Накопительная пенсионная система Международный опытПодзаголовок

Обзор международного опыта в:

▪ Швеции

▪ Малайзии

▪ Сингапуре

Швеция

В хронологии развития системы пенсионного обеспечения в Швеции можно выделить четыре основных этапа:

1)1913-1948 гг. Внедрение системы всеобщего пенсионного обеспечения.

2)1948-1960 гг. Внедрение народной пенсии- прожиточный минимум. Право на пенсию получили все граждане вне зависимости от доходов.

3)1960-1999 гг. Внедрение государственной всеобщей пенсии за выслугу лет (всеобщая трудовая дополнительная пенсия или АТП-пенсия).

4)1999-настоящее время. Систему АТП сменила смешанная пенсионная система.

Государственная пенсионная система до реформы▪ Введена в 1960г.

▪ Распределительная система.

▪ Пенсионное право определяется на основе «пенсионных баллов» за период с 16 до 65 лет.

▪ Пособия рассчитываются на основе 15 лет стажа с наибольшей заработной платой.

▪ Для получения полного пособия необходимо 30 лет стажа.

▪ Пенсионный возраст – 67 лет ( 65 лет с 1976г.)

▪ Пенсионные пособия с учетом индекса потребительских цен.

Пенсионная реформа

▪ К 1991г. Утверждается парламентская группа по реформе

▪ 1992 г. Утверждается план реформы

▪ 1994г. Предложения группы по реформе были одобрены

▪ 1998г. Парламент принял новое пенсионное законодательство

Причины реформирования▪ Рост продолжительности жизни и старение нации

▪ Расходы были обратнозависимы от экономического роста

▪ В старой системе пенсия рассчитывалась на базе 15 лет с самой высокой заработной платой и это привело к неправильному распределению взносов

▪ Финансовая неустойчивость пенсионной системы с установленными выплатами (DB), при которой все риски банкротства лежат на государстве

▪ Отсутствие стимулов для собственных сбережений

▪ Слабая зависимость размеров пенсий от заработной платы, участия и взносов

▪ Нестабильность рынка труда, снижение занятости не влекло снижение пенсионных выплат

Особенности государственной пенсионной системы Швеции

▪ Обязательная система.

▪ Общий доход в течение жизни.

▪ Общий взнос 18,5%

- 16% в систему с условно-установленными взносами ( распределительная часть)

- 2,5% в систему с установленными взносами и возможностью инвестирования

( накопительная часть).

▪ Ставка доходности

- система с условно-установленными взносами: индекс заработной платы

- система с установленными взносами и возможностью инвестирования : доходность на финансовых рынках.

▪ Отсутствие возрастных ограничений.

Пенсионная система Швеции, 1992г.( с условно-установленными взносами)

Первый уровеньПенсия поддержки дохода

- Условно-установленные взносы распределительная система Премиальная пенсияУстановленные взносы, накопительная система

Гарантированная пенсия

Второй уровеньПрофессиональные схемы

(90% охвата)

Третий уровеньИндивидуальная пенсия с

налоговыми льготами

Условно-накопительная пенсионная система и премиальная пенсияПлан с условно- накопительными взносами:

▪ взносы учитываются на номинальном счете;

▪ Доходность на счетах привязана к росту заработной платы в соответствии с ростом производительности труда;

▪ Система распределительная с частичным финансированием (демографический буферный фонд);

▪ Пенсии привязаны к изменениям индекса заработной платы;

▪ Пенсии зависят от изменения ожидаемой продолжительности жизни;

▪ В случае смерти вкладчика накопленные активы не наследуются и перераспределяются среди вкладчиков одной возрастной группы.

Премиальная пенсия:

▪ Индивидуальный накопительный пенсионный счет;

▪ Доходность финансового рынка;

▪ Участники могут выбирать между 800 фондами;

▪ Фонд по умолчанию предоставляется государством.

Выход на пенсию▪ С 61 года;

▪ Всеобщая пенсия , трудовая пенсия или два вида;

▪ 25%, 50%, 75% или 100% пенсионного пособия;

▪ Гарантированная пенсия с 65 лет;

▪ Право на трудовую деятельность до 67 лет;

▪ Чем дольше длится трудовая деятельность, тем пенсия выше. Это повышение зависит от получаемого дохода, и от того, что пенсия рассчитывается на меньшее количество лет (что зависит от среднестатистической продолжительности жизни поколения).

Всеобщая пенсия▪ Всеобщая пенсия состоит из двух частей: пенсии, основанной на доходах (inkomstpensionen) и

премиальной пенсии (premiepension). Ежегодно 16% от заработной платы и других налогооблагаемых выплат отчисляется на пенсионный счет для будущей пенсии, основанной на доходах.

▪ Ее величина зависит от заработка пенсионера, а также от развития общественных финансов страны в целом.

▪ Информация о состоянии счета, которую будущий пенсионер получает в особом оранжевом конверте ежегодно, содержит информацию о взносах и начисленных кредитах за последний год, общей сумме накоплений, т.е. какими средствами на пенсию он уже располагает, а также прогноз выплат при различном возрасте выхода на пенсию и общей сумме накоплений по премиальной пенсии.

▪ Индекс доходов обеспечивает рост основанной на доходах, пенсии в соответствии со средним ростом заработной платы в стране.

▪ Прирост суммы накоплений на всеобщую пенсию происходит за счет пенсионных взносов. Часть из них поступает от работника в виде подоходного налога (skatt), часть платит работодатель. Два этих взноса создают так называемые пенсионные права (pensionsrätter) и составляют 18,5% от той части зарплаты, которая считается основой пенсии. 16% из них прибавляется к той части, которая зависит от зарплаты, а 2,5% – это так называемая премиальная пенсия (premiepension). При этом, учитывается также время, когда работники были дома с маленькими детьми, учились, служили в армии или болели. Эта часть пенсионного вклада осуществляется государством.

Трудовая пенсия

▪ Трудовая пенсия состоит из пенсии по возрасту, страховки на случай смерти супруга, а также медицинской страховки. Величина трудовой пенсии зависит от сферы деятельности.

▪ Существует два типа трудовой пенсии: льготная (förmånsbestämd) и премиальная (premiebestämd).

▪ За оформление трудовой пенсии отвечает специальная компания или работодатель.

▪ Работник получает пенсию согласно коллективному трудовому договору с профессиональным союзом, или согласно индивидуальному договору с работодателем. Большинство получает 10 % от зарплаты, которую они имели перед выходом на пенсию.

Гарантированная пенсия

▪ Гарантированная пенсия – это форма поддержки для лиц, не имеющих никакого заработка, или получающих минимальную оплату за свой труд. Получатель должен достигнуть возраста 65 лет и при этом прожить в Швеции не менее 40 лет.

▪ Добровольные пенсионные накопления, зависят от решения самого вкладчика который принимает решение о том, в какой степени этот элемент будет дополнять другие составляющие его пенсии.

Малайзия▪ Пенсионная система Малайзии, в большей мере представлена вторым уровнем:

(EPF) (Профессиональный накопительный фонд), основан в 1951 году. Он является одним из старейших и крупнейших пенсионных фондов во всем мире с общим объемом активов 684.53 млрд МР на конец 2015 года (156 млрд. долларов США).

▪ Накопительная система Малайзии. EPF, представляет собой систему DC (систему с установленными взносами) и индивидуальными счетами, на которые начисляется капитализируемый инвестиционный доход. Инвестиционный доход в виде дивидендов зачисляется на счета вкладчиков EPF раз в год.

▪ EPF осуществляет привлечение ОПВ и ДПВ, осуществляет индивидуальный учет и выплату пенсионных накоплений. EPF управляет более 14 млн. счетов вкладчиков.

Участие в системе▪ Вкладчиками EPF являются все работники частного сектора, а также

государственные служащие, не являющиеся участниками государственного пенсионного плана.

▪ Самостоятельно занятые лица, а также иностранные граждане могут отчислять взносы на добровольной основе.

▪ Сумма взноса, зачисляемая на индивидуальные счета вкладчиков EPF, рассчитывается исходя из месячной заработной платы работника .

▪ По состоянию на 31 января 2016 года число вкладчиков EPF составило 14, 550, 355 из них 6, 794, 604 активных вкладчиков (перечисливших взносы как минимум раз в течение 12 месяцев).

▪

Ставка обязательных взносов

Сингапур

▪ Центральный накопительный фонд (Central Provident Fund «CPF») — государственный фонд в Сингапуре, который выполняет программу обязательного комплексного обеспечения пенсионных, жилищных и медицинских услуг населения. CPF был образован 1 июля 1955 года.

▪ С переходом Сингапура в категорию развитых стран, ожидаемая продолжительность жизни возросла вместе с ростом уровня жизни. С 1987 года граждане Сингапура обязаны откладывать часть своего дохода на свои счета в CPF до достижения пенсионного возраста.

▪ CPF – обязательная накопительная пенсионная система для граждан Сингапура и лиц, получивших статус постоянного жителя

Сингапур

▪ В Сингапуре люди в среднем живут 82-83 года. На пенсию выходят в 62-65 лет, срок дожития составляет в среднем 23 года. Cтавка пенсионных взносов равна 37%.

▪ В конце 90-х годов ставка пенсионных взносов доходила до 40%, а в начале 80-х - 50%. Это было обусловлено тем, что Сингапур развивался бурными темпами, начиная с 1955 г., в отдельные годы был получен прирост ВВП на 20-40% в год. Поэтому уже к началу 70-х годов встал вопрос о перенаправлении части доходов на другие цели, снижая потребление. Ставка пенсионных взносов поднялась в начале 80-х до 50%. Но уже в 1984 году ставка упала до 35% и с тех пор колеблется между 35% и 40%.

Распределение взносов по счетам в CPF

▪ Размер пенсионных взносов в Сингапуре зависит от возраста плательщика и его заработной платы. От этих же параметров зависит распределение взноса между тремя существующими счетам:

- ordinary account – «сберегательный счет» (нацелен на покупку недвижимости);

- «medisave» account – медицинский счет (нацелен на медицинское и социальное страхование);

- special account – спецсчет (накопления на старость).

▪ Это распределение жестко контролируется и изменяться плательщиком не может. Уровень взносов снижается с возрастом. Правительство держит на фиксированном уровне отчисления работника, а отчисления работодателя варьирует в зависимости от фазы делового цикла, для стимулирования (дестимулирования) занятости.

Ставки взносов дифференцированы в зависимости от возраста, заработной платы и статуса (гражданин/ постоянный житель Сингапура*

Возраст работника

Ставка взноса**Для месячной з\платы>= S$750 (USD 556)

Распределение по счетам

Взнос работодателя

( в % от месячной з\

платы)

Взнос работника

( в % от месячной з\

платы)

Итого в % от

месячной з\платы

Обычный счет ( в % от месячной

з\платы)

Специальный счет ( в % от месячной

з\платы)

Медицинский счет

( в % от месячной з\

платы)

35 лет и менее

17 20 37 23 6 8

35-45 лет 17 20 37 21 7 945-50 лет 17 20 37 19 8 1050-55 лет 17 20 37 15 11,5 10,555-60 лет 13 13 26 12 3,5 10,560-65 лет 9 7,5 16,5 3,5 2,5 10,5Свыше 65 лет 7,5 5 12,5 1 1 10,5

Схема формирования накоплений и направление выплат

Взносы

Накопления

Выплаты

Вкладчики CPF 3,7 млн

Работодатели151,674

Индивидуальные счетаЧистая стоимость ПА SGD 299,5

млрд. (USD 222,05 млрд,)

Пенсия Расходы на мед. обслуживание Расходы на

жилье

Направления использования накоплений

Обычный счет (19,5% от взноса)

• Покупка жилья• Страхование - защита

семьи• Инвестирование• Образовательный

займ

Специальный счет ( 8% от взноса)

• Пенсия• Инвестирование

Медицинский счет ( 9% от взноса)

• Расходы на мед. обслуживание

• Покупка полиса мед. страхования

При достижении вкладчиком 55 лет на его имя автоматически открывается Пенсионный счет, на который переводятся накопления с обычного и специального счетов для формирования суммы необходимой для приобретения пожизненного аннуитета

Доходность по счетам в CPF

На пенсионные накопления в CPF начисляется гарантированная доходность до 5% годовых:

▪ На обычном счете - по ставке, рассчитанной исходя из годовых ставок вознаграждения по вкладам в БВУ но не менее 2,5%;

▪ На остальных счетах – на уровне YTM 10-летних ГЦБ Cингапура + 1%, но не менее 4%;

▪ Дополнительный 1% годовых начисляется на первые SGD 60,000 (USD 44,466), накопленные на всех счетах вкладчика, до SGD 20,000 (USD 14,822), из которых берутся с обычного счета. При этом полученный дополнительный доход начисляется на специальный или пенсионный счет:

▪ Дополнительный 1% (с 1 января 2016г.) – начисляется на первые SGD 30,000 (USD 22,233), накопленные на всех счетах вкладчика в возрасте 55 лет и старше.

CPF инвестирует накопления в безрисковые специальные государственные облигации Сингапура (Special Singapore Goverment Securities, SSGS

Деньги, привлеченные с помощью SSGS, направляются в Валютное управление Сингапура для их дальнейшей конвертации в зарубежные активы.

Приобретение жилья за счет накоплений в CPF

▪ Жилищные программы позволяют вкладчикам CPF использовать свои накопления для приобретения жилья по государственной жилищной программе и программе частного имущества с обычного счета.

▪ Устанавливаются разумные лимиты изъятия. В случае последующей продажи приобретенных объектов средства восстанавливаются на счет.

▪ 90% граждан Сингапура и лиц со статусом постоянного жителя, являются собственниками жилья, большинство из которых использовали свои накопления для приобретения жилья.

Программа здравоохранения

▪ Государственные субсидии – скидки до 80% от общего счета в государственных здравоохранительных учреждениях

▪ Медицинская программа в рамках CPF (Medisave) позволяет использовать накопления на медицинском счете с целью покрытия расходов на медицинское обслуживание вкладчика (супруга (и), детей, родителей)

▪ Национальный базовый план медицинского страхования (MediShield Life) существует с целью покрытия определенного дорогостоящего стационарного и амбулаторного лечения. CPF выступает в качестве администратора данного плана и обеспечивает пожизненную защиту всем гражданам Сингапура и лицам, получившим статус постоянного жителя.

▪ Medifund – государственный благотворительный фонд, созданный с целью оказания помощи нуждающимся сингапурцам , которые столкнулись с трудностью оплаты задолженности по медицинским счетам, оставщейся после получения государственных субсидий и использования возможностей программ Medisave и MediShield Life

Особенности накопительной системы▪ Вкладчик может самостоятельно инвестировать накопления с обычного и специального счетов в ряд

инвестиционных продуктов для приумножения своих накоплений при соблюдении установленных требований.

▪ Взносы в CPF не облагаются налогами. Также от них освобождены процентные доходы на вклад от инвестиций, изъятия из фонда. В то же время облагаются налогом взносы и выплаты из частных страховых компаний.

▪ В 55 лет участник пенсионной системы имеет право выбора :

- забрать всю сумму и передать ее одной из страховых компаний,

- оставить всю сумму в CPF,

- оставить в CPF только часть средств.

▪ Фонд обязан платить пенсию пожизненно, в отличие от частных страховых компаний.

▪ Вкладчики, не накопившие минимальной суммы, необходимой для начала пенсионных выплат, имеют возможность до 62 лет попытаться довести свой баланс до необходимого минимума. Им в этом могут помочь дети и другие родственники, переведя деньги со своих пенсионных счетов. Чтобы избежать такой потребности, граждане, не достигшие 55 лет, могут переводить неиспользованные для покупки недвижимости деньги с обычного счета на специальный счет.

Особенности накопительной системы▪ В возрасте 55 лет сбережения из страхового фонда можно снять, за исключением

минимальной суммы, которая остается на счете.

▪ Сбережения страхового фонда можно снять полностью, если человек выезжает из Сингапура или западной Малайзии навсегда или в случае необратимой потери дееспособности.

▪ Минимальная остаточная сумма CPF может быть использована для покупки пожизненной ренты в лицензированной страховой компании, может быть размещена в лицензированном банке или может оставаться на счете в CPF.

▪ Начиная с 62 лет (пенсионный возраст), с минимальной остаточной суммы осуществляются ежемесячные выплаты, чтобы помочь обеспечить базовые потребности на пенсии.

▪ Если минимальная остаточная сумма осталась на счету CPF или лицензированного банка, то выплаты осуществляются до полного использования денег.

▪ Ежемесячные выплаты по желанию можно начать получать позже, это выгодно, ибо в таком случае выплат хватит на более долгий срок. Например, если выплаты начались в возрасте 63 лет вместо 62, то их хватит до 84-х лет вместо 82-х.