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Caxias do Sul - 31 de março de Caxias do Sul - 31 de março de 2005.2005.
REUNIÃO COM ACIONISTAS REUNIÃO COM ACIONISTAS REUNIÃO COM ACIONISTAS REUNIÃO COM ACIONISTAS
PAULO BELLINIPAULO BELLINIPresidentePresidente
JOSÉ A. FERNANDES JOSÉ A. FERNANDES MARTINSMARTINSVice-PresidenteVice-Presidente
JOSÉ RUBENS DE LA JOSÉ RUBENS DE LA ROSAROSA
Diretor GeralDiretor Geral
CARLOS ZIGNANICARLOS ZIGNANIDiretor de Rel. com Diretor de Rel. com InvestidoresInvestidores
AGENDAAGENDAAGENDAAGENDA
Parte I - Visão GeralParte I - Visão Geral
Sr. Carlos ZignaniSr. Carlos Zignani
Parte II - EstratégiasParte II - Estratégias
Sr. José A. Fernandes Sr. José A. Fernandes
MartinsMartins
Parte III - Perspectivas para 2005Parte III - Perspectivas para 2005
Sr. José Rubens de La Sr. José Rubens de La
RosaRosa
Parte I:Parte I:
VISÃO GERALVISÃO GERAL
Parte I:Parte I:
VISÃO GERALVISÃO GERAL
A EMPRESAA EMPRESAA EMPRESAA EMPRESA
ESTRUTURA NO MUNDOESTRUTURA NO MUNDOESTRUTURA NO MUNDOESTRUTURA NO MUNDO
Caxias do Sul
FundaçãoFundação agosto de 1949 agosto de 1949
Localização Localização Caxias do Caxias do
Sul-RSSul-RS
Área construída totalÁrea construída total 230.873 m230.873 m²²
Área total Área total 1.949.000 m1.949.000 m²²
Capacidade de produção Capacidade de produção (Brasil)(Brasil) 70 un/dia70 un/dia
Capacidade de produção Capacidade de produção (todo o grupo) (todo o grupo) 110 un/dia110 un/dia
Colaboradores Colaboradores 10. 55610. 556
Representantes de vendasRepresentantes de vendas Brasil 25Brasil 25
Exterior Exterior 3232
Volare 64Volare 645
HISTÓRIAHISTÓRIAHISTÓRIAHISTÓRIA
Fundação da Nicola & Cia Fundação da Nicola & Cia Ltda,Ltda,
em Caxias do Sul - RSem Caxias do Sul - RS
Primeira exportação para Primeira exportação para COPSA - UruguaiCOPSA - Uruguai
Alteração da razão social para Alteração da razão social para Marcopolo S.A.Marcopolo S.A.
Carrocerias e ÔnibusCarrocerias e Ônibus
Estréia das ações na BOVESPAEstréia das ações na BOVESPA
1949
Aquisição da Eliziário,Aquisição da Eliziário,e Porto Alegre - RSe Porto Alegre - RS
Inauguração da Unidade Ana Rech Inauguração da Unidade Ana Rech pelo Presidente da República do pelo Presidente da República do
Brasil, Sr. João FigueiredoBrasil, Sr. João Figueiredo
1961
1970
1971
1978
1981
CRONOLOGICRONOLOGIAACRONOLOGICRONOLOGIAA
1987
Introdução das técnicas Introdução das técnicas japonesas de produçãojaponesas de produção
7 continua ...
Inauguração da MVC Componentes Inauguração da MVC Componentes Plásticos, em São José dos Pinhais Plásticos, em São José dos Pinhais
- PR- PR
Certificação ISO 9001 Certificação ISO 9001
1989
Venda de tecnologia à Venda de tecnologia à Dyna - México Dyna - México
50° aniversário da Marcopolo S.A.50° aniversário da Marcopolo S.A.
1991
1992
1997
Inauguração da Escola de Formação Inauguração da Escola de Formação Profissional MarcopoloProfissional Marcopolo
Constituição da Marcopolo Indústria de Constituição da Marcopolo Indústria de Carrocerias, em Coimbra - PortugalCarrocerias, em Coimbra - Portugal
Aquisição da Ciferal, Duque Aquisição da Ciferal, Duque de Caxias - RJde Caxias - RJ
Constituição da Polomex S.A. de CV, Constituição da Polomex S.A. de CV, em Águas Calientes - México em Águas Calientes - México
1998
1999
Produção do ônibus 100.000Produção do ônibus 100.000
Constituição da Marcopolo Latinoamerica Constituição da Marcopolo Latinoamerica em Rio Cuarto - Córdoba Argentina em Rio Cuarto - Córdoba Argentina
Lançamento do Minibus VolareLançamento do Minibus Volare
CRONOLOGICRONOLOGIAACRONOLOGICRONOLOGIAA
8 continua ...
Constituição das empresas Superpolo, em Constituição das empresas Superpolo, em Bogotá - Colômbia e Marcopolo South Bogotá - Colômbia e Marcopolo South Africa, em Pietesburg - África do Sul Africa, em Pietesburg - África do Sul
2000
Adesão ao Nível 2 de Governança Adesão ao Nível 2 de Governança Corporativa da Bovespa.Corporativa da Bovespa.
Inauguração da nova linha de montagem da Inauguração da nova linha de montagem da Unidade de Ana Rech pelo Presidente da Unidade de Ana Rech pelo Presidente da
República Luiz Inácio Lula da SilvaRepública Luiz Inácio Lula da Silva
2001
2002
2003
2004
Instituição do CEMEC - Centro Marcopolo de Instituição do CEMEC - Centro Marcopolo de Educação CorporativaEducação Corporativa
Início do projeto de transferência de Início do projeto de transferência de tecnologia com a cidade de Chaugzson - tecnologia com a cidade de Chaugzson -
ChinaChina
55 anos de fundação da empresa, 55 anos de fundação da empresa, consolidando uma organização com 8 consolidando uma organização com 8
fábricas no segmento ônibus, 5 fábricas de fábricas no segmento ônibus, 5 fábricas de produtos plásticos, mais de 10,000 produtos plásticos, mais de 10,000
colaboradores, e rede de comercialização e colaboradores, e rede de comercialização e pós-vendas presente nos 5 continentespós-vendas presente nos 5 continentes
Lançamento da linha de Lançamento da linha de ônibus rodoviários Geração 6ônibus rodoviários Geração 6
Transferência das instalações da Marcopolo Transferência das instalações da Marcopolo South Africa para Johanesburgo South Africa para Johanesburgo
Transferência das instalações da Polomex S/A Transferência das instalações da Polomex S/A de CV para Monterrey de CV para Monterrey
Lançamento da Casa Prática, pela MVC e do Lançamento da Casa Prática, pela MVC e do ônibus Citmax, pela Ciferalônibus Citmax, pela Ciferal
Recebimento do Troféu Busbuilder of the year 2004, Recebimento do Troféu Busbuilder of the year 2004, na Busworld, em Kortrijk - Bélgicana Busworld, em Kortrijk - Bélgica
CRONOLOGICRONOLOGIAACRONOLOGICRONOLOGIAA
9
24.676
21.38121.78721.680
18.099
28,2% 29,7% 32,8% 35,9%
26,6%
0
10.000
20.000
30.000
2000 2001 2002 2003 20040,0%
25,0%
50,0%
75,0%
Produção Brasileira Mercado Externo
15,4%15,4%
PRODUÇÃO BRASILEIRA DE CARROCERIAS PRODUÇÃO BRASILEIRA DE CARROCERIAS PARA ÔNIBUS PARA ÔNIBUS (em UF’s) (em UF’s) E MERCADO EXTERNOE MERCADO EXTERNO (em %)(em %)
PRODUÇÃO BRASILEIRA DE CARROCERIAS PRODUÇÃO BRASILEIRA DE CARROCERIAS PARA ÔNIBUS PARA ÔNIBUS (em UF’s) (em UF’s) E MERCADO EXTERNOE MERCADO EXTERNO (em %)(em %)
Fonte: SimefreFonte: Simefre
CAGR: 8,1% (do período)CAGR: 8,1% (do período)
CAGR = COMPOUNDED AVERAGE GROWING RATE.CAGR = COMPOUNDED AVERAGE GROWING RATE.10
0,0%
10,0%
20,0%
30,0%
40,0%
50,0%
2000 2001 2002 2003 2004
MP/Ciferal
Busscar
Induscar/Caio
Comil
Outros
PARTICIPAÇÃO NA PRODUÇÃO BRASILEIRA PARTICIPAÇÃO NA PRODUÇÃO BRASILEIRA (em %)(em %)PARTICIPAÇÃO NA PRODUÇÃO BRASILEIRA PARTICIPAÇÃO NA PRODUÇÃO BRASILEIRA (em %)(em %)
Fonte: SimefreFonte: Simefre11
11.25112.067
14.777 14.36215.938
44,2%39,5%
34,2% 38,1%
26,1%
0
6.000
12.000
18.000
2000 2001 2002 2003 20040,0%
25,0%
50,0%
75,0%
100,0%
Produção Mundial Mercado Externo
11,0%11,0%
MARCOPOLO - PRODUÇÃO MUNDIALMARCOPOLO - PRODUÇÃO MUNDIAL (em UF(em UF´s)´s)
E MERCADO EXTERNOE MERCADO EXTERNO (em %)(em %)
MARCOPOLO - PRODUÇÃO MUNDIALMARCOPOLO - PRODUÇÃO MUNDIAL (em UF(em UF´s)´s)
E MERCADO EXTERNOE MERCADO EXTERNO (em %)(em %)
CAGR: 9,1% (do período)CAGR: 9,1% (do período)
CAGR = COMPOUNDED AVERAGE GROWING RATE.CAGR = COMPOUNDED AVERAGE GROWING RATE.12
833,5
1.056,6
1.481,6
1.288,5
1.605,4
49,4% 52,7%49,4%62,9%56,7%
0,0
500,0
1000,0
1500,0
2000,0
2000 2001 2002 2003 20040,0%
50,0%
100,0%
150,0%
Receita Líquida Exportações
RECEITA LÍQUIDARECEITA LÍQUIDA (em R$ milhões)(em R$ milhões)
E MERCADO EXTERNOE MERCADO EXTERNO (em %)(em %)
RECEITA LÍQUIDARECEITA LÍQUIDA (em R$ milhões)(em R$ milhões)
E MERCADO EXTERNOE MERCADO EXTERNO (em %)(em %)
24,6%24,6%
CAGR: 17,8% (do período)CAGR: 17,8% (do período)
CAGR = COMPOUNDED AVERAGE GROWING RATE.CAGR = COMPOUNDED AVERAGE GROWING RATE.13
163,8
255,8
372,2
249,8273,4
19,6% 17,0%19,4%
25,1%24,2%
0,0
250,0
500,0
2000 2001 2002 2003 20040,0%
10,0%
20,0%
30,0%
Lucro Bruto Margem Bruta
LUCRO BRUTO CONSOLIDADOLUCRO BRUTO CONSOLIDADO (em R$ milhões)(em R$ milhões)LUCRO BRUTO CONSOLIDADOLUCRO BRUTO CONSOLIDADO (em R$ milhões)(em R$ milhões)
9,4%9,4%
14
59,3
156,0142,4
125,1113,4 9,7%
11,1%
8,4%
10,7%
7,1%
0,0
50,0
100,0
150,0
200,0
2000 2001 2002 2003 20040,0%
5,0%
10,0%
15,0%
EBITDA ajustado Margem EBITDA
EBITDA (LAJIDA) ajustado EBITDA (LAJIDA) ajustado (em R$ milhões)(em R$ milhões)EBITDA (LAJIDA) ajustado EBITDA (LAJIDA) ajustado (em R$ milhões)(em R$ milhões)
9,5%9,5%
15
17,2
40,1
53,8
80,985,0
21,3%15,7%
28,7%
45,2%
16,5%
0,0
50,0
100,0
2000 2001 2002 2003 20040,0%
10,0%
20,0%
30,0%
40,0%
50,0%
Lucro Líquido ROIC
LUCRO LÍQUIDO LUCRO LÍQUIDO (em R$ milhões)(em R$ milhões) e ROIC e ROIC (em %)(em %)LUCRO LÍQUIDO LUCRO LÍQUIDO (em R$ milhões)(em R$ milhões) e ROIC e ROIC (em %)(em %)
5,1%5,1%
16
184,9
278,1
209,9
125,1
186,1
43,5%
87,0%
131,1%
61,7%
32,8%
0,0
100,0
200,0
300,0
400,0
2000 2001 2002 2003 20040,0%
50,0%
100,0%
150,0%
Endividamento Endividamento/ PL
ENDIVIDAMENTO FINANCEIRO LÍQUIDOENDIVIDAMENTO FINANCEIRO LÍQUIDO(em R$ milhões)(em R$ milhões)ENDIVIDAMENTO FINANCEIRO LÍQUIDOENDIVIDAMENTO FINANCEIRO LÍQUIDO(em R$ milhões)(em R$ milhões)
48,8%48,8%
17
47,5 48,9
35,4
27,0 30,5
0,0
20,0
40,0
60,0
2000 2001 2002 2003 2004
INVESTIMENTOSINVESTIMENTOS (em R$ milhões)(em R$ milhões)INVESTIMENTOSINVESTIMENTOS (em R$ milhões)(em R$ milhões)
18
RESULTADO CONSOLIDADO RESULTADO CONSOLIDADO (em R$ milhões)(em R$ milhões)RESULTADO CONSOLIDADO RESULTADO CONSOLIDADO (em R$ milhões)(em R$ milhões)
19
DESEMPENHO DESEMPENHO
DAS AÇÕESDAS AÇÕES
DESEMPENHO DESEMPENHO
DAS AÇÕESDAS AÇÕES
3% 1%15%
12%
65%
4%
PAULO BELLINI, JOSÉ MARTINS, VALTER GOMES PINTO
BRADESCO Templeton
CENTRUS - Banco Central
BANESPREV
FUNDAÇÃO MARCOPOLO
OUTROS - MERCADO
DISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕES ORDINÁRIASDISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕES ORDINÁRIASDISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕES ORDINÁRIASDISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕES ORDINÁRIAS
Controladores:Controladores:
21
3% 10%
9%
6%
2%22%
9%
27%
5%
5%
1%1%
PAULO BELLINI, JOSÉ MARTINS, VALTER GOMES PINTO BRADESCO Templeton
RAUL TESSARI CAIXA PREV. BCO. BRASIL - PREVI
BNDES PART. S.A BNDESPAR DYNAMO CFM
BANESPREV - FUN. BANESPA FUNDAÇÃO MARCOPOLO
BNDES - FAPES L. PARISOTTO PARTICIPAÇÕES LTDA
ACIONISTAS NO EXTERIOR OUTROS - MERCADO
DISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕES PREFERENCIAISDISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕES PREFERENCIAISDISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕES PREFERENCIAISDISTRIBUIÇÃO DAS AÇÕES PREFERENCIAIS
Controladores:Controladores:
22
DESEMPENHO DAS AÇÕESDESEMPENHO DAS AÇÕESDESEMPENHO DAS AÇÕESDESEMPENHO DAS AÇÕES
POMO4POMO4 19981998 20042004 %%
Preço das Ações PreferenciaisPreço das Ações Preferenciais R$ 1,10R$ 1,10 R$ 6,84R$ 6,84 521,8521,8
Marcopolo PN vs. Ibovespa
(Base 100 = Dez 30, 1998)
8080
200200
320320
440440
560560
680680
800800
dez-
98
jun-
99
dez-
99
jun-
00
dez-
00
jun-
01
dez-
01
jun-
02
dez-
02
jun-
03
dez-
03
jun-
04
dez-
04
POMO4 IBOVESPA
521,8%
286,1%
23
DESEMPENHO DAS AÇÕESDESEMPENHO DAS AÇÕESDESEMPENHO DAS AÇÕESDESEMPENHO DAS AÇÕES
POMO4POMO4 20012001 20042004 %%
Preço das Ações PreferenciaisPreço das Ações Preferenciais R$ 3,24R$ 3,24 R$ 6,84R$ 6,84 111,1111,1
5050
150150
250250
350350
dez-
01
mar
-02
jun-
02
set-02
dez-
02
mar
-03
jun-
03
set-03
dez-
03
mar
-04
jun-
04
set-04
dez-
04
POMO4 IBOVESPA
111,1%111,1%
92,9%92,9%
Marcopolo PN vs. IbovespaMarcopolo PN vs. Ibovespa
(Base 100 = Dez 28, 2001)(Base 100 = Dez 28, 2001)
24
DESEMPENHO DAS AÇÕESDESEMPENHO DAS AÇÕESDESEMPENHO DAS AÇÕESDESEMPENHO DAS AÇÕES
POMO4 2003 2004 %
Preço das Ações Preferenciais R$ 4,80 R$ 6,84 42,5
42,5%42,5%
50
100
150
200
dez-
03
jan-
04
fev-
04
mar
-04
abr-04
mai
-04
jun-
04
jul-0
4
ago-
04
set-04
out-04
nov-
04
dez-
04
POMO4 IBOVESPA
17,8%17,8%
Marcopolo PN vs. IbovespaMarcopolo PN vs. Ibovespa
(Base 100 = Dez 30, 2003)(Base 100 = Dez 30, 2003)
25
DIVIDENDOS/JUROS S/CAPITAL PRÓPRIODIVIDENDOS/JUROS S/CAPITAL PRÓPRIO (em R$ milhões)(em R$ milhões)DIVIDENDOS/JUROS S/CAPITAL PRÓPRIODIVIDENDOS/JUROS S/CAPITAL PRÓPRIO (em R$ milhões)(em R$ milhões)
18,7
85,081,1
41,9
56,9
38,240,0
21,4
7,5
20,5
44,9%49,3%
37,6%48,9%
40,0%
0,0
30,0
60,0
90,0
2000 2001 2002 2003 2004
Lucro Líquido Dividendos Pay Out(Controladora)
PAYOUT MÉDIO: PAYOUT MÉDIO: 45,0%45,0%
26
Parte II:Parte II:
ESTRATÉGIASESTRATÉGIAS
Parte II:Parte II:
ESTRATÉGIASESTRATÉGIAS
Fonte: FABUS/SIMEFRE - OICA Fonte: FABUS/SIMEFRE - OICA
* Fabus em 2001 - foram inclusos os números da marca Caio, arrendada pela Induscar, não associada da Fabus.* Fabus em 2001 - foram inclusos os números da marca Caio, arrendada pela Induscar, não associada da Fabus.
PRODUÇÃO BRASILEIRA DE ÔNIBUSPRODUÇÃO BRASILEIRA DE ÔNIBUSPRODUÇÃO BRASILEIRA DE ÔNIBUSPRODUÇÃO BRASILEIRA DE ÔNIBUSANO MI
(unidades)
Participação (%)
ME (unidades)
Participação (%)
Total
1990 8.480 91,7 766 8,3 9.246
1991 14.203 92,6 1.141 7,4 15.344
1992 14.784 82,9 3.046 17,1 17.830
1993 10.355 78,0 2.919 22,0 13.274
1994 9.401 74,5 3.224 25,5 12.625
1995 14.401 81,7 3.224 18,3 17.625
1996 16.379 88,5 2.119 11,5 18.498
1997 14.775 80,5 3.614 19,5 18.389
1998 15.883 82,3 3.408 17,7 19.291
1999 10.333 80,5 2.488 19,4 12.821
2000 13.267 73,3 4.832 26,6 18.099
2001 15.561 71,7 6.119 28,2 21.680
2002 15.299 70,2 6.488 29,7 21.787
2003 14.368 67,1 7.013 32,8 21.381
2004 15.826 64,1 8.850 35,9 24.676
28
MERCADO MUNDIAL DE ÔNIBUSMERCADO MUNDIAL DE ÔNIBUSMERCADO MUNDIAL DE ÔNIBUSMERCADO MUNDIAL DE ÔNIBUS(UNIÃO EUROPÉIA) EUROPA OCIDENTAL
2000 = 26.000
2010 = 23.000
AUSTRÁLIA E PACÍFICO
2000 = 1.000
2010 = 2.000
E.U.A / CANADÁ
2000 = 45.000
2010 = 45.000
MÉXICO
2000 = 9.000
2010 = 12.000
CHINA
2000 = 33.000
2010 = 59.000
COREA DO SUL
2000 = 11.000
2010 = 16.000
JAPÃO
2000 = 7.000
2010 = 6.000
AMÉRICA CENTRAL E SUL / CARIBE
2000 = 26.000
2010 = 30.000
EUROPA ORIENTAL E ÍNDIA
2000 = 48.000
2010 = 68.000
R E S U M OR E S U M O
2000 = 214.0002000 = 214.000
2010 = 291.0002010 = 291.000Marcopolo tem 6,5% mercado MundialMarcopolo tem 6,5% mercado Mundial
ÁFRICA
2000 = 2.000
2010 = 5.000
SUDESTE ÁSIA (FAR EAST)
2000 = 6.000
2010 = 25.000
29
ESTRATÉGIAS DE CRESCIMENTOESTRATÉGIAS DE CRESCIMENTOESTRATÉGIAS DE CRESCIMENTOESTRATÉGIAS DE CRESCIMENTO
INTERNACIONALIZAÇÃOINTERNACIONALIZAÇÃO
VERTICALIZAÇÃOVERTICALIZAÇÃO
TECNOLOGIA PRÓPRIATECNOLOGIA PRÓPRIA
SISTEMAS DE TRANSPORTESSISTEMAS DE TRANSPORTES
PLÁSTICOSPLÁSTICOS
INTERNACIONALIZAÇÃOINTERNACIONALIZAÇÃOINTERNACIONALIZAÇÃOINTERNACIONALIZAÇÃO
Internacionalização ocorre quando uma empresa Internacionalização ocorre quando uma empresa decide tornar-se uma empresa multinacional.decide tornar-se uma empresa multinacional.
Esse processo pode ser feito:Esse processo pode ser feito:
Através do controle 100% da empresa brasileira.Através do controle 100% da empresa brasileira.
Através de operações de Através de operações de joint - venture joint - venture com com empresas localizadas nos países para onde a empresas localizadas nos países para onde a empresa brasileira quer se implantar.empresa brasileira quer se implantar.
Joint-ventures Joint-ventures poderão ser feitas com controle poderão ser feitas com controle majoritário, minoritário ou 50%/50%. majoritário, minoritário ou 50%/50%.
É importante não confundir contratos de cessão É importante não confundir contratos de cessão de de tecnologia, exportação de componentes ou tecnologia, exportação de componentes ou produtos produtos completos com Internacionalização.completos com Internacionalização.
31
POR QUE A MARCOPOLO SE POR QUE A MARCOPOLO SE INTERNACIONALIZOU?INTERNACIONALIZOU?POR QUE A MARCOPOLO SE POR QUE A MARCOPOLO SE INTERNACIONALIZOU?INTERNACIONALIZOU?
Os processos de exportação passam primeiramente Os processos de exportação passam primeiramente por por exportações de produtos completos (CBU).exportações de produtos completos (CBU).
Surgem as barreiras de importação, impondo Surgem as barreiras de importação, impondo impostos impostos elevados, pois os países todos querem elevados, pois os países todos querem se industrializar.se industrializar.
No caso Marcopolo, há muitos anos atrás No caso Marcopolo, há muitos anos atrás resolvemos resolvemos penetrar nesses países com produtos penetrar nesses países com produtos desmontados CKD desmontados CKD ou SKD, vendendo nossa ou SKD, vendendo nossa tecnologia.tecnologia.
Surge aí o risco de criar competidores em potencial, Surge aí o risco de criar competidores em potencial, que que após término dos contratos, passam a ser após término dos contratos, passam a ser proprietários da proprietários da tecnologia.tecnologia.
A solução é estabelecer-se no país alvo, em A solução é estabelecer-se no país alvo, em joint-joint-ventureventure ou independentemente.ou independentemente.
32
REQUISITOS PARA REQUISITOS PARA INTERNACIONALIZAÇÃOINTERNACIONALIZAÇÃOREQUISITOS PARA REQUISITOS PARA INTERNACIONALIZAÇÃOINTERNACIONALIZAÇÃO Pesquisa de mercado.Pesquisa de mercado.
Aceitação do produto - preço, qualidade, Aceitação do produto - preço, qualidade, performance, performance, adaptação às leis locais.adaptação às leis locais.
Conhecer a legislação local - comercial, técnica, Conhecer a legislação local - comercial, técnica, sindical, sindical, financeira, etc.financeira, etc.
Mão-de-obra disponível.Mão-de-obra disponível.
Logística: Infra-estrutura.Logística: Infra-estrutura.
Disponibilidade de matérias-primas locais e Disponibilidade de matérias-primas locais e potenciais potenciais fornecedores de componentes.fornecedores de componentes.
Exigências de índices de nacionalização Exigências de índices de nacionalização progressiva.progressiva.
Barreiras alfandegárias - importação de Barreiras alfandegárias - importação de componentes.componentes.
33 continua ...
Financiamento disponível.Financiamento disponível.
Inserção do país alvo em Mercados Comuns.Inserção do país alvo em Mercados Comuns.
Costumes, religião, alimentação, habitação.Costumes, religião, alimentação, habitação.
Adaptação dos executivos expatriados.Adaptação dos executivos expatriados.
Existência de redes de distribuição dos seus Existência de redes de distribuição dos seus
produtos.produtos.
Existência de sistemas adequados onde seu produto Existência de sistemas adequados onde seu produto
irá irá operar.operar.
Adaptação do produto ao uso local.Adaptação do produto ao uso local.
Sistemas de transportes existentes - Infra-estrutura Sistemas de transportes existentes - Infra-estrutura
viária, Tarifas, Sistemas Regulamentados ou não.viária, Tarifas, Sistemas Regulamentados ou não.
Operações estatais ou privadas.Operações estatais ou privadas.34
ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO: ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO:
VERTICALIZAÇÃOVERTICALIZAÇÃOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO: ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO:
VERTICALIZAÇÃOVERTICALIZAÇÃO
Por verticalização entende-se a produção dos Por verticalização entende-se a produção dos componentes necessários na montagem das componentes necessários na montagem das
carrocerias.carrocerias.
Marcopolo produz poltronas, janelas, portas, Marcopolo produz poltronas, janelas, portas,
porta-porta-pacotes, estruturas, componentes de fibra, pacotes, estruturas, componentes de fibra,
componentes de termoplásticos, ar condicionado, componentes de termoplásticos, ar condicionado,
toaletes, etc.toaletes, etc.
Sem dominar a verticalização é difícil estabelecer os Sem dominar a verticalização é difícil estabelecer os
planos de nacionalização progressiva exigidos planos de nacionalização progressiva exigidos
por todos por todos governos.governos.
Sem verticalização há risco da tecnologia ser Sem verticalização há risco da tecnologia ser
burlada.burlada.
Sem verticalização perde-se a flexibilidade de Sem verticalização perde-se a flexibilidade de
adaptar o adaptar o produto ao uso local.produto ao uso local.35
ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO: ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO:
TECNOLOGIA PRÓPRIATECNOLOGIA PRÓPRIAESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO: ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO:
TECNOLOGIA PRÓPRIATECNOLOGIA PRÓPRIA
A única maneira de ter liberdade de mercado é ser A única maneira de ter liberdade de mercado é ser
dono da dono da própria tecnologia.própria tecnologia.
Se uma empresa compra tecnologia estará sempre Se uma empresa compra tecnologia estará sempre
limitada limitada a não penetrar nos territórios do cedente a não penetrar nos territórios do cedente
daquela daquela tecnologia.tecnologia.
Isso restringe mercado e o processo de Isso restringe mercado e o processo de
internacionalização internacionalização fica limitado.fica limitado.
O domínio da própria tecnologia é talvez o ponto O domínio da própria tecnologia é talvez o ponto
mais forte mais forte da Marcopolo na sua caminhada rumo à da Marcopolo na sua caminhada rumo à
internacionalização.internacionalização.36
ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO: ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO:
SISTEMAS DE TRANSPORTESISTEMAS DE TRANSPORTE
ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO: ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO:
SISTEMAS DE TRANSPORTESISTEMAS DE TRANSPORTE
No segmento que operamos as empresas operadoras No segmento que operamos as empresas operadoras
estão estão perdendo sua individualidade.perdendo sua individualidade.
Passam a fazer parte de um Sistema Integrado de Passam a fazer parte de um Sistema Integrado de
Transporte.Transporte.
Aqui no Brasil, Jaime Lerner foi o pioneiro com o Aqui no Brasil, Jaime Lerner foi o pioneiro com o
Sistema Sistema Integrado de Curitiba.Integrado de Curitiba.
Surgiu depois ABC, Porto Alegre, Criciúma, Goiânia, Surgiu depois ABC, Porto Alegre, Criciúma, Goiânia,
Belo Belo Horizonte e outras cidades estão se Horizonte e outras cidades estão se
estruturando.estruturando.
Bogotá - Projeto Bogotá - Projeto Transmilenio.Transmilenio.
Marcopolo já está preparada para junto com os Marcopolo já está preparada para junto com os
processos processos de de Internacionalização, comercializar Internacionalização, comercializar
pacotes completos pacotes completos com o sistema de transporte com o sistema de transporte
mais adequado às cidades.mais adequado às cidades.
37
PROCESSOS EMPREGADOS NA PROCESSOS EMPREGADOS NA EXPORTAÇÃO E INTERNACIONALIZAÇÃOEXPORTAÇÃO E INTERNACIONALIZAÇÃOPROCESSOS EMPREGADOS NA PROCESSOS EMPREGADOS NA EXPORTAÇÃO E INTERNACIONALIZAÇÃOEXPORTAÇÃO E INTERNACIONALIZAÇÃO
CBU – Completely Built UpCBU – Completely Built Up
CKD – Completely Knocked DownCKD – Completely Knocked Down
SKD – Semi Knocked DownSKD – Semi Knocked Down
PKD – Partial Knocked DownPKD – Partial Knocked Down
38
CONSIDERAÇÕES NA DECISÃO DO PROCESSOCONSIDERAÇÕES NA DECISÃO DO PROCESSOCONSIDERAÇÕES NA DECISÃO DO PROCESSOCONSIDERAÇÕES NA DECISÃO DO PROCESSO
Ilustração ProcessoFrete
AproximadoUS$ Unidade
Taxa de Importação
Investi-mento (US$)
Quantidade por ano
Possível Fornece-dor Local
CBU 5.500,00Por unidade
25% 0 1 0%
PKD 4.500,00Por unidade
15 - 20% 200 M 15 0,15%
SKD 1.750,002 Unid CNT
40
0-15 % 1,5 - 2,5 MM
100 0 - 50%
CKD 1.167,003 Unid. CTN
40
0 – 5% 5-6 MM 1.500
0 - 80%
39
ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO
I. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃO
A)A) PORTUGALPORTUGAL: 1990 - Foi o primeiro passo. : 1990 - Foi o primeiro passo. Colocamos a empresa na União Européia Colocamos a empresa na União Européia
Operação 100% Marcopolo.Operação 100% Marcopolo.
Mercado estável 23.000/ano. Grande número de Mercado estável 23.000/ano. Grande número de competidores.competidores.
Produto não bem adequado ao mercado.Produto não bem adequado ao mercado.
Mão-de-obra não especializada.Mão-de-obra não especializada.
Falta de experiência resultou numa operação Falta de experiência resultou numa operação pequena - 10 unidades/mês.pequena - 10 unidades/mês.
A partir de 2002, com o Euro favorável, A partir de 2002, com o Euro favorável, reestruturamos a operação completamente, e reestruturamos a operação completamente, e passamos a operar forte no sistema PKD.passamos a operar forte no sistema PKD.
Já em 2005, deveremos atingir 20 un/mês.Já em 2005, deveremos atingir 20 un/mês.
40
B) B) ARGENTINAARGENTINA: 1997 - fábrica em Rio Cuarto.: 1997 - fábrica em Rio Cuarto.
Operação em CKD e SKD - chegamos a produzir 100 Operação em CKD e SKD - chegamos a produzir 100
unidades/mês com 35% de unidades/mês com 35% de market share.market share.
Crise econômica em 2001, obrigou-nos hibernar a Crise econômica em 2001, obrigou-nos hibernar a
empresa.empresa.
Estima-se que o mercado argentino volte a reagir Estima-se que o mercado argentino volte a reagir
forte a forte a partir de 2005. Vendas já estão partir de 2005. Vendas já estão
retornando, retornando, dependendo mercado fábrica poderá ser dependendo mercado fábrica poderá ser
reaberta a reaberta a partir de 2005.partir de 2005.
ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO
I. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃO
41
C) C) MÉXICOMÉXICO: 2000: 2000
Implantamos a empresa POLOMEX, em Águas Implantamos a empresa POLOMEX, em Águas
Calientes Calientes 100% Marcopolo.100% Marcopolo.
Daimler Chrysler, em função de ser uma Daimler Chrysler, em função de ser uma
operação bem operação bem sucedida, propôs uma sucedida, propôs uma joint-venturejoint-venture
onde Daimler Chrysler onde Daimler Chrysler participaria com 26% no participaria com 26% no
capital.capital.
Feita a Feita a joint-venturejoint-venture, Daimler Chrysler convidou , Daimler Chrysler convidou
POLOMEX POLOMEX a transferir-se para própria fábrica da a transferir-se para própria fábrica da
Daimler Chrysler, Daimler Chrysler, em em Monterrey.Monterrey.
ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO
I. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃO
42 continua ...
Atualmente POLOMEX está em Monterrey, sendo Atualmente POLOMEX está em Monterrey, sendo
a a operação internacional mais bem sucedida da operação internacional mais bem sucedida da
Marcopolo.Marcopolo.
Produção de 1.423 un/mês, em 2001, 1.964 em 2002, Produção de 1.423 un/mês, em 2001, 1.964 em 2002,
1.687 em 2003.1.687 em 2003.
Todos os erros cometidos na Argentina e Portugal Todos os erros cometidos na Argentina e Portugal
foram foram corrigidos no México.corrigidos no México.
México pertence ao mercado comum NAFTA.México pertence ao mercado comum NAFTA.
ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO
I. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃO
43
D) D) COLÔMBIACOLÔMBIA: 2001: 2001
Fábrica em Bogotá, em associação 50/50 com Fábrica em Bogotá, em associação 50/50 com
Superbus, Superbus, fábrica de ônibus do grupo FANALCA.fábrica de ônibus do grupo FANALCA.
Operação muito bem sucedida.Operação muito bem sucedida.
Produção em 2001 - 375 unidades, em 2002 - 1.134 e Produção em 2001 - 375 unidades, em 2002 - 1.134 e
1.475 unidades em 2003.1.475 unidades em 2003.
Colômbia faz parte do Mercado Comum Pacto Colômbia faz parte do Mercado Comum Pacto
Andino.Andino.
ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO
I. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃO
44
E) E) ÁFRICA DO SUL:ÁFRICA DO SUL: 2001 2001
Compramos a fábrica da Volvo em Johannesburg - Compramos a fábrica da Volvo em Johannesburg -
100% 100% Marcopolo Operação bem sucedida.Marcopolo Operação bem sucedida.
Fábrica com grandes perspectivas de crescimento.Fábrica com grandes perspectivas de crescimento.
Produção em 2001 - 120 unidades, em 2002 – 204 e Produção em 2001 - 120 unidades, em 2002 – 204 e
em em 2003 produção de 399.2003 produção de 399.
Mercado Comum - Cone Sul da África (não é um Mercado Comum - Cone Sul da África (não é um
Mercado Mercado Comum Oficial).Comum Oficial).
ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO
I. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃO
45
F) F) CHINACHINA: 2002: 2002
Venda de tecnologia para Iveco.Venda de tecnologia para Iveco.
Operação de US$ 12,5 milhões de dólares.Operação de US$ 12,5 milhões de dólares.
Montagem micro, urbano, high decker.Montagem micro, urbano, high decker.
China é o maior mercado mundial - 50.000 China é o maior mercado mundial - 50.000
ônibus/ano.ônibus/ano.
Na venda de tecnologia existe a opção para a Na venda de tecnologia existe a opção para a
instalação instalação de uma fábrica de componentes para de uma fábrica de componentes para
toda indústria de toda indústria de ônibus na China.ônibus na China.
ESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLOESTRATÉGIAS DA MARCOPOLO
I. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃOI. INTERNACIONALIZAÇÃO
46
Índia - 1 bilhão de habitantes.Índia - 1 bilhão de habitantes.
Pacific Rim - 600 milhões habitantes (Indonésia, Pacific Rim - 600 milhões habitantes (Indonésia,
Tailândia, Tailândia, Singapura, Malásia, Filipinas, Burma, Singapura, Malásia, Filipinas, Burma,
Vietnam).Vietnam).
Rússia/Leste Europeu - 300 milhões de habitantes.Rússia/Leste Europeu - 300 milhões de habitantes.
Irã - 70 milhões de habitantes.Irã - 70 milhões de habitantes.
USA - bom mercado para mini e microônibus - mais USA - bom mercado para mini e microônibus - mais
ou ou menos 8.000 a 9.000/ano.menos 8.000 a 9.000/ano.
OUTROS MERCADOS EM POTENCIALOUTROS MERCADOS EM POTENCIALOUTROS MERCADOS EM POTENCIALOUTROS MERCADOS EM POTENCIAL
47
MERCOSUL - Brasil e Argentina.MERCOSUL - Brasil e Argentina.
PACTO ANDINO - Colômbia.PACTO ANDINO - Colômbia.
NAFTA - México.NAFTA - México.
UNIÃO EUROPÉIA - Portugal.UNIÃO EUROPÉIA - Portugal.
CONE SUL ÁFRICA - África do Sul.CONE SUL ÁFRICA - África do Sul.
FAR EAST - China.FAR EAST - China.
CARICOM - México e Colômbia.CARICOM - México e Colômbia.
ECOWAS - Nigéria (futuro).ECOWAS - Nigéria (futuro).
MAGREB (Norte África) - Via Portugal e Marrocos.MAGREB (Norte África) - Via Portugal e Marrocos.
CAFTA – CENTRO AMERICA - Colômbia e México.CAFTA – CENTRO AMERICA - Colômbia e México.
POSICIONAMENTO MARCOPOLO NOS POSICIONAMENTO MARCOPOLO NOS MERCADOS COMUNSMERCADOS COMUNSPOSICIONAMENTO MARCOPOLO NOS POSICIONAMENTO MARCOPOLO NOS MERCADOS COMUNSMERCADOS COMUNS
48
ESTRUTURA CORPORATIVAESTRUTURA CORPORATIVAESTRUTURA CORPORATIVAESTRUTURA CORPORATIVA
MARCOPOLO S.A.Unidades: Ana Rech e PlanaltoCaxias do Sul – RS
MARCOPOLO S.A.Unidades: Ana Rech e PlanaltoCaxias do Sul – RS
CIFERAL S.ADuque de Caxias - RJ
CIFERAL S.ADuque de Caxias - RJ
MARCOPOLO
Portugal
POLOMEX México
POLOMEX México
MVC São José dos Pinhais- PR
MARCOPOLOÁfrica do Sul
MARCOPOLOArgentina
MARCOPOLO Colômbia
MARCOPOLO
China
POLOPLAST
México
POLOPLAST
México
MVC CAXIAS DO SULUnidade: Caxias do Sul - RSMVC CAXIAS DO SULUnidade: Caxias do Sul - RS
MVC Catalão - GO
49
PortugalPortugal
ÁSIAÁSIA
EUROPAEUROPA
OCEANIAOCEANIA
ÁFRICAÁFRICA
AMÉRICA DO SULAMÉRICA DO SUL
AMÉRICA DO NORTEAMÉRICA DO NORTE
África do SulÁfrica do Sul
ChinaChina
Rio de JaneiroRio de Janeiro
Caxias do SulCaxias do Sul
ArgentinaArgentina
ColômbiaColômbia
MéxicoMéxico
RODOVIARIORODOVIARIO
MARÍTIMOMARÍTIMO
OCEANO GLACIAL ANTÁRTICOOCEANO GLACIAL ANTÁRTICO
OCEANO OCEANO ÍNDICOÍNDICO
OCEANOOCEANOATLÂNTICOATLÂNTICO
OCEANOOCEANOPACÍFICOPACÍFICO
OCEANOOCEANOPACÍFICOPACÍFICO
OCEANO GLACIAL ÁRTICOOCEANO GLACIAL ÁRTICO
Coligada: Marcopolo South ÁfricaDistância: Rodoviário: 970 Km Marítimo: 6100 KmModal/Tempo Viagem: Rodoviário: 03 dias Marítimo: 12 diasTempo total: 22 diasTipo de produto: Urbano Torino
Coligada: ChinaDistância: Rodoviário - 970 Km Marítimo: 22070 KmModal/Tempo Viagem: Rodoviário: 02 dias Marítimo: 45 diasTempo total: 50 diasTipo de produto: Micro/Viale
Coligada: Marcopolo Latinoamérica SADistância: Rodoviário: 1950 KmModal/Tempo Viagem: Rodoviário: 02 diasTipo de produto: Urbano Torino/Micro/Viale
Coligada: Superpolo SADistância: Rodoviário: 570 Km Marítimo: 8300 KmModal/Tempo Viagem: Rodoviário: 03 dias Marítimo: 14 diasTempo total: 20 diasTipo de produto: Urbano Articulado/Viale
Coligada: Polomex SA de CVDistância: Rodoviário - 570 Km Marítimo: 8600 KmModal/Tempo Viagem: Rodoviário: 03 dias Marítimo: 17 diasTempo total: 25 diasTipo de produto: MP 100/MP 120/Andare
Coligada: Marcopolo Indústria de Carroceria SADistância: Rodoviário: 970 Km Marítimo: 8500 KmModal/Tempo Viagem: Rodoviário: 03 dias Marítimo: 17 diasTempo total: 25 diasTipo de produto: Viaggio II/Alegro SE
Coligada: Ciferal Com Ind e Partic SADistância: Rodoviário: 1580 KmModal/Tempo Viagem: Rodoviário: 02 diasTempo total: 02 diasTipo de produto: Urbano Turquesa/Fratello/Viale
MAPA ROTA COLIGADAS CKDMAPA ROTA COLIGADAS CKDMAPA ROTA COLIGADAS CKDMAPA ROTA COLIGADAS CKD
MERCADOS DE EXPORTAÇÃO MARCOPOLOMERCADOS DE EXPORTAÇÃO MARCOPOLOMERCADOS DE EXPORTAÇÃO MARCOPOLOMERCADOS DE EXPORTAÇÃO MARCOPOLO
PONTOS FORTES E VANTAGENS PONTOS FORTES E VANTAGENS COMPETITIVAS COMPETITIVAS DA MARCOPOLODA MARCOPOLO
PONTOS FORTES E VANTAGENS PONTOS FORTES E VANTAGENS COMPETITIVAS COMPETITIVAS DA MARCOPOLODA MARCOPOLO Objetivo Corporativo: Liderança de MercadoObjetivo Corporativo: Liderança de Mercado
Empresa internacionalizadaEmpresa internacionalizada
Tecnologia própriaTecnologia própria
Sistemas de produção verticalizadosSistemas de produção verticalizados
Foco no clienteFoco no cliente
Linha completa e diversificada de produtosLinha completa e diversificada de produtos
Instalações preparadas para altos volumesInstalações preparadas para altos volumes
Fabricação e processos confiáveis e modernosFabricação e processos confiáveis e modernos
Constante desenvolvimento interno de produtos e Constante desenvolvimento interno de produtos e tecnologia tecnologia
Flexibilidade para adaptar-se ao chassi e especificação do Flexibilidade para adaptar-se ao chassi e especificação do clientecliente
Produção com baixo custo e alta qualidadeProdução com baixo custo e alta qualidade
continua ...52
Competitiva globalmente em qualidade e preçosCompetitiva globalmente em qualidade e preços
Cultura MarcopoloCultura Marcopolo
Grande habilidade no ManagementGrande habilidade no Management
Equipe disposta a ser expatriadaEquipe disposta a ser expatriada
Alta capacidade em treinamentoAlta capacidade em treinamento
Certificação ISO 9001, OHSAS 18001 e ISO 14.000Certificação ISO 9001, OHSAS 18001 e ISO 14.000
Assistência Técnica e Rede de Pós VendaAssistência Técnica e Rede de Pós Venda
Gerenciamento ProfissionalizadoGerenciamento Profissionalizado
Forte imagem mundialForte imagem mundial
Grupo capitalizado, finanças saudável e balanço publicadoGrupo capitalizado, finanças saudável e balanço publicado
Organização com fácil acesso a mercados capitais Organização com fácil acesso a mercados capitais 53
NOSSAS NOSSAS
FÁBRICASFÁBRICAS
NOSSAS NOSSAS
FÁBRICASFÁBRICAS
54
MARCOPOLO PLANALTOMARCOPOLO PLANALTOMARCOPOLO PLANALTOMARCOPOLO PLANALTO
Caxias do Sul/RS - BrasilCaxias do Sul/RS - Brasil55
MARCOPOLO ANA RECHMARCOPOLO ANA RECHMARCOPOLO ANA RECHMARCOPOLO ANA RECH
Caxias do Sul/RS - BrasilCaxias do Sul/RS - Brasil56
CIFERAL CIFERAL CIFERAL CIFERAL
Duque de Caxias - RJDuque de Caxias - RJ
57
MARCOPOLO INDÚSTRIA DE CARROÇARIAS MARCOPOLO INDÚSTRIA DE CARROÇARIAS S.A.S.A.MARCOPOLO INDÚSTRIA DE CARROÇARIAS MARCOPOLO INDÚSTRIA DE CARROÇARIAS S.A.S.A.
Coimbra - PortugalCoimbra - Portugal
58
MARCOPOLO LATINOAMÉRICA S.A. MARCOPOLO LATINOAMÉRICA S.A. MARCOPOLO LATINOAMÉRICA S.A. MARCOPOLO LATINOAMÉRICA S.A.
Rio Cuarto - Córdoba - ArgentinaRio Cuarto - Córdoba - Argentina59
Monterrey - MéxicoMonterrey - México
POLOMEX S.A. DE C.V.POLOMEX S.A. DE C.V.POLOMEX S.A. DE C.V.POLOMEX S.A. DE C.V.
60
Johannesburg - África do SulJohannesburg - África do Sul
MARCOPOLO SOUTH AFRICA (PTY) LTD.MARCOPOLO SOUTH AFRICA (PTY) LTD.MARCOPOLO SOUTH AFRICA (PTY) LTD.MARCOPOLO SOUTH AFRICA (PTY) LTD.
61
Bogotá - ColômbiaBogotá - Colômbia
SUPERPOLO S.A. SUPERPOLO S.A. SUPERPOLO S.A. SUPERPOLO S.A.
62
Changzhou - ChinaChangzhou - China
TRANSFERÊNCIA DE TECNOLOGIA TRANSFERÊNCIA DE TECNOLOGIA TRANSFERÊNCIA DE TECNOLOGIA TRANSFERÊNCIA DE TECNOLOGIA
63
São José dos Pinhais/PR - BrasilSão José dos Pinhais/PR - Brasil
MVC SÃO JOSÉ DOS PINHAIS MVC SÃO JOSÉ DOS PINHAIS MVC SÃO JOSÉ DOS PINHAIS MVC SÃO JOSÉ DOS PINHAIS
64
Catalão/GO - Brasil Catalão/GO - Brasil
MVC CATALÃOMVC CATALÃOMVC CATALÃOMVC CATALÃO
65
MVC CAXIAS DO SUL MVC CAXIAS DO SUL MVC CAXIAS DO SUL MVC CAXIAS DO SUL
Caxias do Sul/RS - BrasilCaxias do Sul/RS - Brasil66
MVC MÉXICOMVC MÉXICOMVC MÉXICOMVC MÉXICO
Monterrey - MéxicoMonterrey - México67
Parte III:Parte III:
PERSPECTIVAS PERSPECTIVAS
PARA 2005PARA 2005
Parte III:Parte III:
PERSPECTIVAS PERSPECTIVAS
PARA 2005PARA 2005
PROJEÇÕES PARA 2005PROJEÇÕES PARA 2005PROJEÇÕES PARA 2005PROJEÇÕES PARA 2005
Receita Líquida Total (R$ milhões)
46,0%47,3%
52,7% 54,0%
0,0
900,0
1.800,0
2004 2005
8,4%
1.740,01.605,4
MIMI
MEME
MIMI
MEME
Produção Total (unidades físicas)
55,0%55,8%
44,2% 45,0%
0
9.000
18.000
2004 2005
16.50015.938
MIMI
MEME
MIMI
MEME
3,5%
69
CENÁRIOS MERCADOLÓGICOS CENÁRIOS MERCADOLÓGICOS 20052005CENÁRIOS MERCADOLÓGICOS CENÁRIOS MERCADOLÓGICOS 20052005
Mercados com operações própriasMercados com operações próprias
BrasilBrasil
MéxicoMéxico
ColômbiaColômbia
PortugalPortugal
África do SulÁfrica do Sul
Mercados de exportaçãoMercados de exportação
América LatinaAmérica Latina
Oriente MédioOriente Médio
África do SulÁfrica do Sul
Centro ÁfricaCentro África
Novos Mercados & NegóciosNovos Mercados & Negócios70
CENÁRIOS ECONÔMICOS - ESTRATÉGIAS CENÁRIOS ECONÔMICOS - ESTRATÉGIAS 20052005CENÁRIOS ECONÔMICOS - ESTRATÉGIAS CENÁRIOS ECONÔMICOS - ESTRATÉGIAS 20052005
Comportamento do dólarComportamento do dólar
Aumento de insumosAumento de insumos
Aumento na taxa de jurosAumento na taxa de juros
Ações em curso para recomposição das Ações em curso para recomposição das margensmargens
71
RELAÇÕES COM INVESTIDORESRELAÇÕES COM INVESTIDORESRELAÇÕES COM INVESTIDORESRELAÇÕES COM INVESTIDORES
Diretor de Relações com InvestidoresSr. Carlos ZignaniE-mail: carlos.zignani@marcopolo.com.brFone: (54) 209.4115
Gerente de Relações com InvestidoresSr. João Luiz BorsoiE-mail: joao.borsoi@marcopolo.com.brFone: (54) 209.4660
www.marcopolo.com.brwww.marcopolo.com.br
Observações:Observações:
Esta apresentação contém informações futuras. Tais Esta apresentação contém informações futuras. Tais
informações não são apenas fatos históricos, mas refletem os informações não são apenas fatos históricos, mas refletem os
desejos e as expectativas da direção da Companhia. As palavras desejos e as expectativas da direção da Companhia. As palavras
antecipa, deseja, espera, prevê, pretende, planeja, prediz, antecipa, deseja, espera, prevê, pretende, planeja, prediz,
projeta, almeja e similares, pretendem identificar afirmações projeta, almeja e similares, pretendem identificar afirmações
que, necessariamente, envolvem riscos conhecidos e que, necessariamente, envolvem riscos conhecidos e
desconhecidos. Riscos conhecidos incluem incertezas, que não desconhecidos. Riscos conhecidos incluem incertezas, que não
são limitadas ao impacto da competitividade dos preços e são limitadas ao impacto da competitividade dos preços e
serviços, aceitação dos serviços no mercado, transições de serviços, aceitação dos serviços no mercado, transições de
serviço da Companhia e seus competidores, aprovação serviço da Companhia e seus competidores, aprovação
regulamentar, moeda, flutuação da moeda, mudanças no mix de regulamentar, moeda, flutuação da moeda, mudanças no mix de
serviços oferecidos e outros riscos descritos nos relatórios da serviços oferecidos e outros riscos descritos nos relatórios da
Companhia. Esta apresentação está atualizada até a presente Companhia. Esta apresentação está atualizada até a presente
data e a Marcopolo não se obriga a atualizá-la mediante novas data e a Marcopolo não se obriga a atualizá-la mediante novas
informações e/ou acontecimentos futuros.informações e/ou acontecimentos futuros.