Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные...
description
Transcript of Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные...
![Page 1: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/1.jpg)
{
Влияние мирового кризиса на исламские и
традиционные банки: сравнительное исследование
Maher Hasan; Jemma Dridi
Ванян Элен Пискарёв Артемий
![Page 2: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/2.jpg)
Цель работы: сравнить воздействие кризиса на исламские и традиционные банки
Новизна работы: эконометрический анализ данных за 2007-2009 годы; анализ на примере стран с приблизительно одинаковыми институциональными условиями
Главная гипотеза авторов: исламские банки понесли меньшие потери благодаря специфичной бизнес модели
Введение
![Page 3: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/3.jpg)
Период с 2007 по 2010 год;
Выборка из 120 банков в 8 странах: Бахрейн, Иордания, Кувейт, Малайзия, Катар, Саудовская Аравия, Турция, ЮАР;
Значительное присутствие как исламских, так и традиционных банков на рынках этих стран;
В выборке присутствует около 80% всех исламских банков в мире;
Данные
![Page 4: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/4.jpg)
Различия между двумя системами
![Page 5: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/5.jpg)
Начальные условия
![Page 6: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/6.jpg)
Влияние кризиса на банковский сектор оценивается на основе изменения следующих показателей:
Величина прибыли Объем выданных кредитов Величина активов Кредитный рейтинг
Влияние кризиса
![Page 7: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/7.jpg)
2008-ой год – средняя прибыль исламских банков увеличилась в большей степени, чем в традиционных;
2009-ый год – обратная картина Различия в изменении прибыли по данным за два года
незначительны
Прибыль
![Page 8: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/8.jpg)
В два раза большее увеличение показателя у исламских банков по сравнению с традиционными.
Объем выданных кредитов
![Page 9: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/9.jpg)
Более чем в два раза большее увеличение показателя у исламских банков по сравнению с традиционными.
Величина активов
![Page 10: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/10.jpg)
Показатель рассчитан на основе иностранных долгосрочных долговых обязательств тремя рейтинговыми агентствами (Fitch, Moody’s и S&P)
Более благоприятные изменения для исламских банков
Кредитный рейтинг
![Page 11: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/11.jpg)
Были построены регрессии вышеуказанных показателей на ряд переменных:
Влияние различных факторов
![Page 12: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/12.jpg)
Значимое влияние оказывают:
Агрессивные инвестиционные портфели (-) Высокий показатель рычага (-) Размер банка (+)
Незначимое: Размер инвестиций в недвижимость Изменение ставок межбанковского
кредитования
Влияние на прибыль:
![Page 13: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/13.jpg)
Значимое влияние оказывают:
Ссуды, выданные потребительскому сектору (+)
Ссуды, выданные строительному сектору и сектору (+)
недвижимости (+) Показатели адекватности капитала (+) Дамми «Исламский банк» (+)
Влияние на объем выданных кредитов
![Page 14: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/14.jpg)
Значимое влияние оказывают:
Ссуды, выданные потребительскому сектору (+)
Показатели адекватности капитала (+) Дамми «Исламский банк» (+)
Влияние на величину активов
![Page 15: Влияние мирового кризиса на исламские и традиционные банки: сравнительное исследование](https://reader035.fdocument.pub/reader035/viewer/2022062221/56814598550346895db289e2/html5/thumbnails/15.jpg)
Специфика бизнес-модели исламских банков позволила минимизировать негативные последствия кризиса по сравнению с традиционными банками;
Cледование принципам Шариата обусловило отсутствие инвестирования исламскими банками в финансовые инструменты, которые негативно сказались на прибылях многих традиционных банков в период кризиса;
Крупные исламские банки в целом лучше справились с последствиями кризиса, что объясняется более высокой степенью диверсификации, экономией на масштабе и репутацией этих банков
Выводы