diukur dengan aset yang dananya sebagian besar dari

dana simpanan masyarakat. Suatu bank dapat dimasukkan dalam kategori sehat

apabila memiliki rasio ROA minimal 1,5% (Dendawijaya, 2003:119).

7. Capital Adequacy Ratio (CAR)

Capital Adequacy Ratio adalah rasio yang digunakan untuk mengukur

kemampuan bank dalam mempertahankan modal yang mencukupi dan

kemampuan bank dalam mengidentifikasi, mengukur, mengawasi, dan mengontrol

risiko-risiko yang timbul yang dapat berpengaruh terhadap besarnya modal bank

(Kuncoro, 2002).

Rasio kecukupan modal yang sering disebut dengan Capital Adequacy Ratio

(CAR) mencerminkan kemampuan bank untuk menutup risiko kerugian dari

aktifitas yang dilakukannya dan kemampuan bank dalam mendanai kegiatan

operasionalnya. Sesuai peraturan Bank Indonesia No. 10/15/PBI/2008,

permodalan minimum yang harus dimiliki bank adalah 8%. Adapun besarnya nilai

CAR suatu bank dapat dihitung dengan rumus :

CAR =

Modal bank terdiri dari dua komponen yaitu modal inti dan modal pelengkap.

Modal inti adalah modal yang berasal dari para pemilik bank, yang terdiri dari

modal yang disetor oleh para pemegang saham, cadangan dan laba ditahan.

Modal sendiri

ATMR X 100%

40

Sedangkan modal pelengkap terdiri dari cadangan revaluasi aktiva tetap,

penyisihan penghapusan aktiva produktif, modal pinjaman, dan pinjaman

subordinasi. Kebutuhan modal minimum bank dihitung berdasarkan ATMR

(Aktiva Tertimbang Menurut Risiko) yang merupakan penjumlahan ATMR aktiva

neraca dan ATMR aktiva administratif. ATMR aktiva neraca diperoleh dengan

cara mengalikan nilai nominal aktiva yang bersangkutan dengan bobot risiko

masing-masing aktiva. ATMR aktiva administratif diperoleh dengan cara

mengalikan nilai nominal rekening administratif yang bersangkutan dengan risiko

(Adyani, 2010).

Pada bank syariah, perhitungan ATMR sedikit berbeda dari bank

konvensional. Aktiva pada bank syariah dibagi atas aktiva yang dibiayai dengan

modal sendiri serta aktiva yang didanai oleh rekening bagi hasil (Muhammad,

2005). Aktiva yang didanai oleh modal sendiri dan hutang, risikonya ditanggung

modal sendiri, sedangkan yang didanai oleh rekening bagi hasil risikonya

ditanggung oleh rekening bagi hasil itu sendiri. Pemilik rekening bagi hasil berhak

menolak untuk menanggung risiko atas aktiva yang dibiayainya apabila kesalahan

terletak pada pihak mudharib (bank) (Mokoagow, 2015).

8. Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO)

Rasio Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional

ANALISIS PENGARUH CAR, BOPO, DAN BI...

Documents

Transcript of ANALISIS PENGARUH CAR, BOPO, DAN BI...