قراءة القوائم المالية

الفهيد. محمد بن عبدالله دالقصيم – جامعة المحاسبة قسم

ما هي القوائم المالية؟القوائم المالية هي المخرجات الرئيسية

للمحاسبة المالية.

ما هي المحاسبة المالية؟

هي عملية قياس األحداث المالية و ايصال نتائجها للمستفدين لمساعدتهم في اتخاذ قرارات

سليمة

أهمية القوائم المالية للمستثمرين

تقييم أداء المشروعتقييم مدى كفاءة ادارة المشروع بيان درجة المخاطرة التي يمكن أن يتعرض لها

المستثمر بيان مقدار العائد الذي يمكن أن يحصل عليه

المستثمر

القوائم المالية مكونات

قائمة المركز المالي

قائمة الدخل

قائمة التدفقات قائمة األرباح المبقاةالنقدية

اضافة الى ذلك هناك االيضاحات المرفقة بالقوائم المالية

قائمة المركز المالي

توضح ما لدى الشركة من موارد و ما عليها من و تشتمل على التزامات تجاه تلك الموارد،

:األجزاء الرئيسية التاليةاألصول مثل المخزون و المعدات و النقديةالخصوم مثل الموردين و القروض حقوق المالك عبارة عن رأس المال و أرباح

غير موزعة و احتياطيات أخرى

قائمة الدخل

تظهر نتائج أعمال المنشأة خالل فترة معينة، وتشتمل على األجزاء الرئيسية التالية:

االيرادات و تكاليف الحصول عليهاالمصروفات البيعية و االداريةالمكاسب و الخسائر من غير النشاط الرئيسيصافي الربحربح السهم

قائمة التدفقات النقدية

توضح مصادر النقدية و استخداماتها خالل فترة و تشتمل على األجزاء الرئيسية التالية:معينة،

.صافي النقد من االنشطة التشغيلية.صافي النقد من االنشطة االستثمارية.صافي النقد من االنشطة التمويلية

الرقم النهائي في هذه القائمة يطابق رصيد النقدية في قائمة المركز

المالي

قائمة األرباح المبقاة

تظهر أي تغيرات في حقوق مالك المنشأةنتيجة أعمال المنشأة:

االحتياطيات النظامية و األخرى و التغيرات فيها األرباح غير الموزعة و التوزيعات و كذلك صافي

الربح الفترة.

االيضاحات المرفقة بالقوائم المالية

تحتوي على تفاصيل ألرقام تظهر بشكل اجماليبالقوائم المالية، و من أهم االيضاحات التي يتم

االفصاح عنها:طبيعة النشاطالسياسات المحاسبيةالتقديرات المحاسبيةالمكاسب و الخسائر المحتملةاالحداث الالحقةاالرتباطات

التحليل المالي )قراءة القوائم المالية(

يقوم التحليل المالي على دراسة العالقة بينمجموعة من عناصر القوائم المالية

النتائج )النسب( التي يتم الحصول عليها منa ما لم التحليل المالي لفترة معينة ال تعني شيئا

تقارن بما هو علية الحال في فترات سابقة لنفس المنشأة، أو بمنشآت أخرى مشابهة، أو

بمتوسط الصناعة الذي تنتمي اليه المنشأة.

أساليب التحليل المالي

التحليل األفقي

التحليل الرأسي

التحليل باستخدام النسب المالية

يقوم على مقارنة القوائم المالية الخاصة بفترةمحاسبية معينة

يهدف الى اظهار األهمية النسبية لكل بند منبنود القوائم المالية، و معرفة ما قد يطرأ على

تلك األهمية من تغير من فترة الى أخرى

التحليل الرأسي )الطولي(

مثال على التحليل الرأسي

البيان النسبة م2005

ايرادات 1000000 100%

)-( تكلفة ايرادات 600000 60%

مجمل الربح 400000 40%

التحليل األفقي )العرضي(

يقوم على مقارنة األرقام الواردة بالقوائمالمالية لعدة فترات محاسبية

يهدف الى معرفة التغيرات في كل بند سواءبالزيادة أو النقصان مما يساعد في تحديد

اتجاهات التغير في البنود و من ثم بيان أثر ذلك على نشاط المنشأة

مثال على التحليل األفقي

البيان م2006 م2005االيرادات 100000 90000

)-( تكلفة االيرادات (70000) (65000)مجمل الربح 30000 25000

)-( المصروفاتمصروفات بيع و تسويق (4000) (2000)مصروفات عمومية و

ادارية(10000) (8000)

مجموع المصروفات (14000) (10000)الدخل من العمليات 16000 15000

النسب المالية

تستخدم النسب المالية لقياس الحجم النسبيألي عددين، ومن أهم النسب المالية:

ربح السهممكرر األرباحمكرر القيمة الدفتريةمعدل العائد على حقوق المساهمينمعدل العائد على األصولنسبة التداول

ربح السهم

يدل على مدى كفاءة ادارة المنشأة فياستغالل الموارد المتاحة لها.

صافي ربح الشركة = ربح السهم

عدد االسهم المصدرة

مكرر األرباح

يعبر عن عدد السنوات الالزمة السترداد القيمةالسوقية لألصل.

سعر السهم في السوق = مكرر األرباح

ربح السهم :مثال

رياالت، و القيمة السوقية 5 اذا كان ربح السهم 8 ريال، فان مكرر األرباح = 40للسهم سنوات

مكرر القيمة الدفترية

يعبر عن مدى تغطية قيمة السهم المدفوعةبأصول الشركة المتاحة.

القيمة السوقية للسهم

= مكرر القيمة الدفترية القيمة

الدفترية

معدل العائد على حقوق المساهمين

يوضح كفاءة ادارة المنشأة في استغالل أموالأصحاب المنشأة و قدرتها على تحقيق أرباح من

تلك األموال.

صافي الدخل = معدل العائد على حقوق المساهمين

حقوق المساهمين

ارتفاع المعدل يدل كفاءة ادارة الشركة فياستغالل أموال المساهمين

معدل العائد على األصول

يوضح مدى كفاءة ادارة المنشأة في استثماراصول الشركة و موجودتها.

صافي الدخل

= معدل العائد على األصول متوسط

اجمالي األصول

ارتفاع المعدل يدل على نجاح المنشأة فياستثمار أصولها.

نسبة التداول

تستخدم لقياس اليسر المالي في األمد القصيرألنها توضح قدرة األصول المتداولة على سداد

االلتزامات الجارية عند ميعاد استحقاقها.

األصول المتداولة= نسبة التداول

الخصوم المتداولة

حدود استخدام التحليل المالي

أن القوائم المالية يتم اعدادها في ضوء العديد منالفروض و المبادئ المحاسبية )مثل فرض ثبات القوة

الشرائية للنقود(. االعتماد على التقدير الشخصي عند تحديد بنود القوائم

المالية )مثل: االهالكات، و المخصصات(. أن مبادئ المحاسبة كثير ما تعطي أكثر من بديل

لقياس عملية أو حدث معين )مثل: طرق تقويم المخزون(.

القوائم المالية ال تظهر أي معلومات ال يمكن التعبير عنها بصورة كمية )نقدية(.

هذا و الله الموفق