Post on 21-Jul-2016
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Estrutura Societária (Data Base: 30/12/2014):
Perfil Corporativo A CPFL Energia é uma holding de capital aberto for-
mada por empresas que atuam nos segmentos de distri-buição, geração e comercialização de energia elétrica e serviços de valor agregado, formando o maior grupo pri-vado do setor elétrico brasileiro. Com mais de 100 anos de história e orientada por direcionadores estratégicos alinhados com as expectativas da sociedade, o Grupo se apoia em sólidos princípios éticos que reiteram seu compromisso com a excelência e a sustentabilidade em-
presarial. Suas empresas são consideradas referência em gestão, qualidade e eficiência operacional.
Com a Oferta Pública Inicial (IPO), realizada em se-tembro de 2004, a CPFL Energia tornou-se a primeira empresa privada nacional a negociar suas ações, si-multaneamente, no Novo Mercado - BM&FBovespa e na Bolsa de Nova Iorque - ADR Nível III - que exigem a implementação dos mais elevados padrões de gover-nança corporativa.
Fact Sheet 4T14
Notas:(1) Acionistas controladores;(2) Inclui 0,1% de ações detidas pela Camargo Corrêa S.A.;(3) Inclui 0,2% de ações detidas pelos fundos de pensão Petros e Sistel;(4) Parcela de 51,54% da disponibilidade da potência e de energia da UHE Serra da Mesa, referente ao Contrato de Suprimento de Energia entre a CPFL Geração e Furnas.
Geração
UHE Luis Eduardo Magalhães
UHE Serra da Mesa
UHE Foz do Chapecó
UHE Campos Novos
UHE Barra Grande
Complexo Ceran UHE Monte Claro UHE Castro Alves UHE 14 de Julho
39 PCHs 17 (SP), 9 (MG), 2 (MT), 6 (SC), 4(RS), 1(PR)
40 Parques Eólicos para 12 (CE), 24 (RN) e 4 (RS)
8 Biomassas 5 (SP), 1 (RN), 1 (MG) e 1 (PR)
1 Usina Solar (SP)
9 PCHs7 (SP), 2 (MG)
3 UTEs2 (PB), 1(SP)
GER
AÇÃO
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
Para o exercício do ano de 2014, tendo em vista que já foram distribuídos, a título de dividendo, o montante de R$ 422 milhões (44,5% do lucro líquido do exercício), valor superior ao dividendo obrigatório, e considerando (i) o atual cenário econômico adverso, (ii) a falta de previsibilidade da situação hidrológica e, (iii) as incertezas quanto às projeções de mercado das distri-buidoras devido a campanhas de eficiência energética e aumentos extra-ordinários de tarifas, a Administração da Companhia está propondo a des-tinação de R$ 555 milhões à reserva estatutária - reforço de capital de giro.
Bonificação em ações aos acionistasVisando reforçar a estrutura de capital da Companhia, a Diretoria
Executiva, em reunião realizada em 16 de março de 2015, recomendou ao Conselho de Administração que fosse proposto à Assembleia Geral a capitalização do saldo da reserva estatutária – reforço de capital de giro com a emissão, em favor dos acionistas, de novas ações. Esta proposta será submetida para aprovação à Assembleia Geral Extraordinária convocada para 29 de abril de 2015.
√ A bonificação proposta é de 3,194510783%, na proporção de 0,03194510783 nova ação, da mesma espécie, para cada ação
√ A quantidade total de ações que compõe o capital social passaria de 962.274.260 para 993.014.215, com a emissão de 30.739.955 ações, a serem distribuídas aos acionistas nos termos do artigo 169 da Lei nº 6.404/76
√ O capital subscrito e realizado aumentaria de R$4.793.424.356,62 para R$ 5.348.311.955,07
2
Mapa de atuação
Destinação do resultado
COM
ERCI
ALIZ
AÇÃO
Nect Serviços
DIS
TRIB
UIÇ
ÃO
Perfomance das ações 2014
BM&FBovespa1,9%
-2,9%
IEE
3,5%
NYSE
DJIACPL DJBr20
IBOVCPFE3
-9,5% 9,0%-18,6%
(com ajuste por proventos)
IFRS
Gerencial3
Receita Líquida1 (R$ milhões)
3.467
4.934
EBITDA2 (R$ milhões) Lucro Líquido (R$ milhões)
31T4 41T4
+42,3%
3.4364.414
31T4 41T4
+28,5% +47,2%
9121.342
31T4 41T4
1.029 929
31T4 41T4
-9,7%
+45,5%
-25,6%323
470
31T4 41T4
377 280
31T4 41T4
TUSD
Cativo (Distribuição)
4T13 4T14
Vendas na área de concessão
14.996
4.437
10.559 11.075
+2,1%
-4,4%
+4,9%
15.318
4.243
Vendas por classe de consumona área de concessão - 4T14
14,8% Industrial
27,3% TUSD
27,3% Residencial (+0,9 p.p.)
(+0,7 p.p.)
(-1,9 p.p.)
(-0,2 p.p.)
(+0,4 p.p.)
15,7% Comercial
14,5% Outros
.
TUSD
Cativo (Distribuição)
4T13 4T14
Vendas na área de concessão
14.996
4.437
10.559 11.075
+2,1%
-4,4%
+4,9%
15.318
4.243
Vendas por classe de consumona área de concessão - 4T14
14,8% Industrial
27,3% TUSD
27,3% Residencial (+0,9 p.p.)
(+0,7 p.p.)
(-1,9 p.p.)
(-0,2 p.p.)
(+0,4 p.p.)
15,7% Comercial
14,5% Outros
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CPFE3 (R$) 1 CPL (US$) 1
Em 30/12/2014 18,49 13,89 Máxima - 52 semanas 22,29 19,79 Mínima - 52 semanas 14,65 12,21 Nº ações2 962.274.260Mkt Cap2 - R$ bilhões 17,8 Mkt Cap2 - US$ bilhões 6,7 Câmbio - PTAX Venda 2,6562
3
Mercado
Nota: Entre parênteses, a variação em pontos percentuais do 4T13 para o 4T14.
1) Em consonância com metodologia de cálculo dos covenants financeiros. 2) EBITDA últimos 12 meses (critério dos covenants).
Nota: 1) Exclui Receita de Construção; (2) O EBITDA é calculado a partir da soma do lucro líquido, impostos, resultado financeiro e depreciação/amortização; (3) Gerencial considera os ativos e passivos regulatórios e exclui os efeitos não-recorrentes, além da Consolidação Proporcional de Geração e CPFL Renováveis.
1) Dívida financeira (+) entidade de previdência privada (-) hedge (considerando critério covenants)
1) Com ajuste por proventos2) Data base: dez/2014
Fonte: EconomaticaInformações sobre as ações (Data Base: 30/12/2014)
Performance Financeira
Informações sobre as ações
Composição da Dívida Bruta 4T141
Dívida líquida ajustada/EBITDA Ajustado2 (x)
Dívida líquida (R$ bilhões)1
Dívida Líquida Ajustada12,6
2012 2013 2T141T14
2,89
13,212,8
3,453,58
12,2
3,59
71% CDI 19% TJLP
9% Pre�xado 2% IGP
3T14
13,0
3,33
4T14
13,0
3,49
Composição da Dívida Bruta 4T141
Dívida líquida ajustada/EBITDA Ajustado2 (x)
Dívida líquida (R$ bilhões)1
Dívida Líquida Ajustada12,6
2012 2013 2T141T14
2,89
13,212,8
3,453,58
12,2
3,59
71% CDI 19% TJLP
9% Pre�xado 2% IGP
3T14
13,0
3,33
4T14
13,0
3,49
Sustentabilidade e Responsabilidade Corporativa
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RELAÇÕES COM INVESTIDORES
CPFL Energia Rodovia Engenheiro
Miguel Noel Nascentes Burnier, 1.755, Km 2,5
CEP 13.088-900 | Campinas | SP
Tel.: (19) 3756-6083 Fax: (19) 3756-6089 www.cpfl.com. br/ri
ri@cpfl.com.br.
Governança Corporativa
A CPFL Energia é reconhecida pelo seu pioneirismo e pelo constante aprimoramento do seu sistema de governança, fundamentado nos princípios da trans-parência, equidade, prestação de contas e respon-sabilidade corporativa. A Companhia é membro do Círculo de Companhias (“Companies Circle”) desde sua criação, em 2005, que reúne empresas de diversos países latino-americanos que demonstraram lideran-ça na adoção das melhores práticas de governança corporativa.
Listagem nos segmentos de mercado que reque-rem as mais elevadas práticas de governança corpo-rativa -Novo Mercado da BM&FBovespa e ADRs nível III na NYSE;
Certificação dos controles internos pelos administra-dores (CEO e CFO) e pelos auditores independentes, conforme previsto na lei Sarbanes Oxley Act - SOX;
Conselho de Administração composto por sete membros, sendo um conselheiro independente;
Conselho Fiscal com atribuições de Audit Commit-tee, em linha com os requisitos da SOX;
Três Comitês de Assessoramento do Conselho de Administração: Gestão de Pessoas, Partes Relaciona-das e Processos de Gestão;
Plano de Sucessão da Diretoria Executiva e dos prin-cipais executivos do Grupo CPFL;
Código de Ética e de Conduta Empresarial; Diretrizes de Governança Corporativa aplicáveis à
CPFL Energia e às sociedades controladas; Políticas de Dividendos e de Negociação de Valores
Mobiliários;
Política de Gestão Corporativa de Riscos e Norma de Avaliação de Controles Internos aprovadas pelo Conselho de Administração;
Regimentos Internos do Conselho de Administra-ção, do Conselho Fiscal e dos Comitês;
Relatório Anual em consenso com as diretrizes da Global Reporting Initiative (GRI);
Canais de denúncia para recebimento de reclama-ções e/ou denúncias relativas a informações financei-ras e de transgressões ao Código de Ética (SOX);
Autoavaliação anual dos membros do Conselho de Administração e do Conselho Fiscal;
Conselheiros certificados pelo IBGC – Instituto Brasi-leiro de Governança Corporativa;
Divulgação de Manual de Assembleias, com possibilidade de designar procurador, sem ônus, para representar os acionistas minoritários;
Portal de Governança, possibilitando pleno acesso a um amplo conjunto de informações para conselheiros de administração e fiscais;
Política Anticorrupção aplicável à CPFL Energia e so-ciedades controladas signatárias do Código de Ética;
Programa Piloto do Relato Integrado, do qual a Companhia participa.
As decisões tomadas pela CPFL Energia em seus negócios, operações e relaciona-mentos, são orientadas por olhar amplo e sistêmico, que considera as variáveis econômicas, sociais e ambientais de maneira integrada.
A Companhia entende que, para ser sustentável e garantir, simultaneamente, a perenidade dos negócios e a geração de valor aos públicos de interesse, o equi-líbrio desses três fatores deve ser perseguido e habilitado por relações pautadas pela ética e pela transparência.
Acesse o site www.cpfl.com.br/energias-sustentaveis e conheça a Plataforma de Sustentabilidade da CPFL Energia, ferramenta de gestão que utilizamos para monitorar nossa evolução em relação ao tema.
A CPFL Energia é uma holding de capital aberto formada por empresas que atuam nos segmentos de distribuição, geração e comercialização de energia elétrica e serviços de valor agregado, formando o maior grupo privado do setor elétrico brasileiro. Com quase 100 anos de história e orientada por direcionadores estratégicos alinhados com as expectativas da sociedade, o Grupo se apoia em sólidos princípios éticos que reiteram seu compromisso com a excelência e a sustentabilidade empresarial.
Suas empresas são consideradas referências em gestão, qualidade e e� ciência operacional. Com a Oferta Pública Inicial (IPO), realizada em setembro de 2004, a CPFL Energia tornou-se a primeira empresa privada nacional a negociar suas ações, simultaneamente, no Novo Mercado Bovespa e na Bolsa de Nova Iorque – ADR Nível III – que exigem a implementação dos mais elevados padrões de governança corporativa.
1 Inclui 0,1% de ações da empresa Camargo Corrêa S.A.2 Acionistas Controladores3 Compreende 13 empresas: Santa Clara I, II, III, IV, V, VI, Eurus VI, Campo dos Ventos, I, II, III, IV e V e Eurus V.
Free Float25,7% %6,21%0,13 30,7%
100%100%
100%
100%100%
100%
100%
100%
100%
65%
25,01%
48,72%
100%
100%
51%
51%
100%
59,93%
5,94%
99,95%
100%
100%
100%
100%
100%
100%
100%
100%
100%
100%
100%
100%
Investco
Paulista Lajeado
Parques Eólicos3
Chapecoense Geração S.A.
Reconhecida como uma das empresas com melhores práticas de governança corporativa da América Latina, a CPFL Energia atua para aprimorar constantemente o seu sistema de governança, fundamentada nos princípios da transparência, equidade, prestação de contas e responsabilidade corporativa. Seus diferenciais são:
Diretrizes de Governança Corporativa aplicáveis à CPFL Energia;
Código de Ética e de Conduta Empresarial;
Política de Gestão Corporativa de Riscos e Norma de Avaliação de Controles Internos aprovadas pelo Conselho de Administração;
Políticas de Dividendos e de Negociação de Valores Mobiliários;
atório Anual em consenso com as diretrizes da Global Reporting Initiative (GRI);
Conselho de Administração composto por sete membros, sendo um conselheiro independente;
Conselho Fiscal com atribuições de Comitê de Auditoria em atendimento às regras da SOX;
Três Comitês de Assessoramento ao Conselho de Administração (Gestão de Pessoas, Partes Relacionadas e Processos de Gestão);
Autoavaliação anual dos membros do Conselho de Administração e do Conselho Fiscal;
Plano de Sucessão da Diretoria Executiva e dos principais executivos do Grupo CPFL;
independentes ;
Canais de denúncia para recebimento de reclamações e/ou denúncias relativas a
Listagem nos segmentos de mercado que requerem práticas mais avançadas de governança corporativa (Novo Mercado e ADRs nível III);
de 30,7%;
Manual para participação em Assembleias;
Portal de Governança;
Regras de funcionamento do Conselho de Administração, Comitês e Conselho Fiscal estabelecidas em Regimento Interno.
Relações com InvestidoresCPFL Energia – Rodovia Campinas-Mogi Mirim, km 2,5 | CEP 13088-900 | Campinas | SP
.com.br
A CPFL Energia busca criar valor de forma equilibrada aos diferentes públicos com os quais interage, por meio de iniciativas e programas fundamentados em sólidos
nos relacionamentos da empresa com todos os seus stakeholders.
Para isso, a empresa desenvolveu critérios que direcionam seus esforços em quatro principais frentes estratégicas:
Acesse o portal e conheça com detalhes todos os programas:
Rating AA+
EFPC 3 (R$) CPL (US$)4 oãça rop oçerP 6,39 87,41
Máxima – 52 semanas 46,39 87,41 Mínima – 52 semanas 34,84 57,31 Valor de mercado - R$ bilhões 22,3 Valor de mercado - US$ bilhões 13,7
Número de ações2 481.137.130 Taxa de conversão3 1,6287
31/03/2011
1Sem ajuste por proventos2Data base: 31/mar/20113Dólar Ptax Venda
Perfomance das ações - 1T11 (com proventos)
Bovespa-1,0%
12,6%
IEE CPFE3
9,7%
Nyse
6,4%
13,8%
3,1%
DJIA CPLDJBr20
Contribuição para a Sustentabilidade de Projetos, Instituições e Comunidades.
Interação com grupos multissetoriais (Governos, Empresas, ONGs, Universidades e Institutos de Pesquisas).
Promoção do Diálogo e Comunicação para a Sustentabilidade.
Participação ativa em grupos intersetoriais que visam o aprimoramento de políticas públicas e o desenvolvimento de ferramentas para a gestão da sustentabilidade.
IBOV
Fact_Sheet_PORTUGUES_1T11_impresso.indd Sec2:1 07.07.11 15:12:29